ریز درس املاک و مستغلات؛ سرمایه‌گذاری و تأمین مالی

1. ‫درس‬ ‫ریز‬
«
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
:
‫سرمایه‬
‫تأمین‬ ‫و‬ ‫گذاری‬
‫مالی‬
»
Real estate Finance & Investment
‫تحصیلی‬ ‫سال‬
0011
-
0911
،
‫سال‬ ‫نیم‬
‫دوم‬
‫دانشکدة‬ ،‫شریف‬ ‫صنعتی‬ ‫دانشگاه‬
‫اقتصاد‬ ‫و‬ ‫مدیریت‬
0
-
‫عمومی‬ ‫مشخصات‬
‫دوره‬
‫زاوه‬ ‫فخرالدین‬
Fakhra.zaveh@gmail.com
‫رادپور‬ ‫میثم‬
Maysam.radpour@gmail.com
‫تبریزی‬ ‫عبده‬ ‫حسین‬
h.abdoh.tabrizi@gmail.com
‫مدرسان‬
‫د‬
‫وره‬
‫پورقاسم‬ ‫پارسا‬
parsa.pourghasem@gm
ail.com
‫امین‬
‫ع‬
‫ظیمی‬
‫راد‬
amin.azimirad@gmail.com
‫بهراد‬
‫بهروش‬
behraveshbehrad@yahoo.com
‫مدرس‬ ‫دستیار‬
‫سال‬ ‫ماه‬ ‫بهمن‬
9911
‫خرداد‬ ‫تا‬
‫ماه‬
9100
‫؛‬
‫سه‬ ‫روزهای‬
‫ساعت‬ ،‫شنبه‬
90:00
–
90:00 ‫برگزاری‬ ‫زمان‬
‫د‬
‫انشکدة‬
‫اقتصاد‬ ‫و‬ ‫مدیریت‬
‫شمارة‬ ‫کالس‬ /‫شریف‬ ‫صنعتی‬ ‫دانشگاه‬
‫یک‬ ‫برگزاری‬ ‫محل‬
ir
finance.
http://www.
‫و‬
abdoh.net
.
http://www ‫آموزشی‬ ‫سایت‬
2
-
‫پیش‬
‫دوره‬ ‫نیازهای‬
‫می‬ ‫انتظار‬ ‫دوره‬ ‫این‬ ‫دانشجویان‬ ‫از‬
‫رود‬
‫پایة‬ ‫مفاهیم‬ ‫به‬ ‫نسبت‬ ‫روشنی‬ ‫درک‬
.‫باشد‬ ‫داشته‬ ‫بازده‬ ‫و‬ ‫ریسک‬ ‫و‬ ‫پول‬ ‫زمانی‬ ‫ارزش‬ ‫مانند‬ ‫مالی‬
‫هم‬
‫چن‬
‫تکنیک‬ ‫باید‬ ‫دانشجویان‬ ‫ین‬
‫پایة‬ ‫های‬
‫جریان‬ ‫تنزیل‬ ‫مانند‬ ‫ارزشیابی‬
‫ه‬
‫پیشینة‬ ‫داشتن‬ .‫بشناسند‬ ‫را‬ ‫نقدی‬ ‫ای‬
‫علم‬
‫بخش‬ ‫در‬ ‫تجربی‬ ‫و‬ ‫ی‬
‫نرم‬ ‫با‬ ‫کار‬ ‫مهارت‬ ‫داشتن‬ .‫نیست‬ ‫ضروری‬ ‫دوره‬ ‫این‬ ‫در‬ ‫حاضر‬ ‫دانشجویان‬ ‫برای‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫افزار‬
Excel
‫ماشین‬ ‫و‬
‫حساب‬
‫های‬
‫مالی‬
‫به‬
‫د‬
‫می‬ ‫توصیه‬ ‫دوره‬ ‫این‬ ‫انشجویان‬
‫کالس‬ ‫در‬ ‫شرکت‬ ‫از‬ ‫قبل‬ .‫شود‬
،
‫ویدیوی‬ ‫دو‬
‫شما‬ ‫برای‬ ‫ارسالی‬
‫عنوان‬ ‫با‬
‫های‬
«
‫چی‬ ‫مالی‬
‫ست؟‬
»
‫و‬
«
‫شرکت‬ ‫مالی‬ ‫بر‬ ‫مروری‬
‫ها‬
»
‫و‬ ‫ببینید‬ ‫را‬
‫متن‬
‫نوشتار‬
‫ی‬
.‫کنید‬ ‫مطالعه‬ ‫را‬ ‫آنها‬
9
-
‫دوره‬ ‫شرح‬
‫در‬ ‫مهمی‬ ‫سهم‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫سرمایه‬ ‫سوم‬ ‫یک‬ ‫حدود‬ .‫دارد‬ ‫کشورها‬ ‫اقتصاد‬
‫در‬ .‫دارد‬ ‫اختصاص‬ ‫ساختمان‬ ‫و‬ ‫زمین‬ ‫به‬ ‫جهان‬ ‫های‬
‫قابل‬ ‫رقم‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫ارزش‬ ،‫کشور‬ ‫اقتصاد‬ ‫مقیاس‬ ‫در‬ ‫نیز‬ ‫ایران‬
‫مالحظه‬
‫است‬ ‫ای‬
.
‫توسعه‬ ‫برای‬ ‫مهمی‬ ‫شاخص‬ ‫بخش‬ ‫این‬
‫یافتگی‬
‫می‬ ‫محسوب‬ ‫اقتصاد‬
‫به‬ ،‫شود‬
‫گونه‬
‫ساختمان‬ ‫که‬ ‫ای‬
‫محوطه‬ ‫و‬ ‫مدرن‬ ‫های‬
‫هیجان‬ ‫های‬
‫نشانه‬ ‫از‬ ‫حتی‬ ‫انگیز‬
‫اقتصاد‬ ‫پیشرفت‬ ‫روشن‬ ‫های‬
‫ی‬

2. ‫می‬ ‫تلقی‬
‫هم‬ .‫شوند‬
‫چنین‬
‫عنوان‬ ‫به‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ،
«
‫طبقة‬
‫دارایی‬
»
‫سرمایه‬ ‫پذیرش‬ ‫مورد‬
‫سرمای‬ ‫مدیران‬ .‫است‬ ‫گرفته‬ ‫قرار‬ ‫گذاران‬
‫ه‬
-
‫گذ‬
‫موازنة‬ ‫بهبود‬ ‫برای‬ ‫اوقات‬ ‫گاهی‬ ‫اری‬
‫دارایی‬ ‫سبد‬ ‫بازده‬ ‫و‬ ‫ریسک‬
‫مستغال‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ،‫خود‬ ‫مالی‬ ‫های‬
‫اضافه‬ ‫سبد‬ ‫ترکی‬ ‫به‬ ‫را‬ ‫ت‬
‫می‬
‫کنن‬
.‫د‬
‫رشتة‬ ‫دانشجویان‬ ‫برای‬ ،‫بنابراین‬
ً‫ا‬‫خصوص‬ ،‫مالی‬
‫گرایش‬ ‫برای‬
‫سرمایه‬ ‫مدیریت‬ ‫های‬
‫ت‬ ‫حتی‬ ‫و‬ ‫توجه‬ ،‫آن‬ ‫امثال‬ ‫و‬ ‫گذاری‬
‫مرکز‬
‫اجتناب‬ ‫بخش‬ ‫این‬ ‫بر‬
.‫است‬ ‫ناپذیر‬
‫رشته‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫می‬ ‫محسوب‬ ‫وجهی‬ ‫چند‬ ‫ای‬
‫زیست‬ :‫شود‬
‫و‬ ،‫عمران‬ ‫مهندس‬ ،‫معمار‬ ‫مهندس‬ ،‫شناس‬
‫اقتصاد‬ ،‫کیل‬
‫دا‬
‫هر‬ ...‫و‬ ‫ن‬
‫خود‬ ‫منظر‬ ‫از‬ ‫کدام‬
‫حوز‬ ‫به‬
‫ة‬
‫می‬ ‫نگاه‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫خر‬ ‫اقتصاد‬ ‫سطح‬ ‫در‬ .‫کنند‬
‫اق‬ ،‫د‬
‫حوزة‬ ‫وارد‬ ‫مسیر‬ ‫دو‬ ‫از‬ ‫تصاددانان‬
‫امالک‬
‫و‬
‫مستغالت‬
‫می‬
:‫شوند‬
‫اقتصاد‬ ‫و‬ ‫شهری‬ ‫اقتصاد‬
‫شاخه‬ ‫دو‬ ‫هر‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬ ‫اقتصاد‬ ‫و‬ ‫شهری‬ ‫اقتصاد‬ .‫مالی‬
‫اقتصا‬ ‫از‬ ‫ای‬
‫خردان‬ ‫د‬
‫د‬
‫مط‬ ‫به‬ ‫اولی‬ ‫که‬
‫شهری‬ ‫مسائل‬ ‫تحلیل‬ ‫و‬ ‫العه‬
‫مطالعة‬ ‫به‬ ‫دومی‬ ‫و‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫بخش‬ ‫در‬ ‫مالی‬ ‫خدمات‬ ‫صنعت‬ ‫و‬ ‫سرمایه‬ ‫بازارهای‬
‫می‬
‫دوره‬ ‫این‬ ‫محوری‬ ‫موضوع‬ .‫پردازد‬
،
.‫است‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫و‬ ‫مالی‬ ‫اقتصاد‬
‫حوزه‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬ ‫اقتصاد‬
‫دانش‬ ‫از‬ ‫ای‬
‫به‬ ‫و‬ ،‫مالی‬ ‫دانش‬ ‫قلمرو‬ ‫در‬ ‫که‬ ‫است‬
‫سرمایه‬ ‫مدیریت‬ ‫سرفصل‬ ‫در‬ ‫خاص‬ ‫طور‬
‫مشخص‬ ‫طور‬ ‫به‬ ‫و‬ ،‫گذاری‬
‫بدیل‬ ‫فصل‬ ‫زیر‬ ‫در‬ ‫تر‬
‫ه‬
‫ای‬
‫سرمایه‬
‫می‬ ‫قرار‬ ‫گذاری‬
‫طبقه‬ ‫عنوان‬ ‫به‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ،‫دانش‬ ‫از‬ ‫حوزه‬ ‫این‬ ‫در‬ .‫گیرد‬
‫دارایی‬ ‫(شبیه‬ ‫دارایی‬ ‫از‬ ‫ای‬
‫تحل‬ )‫مالی‬ ‫های‬
‫یل‬
‫می‬
.‫شود‬
‫به‬
‫رغم‬
،‫درس‬ ‫این‬ ‫در‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬ ‫بر‬ ‫تکیه‬
‫جل‬ ‫سه‬
‫آغازین‬ ‫سة‬
‫اقتصاد‬ ‫به‬ ‫کالس‬
‫اقتصا‬ ‫و‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫د‬
‫شهری‬
‫به‬ ‫نیز‬ ‫کالس‬ ‫میانی‬ ‫جلسة‬ ‫یک‬ ‫و‬
‫چرخه‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫بازار‬ ‫در‬ ‫رکود‬ ‫و‬ ‫رونق‬ ‫های‬
‫داده‬ ‫اختصاص‬
.‫است‬ ‫شده‬
‫عالق‬ ‫که‬ ‫شده‬ ‫طراحی‬ ‫دانشجویانی‬ ‫برای‬ ‫دوره‬ ‫این‬
‫ه‬
‫زمینة‬ ‫در‬ ‫مندند‬
‫(ارزش‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬
،‫گذاری‬
‫سرمایه‬
‫گذاری‬
‫تأمی‬ ‫و‬
‫ن‬
)‫مالی‬
‫دوره‬ ‫این‬ .‫کنند‬ ‫کس‬ ‫دانش‬ ‫و‬ ‫مهارت‬
،
‫دانشجوی‬
‫پایة‬ ‫مفاهیم‬ ‫با‬ ‫را‬ ‫ان‬
‫می‬ ‫آشنا‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬
‫ای‬ ‫محصوالت‬ ‫و‬ ،‫کند‬
‫ن‬
‫می‬ ‫معرفی‬ ‫آنان‬ ‫به‬ ‫را‬ ‫طبقه‬
‫سرمایه‬ ‫موضوع‬ ‫به‬ .‫کند‬
‫طرح‬ ‫در‬ ‫گذاری‬
‫ساخت‬ ‫های‬
‫و‬
‫ساز‬
‫توسعة‬ ‫و‬
‫می‬ ‫زمین‬
‫می‬ ‫نشان‬ ‫و‬ ،‫پردازد‬
‫ش‬ ‫دهد‬
‫یوه‬
‫های‬
‫تأمین‬ ‫مختلف‬
‫طرح‬ ‫و‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬
‫ساخت‬ ‫های‬
‫وساز‬
‫دوره‬ .‫است‬ ‫کدام‬
‫هم‬
‫چنین‬
‫می‬ ‫دنبال‬ ‫را‬ ‫زمین‬ ‫ارزشیابی‬ ‫فنون‬
‫ک‬
‫و‬ ‫ند‬
‫می‬ ‫نشان‬
‫روش‬ ‫و‬ ‫رویکردها‬ ‫دهد‬
‫ارز‬ ‫های‬
‫ش‬
‫کدام‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫یابی‬
‫محصوالت‬ ‫درس‬ ‫این‬ ‫سرتاسر‬ ‫در‬ .‫اند‬
‫اولیه‬ ‫بازارهای‬ ‫و‬ ‫رهنی‬
‫ثانویة‬ ‫و‬
‫مستغ‬ ‫و‬ ‫امالک‬‫مالی‬ ‫نهادهای‬ ‫و‬ ‫رهن‬
‫به‬ ‫مربوط‬ ‫الت‬
،‫ارزشیابی‬
‫سرمایه‬ ‫و‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬
‫می‬ ‫معرفی‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
‫ش‬
‫و‬
.‫ند‬
‫مسئلة‬ ‫به‬ ‫محدودی‬ ‫حد‬ ‫در‬ ‫دوره‬
‫می‬ ‫نیز‬ ‫شهری‬ ‫اقتصاد‬
‫تا‬ ‫پردازد‬
‫فرصت‬ ‫و‬ ‫امکانات‬
‫سرمایه‬ ‫های‬
‫روشن‬ ‫دانشجو‬ ‫برای‬ ‫را‬ ‫شهر‬ ‫در‬ ‫گذاری‬
.‫کند‬
0
-
‫مآخذ‬
‫کتاب‬
‫اصلی‬ ‫مرجع‬ ‫های‬
،‫بود‬ ‫خواهد‬ ‫شما‬ ‫دسترس‬ ‫در‬ ‫آنها‬ ‫فایل‬ ‫که‬
‫زیر‬ ‫شرح‬ ‫به‬
‫است‬
:
1. Commercial Real Estate Analysis & Investments (2e), by Geltner, Miller, Clayton and
Eichhaltz, Centage, 2007.
2. Real Estate Finance and Investments, by Brueggeman and Fisher (BF). Fourteenth Edition.
McGraw-Hill Irwin, Inc. 2011.
9
.
‫مالی‬
‫(مجموعة‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
)‫مقاالت‬
،
‫رادپور‬ ‫میثم‬ ‫و‬ ‫تبریزی‬ ‫عبده‬ ‫حسین‬
،
‫علمی‬ ‫انتشارات‬
،
‫اول‬ ‫چاپ‬
،
‫پاییز‬
9911
.

3. 4. Urban Economics and Real Estate: Theory and Policy, by McDonald and McMillen. John
Wiley & Sons. 2007.
0
.
‫مالی‬ ‫تأمین‬ ‫و‬ ‫گذاری‬ ‫سرمایه‬ :‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫دست‬ ‫(در‬ ‫نی‬ ‫انتشارات‬ ،‫زاوه‬ ‫فخرالدین‬ ‫و‬ ‫رادپور‬ ‫میثم‬ ،‫تبریزی‬ ‫عبده‬ ‫حسین‬ ،
.)‫تهیه‬
5
–
‫ارزیابی‬
6
‫کالس‬ ‫زمانی‬ ‫برنامة‬ .
‫آزمون‬ ‫زمان‬ ‫و‬ ‫درس‬ ‫ریز‬ ،‫ها‬
‫ها‬
‫جلسه‬ ‫موضوع‬
‫اصلی‬ ‫مرجع‬
‫جلسة‬
0
.
-
‫پایة‬ ‫مفاهیم‬ ‫تشریح‬
‫تأ‬
‫و‬ ‫مالی‬ ‫مین‬
‫سرمایه‬
‫گذاری‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
-
‫بازار‬ ‫تحلیل‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
-
-
‫مقدمه‬ :‫اسالید‬
‫و‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬ ‫بر‬ ‫ای‬
‫سرمایه‬
[ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
/‫سایت‬
/‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬
‫اسالی‬ ‫همة‬
‫دها‬
‫در‬ ‫را‬
‫بخش‬
‫بیابید‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
]
)‫(عبده‬
-
:‫اسالید‬
‫بازار‬ ‫تحلیل‬
[ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
/‫سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬
)‫(عبده‬
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
/
Chapter 6: Real Estate Market Analysis
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫م‬ :‫اول‬ ‫بخش‬ /
‫قدمه‬
‫مقالة‬ ‫مستغالت؛‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬ ‫به‬ ‫ای‬
9
-
9
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
:‫اول‬ ‫بخش‬ /
‫مقالة‬ ‫مستغالت؛‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫بازار‬ ‫تحلیل‬ ‫و‬ ‫تجزیه‬
1
-
9
‫جلسة‬
2
.
-
‫بازار‬ ‫تحلیل‬ ‫و‬ ‫پاسکوله‬ ‫دی‬ ‫مدل‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
-
‫سیاست‬
‫زمین‬ ‫بهینة‬ ‫های‬
_
:‫اسالید‬
‫و‬ ‫امالک‬ ‫بازار‬ ‫تحلیل‬ ‫چهاربخشی‬ ‫مدل‬
‫مستغالت‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(زاوه‬
_
:‫اسالید‬
‫سیاست‬
‫عرضة‬ ‫بهینة‬ ‫های‬
‫[سایت‬ ‫زمین‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(عبده‬
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
/
Chapter 1: Real Estate Space and Asset Market
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
/
Chapter 4: Inside the City 1: Some Basic Urban Economics
‫جلسة‬
9
.
-
‫سیاست‬
‫و‬ ‫ایران‬ ‫در‬ ‫مسکن‬ ‫گذاری‬
‫جهان‬
-
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫در‬
‫شهری‬ ‫اقتصاد‬
‫و‬
‫چالش‬
‫ایران‬ ‫در‬ ‫شهری‬ ‫اقتصاد‬ ‫های‬
_
‫اسالید‬
‫سیاست‬ :
‫مسکن‬ ‫گذاری‬
‫جهان‬ ‫و‬ ‫ایران‬ ‫در‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(زاوه‬
_
:‫اسالید‬
‫در‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫و‬ ‫شهری‬ ‫اقتصاد‬
‫شهرداری‬ ‫پایدار‬ ‫منابع‬
‫ها‬
‫[سایت‬
‫اسالیدهای‬ /
]‫آموزشی‬
‫(عب‬
)‫ده‬
_
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫مقالة‬ ‫جهانی؛‬ ‫روندهای‬ :‫مسکن‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬ ‫و‬ ‫مسکن‬ ‫سیاست‬ :‫اول‬ ‫بخش‬ /
1
-
9
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
1
/
Part I: Economics and Urban Areas
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫سیاست‬
‫تجربه‬ ،‫اقتصادی‬ ‫مبانی‬ :‫مسکن‬ ‫حمایتی‬ ‫های‬
‫سیاست‬ ‫برای‬ ‫پیشنهادهایی‬ ‫و‬ ‫جهانی‬ ‫های‬
-
‫(مقالة‬ ‫گذاری‬
)‫زاوه‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫ایران‬ ‫شهری‬ ‫اقتصاد‬ ‫مسائل‬
‫(مقالة‬
‫عبده‬
)
‫جلسة‬
0
.
-
‫مقدمه‬
‫بر‬ ‫ای‬
‫ارزش‬
‫گذاری‬
‫و‬ ‫امالک‬
‫مستغالت‬
_
:‫اسالید‬
‫ارزش‬ ‫مبانی‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(عبده‬
_
:‫اسالید‬
‫جریان‬
،‫نقدی‬ ‫های‬
‫و‬ ‫ساختار‬
‫ارزش‬ ‫در‬ ‫سرمایه‬ ‫هزینة‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
‫[سایت‬
‫اسالیدهای‬ /
]‫آموزشی‬
)‫(عبده‬
_
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫سوم‬
:
‫جریان‬ ‫تنزیل‬ ‫مدل‬ :‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫ارزشیابی‬
‫مقالة‬ ‫نقدی؛‬ ‫های‬
1
-
9
‫نمره‬ ‫مشمول‬ ‫مورد‬
‫نمرة‬ ‫از‬ ‫سهم‬
‫کل‬
)%(
‫کالس‬ ‫در‬ ‫مشارکت‬
90
‫سه‬
‫تک‬
‫کالس‬ ‫لیف‬
90
‫دو‬
‫امتحان‬
‫میان‬
‫ترم‬
90
‫پایان‬ ‫امتحان‬
‫ترم‬
10

4. -
‫جریان‬
‫در‬ ‫سرمایه‬ ‫هزینة‬ ،‫نقدی‬ ‫های‬
‫ارزش‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
1
/
Chapter10: Valuation of Income Properties
‫جلسة‬
5
.
-
‫قیمت‬ ‫و‬ ‫واقعی‬ ‫اختیار‬
‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
‫مستغالت‬
-
‫ارزش‬ ‫خطاهای‬
‫امالک‬ ‫گذاری‬
‫و‬
‫تجربه‬ ‫مستغالت؛‬
‫ایران‬ ‫های‬
_
‫اسالید‬
‫ارزش‬ :
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
‫روش‬ ‫از‬ ‫استفاده‬ ‫با‬
‫واقعی‬ ‫اختیارهای‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(رادپور‬
_
:‫اسالید‬
‫تجربه‬
‫ارزش‬ ‫از‬ ‫هایی‬
‫ایران‬ ‫در‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
(
‫مدرس‬
‫مدعو‬
:
‫الری‬ ‫هادی‬
)
_
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
/
Chapter 27: Real Options and Land Value
_
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫زمین‬ ‫ارزش‬ ‫و‬ ‫واقعی‬ ‫اختیارهای‬ :‫سوم‬
‫مقالة‬ ‫؛‬
0
-
9
-
‫میان‬ ‫آزمون‬
‫اول‬ ‫ترم‬
‫جلسة‬
6
.
-
‫ایران‬ ‫مسکن‬ ‫بازار‬
‫چشم‬ ‫و‬
‫آتی‬ ‫انداز‬
‫آن‬
-
‫شاخص‬
‫در‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫های‬
‫و‬ ‫جهان‬
‫شاخص‬
‫مسکن‬ ‫بازار‬ ‫مهم‬ ‫های‬
‫ایران‬
-
‫اقتصاد‬ ‫سیمای‬ :‫اسالید‬
‫بخش‬
‫مسکن‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬ ‫ایران‬ ‫در‬
]
)‫(زاوه‬
-
:‫اسالید‬
‫شاخص‬
‫شاخص‬ ‫و‬ ‫جهان‬ ‫در‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫های‬
‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬ ‫ایران‬ ‫در‬ ‫موجود‬ ‫مسکن‬ ‫های‬
‫آموزشی‬
]
)‫(زاوه‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫شاخص‬
‫کشور‬ ‫مسکن‬ ‫بازار‬ ‫مهم‬ ‫های‬
‫(مقالة‬
‫زاوه‬
)
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
‫چالش‬ /
‫های‬
‫کشور‬ ‫مسکن‬ ‫بازار‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
‫جلسة‬
7
.
-
‫ابزار‬ ‫مثابة‬ ‫به‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫سرمایه‬
‫گذاری‬
-
‫عملکرد‬ ‫بررسی‬
‫سرمایه‬
‫در‬ ‫گذاری‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
:‫اسالید‬
‫سرمایه‬ ‫برای‬ ‫مناس‬ ‫دارایی‬ ‫طبقة‬ ‫مثابة‬ ‫به‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫[سایت‬ ‫گذاری‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
(
)‫عبده‬
:‫اسالید‬
‫سرمایه‬ ‫موفقیت‬ ‫درجة‬ ‫بررسی‬
‫در‬ ‫گذاری‬
‫[سایت‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(عبده‬
-
‫شمار‬ ‫کتاب‬
‫ة‬
9
/
Chapter7:Real Estate as an Investment: Some Background
Information
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
‫سرمایه‬ ‫عملکرد‬ ‫بررسی‬ /
‫گذاری‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫در‬
‫جلسة‬
8
.
-
‫ابزار‬ ‫معرفی‬
‫ها‬
‫نهاد‬ ،
‫ها‬
‫مالی‬ ‫بازارهای‬ ‫و‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫با‬ ‫مرتبط‬
-
‫صندوق‬
‫سرمایه‬ ‫های‬
‫بخش‬ ‫در‬ ‫گذاری‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
-
‫نهادها‬ ،‫ابزار‬ :‫اسالید‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫بر‬ ‫مبتنی‬ ‫رویکرد‬ :‫مالی‬ ‫بازارهای‬ ‫و‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
(
)‫عبده‬
-
‫صندوق‬ :‫اسالید‬
‫های‬
‫سرمایه‬
‫صندوق‬ ‫و‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
‫و‬ ‫زمین‬ ‫های‬
‫ساختمان‬
‫[سایت‬
‫اسالیدهای‬ /
]‫آموزشی‬
)‫(عبده‬
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫صندوق‬ :‫اول‬ ‫بخش‬ /
‫سرمایه‬ ‫های‬
‫مقاله‬ ‫(این‬ ‫مستغالت‬ ‫گذاری‬
‫فصل‬ ‫ترجمة‬
19
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
1
‫مقالة‬ ‫است)؛‬
0
-
9
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫دوم‬
:
‫وام‬ ‫پشتوانة‬ ‫با‬ ‫بهادار‬ ‫اوراق‬
‫صفحة‬ ‫اول‬ ‫قسمت‬ ‫رهنی؛‬ ‫های‬
900
-
911
‫مقالة‬ ‫؛‬
1
-
1
‫جلسة‬
1
.
-
‫مالی‬ ‫اهرم‬
‫و‬
‫مالیات‬
‫ها‬
‫در‬
‫سرمایه‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫گذاری‬
-
‫بدیل‬
‫های‬
ِ‫ی‬‫مال‬ ‫تأمین‬
‫سنتی‬ ‫و‬ ‫جدید‬
‫پروژه‬
‫و‬ ‫امالک‬ ‫های‬
‫مستغالت‬
-
:‫اسالید‬
‫نقش‬
‫اهرم‬
‫مالی‬
‫سرمایه‬ ‫در‬
‫گذاری‬
‫روی‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(رادپور‬
-
:‫اسالید‬
‫بدیل‬
‫پروژه‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬ ‫های‬
‫های‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(عبده‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
‫پروژه‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬ /
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫های‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
‫مالیات‬ /
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫بخش‬ ‫های‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
‫مالیات‬ ‫و‬ ‫اهرم‬ ‫اثر‬ /
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫بازده‬ ‫روی‬ ‫ها‬
‫فصل‬ ‫خالصة‬ ‫؛‬
‫های‬
99
‫و‬
91
‫کتاب‬
‫دوم‬
‫(مقالة‬
)‫رادپور‬
‫جلسة‬
01
.
-
‫چرخه‬
‫رکود‬ ‫و‬ ‫رونق‬ ‫های‬
‫و‬ ‫امالک‬
‫مستغالت‬
-
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫قیمت‬ ‫حباب‬ ‫نظریة‬
-
:‫اسالید‬
‫دوره‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫در‬ ‫رکود‬ ‫و‬ ‫رونق‬ ‫های‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
)‫(زاوه‬
-
‫مسکن‬ ‫بازار‬ ‫در‬ ‫حباب‬ ‫مبانی‬ :‫اسالید‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
)‫(زاوه‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫چرخه‬
‫رکود‬ ‫و‬ ‫رونق‬ ‫های‬
)‫زاوه‬ ‫(مقالة‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫قیمتی‬ ‫حباب‬ ‫و‬
-
‫آزمون‬
‫میان‬
‫ترم‬
‫دوم‬
‫جلسة‬
00
.
-
‫مقدمه‬
‫در‬ ‫رهن‬ ‫بازار‬ ‫تحوالت‬ ‫بر‬ ‫ای‬
‫جهان‬ ‫کشورهای‬
-
‫ما‬ ‫تأمین‬
‫بازار‬ ‫و‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫لی‬
‫اولیة‬
‫رهن‬
_
:‫اسالید‬
‫گزیده‬
‫بازار‬ ‫تحوالت‬ ‫از‬ ‫ای‬
‫رهن‬
‫کشورهای‬ ‫در‬
‫جهان‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(زاوه‬
-
:‫اسالید‬
:‫مسکن‬ ‫خرید‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬
‫وام‬
‫رهنی‬ ‫های‬
‫رهن‬ ‫اولیة‬ ‫بازار‬ ‫و‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(عبده‬
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫دوم‬
:
‫مقالة‬ ‫ایران؛‬ ‫رهن‬ ‫بازار‬ ‫کارایی‬ ‫ارزیابی‬
1
-
1
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫دوم‬
:
‫مقالة‬ ‫آن؛‬ ‫گسترش‬ ‫ضرورت‬ ‫و‬ ‫مسکن‬ ‫سرمایة‬ ‫بازار‬
0
-
1
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫مقدمه‬
‫جهان‬ ‫کشورهای‬ ‫در‬ ‫رهن‬ ‫بازار‬ ‫تحوالت‬ ‫بر‬ ‫ای‬
)‫زاوه‬ ‫(مقالة‬

5. ‫جلسة‬
02
.
-
‫ام‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬
‫بازار‬ ‫و‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫الک‬
‫رهن‬ ‫ثانویة‬
-
‫بهادار‬ ‫اوراق‬ ‫به‬ ‫تبدیل‬
‫وام‬ ‫کردن‬
‫های‬
‫رهنی‬
-
:‫اسالید‬
‫و‬ ‫رهنی‬ ‫مشارکت‬ ‫اوراق‬
‫ثانویة‬ ‫بازار‬
‫رهن‬
‫[سایت‬
]‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /
)‫(عبده‬
-
:‫اسالید‬
‫دیگر‬ ‫و‬ ‫رهنی‬ ‫پشتوانة‬ ‫با‬ ‫تعهدات‬ :‫رهن‬ ‫ثانویة‬ ‫بازار‬
‫مشتقه‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫های‬
‫[سایت‬
‫اس‬ /
‫الیدهای‬
]‫آموزشی‬
)‫(رادپور‬
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫دوم‬
:
‫اوراق‬ ‫به‬ ‫تبدیل‬
‫وام‬ ‫بهادارکردن‬
‫مقالة‬ ‫رهنی؛‬ ‫های‬
9
-
1
-
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫دوم‬
:
‫وام‬ ‫پشتوانة‬ ‫با‬ ‫بهادار‬ ‫اوراق‬
.‫ص‬ ‫اول‬ ‫قسمت‬ ‫رهنی؛‬ ‫های‬
900
‫مقالة‬ ‫بعد؛‬ ‫به‬
1
-
1
_
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
9
‫بخش‬ /
‫دوم‬
:
‫پشت‬ ‫با‬ ‫بهادار‬ ‫اوراق‬ ‫طراحی‬ ‫اصول‬
‫وام‬ ‫وانة‬
‫مقالة‬ ‫رهنی؛‬ ‫های‬
9
-
1
‫جلسة‬
09
.
-
‫ریسک‬
‫سرمایه‬ ‫های‬
‫امالک‬ ‫در‬ ‫گذاری‬
‫مستغالت‬ ‫و‬
-
‫بازارهای‬ ‫در‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫ایران‬ ‫و‬ ‫جهان‬ ‫سرمایة‬
-
‫ریسک‬ :‫اسالید‬
‫سرمایه‬ ‫های‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫در‬ ‫گذاری‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
)‫(رادپور‬
-
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ :‫اسالید‬
‫سرمایه‬ ‫بازار‬ ‫در‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
‫(مدرس‬
‫مدعو‬
)‫اسدی‬ ‫بهرنگ‬ :
‫شمارة‬ ‫کتاب‬
1
/
Chapter 13: Risk Analysis
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫ریسک‬
‫سرمایه‬ ‫های‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫در‬ ‫گذاری‬
)‫رادپور‬ ‫(مقالة‬
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬
‫ایران‬ ‫سرمایة‬ ‫بازار‬ ‫در‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
‫جلسة‬
00
.
-
‫مسکن‬ ‫مالی‬ ‫بحران‬
-
‫بین‬ ‫مالی‬ ‫بحران‬ :‫اسالید‬
‫ریشه‬ ‫و‬ ‫المللی‬
‫آن‬ ‫های‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
)‫(زاوه‬
-
‫وام‬ ‫بحران‬ :‫اسالید‬
‫بدون‬ ‫های‬
‫اعتبار‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
)‫(عبده‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
‫مسکن‬ ‫بحران‬ /
‫جهان‬ ‫کشورهای‬ ‫در‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
‫جلسة‬
05
.
-
‫پایه‬ ‫مفاهیم‬ :‫ایران‬ ‫ساز‬ ‫و‬ ‫ساخت‬ ‫صنعت‬
‫موقعیت‬ ‫و‬
‫فعلی‬
-
‫و‬ ‫ساخت‬ ‫کنترل‬ ‫افزارهای‬ ‫نرم‬
‫گزارش‬
‫دهی‬
-
‫بهره‬ ‫مدیریت‬
‫برداری‬
‫مدیریت‬ ‫برابر‬ ‫در‬
‫توسعه‬
-
‫ارائة‬
‫نرم‬
‫گزارش‬ ‫و‬ ‫ساخت‬ ‫کنترل‬ :‫افزار‬
‫دهی‬
‫نمونة‬ ‫طرح‬ ‫از‬
‫ساخت‬
‫و‬
‫ساز‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
‫(مدرس‬
:‫مدعو‬
)‫شکیبا‬
-
:‫اسالید‬
‫پروژه‬‫اجرای‬ ‫و‬‫تعریف‬ ‫در‬ ‫حاکمیتی‬ ‫و‬ ‫قانونی‬ ‫مباحث‬
‫های‬
‫شهری‬ ‫ساختمانی‬
‫آموزش‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
‫ی‬
]
:‫مدعو‬ ‫(مدرس‬
‫پارسا‬ ‫مجید‬
)
-
‫سرمایه‬ ‫تحلیل‬ :‫اسالید‬
‫مستغالک‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫توسعة‬ ‫در‬ ‫گذاری‬
‫و‬
‫بهره‬ ‫مدیریت‬
‫ساختمان‬ ‫از‬ ‫برداری‬
‫[سایت‬ ‫ها‬
/
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬
]
)‫(عبده‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫گزارش‬ ‫و‬ ‫ساخت‬ ‫کنترل‬
‫دهی‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫پروژه‬ ‫اجرای‬ ‫و‬ ‫تعریف‬ ‫در‬ ‫حاکمیتی‬ ‫و‬ ‫قانونی‬ ‫مباحث‬
‫شهری‬ ‫ساختمانی‬ ‫های‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
‫بهره‬ ‫مدیریت‬ /
‫ساختمان‬ ‫از‬ ‫برداری‬
‫ها‬
‫فصل‬ ‫از‬ ‫بخشی‬ ‫ترجمة‬ ‫جمله‬ ‫(از‬
11
‫کتاب‬
9
)
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
‫جلسة‬
06
.
-
:‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫در‬ ‫ویژه‬ ‫مباحث‬
‫زمانی‬ ‫مشارکت‬
‫خیریه‬ ‫و‬ ‫وقف‬
‫خرید‬ ‫مراکز‬
‫ساختمان‬
‫ویژه‬ ‫های‬
-
:‫اسالید‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬ ‫زمانی‬ ‫مشارکت‬
]
)‫(عبده‬
-
:‫اسالید‬
‫ساختمان‬
‫الکترونیک‬ ‫عصر‬ ‫در‬ ‫خرید‬ ‫مراکز‬ ‫افول‬ ‫و‬ ‫ویژه‬ ‫های‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬
]
)‫(عبده‬
-
:‫اسالید‬
‫آموزشی‬ ‫اسالیدهای‬ /‫[سایت‬ ‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫توسعة‬ ‫در‬ ‫خیریه‬ ‫و‬ ‫وقف‬
]
)‫(عبده‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫نقش‬
‫مستغالت‬ ‫و‬ ‫امالک‬ ‫مالی‬ ‫تأمین‬ ‫در‬ ‫زمانی‬ ‫مشارکت‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫توسعه‬ ‫صنعت‬ ‫و‬ ‫خیریه‬ ‫و‬ ‫وقف‬
‫گری‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
_
‫کتاب‬
‫شمارة‬
0
/
‫الکترونیک‬ ‫عصر‬ ‫در‬ ‫شهرها‬ ‫متفاوت‬ ‫سیمای‬
)‫عبده‬ ‫(مقالة‬
-
‫آزمون‬
‫پایان‬
‫ترم‬