תום שנת המס 2019 - לשכת רואי החשבון

1. 1
‫מרצה‬:‫רו‬"‫ח‬(‫משפטן‬)‫חיבה‬ ‫ישי‬-‫שותף‬
www.ahec-tax.co.il
8‫בדצמבר‬2019

2. 2

3. 3
‫עניינים‬ ‫תוכן‬
•‫מבוא‬
•‫הגדרות‬
•‫תנאים‬‫להחלת‬‫הסעיף‬
•‫הוראת‬‫תחולה‬
•‫הסנקציה‬
•‫הוראות‬,‫סוגיות‬‫ומסקנות‬

4. 4
•‫במסגרת‬‫חוק‬‫ההתייעלות‬‫הכלכלית‬‫לשנים‬2017‫ו‬-2018‫הוחלפה‬‫מרבית‬‫נוסחו‬
‫של‬‫ס‬'77‫לפקודה‬.
•‫סעיף‬77‫לפקודה‬‫העניק‬‫עשרות‬‫שנים‬‫למנהל‬‫את‬‫הסמכות‬‫להורות‬‫על‬‫חלוקת‬
‫רווחי‬‫חברה‬‫כדיבידנד‬,‫בנסיבות‬‫מסויימות‬,‫ככל‬‫שהחלוקה‬‫לא‬‫תפגע‬‫בעסקי‬
‫החברה‬‫וכדומה‬‫וזאת‬‫רק‬‫לאחר‬‫התייעצות‬‫בוועדה‬.
•‫השימוש‬‫המעשי‬‫בסעיף‬‫היה‬‫מינורי‬‫ביותר‬,‫ויושם‬‫לאחרונה‬‫לפני‬‫עשרות‬‫שנים‬.
•‫מטבע‬‫הדברים‬,‫בנסיבות‬‫אלו‬‫ואולי‬‫הדבר‬‫הינו‬‫בבחינת‬‫הביצה‬‫והתרנגולת‬,
‫וועדה‬‫כזו‬‫כלל‬‫לא‬‫הייתה‬‫קיימת‬‫שנים‬.
•‫הסעיף‬‫עד‬‫שינויו‬‫חל‬‫רק‬‫על‬‫רווחי‬3‫השנים‬‫שקדמו‬‫לשנה‬‫השוטפת‬.
‫על‬‫רווחים‬‫קודמים‬‫שלא‬‫חולקו‬-‫חלה‬‫התיישנות‬"‫חלוקתית‬".
‫סעיף‬77-‫בנוסחו‬‫הקודם‬
‫מבוא‬

5. 5
•‫להלן‬‫נוסחו‬‫של‬‫ס‬'77(‫א‬)‫לאחר‬‫התיקון‬:
"‫ראה‬‫המנהל‬,‫כי‬‫חברת‬‫מעטים‬‫לא‬‫חילקה‬‫דיבידנד‬‫בשיעור‬‫של‬50%‫לפחות‬
‫מתוך‬‫רווחיה‬‫לשנת‬‫מס‬‫פלונית‬,‫לבעלי‬‫מניותיה‬,‫עד‬‫תום‬‫חמש‬‫שנים‬‫לאחר‬
‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬,‫וכי‬‫רווחיה‬‫הנצברים‬‫עולים‬‫על‬‫חמישה‬‫מיליון‬‫שקלים‬
‫חדשים‬,‫ויש‬‫בידה‬‫לחלק‬‫רווחיה‬‫או‬‫חלק‬‫מהם‬‫בלי‬‫להזיק‬‫לקיומו‬‫ולפיתוחו‬
‫של‬‫עסקה‬,‫וכי‬‫תוצאת‬‫אי‬-‫החלוקה‬‫היא‬‫הימנעות‬‫ממס‬‫או‬‫הפחתת‬‫מס‬-
‫רשאי‬‫הוא‬,‫לאחר‬‫התייעצות‬‫עם‬‫הוועדה‬‫שיש‬‫עליה‬‫הוראה‬‫להלן‬,‫ולאחר‬
‫שניתנה‬‫לחברה‬‫הזדמנות‬‫סבירה‬‫להשמיע‬‫דבריה‬,‫לתת‬‫הוראה‬‫לפקיד‬
‫השומה‬‫לנהוג‬‫בחלק‬‫של‬‫עד‬50%‫מרווחיה‬‫לשנת‬‫המס‬,‫לאחר‬‫שהופחת‬‫מהם‬
‫סכום‬‫הדיבידנד‬‫שחילקה‬‫מרווחי‬‫אותה‬‫שנת‬‫מס‬,‫כאילו‬‫חולקו‬‫בתור‬
‫דיבידנדים‬,‫ובלבד‬‫שלאחר‬‫הוראת‬‫המנהל‬‫לא‬‫יפחתו‬‫רווחיה‬‫הנצברים‬‫לתום‬
‫אותה‬‫שנה‬‫ולתום‬‫שנת‬‫המס‬‫שקדמה‬‫להוראת‬‫המנהל‬,‫משלושה‬‫מיליון‬
‫שקלים‬‫חדשים‬;"
‫סעיף‬77-‫אותם‬ ‫שרואים‬ ‫רווחים‬‫כמחולקים‬
‫הגדרות‬

6. 6
•‫לעניין‬‫זה‬-"‫רווחים‬‫נצברים‬"-‫כלל‬‫ההכנסה‬‫החייבת‬‫של‬‫החברה‬,‫בתוספת‬
‫ההכנסות‬‫הפטורות‬‫ממס‬,‫לרבות‬‫שבח‬‫כמשמעותו‬‫בסעיף‬6‫לחוק‬‫מיסוי‬
‫מקרקעין‬,‫אשר‬‫נצברו‬‫מיום‬‫התאגדותה‬‫ועד‬‫תום‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬,‫בניכוי‬
‫המס‬‫החל‬‫עליה‬‫ובניכוי‬‫דיבידנד‬‫שהיא‬‫חילקה‬‫עד‬‫תום‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬,
‫ובלבד‬‫שסכום‬‫הרווחים‬‫לא‬‫יעלה‬‫על‬‫סכום‬‫הרווחים‬‫כהגדרתם‬‫בסעיף‬302
‫לחוק‬‫החברות‬‫בתוספת‬‫רווחים‬‫שהוונו‬;
•"‫רווחיה‬‫לשנת‬‫מס‬‫פלונית‬"-‫רווחים‬‫נצברים‬‫לתום‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬‫בניכוי‬
‫רווחים‬‫נצברים‬‫לתום‬‫שנת‬‫המס‬‫שקדמה‬‫לה‬‫ובתוספת‬‫דיבידנד‬‫שחולק‬‫בשנת‬
‫המס‬‫הפלונית‬".
‫סעיף‬77-‫כמחולקים‬ ‫אותם‬ ‫שרואים‬ ‫רווחים‬
‫הגדרות‬

7. 7
‫של‬ ‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫עודפים‬
‫סעיף‬ ‫נוסח‬ ‫תמצית‬ ‫זהו‬77‫המעודכן‬.
‫המחשה‬ ‫לצורך‬ ‫כנקודות‬ ‫מוצג‬:
•"‫המנהל‬ ‫ראה‬,‫מעטים‬ ‫חברת‬ ‫כי‬‫של‬ ‫בשיעור‬ ‫דיבידנד‬ ‫חילקה‬ ‫לא‬50%‫מתוך‬ ‫לפחות‬
‫פלונית‬ ‫מס‬ ‫לשנת‬ ‫רווחיה‬,‫מניותיה‬ ‫לבעלי‬;
•‫עד‬‫שנים‬ ‫חמש‬ ‫תום‬‫הפלונית‬ ‫המס‬ ‫שנת‬ ‫לאחר‬;
•‫הנצברים‬ ‫רווחיה‬ ‫וכי‬‫מיליון‬ ‫חמישה‬ ‫על‬ ‫עולים‬₪;
•‫עסקה‬ ‫של‬ ‫ולפיתוחו‬ ‫לקיומו‬ ‫להזיק‬ ‫בלי‬ ‫מהם‬ ‫חלק‬ ‫או‬ ‫רווחיה‬ ‫לחלק‬ ‫בידה‬ ‫ויש‬,‫וכי‬
‫אי‬ ‫תוצאת‬-‫מס‬ ‫הפחתת‬ ‫או‬ ‫ממס‬ ‫הימנעות‬ ‫היא‬ ‫החלוקה‬–
•‫הוא‬ ‫רשאי‬,‫התייעצות‬ ‫לאחר‬‫בועדה‬‫להלן‬ ‫הוראה‬ ‫עליה‬ ‫שיש‬,‫שניתנה‬ ‫ולאחר‬
‫דבריה‬ ‫להשמיע‬ ‫סבירה‬ ‫הזדמנות‬ ‫לחברה‬;
•‫ליתן‬‫השומה‬ ‫לפקיד‬ ‫הוראה‬‫ב‬ ‫לנהוג‬-50%‫מרווחיה‬‫שהופחת‬ ‫לאחר‬ ‫המס‬ ‫לשנת‬
‫מס‬ ‫שנת‬ ‫אותה‬ ‫מרווחי‬ ‫שחילקה‬ ‫הדיבידנד‬ ‫סכום‬ ‫מהם‬,‫בתור‬ ‫חולקו‬ ‫כאילו‬
‫דיבידנדים‬;

8. 8
‫ובלבד‬‫הנצברים‬ ‫רווחיה‬ ‫יפחתו‬ ‫לא‬ ‫המנהל‬ ‫הוראת‬ ‫שלאחר‬‫שנה‬ ‫אותה‬ ‫לתום‬
‫המנהל‬ ‫להוראת‬ ‫שקדמה‬ ‫המס‬ ‫שנת‬ ‫ולתום‬,‫מיליון‬ ‫משלושה‬₪.
‫תחולה‬ ‫הוראת‬‫מעבר‬:
"‫הוראות‬‫סעיף‬77‫לפקודה‬,‫מס‬ ‫בתיקון‬ ‫כנוסחו‬'235,‫חוק‬ ‫של‬ ‫תחילתו‬ ‫מיום‬ ‫יחולו‬
‫זה‬(1.1.2017)‫חברה‬ ‫של‬ ‫רווחיה‬ ‫על‬,‫של‬ ‫תחילתו‬ ‫ליום‬ ‫עד‬ ‫שנצברו‬ ‫רווחים‬ ‫לרבות‬
‫זה‬ ‫חוק‬,‫בסעיף‬ ‫כאמור‬ ‫הוראות‬ ‫לתת‬ ‫המנהל‬ ‫ורשאי‬77(‫א‬)‫האמור‬,‫מס‬ ‫שנות‬ ‫לגבי‬
‫זה‬ ‫חוק‬ ‫של‬ ‫תחילתו‬ ‫ליום‬ ‫שקדמו‬,‫לאחר‬ ‫שנים‬ ‫חמש‬ ‫אלה‬ ‫שנים‬ ‫לגבי‬ ‫שחלפו‬ ‫ובלבד‬
‫הוראות‬ ‫לתת‬ ‫המנהל‬ ‫רשאי‬ ‫שלגביה‬ ‫פלונית‬ ‫מס‬ ‫שנת‬‫כאמור‬."
‫למעשה‬‫רטרואקטיבית‬ ‫חל‬ ‫הסעיף‬!
‫כפי‬‫שנתפרסם‬-‫הוגש‬‫בג‬"‫צ‬‫בגין‬‫חוקיותו‬‫של‬‫הסעיף‬‫עקב‬‫הרטרואקטיביות‬‫שלו‬.
‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫של‬‫עודפים‬
‫תחולה‬ ‫הוראת‬

9. 9
•‫הסעיף‬‫בנוסחו‬‫החדש‬‫חל‬‫מיום‬1.1.2017.
•‫הוראות‬‫תחילת‬‫הסעיף‬‫כנוסחו‬‫החדש‬‫חלה‬‫גם‬‫על‬‫רווחים‬‫שנצברו‬‫בחברה‬‫לפני‬
‫עשרות‬‫שנים‬!
•‫כיום‬ ‫יכול‬ ‫המנהל‬(‫שנת‬2019)‫להפעילו‬‫שנצברו‬ ‫צבורים‬ ‫רווחים‬ ‫על‬‫בחברה‬‫ליום‬
31.12.2013,‫וקודם‬.
(‫של‬ ‫שומתית‬ ‫צינון‬ ‫תקופת‬ ‫נדרשת‬ ‫כלומר‬5‫הנבחנת‬ ‫השנה‬ ‫מתום‬ ‫שנים‬.)
•‫משנת‬ ‫החל‬2020,‫וכולל‬ ‫עד‬ ‫שנצמחו‬ ‫רווחים‬ ‫של‬ ‫מאולצת‬ ‫חלוקה‬ ‫תתאפשר‬
31.12.2014.
‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫של‬‫עודפים‬
‫תחולה‬

10. 10
‫הוועדה‬:
‫הוועדה‬‫המייעצת‬‫תיקבע‬‫בהתאם‬‫להוראות‬‫סעיף‬81-
"‫ועדה‬‫של‬‫חמישה‬,‫ובהם‬‫שלושה‬‫לפחות‬‫שאינם‬‫עובדי‬‫המדינה‬,‫תייעץ‬‫למנהל‬
‫בענין‬‫השימוש‬‫בסמכות‬‫שהוענקה‬‫לו‬‫בפרק‬‫זה‬;‫הועדה‬‫תיבחר‬‫על‬‫ידי‬‫המנהל‬
‫בשעת‬‫הצורך‬‫מתוך‬‫רשימה‬‫שתיערך‬‫על‬‫ידי‬‫שר‬‫האוצר‬‫בהודעה‬‫שפורסמה‬
‫ברשומות‬."
‫הסנקציה‬:
•‫המנהל‬‫רשאי‬‫להורות‬,‫כי‬‫יש‬‫לנהוג‬‫ב‬-50%‫מרווחיה‬‫של‬‫חברה‬‫לשנת‬‫מס‬‫לאחר‬
‫שהופחת‬‫מהם‬‫סכום‬‫הדיבידנד‬‫שחולק‬,‫כאילו‬‫חולקו‬‫בתור‬‫דיבידנד‬.
•‫ובתנאי‬‫כי‬‫לאחר‬‫החלוקה‬‫לא‬‫יפחתו‬‫הרווחים‬‫הנצברים‬‫לתום‬‫אותה‬‫שנה‬‫ולתום‬
‫שנת‬‫המס‬‫שקדמה‬‫לה‬‫משלושה‬‫מיליון‬₪.
•‫המשמעות‬‫היא‬‫כי‬‫בעלי‬‫המניות‬‫יחויבו‬‫במס‬‫על‬‫הדיבידנד‬(30%+3%).
‫סעיף‬77-‫אותם‬ ‫שרואים‬ ‫רווחים‬‫כמחולקים‬
‫והסנקציה‬ ‫הוועדה‬

11. 11
•‫הבחינה‬‫נעשית‬‫לגבי‬‫שנת‬‫מס‬‫פלונית‬,‫בראיה‬‫של‬5‫שנים‬‫קדימה‬.
•‫בחינת‬‫הרווחים‬‫הצבורים‬‫בחברה‬‫היא‬‫עד‬‫לתום‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬.
•‫יש‬‫לבחון‬‫את‬‫הרווחים‬‫הצבורים‬‫בהתאם‬‫להגדרתם‬‫בסעיף‬,‫כלומר‬‫רווחים‬
‫לצורכי‬‫מס‬‫ולאו‬‫דווקא‬‫רווחים‬‫חשבונאיים‬.
•‫הפסדים‬‫שנצמחו‬‫לאחר‬‫אותה‬‫שנת‬‫מס‬‫פלונית‬,‫עשויים‬‫להקטין‬‫או‬‫לבטל‬
‫האפשרות‬‫לביצוע‬‫חלוקה‬‫כפויה‬‫מרווחי‬‫אותה‬‫שנת‬‫מס‬‫פלונית‬.
•‫דיבידנדים‬‫שחולקו‬-‫כיצד‬‫קובעים‬‫מרווחי‬‫איזה‬‫שנה‬‫חולק‬‫הדיבידנד‬?
•‫מה‬‫הדין‬‫החל‬‫על‬‫חברה‬‫עם‬‫רווחים‬‫צבורים‬,‫שהשקיעה‬‫את‬‫כספיה‬‫בנכסים‬?
‫סעיף‬77-‫אותם‬ ‫שרואים‬ ‫רווחים‬‫כמחולקים‬
‫וסוגיות‬ ‫הוראות‬

12. 12
‫הנבחנת‬ ‫השנה‬ ‫לאחר‬ ‫הפסדים‬
•‫רווחים‬‫מצטברים‬‫לסוף‬2013-50‫מיליון‬₪.
•‫בשנת‬2013-‫רווחים‬‫שוטפים‬10‫מיליון‬₪.
•‫דיבידנדים‬ ‫מעולם‬ ‫חולקו‬ ‫לא‬.
•‫בשנים‬2014-2018‫היו‬‫הפסדים‬‫של‬48‫מיליון‬₪.
‫מכיוון‬‫שבשנה‬‫שקדמה‬‫לשנת‬‫הוראת‬‫המנהל‬,(‫נניח‬‫שהוא‬‫דן‬‫בסוגיה‬‫כיום‬,‫שנת‬
2019)‫יתרת‬‫הרווחים‬‫הצבורים‬‫פחותה‬‫מ‬-3‫מיליון‬₪,‫לא‬‫ניתן‬‫להורות‬‫על‬‫חלוקה‬
‫מאולצת‬.
‫הכנסה‬ ‫מס‬ ‫מחוזר‬ ‫מיוחדות‬ ‫דוגמאות‬

13. 13
‫חלוקה‬ ‫לאילוץ‬ ‫מינימלי‬ ‫רווחים‬ ‫סף‬
•‫רווחים‬‫מצטברים‬‫לסוף‬2013-5.5‫מיליון‬₪.
•‫לא‬‫מעולם‬ ‫חולקו‬‫דיבידנדים‬.
•‫בשנים‬2014-2018‫היו‬‫רווחים‬‫בסך‬‫של‬9.5‫מיליון‬₪,‫כך‬‫שסך‬‫הרווחים‬
‫המצטבר‬‫הוא‬15‫מיליון‬₪.
‫לכאורה‬‫המנהל‬‫יכול‬‫להורות‬‫על‬‫חלוקה‬‫מאולצת‬‫של‬55*50%=2.75‫מיליון‬₪.
‫ואולם‬‫חלוקה‬‫כזו‬‫תביא‬‫את‬‫יתרת‬‫הרווח‬‫לשנת‬2013(‫עצמה‬)‫לאחר‬‫החלוקה‬‫ל‬-
2.75‫מיליון‬₪‫בלבד‬,‫מתחת‬‫לסף‬‫הנדרש‬.
‫לכך‬ ‫אי‬,‫לשנת‬ ‫המאולצת‬ ‫החלוקה‬ ‫תקרת‬ ‫תהיה‬2013‫היותר‬ ‫לכל‬2.5‫מיליון‬₪.
‫הכנסה‬ ‫מס‬ ‫מחוזר‬ ‫מיוחדות‬ ‫דוגמאות‬

14. 14
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬
‫המאזנים‬‫הכל‬ ‫חזות‬ ‫אינם‬ ‫הקיימים‬
‫מס‬ ‫לצורכי‬ ‫הרווחים‬ ‫על‬ ‫בעצם‬ ‫חל‬ ‫הרווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬ ‫הסעיף‬ ‫הוראת‬ ‫פי‬ ‫על‬:
‫חייבת‬ ‫הכנסה‬+‫פטורה‬ ‫הכנסה‬,‫שחולק‬ ‫דיבידנד‬ ‫ובניכוי‬ ‫מס‬ ‫בניכוי‬.
‫החברות‬ ‫חוק‬ ‫פי‬ ‫על‬ ‫חלוקה‬ ‫במגבלת‬ ‫והכל‬(‫אמנם‬‫רווחים‬ ‫בתוספת‬‫שהוונו‬)
‫היתרות‬‫המאזניות‬‫זמינות‬ ‫האחרונות‬ ‫בשנים‬‫בדר‬"‫כ‬.
‫רבות‬ ‫שנים‬ ‫שלפני‬ ‫אלה‬ ‫ובוודאי‬ ‫פחות‬ ‫המס‬ ‫דוחות‬.
‫של‬ ‫רבות‬ ‫שנים‬ ‫מלפני‬ ‫עודפים‬ ‫יתרת‬ ‫האם‬20‫מיליון‬₪‫חלוקה‬ ‫אילוץ‬ ‫על‬ ‫מצביעה‬
‫ודאי‬?
‫א‬-‫שערוכי‬ ‫היו‬ ‫בעבר‬ ‫שמא‬‫נוספים‬ ‫חשבונאיים‬ ‫ורישומים‬ ‫נכסים‬?
‫ההוכחה‬ ‫נטל‬ ‫מי‬ ‫על‬?

15. 15
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬
‫ב‬-‫בחוזר‬ ‫המובאת‬ ‫דוגמא‬(‫חוזר‬20/2018:)
‫של‬ ‫צבורים‬ ‫רווחים‬ ‫בעבר‬ ‫היו‬ ‫שמא‬100‫מיליון‬₪,‫חולקו‬‫מהם‬80‫מיליון‬,
‫היא‬ ‫היתרה‬ ‫ועתה‬20‫מיליון‬,‫חלוקה‬ ‫מאילוץ‬ ‫לחלוטין‬ ‫מוגנת‬ ‫והינה‬??
‫בחוזר‬‫כך‬ ‫כי‬ ‫להוכיח‬ ‫הנישום‬ ‫על‬ ‫כי‬ ‫מובא‬‫קרה‬.
‫לדעתי‬‫לזכור‬ ‫יש‬ ‫פשטנית‬ ‫אינה‬ ‫הקביעה‬‫כי‬‫ומדובר‬ ‫יתכן‬‫שנים‬ ‫עשרות‬ ‫על‬
‫אחורנית‬.

16. 16
‫חלוקה‬ ‫מדיניות‬
‫דוגמא‬:
‫שנה‬X-‫רווח‬10‫מיליון‬.
‫שנה‬X+1-‫רווח‬10‫מיליון‬.
‫של‬ ‫רצונית‬ ‫לחלוקה‬ ‫כוונה‬ ‫יש‬‫בגובה‬ ‫דיבידנד‬10‫מיליון‬₪.
‫המלצה‬:
‫לחלק‬5‫שנה‬ ‫מרווחי‬ ‫מיליון‬X‫ו‬-5‫שנה‬ ‫מרווחי‬ ‫מיליון‬X+1.
‫כך‬‫מהש‬ ‫אחת‬ ‫כל‬ ‫רווחי‬ ‫יתרת‬‫נ‬‫ים‬,‫חלוקה‬ ‫מאילוץ‬ ‫מוגנת‬ ‫תהייה‬.
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

17. 17
‫רווח‬‫רווח‬ ‫מול‬ ‫מס‬ ‫לצורך‬‫חשבונאי‬
‫חשבונאיים‬ ‫לעקרונות‬ ‫ובהתאם‬ ‫רלוונטי‬ ‫שהדבר‬ ‫ככל‬,‫להיות‬ ‫לבחון‬ ‫ניתן‬
‫העודפים‬ ‫את‬ ‫שיקטינו‬ ‫שונות‬ ‫הפרשות‬ ‫ביצוע‬ ‫ולבדוק‬ ‫יותר‬ ‫שמרניים‬
‫החשבונאיים‬.
‫זה‬ ‫במקרה‬‫יווצר‬‫מאולצת‬ ‫חלוקה‬ ‫לחשיפת‬ ‫יותר‬ ‫נמוך‬ ‫עליון‬ ‫חסם‬.
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

18. 18
‫מבנה‬ ‫שינוי‬
‫עודפים‬ ‫בה‬ ‫חברה‬10‫יחיד‬ ‫של‬ ‫בשליטתו‬ ‫רבות‬ ‫שנים‬ ‫מיליון‬.
‫של‬ ‫מצב‬ ‫לבחון‬ ‫ניתן‬:
•‫לפי‬ ‫בשליטתו‬ ‫לחברה‬ ‫מהיחיד‬ ‫החברה‬ ‫מניות‬ ‫העברת‬104‫א‬'.
•‫ממס‬ ‫פטורה‬ ‫ההעברה‬.
•‫האם‬ ‫לחברת‬ ‫תחלק‬ ‫הבת‬ ‫חברת‬5‫מיליון‬.
‫תוצאה‬:
‫האם‬ ‫בחברת‬ ‫יש‬5‫חדשים‬ ‫מיליון‬.
‫הבת‬ ‫בחברת‬ ‫יש‬5‫ישנים‬ ‫מיליון‬.
‫פניו‬ ‫על‬-‫לאלץ‬ ‫ניתן‬ ‫לא‬‫מהבת‬ ‫חלוקה‬,‫חילקה‬ ‫כי‬50%‫מרווחיה‬.
‫ניתן‬ ‫יהיה‬‫האם‬ ‫רווחי‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬ ‫לבחון‬-‫עוד‬ ‫רק‬5‫שנים‬.
‫לטענתנו‬,‫סעיף‬78-"‫להלכה‬ ‫דיבידנד‬",‫חל‬ ‫אינו‬.
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

19. 19
‫מניב‬ ‫נכס‬ ‫ברכישת‬ ‫הושקעו‬ ‫שעודפיה‬ ‫חברה‬
•‫המקצועיות‬ ‫הלשכות‬ ‫לבין‬ ‫המיסים‬ ‫רשות‬ ‫נציגי‬ ‫בין‬ ‫שנערכו‬ ‫בישיבות‬,‫טרם‬
‫הסעיף‬ ‫חקיקת‬,‫סעיף‬ ‫כי‬ ‫במפורש‬ ‫דובר‬77‫זה‬ ‫במקרה‬ ‫יחול‬ ‫לא‬.
•‫בחוזר‬,‫כי‬ ‫משתמע‬‫לחול‬ ‫עלול‬ ‫שהסעיף‬ ‫יתכן‬.
•‫החדש‬ ‫החיקוק‬ ‫טרם‬ ‫שהיו‬ ‫בהסכמות‬ ‫תעמוד‬ ‫המיסים‬ ‫שרשות‬ ‫מקווים‬ ‫אנו‬
‫כאמור‬,‫בנדל‬ ‫הושקעו‬ ‫שרווחיה‬ ‫בחברה‬ ‫חלוקה‬ ‫אילוץ‬ ‫תחיל‬ ‫ולא‬"‫מניב‬ ‫ן‬.
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

20. 20
‫הגבול‬ ‫ימתח‬ ‫לאן‬ ‫עד‬-‫מנדל‬ ‫בהשקעה‬"‫מניב‬ ‫ן‬
•‫עסקית‬ ‫לא‬ ‫חברה‬ ‫עודפי‬ ‫שהשקעת‬ ‫מוסכם‬ ‫כי‬ ‫נניח‬‫בנדל‬"‫מניב‬ ‫ן‬-‫מחלצת‬
‫סעיף‬ ‫מתחולת‬ ‫אותה‬77.
•‫הזה‬ ‫במקרה‬ ‫אם‬ ‫הדין‬ ‫יהיה‬ ‫מה‬,‫נדל‬ ‫נכסי‬ ‫של‬ ‫ראי‬ ‫בתמונת‬ ‫להשקיע‬ ‫יוחלט‬"‫ן‬
‫בקרן‬ ‫כגון‬‫ריט‬-‫שתוצאותיה‬‫בנדל‬ ‫ישירה‬ ‫השקעה‬ ‫כמו‬ ‫הינן‬"‫מניב‬ ‫ן‬?
•‫נדל‬ ‫חברת‬ ‫של‬ ‫במניותיה‬ ‫ישירות‬ ‫תשקיע‬ ‫אם‬ ‫יהיה‬ ‫ומה‬"‫כגון‬ ‫מניב‬ ‫ן‬‫מליסרון‬
‫גזית‬ ‫או‬?
•‫ההון‬ ‫בשוק‬ ‫פשוטה‬ ‫להשקעה‬ ‫ומכאן‬...
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

21. 21
‫בבורסה‬ ‫נסחרת‬ ‫חברה‬ ‫של‬ ‫שליטה‬ ‫במניות‬ ‫החזקה‬
•‫כי‬ ‫המיסים‬ ‫רשות‬ ‫עמדת‬ ‫ומוכרת‬ ‫ידועה‬‫חברה‬ ‫של‬ ‫גבוהים‬ ‫עודפים‬ ‫השקעת‬
‫בשוק‬‫וכד‬ ‫ההון‬'‫שנים‬ ‫לאורך‬-‫סעיף‬ ‫לתחולת‬ ‫בדוק‬ ‫מרשם‬ ‫הינה‬77.
•‫שליטה‬ ‫מניות‬ ‫של‬ ‫ההון‬ ‫בשוק‬ ‫השקעה‬ ‫לגבי‬ ‫ומה‬?
‫הנסחרות‬ ‫בחברות‬ ‫השליטה‬ ‫מבעלי‬ ‫רבים‬‫מניותיהם‬ ‫את‬ ‫מחזיקים‬ ‫בבורסה‬
‫הנסחרת‬ ‫בחברה‬,‫חברת‬ ‫דרך‬‫החזקות‬.
‫העודפים‬ ‫את‬ ‫ולחלק‬ ‫החזקותיהם‬ ‫את‬ ‫למכור‬ ‫ידרשו‬ ‫הללו‬ ‫כי‬ ‫הדעת‬ ‫על‬ ‫יעלה‬ ‫לא‬
‫כדיבידנד‬!!
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

22. 22
‫עודפים‬"‫מוגנים‬"‫ועודפים‬"‫חשופים‬"
•‫שישנם‬ ‫נניח‬100‫מוגנים‬ ‫עודפים‬ ‫מיליון‬(‫בנדל‬ ‫שהושקעו‬"‫ו‬ ‫מניב‬ ‫ן‬/‫במניות‬ ‫או‬
‫בבורסה‬ ‫שליטה‬.)
‫עוד‬ ‫ישנם‬50‫מוגנים‬ ‫שאינם‬ ‫מיליון‬,‫שנים‬ ‫זה‬ ‫המושקעים‬‫בפקדונות‬‫ו‬/‫או‬
‫בני‬"‫סחירים‬ ‫ע‬"‫רגילים‬."
•‫חלוקה‬ ‫לאלץ‬ ‫דורש‬ ‫המנהל‬.‫התקרה‬ ‫מהי‬?
100+50=150.
150*50%=75.
‫ה‬ ‫כל‬ ‫ואז‬-50‫יחולקו‬ ‫מוגנים‬ ‫הלא‬ ‫מיליון‬?
‫ה‬ ‫שמא‬ ‫או‬-100‫מנוטרלים‬ ‫מיליון‬,‫ואז‬:
‫עד‬ ‫לחלק‬ ‫ניתן‬50%‫מה‬-50‫מוגנים‬ ‫הלא‬ ‫מיליון‬,‫קרי‬25‫בלבד‬ ‫מיליון‬?
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

23. 23
‫אקוויטי‬ ‫רווחי‬
‫להלכת‬ ‫בהתאם‬‫ז‬'‫ורבין‬-‫נכללים‬ ‫אקוויטי‬ ‫רווחי‬‫ברר‬"‫ל‬.
‫דו‬ ‫היא‬ ‫הקביעה‬ ‫האם‬‫צידית‬?
‫קרי‬‫אקוויטי‬ ‫רווחי‬ ‫שהינם‬ ‫עודפים‬ ‫חלוקת‬ ‫על‬ ‫גם‬ ‫להורות‬ ‫יוכל‬ ‫המנהל‬ ‫האם‬?
‫לדעתי‬-‫לא‬!!
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

24. 24
‫סעיף‬ ‫ליישום‬ ‫טכניים‬ ‫דגשים‬77
•‫בלבד‬ ‫מעטים‬ ‫חברת‬ ‫על‬ ‫רק‬ ‫חל‬ ‫הסעיף‬.
•‫חלוקתם‬ ‫שאולצה‬ ‫רווחים‬,‫מאולצת‬ ‫חלוקה‬ ‫לבחינת‬ ‫הרווחים‬ ‫ממצבת‬ ‫יגרעו‬
‫עתידית‬.‫בפועל‬ ‫בעתיד‬ ‫כשיחולקו‬ ‫אלו‬ ‫רווחים‬-‫ממס‬ ‫פטורה‬ ‫תהייה‬ ‫החלוקה‬.
•‫המס‬ ‫אירוע‬ ‫מועד‬ ‫מהו‬?-
‫החוזר‬ ‫לפי‬:‫המנהל‬ ‫החלטת‬ ‫ליום‬ ‫שקדמה‬ ‫השנה‬ ‫בתום‬ ‫ככלל‬.
•‫המס‬ ‫חוב‬ ‫על‬ ‫וההצמדה‬ ‫ריבית‬-‫בלבד‬ ‫ואילך‬ ‫המנהל‬ ‫החלטת‬ ‫מיום‬ ‫יצמחו‬.
•‫כיום‬ ‫המס‬ ‫שיעור‬ ‫הוא‬ ‫המאולץ‬ ‫הדיבידנד‬ ‫על‬ ‫המס‬ ‫שיעור‬,‫קרי‬25%‫או‬30%
‫יסף‬ ‫ומס‬ ‫מס‬,‫החוק‬ ‫לפי‬.
‫למחשבה‬ ‫נקודות‬‫ובחינה‬-‫רווחים‬ ‫חלוקת‬ ‫אילוץ‬

25. 25
‫מכירת‬‫מניות‬‫באיגוד‬‫מקרקעין‬‫כמוה‬‫כמכירת‬‫מקרקעין‬,‫לפי‬‫חוק‬‫מע‬"‫מ‬.
‫האם‬‫הרוכש‬‫שחויב‬‫במע‬"‫מ‬‫ברכישה‬‫יוכל‬‫לקזז‬‫את‬‫מס‬‫התשומות‬?
‫ביום‬30‫בנובמבר‬2017‫ניתן‬‫פס‬"‫ד‬‫בעניין‬‫סגמן‬(‫ע‬"‫מ‬9930-10-15).‫פסה‬"‫ד‬
‫דן‬‫בסוגיה‬‫האם‬‫יש‬‫להטיל‬‫חיוב‬‫במע‬"‫מ‬‫על‬‫מכר‬‫מניות‬‫באיגוד‬‫מקרקעין‬.
‫ראו‬‫בהרחבה‬‫במבזק‬‫מס‬712.
‫ניתוח‬‫ופסיקה‬‫של‬‫ביהמ‬"‫ש‬:
•‫לא‬‫צריכה‬‫להיות‬‫שונות‬‫מיסויית‬(‫לעניין‬‫מע‬"‫מ‬)‫בין‬‫מכירת‬‫נכסי‬
‫מקרקעין‬‫במישרין‬,‫לבין‬‫מכירת‬‫מניות‬‫תאגיד‬‫המחזיק‬‫באותן‬‫מקרקעין‬.
"‫זכות‬‫באיגוד‬‫מקרקעין‬‫היא‬‫חלק‬‫מן‬‫המושג‬‫הרחב‬‫והכללי‬"‫מקרקעין‬".
‫ובמקום‬‫אחר‬:"‫צורת‬‫ההחזקה‬‫במקרקעין‬-‫במישרין‬‫כנכס‬‫פיזי‬‫או‬
‫בעקיפין‬‫באמצעות‬‫איגוד‬-‫איננה‬‫מעלה‬‫או‬‫מורידה‬…".
•‫מחיר‬‫העסקה‬‫למע‬"‫מ‬‫ייקבע‬‫ע‬"‫פ‬‫שווי‬‫המניות‬‫הנמכרות‬‫ולא‬‫שווי‬
‫המקרקעין‬‫המוחזק‬‫באיגוד‬.(‫פס‬"‫ד‬‫מוסדן‬).
‫אחרות‬ ‫סוגיות‬–‫מע‬"‫מקרקעין‬ ‫איגוד‬ ‫מניות‬ ‫במכר‬ ‫מ‬

26. 26
•‫בשולי‬‫הדברים‬,‫יש‬‫להעיר‬‫בעניין‬‫זה‬‫כי‬‫עוסק‬,‫הרוכש‬‫מניות‬‫באיגוד‬‫מקרקעין‬,
‫לא‬‫בהכרח‬‫יוכל‬‫לקזז‬‫את‬‫מע‬"‫מ‬‫התשומות‬‫ברכישה‬.(‫הסוגיה‬‫עלתה‬‫בסיפא‬‫של‬
‫הפסק‬,‫וביהמ‬"‫ש‬‫לא‬‫היה‬‫מוכן‬‫לקבוע‬‫עמדתו‬‫באשר‬‫העניין‬‫אינו‬‫נחוץ‬‫בפסק‬‫זה‬).
‫למיטב‬‫ידיעתנו‬,‫עמדת‬‫הנהלת‬‫מע‬"‫מ‬‫הינה‬‫כי‬‫יש‬‫לבחון‬‫התרת‬‫קיזוז‬‫התשומות‬
‫בהתאם‬‫לאופי‬‫הנכס‬‫שבבעלות‬‫האיגוד‬‫שנרכש‬:
‫ככל‬‫שמדובר‬‫באיגוד‬‫המחזיק‬‫מקרקעין‬‫המצמיחים‬‫עסקאות‬‫חייבות‬(‫נכס‬
‫מושכר‬‫מניב‬,‫או‬‫מלאי‬‫עסקי‬‫למכירה‬),‫יותן‬‫מס‬‫התשומות‬‫ששולם‬‫ברכישת‬
‫המניות‬-‫לקיזוז‬,‫וההיפך‬.
‫אנו‬‫קוראים‬‫לרשויות‬‫מע‬"‫מ‬‫להבהיר‬‫עמדתם‬(‫החיובית‬)‫בסוגיה‬‫ולפרסמה‬
‫ברבים‬.
26
‫אחרות‬ ‫סוגיות‬–‫מע‬"‫מקרקעין‬ ‫איגוד‬ ‫מניות‬ ‫במכר‬ ‫מ‬

27. 27
‫פרוק‬‫איגוד‬‫מקרקעין‬,‫העברתן‬‫לבעלי‬‫המניות‬‫ומכירתן‬
‫השלכות‬‫מע‬"‫מ‬
‫בפרוק‬‫איגוד‬‫שהינו‬‫עוסק‬‫מורשה‬‫יחול‬‫מע‬"‫מ‬‫בעת‬‫העברת‬
‫הנכסים‬‫לבעלי‬‫המניות‬,‫ככל‬‫שהללו‬‫אינם‬‫עוסקים‬‫מורשים‬.
‫החלטת‬‫מיסוי‬‫מאפשרת‬‫שימוש‬‫בחשבונית‬‫המס‬‫שיוציא‬
‫האיגוד‬‫המתפרק‬‫לבעל‬‫המניות‬-‫לקיזוז‬‫מס‬‫תשומות‬‫בידי‬
‫רוכש‬‫המקרקעין‬(‫שקנה‬‫אותן‬‫בסמוך‬,‫מבעלי‬‫המניות‬),
‫כ‬"‫מסמך‬‫אחר‬":
27
‫אחרות‬ ‫סוגיות‬–‫מע‬"‫מ‬‫איגוד‬ ‫בפרוק‬‫מקרקעין‬

28. 28
‫רקע‬:
•‫בפרוק‬‫איגוד‬‫רואים‬‫את‬‫כל‬‫נכסיו‬(‫לרבות‬‫המקרקעין‬)‫כנמכרים‬‫לבעלי‬
‫המניות‬.
•‫רואים‬‫את‬‫הנכסים‬‫המועברים‬‫לבעלי‬‫המניות‬‫כנמכרים‬‫ע‬"‫י‬‫האיגוד‬
(‫והללו‬‫גם‬‫מהווים‬‫תמורה‬‫בידי‬‫בעלי‬‫מניות‬‫כנגד‬‫המניות‬‫שנמחקות‬-
‫הדבר‬‫לא‬‫מעניינו‬‫כרגע‬).
•‫סעיף‬71‫לחוק‬‫מיסוי‬‫מקרקעין‬,‫פוטר‬‫ממס‬‫שבח‬‫את‬‫האיגוד‬,‫בהעברת‬
‫מקרקעין‬‫המועברים‬‫לבעלי‬‫מניות‬‫בעת‬‫פרוק‬‫איגוד‬,‫ככל‬‫שמתקיימים‬
‫תנאים‬‫מסוימים‬,‫המפורטים‬‫בסעיף‬.
•‫תקנה‬27(‫ב‬)-‫פוטרת‬‫ממס‬‫רכישה‬‫את‬‫בעלי‬‫המניות‬(‫ככל‬‫שהם‬
‫יחידים‬),‫בקבלת‬‫המקרקעין‬‫כאמור‬‫במסגרת‬‫הפרוק‬,‫ככל‬‫שהמקרקעין‬
‫היו‬‫ברשות‬‫האיגוד‬‫לפני‬27.7.1983.(‫בגין‬‫מקרקעין‬‫שנרכשו‬‫ע‬"‫י‬‫האיגוד‬
‫מאוחר‬‫יותר‬,‫יחול‬‫מס‬‫רכישה‬‫מלא‬).
28
‫אחרות‬ ‫סוגיות‬–‫מע‬"‫מ‬‫איגוד‬ ‫בפרוק‬‫מקרקעין‬

29. 29
•‫סעיף‬30(‫א‬()15)‫לחוק‬‫מע‬"‫מ‬,‫קובע‬‫מע‬"‫מ‬‫בשיעור‬‫אפס‬‫על‬‫העברת‬
‫נכסי‬‫חברה‬(‫שהיא‬‫עוסק‬‫מורשה‬)‫לבעלי‬‫מניותיה‬‫במסגרת‬‫פירוקה‬.
‫שיעור‬‫אפס‬‫כאמור‬‫מותנה‬‫בכך‬‫שבעלי‬‫המניות‬‫הינם‬‫עוסקים‬‫מורשים‬,
‫אחרת‬-‫יחול‬‫מע‬"‫מ‬‫מלא‬‫על‬‫שווי‬‫הנכסים‬,‫בחשבונית‬‫מס‬‫שהחברה‬
‫תאלץ‬‫להוציא‬,‫לרבות‬‫מע‬"‫מ‬.
•‫ההנמקה‬‫הלוגית‬‫לאבחנה‬‫זו‬‫הינה‬‫כי‬‫ככל‬‫שהחברה‬‫הייתה‬‫מוכרת‬‫את‬
‫הנכס‬,‫היא‬‫הייתה‬‫משלישה‬‫מע‬"‫מ‬‫לקופת‬‫המדינה‬.‫המחוקק‬‫לא‬‫מוכן‬
‫להפסיד‬‫המע‬"‫מ‬‫בהעברת‬‫הנכס‬‫לבעל‬‫מניות‬,‫ומכירת‬‫הנכס‬‫על‬‫ידו‬
‫מאוחר‬‫יותר‬‫כשלא‬‫חל‬‫כל‬‫מע‬"‫מ‬,‫באשר‬‫הוא‬‫אינו‬‫עוסק‬.
•‫תקלה‬‫ממשית‬‫מתהווה‬‫כאשר‬‫חברה‬‫כאמור‬‫מתפרקת‬‫ומעבירה‬
‫מקרקעין‬(‫בשונה‬‫מנכסים‬‫אחרים‬)‫לבעלי‬‫מניות‬‫פרטיים‬,‫המוכרים‬
‫אותם‬‫לעוסק‬‫מורשה‬‫אחר‬.
29
‫אחרות‬ ‫סוגיות‬–‫מע‬"‫מ‬‫איגוד‬ ‫בפרוק‬‫מקרקעין‬

30. 30
•‫ככל‬‫שהעוסק‬‫החדש‬‫היה‬‫רוכש‬‫המקרקעין‬‫ישירות‬‫מהחברה‬
‫המתפרקת‬‫לא‬‫היה‬‫נוצר‬‫כל‬‫תזרים‬‫נטו‬‫של‬‫מע‬"‫מ‬(‫עסקה‬‫בין‬‫עוסק‬
‫לעוסק‬),‫בעוד‬‫שמעבר‬‫דרך‬‫בעל‬‫המניות‬‫גרם‬‫להפסד‬‫כלכלי‬‫של‬17%.
•‫בהחלטת‬‫מיסוי‬2978/14‫אישרה‬‫המחלקה‬‫המקצועית‬‫במע‬"‫מ‬‫כי‬
‫מקרקעין‬‫שיתקבלו‬‫בפרוקה‬‫של‬‫חברה‬-‫עוסק‬‫מורשה‬,‫ע‬"‫י‬‫בעלי‬
‫מניות‬‫פרטיים‬,‫ואשר‬‫ימכרו‬‫את‬‫המקרקעין‬‫לצד‬‫ג‬'‫שהינו‬‫עוסק‬
‫מורשה‬,‫בתוך‬3‫חודשים‬‫מיום‬‫העברת‬‫המקרקעין‬‫לידי‬‫בעלי‬‫המניות‬
‫במסגרת‬‫הפרוק‬,‫תחשב‬‫חשבונית‬‫המס‬‫שתוציא‬‫החברה‬‫לבעלי‬
‫המניות‬‫כאמור‬,‫כ‬"‫מסמך‬‫אחר‬"‫בידי‬‫הרוכש‬,‫והלה‬‫יוכל‬‫להשתמש‬‫בה‬
‫כחשבונית‬‫שלו‬,‫לצורך‬‫קיזוז‬‫מע‬"‫מ‬‫תשומות‬.
(‫מע‬"‫מ‬‫תשומות‬‫זה‬‫יועבר‬‫ככל‬‫הנראה‬‫לבעלי‬‫המניות‬...)
30
‫אחרות‬ ‫סוגיות‬–‫מע‬"‫מ‬‫איגוד‬ ‫בפרוק‬‫מקרקעין‬

31. 31
‫להשכרה‬ ‫חדש‬ ‫בניין‬-
‫שביעי‬ ‫פרק‬-1‫הון‬ ‫השקעות‬ ‫לעידוד‬ ‫לחוק‬
‫להשכרה‬ ‫בניין‬-‫השקעות‬ ‫עידוד‬ ‫חוק‬‫הון‬

32. 32
‫תמצית‬‫הפרק‬‫וההנחיות‬,‫בנקודות‬:
•‫בניין‬‫או‬‫חלק‬‫מבניין‬-‫בו‬‫לפחות‬6‫דירות‬.
•‫מחצית‬‫הדירות‬‫ומחצית‬‫משטח‬‫הרצפות‬‫חייבות‬‫להיות‬
‫מושכרות‬‫למגורים‬‫לפחות‬‫ל‬-5‫שנים‬.
•‫יתרת‬‫מחצית‬‫הדירות‬‫ניתנת‬‫להימכר‬‫מידית‬.
•‫יש‬‫להגיש‬‫בקשה‬‫למרכז‬‫ההשקעות‬‫לפני‬‫תחילת‬‫הבניה‬.
•‫על‬‫כל‬‫הבניין‬-‫הן‬‫החלק‬‫שהושכר‬‫למגורים‬‫והן‬‫החלק‬‫שיימכר‬
‫ללא‬‫השכרה‬,‫והן‬‫על‬‫דמי‬‫השכירות‬,‫יחול‬‫ככלל‬‫מס‬‫מופחת‬(‫מס‬
‫הכנסה‬,‫מס‬‫חברות‬‫או‬‫מס‬‫שבח‬)‫של‬:20%‫בידי‬‫יחיד‬,‫ו‬-11%
‫בידי‬‫חברה‬.
•‫על‬‫הדירות‬‫המושכרות‬‫יינתן‬‫פחת‬‫של‬20%‫לשנה‬.
•‫תקופת‬‫הטבות‬‫המס‬‫אינה‬‫מוגבלת‬.
32
‫להשכרה‬ ‫בניין‬-‫השקעות‬ ‫עידוד‬ ‫חוק‬‫הון‬

33. 33
•‫כמות‬‫הדירות‬-‫עד‬20‫דירות‬,‫ניתן‬‫גם‬‫ליחיד‬(‫חד‬‫צידי‬),‫בגין‬
‫יותר‬‫מ‬-20‫דירות‬-‫ניתן‬‫רק‬‫לתאגיד‬‫או‬‫ליחיד‬(‫בהנה‬"‫ח‬
‫כפולה‬,‫והנחיות‬‫נוספות‬).
•‫שכ‬"‫ד‬‫מוטב‬‫מוגבל‬-‫עד‬‫כ‬-7,000₪‫לחודש‬‫לדירה‬,‫מעבר‬
‫לכך‬(‫ולא‬‫מעבר‬‫ל‬-9,000₪‫לחודש‬)‫הטבה‬‫יחסית‬.
‫בדירה‬‫מרוהטת‬-10%‫תוספת‬.
•‫לגבי‬‫חלק‬‫הבניין‬‫המיועד‬‫להשכרה‬,‫לא‬‫ניתן‬‫לקזז‬‫מס‬
‫תשומות‬(‫ברכישה‬‫ובבניה‬).
‫מאידך‬-‫מכירת‬‫הדירות‬‫בעתיד‬,‫תהא‬‫פטורה‬‫ממע‬"‫מ‬.
33
‫להשכרה‬ ‫בניין‬-‫השקעות‬ ‫עידוד‬ ‫חוק‬‫הון‬

34. 34
‫בהחלטת‬ ‫דעת‬ ‫לשיקול‬ ‫נוספות‬ ‫נקודות‬‫הכדאיות‬
•‫יזם‬‫דירות‬ ‫של‬ ‫גדולה‬ ‫כמות‬ ‫למגורים‬ ‫להשכיר‬ ‫שבכוונתו‬ ‫יחיד‬-
‫כעסק‬ ‫להיחשב‬ ‫ההשכרה‬ ‫עלולה‬,‫להחיל‬ ‫יוכל‬ ‫ולא‬10%‫מס‬‫על‬
‫המחזור‬(‫לו‬ ‫עדיף‬ ‫זה‬ ‫שמסלול‬ ‫ככל‬.)
‫במקרה‬‫תסייע‬ ‫העידוד‬ ‫חוק‬ ‫החלת‬ ‫זה‬-‫על‬‫החייבת‬ ‫ההכנסה‬
‫מהשכרה‬(‫פסיבית‬ ‫או‬ ‫עסקית‬)‫של‬ ‫מס‬ ‫מקרה‬ ‫בכל‬ ‫יחול‬20%
‫ולא‬‫יותר‬.
•‫לפי‬‫סעיף‬72‫א‬'‫מקרקעין‬ ‫מיסוי‬ ‫לחוק‬-‫לפי‬ ‫שהושכרו‬ ‫דירות‬ ‫על‬
‫שבח‬ ‫במס‬ ‫אחרת‬ ‫הקלה‬ ‫או‬ ‫פטור‬ ‫כל‬ ‫בעתיד‬ ‫יחול‬ ‫לא‬ ‫העידוד‬ ‫חוק‬
‫במכירתן‬.
34
‫להשכרה‬ ‫בניין‬-‫השקעות‬ ‫עידוד‬ ‫חוק‬‫הון‬

35. 35
•‫יום‬‫הקרקע‬ ‫רכישת‬ ‫יום‬ ‫הינו‬ ‫כאמור‬ ‫דירה‬ ‫של‬ ‫הרכישה‬
‫עליה‬‫נבנתה‬.
‫לגבי‬‫יחיד‬‫בקרקע‬ ‫המחזיק‬‫שנת‬ ‫לפני‬2013-‫הקשור‬ ‫בכל‬
‫שיושכרו‬ ‫הדירות‬ ‫במכירת‬ ‫השבח‬ ‫למס‬,‫שלא‬ ‫העדפה‬ ‫ישנה‬
‫כלל‬ ‫העידוד‬ ‫לחוק‬ ‫להיכנס‬,‫הליניארי‬ ‫החישוב‬ ‫שכן‬-‫עדיף‬
‫לו‬.
•((‫ככל‬‫שלישית‬ ‫דירה‬ ‫מיסוי‬ ‫שחוק‬,‫או‬ ‫זו‬ ‫במתכונת‬ ‫יחזור‬
‫אחרת‬-‫הדירות‬ ‫במספר‬ ‫נמנות‬ ‫אינן‬ ‫העידוד‬ ‫חוק‬ ‫לפי‬ ‫דירות‬
‫דירה‬ ‫מיסוי‬ ‫חוק‬ ‫לעניין‬‫שלישית‬.))
35
‫להשכרה‬ ‫בניין‬-‫חוק‬‫השקעות‬ ‫עידוד‬‫הון‬

36. 3636
‫תודה‬‫ההקשבה‬ ‫על‬!
‫ארצי‬,‫חיבה‬,‫אלמקייס‬,‫כהן‬-‫פתרונות‬‫בע‬ ‫מיסוי‬"‫מ‬
‫גן‬ ‫רמת‬:‫טלפון‬03-6134111,‫פקס‬03-6133113
‫חיפה‬:04-9118181,‫פקס‬:04-9118188
www.ahec-tax.co.il