رسالة ماجستير بعنوان _ أثر تطبيق النظام المحاسبي المالي على مكونات البيانات المحاسبية والمالية للمؤسسة https://accountancy4all.blogspot.com

1. ً‫العلم‬ ‫والبحث‬ ً‫العال‬ ‫التعلٌم‬ ‫وزارة‬
‫القادسٌة‬ ‫جامعة‬
‫واالقتصاد‬ ‫اإلدارة‬ ‫كلٌة‬
‫قسم‬
‫المحاسبة‬
–
‫العلٌا‬ ‫الدراسات‬
‫واثره‬ ‫الفكري‬ ‫املال‬ ‫راس‬ ‫عن‬ ‫احملاسبي‬ ‫واالفصاح‬ ‫القياس‬
‫ما‬
‫يف‬
‫االقتصاديت‬ ‫الوحدة‬ ‫قيمت‬
(
‫دراضح‬
‫انعقاري‬ ‫انمصرف‬ ً‫ف‬
‫و‬
)‫انطماوج‬/‫االضمىد‬ ‫معمم‬
‫إلى‬ ‫مقدمة‬ ‫ماجستٌر‬ ‫رسالة‬
‫من‬ ‫جزء‬ ً‫وه‬ ‫القادسٌة‬ ‫جامعة‬ ً‫ف‬ ‫واالقتصاد‬ ‫اإلدارة‬ ‫كلٌة‬ ‫مجلس‬
‫متطلبات‬
‫نٌل‬
‫شهادة‬
‫ال‬
‫ماجستٌر‬
ً‫ف‬
‫المحاسبة‬ ‫علوم‬
‫الطالب‬ ‫من‬
‫ناصر‬ ‫فالح‬ ‫جعفر‬
ً‫الغانم‬
‫إشراف‬
‫الدكتور‬ ‫االستاذ‬
‫العامري‬ ‫مشكور‬ ‫جاٌد‬ ‫سعود‬
9341
‫ه‬
‫ـــ‬
7192
‫م‬

2. ِ‫ي‬ِ‫ح‬‫ه‬‫الر‬ ِ‫ن‬َ ْ
‫ْح‬‫ه‬‫الر‬ ِ ‫ه‬
‫اَّلل‬ ِ‫م‬ ْ
‫ِس‬‫ب‬
ْ ُ
‫ُك‬َ‫ل‬َ َ
‫ْع‬ ُ‫ه‬
‫اَّلل‬ ‫ى‬ََ
‫َي‬ َ‫س‬َ‫ف‬ ‫ا‬‫و‬ُ‫ل‬َ ْ
‫اْع‬ ِ‫ل‬ُ‫ق‬َ‫و‬
َ‫ون‬ُ‫ن‬ِ‫م‬ْ‫ؤ‬ُ‫م‬ْ‫ل‬‫ا‬َ‫و‬ ُُ
‫وُل‬ ُ‫س‬َ‫ر‬َ‫و‬
َ‫ُّون‬‫د‬َ ُ
‫ُت‬ َ‫س‬َ‫و‬
ِ‫ة‬َ‫د‬‫َا‬‫ه‬‫ه‬‫ش‬‫ل‬‫ا‬َ‫و‬ ِ
‫ب‬ْ‫ي‬َ‫غ‬ْ‫ل‬‫ا‬ ِ‫م‬ِ‫ل‬‫ا‬َ‫ع‬ َ
‫َل‬
ِ
‫ا‬
َ‫ون‬ُ‫ل‬َ‫م‬ْ‫ع‬َ‫ت‬ ْ ُ
‫ُت‬ْ‫ن‬ُ‫ك‬ ‫ا‬َ‫م‬ِ‫ب‬ ْ ُ
‫ُك‬ُ‫ئ‬ِّ‫ب‬َ‫ن‬ُ‫ي‬َ‫ف‬
‫العظي‬ ‫العيل‬ ‫هللا‬ ‫صدق‬
( ‫اآلية‬
105
‫التوبة‬ ‫سورة‬ )

6. ‫االهداء‬
. ‫املثمسة‬ ‫نهحظاث‬‫ا‬ ‫حهك‬ ‫ألجم‬ ً‫ا‬‫سنٍن‬ ‫نى‬‫ا‬‫ع‬ ‫من‬ ‫اىل‬
‫االول‬ ً‫معمه‬ ‫اىل‬ ....
.‫باحلٍاة‬ ً‫لدوح‬
‫ٌص‬‫ص‬‫نع‬‫ا‬ ‫ندي‬‫ا‬‫و‬
‫ا‬ .... ‫وهن‬ ‫عهى‬ ً‫ا‬‫وهن‬ ‫محهخين‬ ‫من‬ ‫اىل‬
‫ذزاعٍها‬ ‫بني‬ ‫محهخين‬ ‫من‬ ‫ىل‬
ً ‫نا‬‫ا‬‫حن‬
‫فكا‬ ً‫ا‬‫وعطف‬
ً‫ا‬‫حم‬ ‫لدمٍها‬ ‫حتج‬ ‫اجلنت‬ ‫نج‬
.
ً‫ندح‬‫ا‬‫و‬
‫احلبٍبت‬
‫نىفا‬‫ا‬ ‫زوافد‬ ‫اىل‬
. ‫احلٍاة‬ ‫يف‬ ‫وسندي‬ ‫اشزي‬ ‫هبم‬ ‫اشد‬ ‫من‬ ‫اىل‬ ...... ‫ء‬
ً‫واخىاح‬ ً‫ن‬‫ا‬‫اخى‬
‫االعصاء‬
. ‫نعساق‬‫ا‬ ‫اجم‬ ‫من‬ ‫ضحى‬ ‫من‬ ‫كم‬ ‫اىل‬
.‫ننجاح‬‫ا‬‫و‬ ‫نخىفٍك‬‫ا‬ ‫يل‬ ‫متنى‬ ‫من‬ ‫كم‬ ‫اىل‬
ً‫نعهم‬‫ا‬‫جهد‬ ‫هرا‬ ‫نه‬ ‫اهدي‬
.......‫املخىاضع‬

7. ‫وأمتنان‬ ‫شكر‬
‫الحمد‬
( ‫هللا‬ ‫خلق‬ ‫أشرف‬ ‫على‬ ‫والسالم‬ ‫والصالة‬ ‫العالمٌن‬ ‫رب‬ ‫هلل‬
‫محمد‬
‫وعلى‬ ‫االمٌن‬ ‫رسوله‬ )
. ‫الدٌن‬ ‫ٌوم‬ ‫الى‬ ‫بؤحسان‬ ‫تبعهم‬ ‫ومن‬ ‫المٌامٌن‬ ‫الغر‬ ‫واصحابه‬ ‫آله‬
( : ‫واله‬ ‫علٌه‬ ‫هللا‬ ‫صلى‬ ‫محمد‬ ‫هللا‬ ‫رسول‬ ‫قال‬ : ‫وبعد‬
‫هللا‬ ‫ٌشكر‬ ‫ال‬ ‫الناس‬ ‫ٌشكر‬ ‫ال‬ ‫من‬
)
‫م‬ ‫الطٌبة‬ ‫الكلمة‬ ‫هذه‬ ‫من‬ ً‫ا‬‫انطالق‬
ًٌ‫وح‬ ‫اال‬ ‫هو‬ ‫ان‬ ‫الهوى‬ ‫عن‬ ‫ٌنطق‬ ‫ال‬ ‫الذي‬ ً‫النب‬ ‫قول‬ ‫ن‬
‫والتقدٌر‬ ‫الشكر‬ ‫بوافر‬ ‫اتقدم‬ ‫ان‬ ًَ‫عل‬ ُ‫ه‬‫ومن‬ ‫هللا‬ ‫بفضل‬ ‫هذه‬ ً‫رسالت‬ ‫اختم‬ ‫وانا‬ ً‫ٌسعن‬ ‫ال‬ ، ‫ٌوحى‬
‫الدكتور‬ ‫االستاذ‬ ‫الفاضل‬ ‫استاذي‬ ‫الى‬
‫العامري‬ ‫مشكور‬ ‫جاٌد‬ ‫سعود‬
‫عن‬ ‫عاجز‬ ‫اللسان‬ ‫ان‬ ‫بل‬
‫االشراف‬ ‫عناء‬ ‫من‬ ُ‫ه‬‫تحمل‬ ‫لما‬ ‫هللا‬ ‫بعد‬ ‫شكره‬
‫كلٌة‬ ‫عمٌد‬ ‫السٌد‬ ‫جانبه‬ ‫والى‬ ، ‫الرسالة‬ ‫هذه‬ ‫على‬
‫الدكتور‬ ‫االستاذ‬ ‫واالقتصاد‬ ‫االدارة‬
‫هاتف‬ ‫الحسٌن‬ ‫عبد‬ ‫مجٌد‬
‫متواصلة‬ ‫ومتابعة‬ ‫جهد‬ ‫من‬ ‫بذله‬ ‫لما‬
.‫االن‬ ‫علٌه‬ ً‫ه‬ ‫ما‬ ‫الى‬ ‫الرسالة‬ ‫آلت‬ ‫حتى‬ ‫والنصٌحة‬ ‫االرشاد‬ ‫وتقدٌم‬
‫وا‬ ‫واالقتصاد‬ ‫االدارة‬ ‫كلٌة‬ ‫عمادة‬ ‫الى‬ ‫الجزٌل‬ ‫بالشكر‬ ‫أتقدم‬ ‫كذلك‬
‫المحاسبة‬ ‫قسم‬ ‫ورئٌس‬ ‫ستاتذة‬
. ‫القادسٌة‬ ‫جامعة‬ ً‫ف‬ ‫الكلٌة‬ ‫مكتبة‬ ً‫موظف‬ ‫وجمٌع‬
‫واخص‬ ‫المساعدة‬ ‫قدم‬ ‫من‬ ‫لكل‬ ‫والتقدٌر‬ ‫الشكر‬ ‫عبارات‬ ‫وانتقاء‬ ‫الختٌار‬ ‫المرء‬ ‫ٌقف‬ ‫وهنا‬
ً‫وصدٌق‬ ‫الكبٌر‬ ً‫اخ‬ ‫بالذكر‬
‫جبر‬ ‫علوان‬ ‫الجبار‬ ‫عبد‬
‫واالخرة‬ ‫الدنٌا‬ ً‫ف‬ ً‫ا‬‫خٌر‬ ‫هللا‬ ‫فجزاه‬
‫ا‬ ‫وتقدٌمه‬ ً‫ل‬ ‫لمساعدته‬
‫الى‬ ‫الجزٌل‬ ‫الشكر‬ ‫بوافر‬ ‫اتقدم‬ ‫كذلك‬ ، ‫البحث‬ ‫هذا‬ ‫انجاز‬ ً‫ف‬ ‫لعون‬
. ‫الرسالة‬ ‫هذه‬ ‫إلكمال‬ ً‫ل‬ ‫لمساعدتهم‬ ‫العلٌا‬ ‫الدراسات‬ ‫طلبة‬ ‫من‬ ً‫وزمٌالت‬ ً‫زمالئ‬
‫الى‬ ‫الجزٌل‬ ‫بالشكر‬ ‫اتقدم‬ ً‫ا‬‫واخٌر‬
‫البحث‬ ‫هذه‬ ‫انجاز‬ ً‫ف‬ ً‫مع‬ ‫تعاون‬ ‫من‬
‫من‬
‫الموظفٌن‬
‫العاملٌن‬
‫المثنى‬ ‫فرع‬ ‫العقاري‬ ‫المصرف‬
‫وال‬
‫اسمنت‬ ‫معمل‬ ‫الجنوبٌة‬ ‫لإلسمنت‬ ‫العامة‬ ‫شركة‬
‫و‬ ‫السماوة‬
‫بالذكر‬ ‫اخص‬
‫السٌدة‬
‫زٌنب‬
‫شاكر‬ ‫الكرٌم‬ ‫عبد‬
‫المعمل‬ ‫حسابات‬ ‫مدٌرة‬
‫هللا‬ ‫اسال‬ ً‫ا‬‫وختام‬،
‫ولمن‬ ‫ولوالدي‬ ً‫ل‬ ‫والمغفرة‬ ‫العفو‬
‫االسطر‬ ‫هذه‬ ً‫ف‬ ‫اذكره‬ ‫ان‬ ً‫فاتن‬ ‫ممن‬ ‫العذر‬ ‫والتمس‬ ‫ذكرتهم‬
‫القلٌلة‬
.
‫لوجهك‬ ً‫ا‬‫خالص‬ ‫العمل‬ ‫هذا‬ ‫اجعل‬ ‫اللهم‬
‫و‬ ‫الكرٌم‬
‫أنفع‬
‫به‬ ً
‫ٌا‬
. ‫العالمٌن‬ ‫رب‬
‫الباحث‬

8. ‫ملخص‬
‫هدف‬
‫البحث‬
‫استخدام‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌاس‬ ‫إلى‬
‫أنموذج‬ ً‫ف‬ ‫المتمثلة‬ ،‫الحسابٌة‬ ‫النماذج‬ ‫بعض‬
‫معامل‬
‫المستقبلٌة‬ ‫لإلٌرادات‬ ‫الحالٌة‬ ‫القٌمة‬
‫المخصومة‬
‫المعدل‬
‫وأنموذج‬ ،
‫معامل‬
‫الق‬
‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫اإلفصاح‬ ‫عن‬ ‫فضال‬ .‫الفكرٌة‬ ‫المضافة‬ ‫ٌمة‬
ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌمة‬
ً‫المال‬ ‫المركز‬ ‫قائمة‬
‫بٌان‬ ‫الى‬ ‫باإلضافة‬ ، ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬
.‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫على‬ ‫االفصاح‬ ‫ذلك‬ ‫اثر‬ ‫مقدار‬
‫ه‬ ‫هدف‬ ‫تحقٌق‬ ‫اجل‬ ‫من‬ ‫الباحث‬ ‫استعان‬
‫ذ‬
‫ا‬
‫البحث‬
‫الم‬ ‫القوائم‬ ‫ببعض‬
‫ا‬
‫لٌة‬
‫(المٌزانٌة‬
‫و‬ ‫العمومٌة‬
‫حساب‬
‫وق‬ ‫والخسائر‬ ‫االرباح‬
‫وائم‬
‫الخاصة‬ )‫واالجور‬ ‫الرواتب‬
‫ب‬
( ‫العامة‬ ‫الشركات‬
‫العامة‬ ‫والشركة‬ ) ‫العقاري‬ ‫المصرف‬
‫ل‬
‫إل‬
‫سمنت‬
‫محافظة‬ ً‫ف‬ ) ‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫(معمل‬ ‫الجنوبٌة‬
( ‫المالٌة‬ ‫للسنوات‬ ‫المثنى‬
2010
-
2012
ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫واإلفصاح‬ ‫للقٌاس‬ )
‫قوائ‬
‫مه‬
‫م‬
.‫المالٌة‬ ‫ا‬
‫البحث‬ ‫توصل‬
‫للقٌام‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫لدى‬ ‫إمكانٌة‬ ‫هنالك‬ ‫ان‬ ‫مفادها‬ ‫نتٌجة‬ ‫الى‬
ً‫المحاسب‬ ‫القٌاس‬ ‫بعملٌة‬
‫ل‬
‫نماذج‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬
‫المذكورة‬ ‫القٌاس‬
‫إلى‬ ‫باإلضافة‬ ،
ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫لإلفصاح‬ ‫إمكانٌة‬ ‫هنالك‬ ‫ان‬
‫كشف‬
‫ا‬ ‫المٌزانٌة‬
ٌ‫لعموم‬
‫ة‬
‫البح‬ ‫اظهر‬ ‫كذلك‬ . ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدة‬
‫ث‬
‫ان‬
‫واضح‬ ً‫ا‬‫اثر‬ ‫هنالك‬
ً‫ا‬
‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫لإلفصاح‬
‫زٌادة‬ ‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫قٌمة‬
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬
-
‫عامة‬ ‫شركة‬
،
‫ا‬ ‫قٌمة‬ ‫و‬
‫لإلسمنت‬ ‫العامة‬ ‫لشركة‬
‫الجنوبٌة‬
–
.‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫معمل‬
‫أوص‬
‫ى‬
‫البحث‬
‫اهتمام‬ ‫زٌادة‬ ‫بضرورة‬
‫الوحد‬ ‫ادارة‬
‫و‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫ات‬
‫المن‬
‫المهنٌة‬ ‫ظمات‬
‫والمحلٌة‬ ‫الدولٌة‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫برأس‬
‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫حٌث‬ ‫من‬
‫ٌشكل‬ ‫العنصر‬ ‫هذا‬ ‫ان‬ ‫اذ‬ ،
‫بالغة‬ ‫أهمٌة‬
‫ضرورة‬ ‫على‬ ‫اكد‬ ‫كما‬ ، ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬
‫الطرائق‬ ‫اعتماد‬
‫المحاسبٌة‬ ‫والنماذج‬
‫المخص‬ ‫المستقبلٌة‬ ‫لإلٌرادات‬ ‫الحالٌة‬ ‫القٌمة‬ ‫معامل‬ ‫كـ(أنموذج‬
‫القٌمة‬ ‫معامل‬ ‫وأنموذج‬ ‫المعدل‬ ‫ومة‬
.‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫القٌاس‬ ً‫ف‬ ) ‫الفكرٌة‬ ‫المضافة‬

10. ‫المحتوٌات‬ ‫قائمة‬
‫الموضوع‬
‫الصفحة‬
‫اآلٌة‬
‫القرآنٌة‬
----
‫االهداء‬
----
‫واال‬ ‫الشكر‬
‫متنان‬
----
‫الملخص‬
‫أ‬
‫المحتوٌات‬ ‫قائمة‬
‫ب‬
‫وانرمىز‬ ‫واالشكال‬ ‫انجذاول‬ ‫قائمح‬
‫خ‬
-
‫ج‬
‫المقدمة‬
1
-
2
‫الفصل‬
‫منهجٌة‬ : ‫االول‬
‫البحث‬
‫سابقة‬ ‫ودراسات‬
3
-
20
‫منهجٌة‬ : ‫االول‬ ‫المبحث‬
‫البحث‬
‫سابقة‬ ‫دراسات‬ : ً‫الثان‬ ‫المبحث‬
3
-
9
10
-
20
: ً‫الثان‬ ‫الفصل‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬
–
ً‫مفاهٌم‬ ‫أطار‬
21
-
75
: ‫االول‬ ‫المبحث‬
‫ل‬ ‫النظري‬ ‫االطار‬
‫رأس‬
‫الفكري‬ ‫المال‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ : ً‫الثان‬ ‫المبحث‬
‫واال‬ ‫(القٌاس‬
) ً‫المحاسب‬ ‫فصاح‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ : ‫الثالث‬ ‫المبحث‬
‫و‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬
21
-
36
37
-
59
60
-
75
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫تطبٌق‬ :‫الثالث‬ ‫الفصل‬
‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ‫واثرهما‬
‫البحث‬ ‫عٌنة‬ ‫االقتصادٌة‬
76
-
137
: ‫االول‬ ‫المبحث‬
‫المصر‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫القٌاس‬
‫العقاري‬ ‫ف‬
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫ومعمل‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫االفصاح‬ : ً‫الثان‬ ‫المبحث‬
‫العقاري‬ ‫المصرف‬ ً‫ف‬
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫ومعمل‬
‫قٌمة‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫اثر‬ : ‫الثالث‬ ‫المبحث‬
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫ومعمل‬ ‫العقاري‬ ‫المصرف‬
76
-
112
113
-
129
130
-
137
‫والتوصٌات‬ ‫االستنتاجات‬ : ‫الرابع‬ ‫الفصل‬
138
-
140
‫االستنتاجات‬ : ‫االول‬ ‫المبحث‬
‫التوصٌات‬ : ً‫الثان‬ ‫المبحث‬
138
-
139
140
-
141
‫المصادر‬
142
-
156

11. ‫الجداول‬ ‫قائمة‬
‫ت‬
‫الموضوع‬
‫الصفحة‬
1
( ‫حسب‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫مكونات‬
IFAC
)
28
2
‫ا‬ ‫وراس‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫بٌن‬ ‫الفرق‬
‫المادي‬ ‫لمال‬
34
3
‫ال‬
‫مقارنة‬
‫التعدٌل‬ ‫وبعد‬ ‫قبل‬ ‫المخصومة‬ ‫المستقبلٌة‬ ‫لإلٌرادات‬ ‫الحالٌة‬ ‫القٌمة‬ ‫انموذج‬ ‫بٌن‬
52
4
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌمة‬ ‫المتضمنة‬ ‫الحسابات‬ ‫دلٌل‬
58
5
‫البحث‬ ‫عٌنة‬ ‫خصائص‬
ً‫ا‬‫وفق‬
‫الموظفٌن‬ ‫ألعمار‬
81
6
‫البحث‬ ‫عٌنة‬ ‫خصائص‬
‫ال‬ ‫للمإهل‬ ً‫ا‬‫وفق‬
ً‫علم‬
81
7
‫البحث‬ ‫عٌنة‬ ‫خصائص‬
‫ال‬ ‫للتخصص‬ ً‫ا‬‫وفق‬
ً‫وظٌف‬
81
8
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫الموظف‬ ‫وخدمة‬ ‫للتقاعد‬ ‫االحالة‬ ‫نسبة‬ ‫احتساب‬
( ‫لسنة‬
2010
)
83
9
‫لسنة‬ ‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫التقاعد‬ ‫سن‬ ‫حتى‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫المتراكمة‬ ‫الشهادة‬ ‫مخصصات‬ ‫احتساب‬
(
2010
)
84
10
‫والشه‬ ‫الوظٌفٌة‬ ‫الخدمة‬ ‫مخصصات‬ ‫احتساب‬
‫التقاعد‬ ‫سن‬ ‫حتى‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫المتراكمة‬ ‫ادة‬
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬
(‫لسنة‬
2010
)
85
11
‫اال‬ ‫نسبة‬ ‫احتساب‬
‫ستقطاعات‬
‫للمصرف‬ ‫التقاعد‬ ‫سن‬ ‫حتى‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫والسنوٌة‬ ‫الشهرٌة‬
(‫لسنة‬ ‫العقاري‬
2010
)
86
12
‫للمصرف‬ ‫التقاعد‬ ‫وحتى‬ ‫التعٌٌن‬ ‫تارٌخ‬ ‫من‬ ‫الموظف‬ ‫قٌمة‬ ‫من‬ ‫االستقطاع‬ ‫مقدار‬ ‫احتساب‬
‫لسن‬ ‫العقاري‬
( ‫ة‬
2010
)
87
13
‫للمصرف‬ ‫التقاعد‬ ‫وحتى‬ ‫التعٌٌن‬ ‫تارٌخ‬ ‫من‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫من‬ ‫للخصومات‬ ‫المعدلة‬ ‫النسبة‬ ‫احتساب‬
‫العقاري‬
( ‫لسنة‬
2010
)
88
14
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫المعدل‬ ‫االنموذج‬ ‫وفق‬ )‫البشري‬ ‫المال‬ ‫(راس‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫قٌمة‬ ‫احتساب‬
( ‫لسنة‬
2010
)
89
15
‫للتقاعد‬ ‫االحالة‬ ‫نسبة‬ ‫استخراج‬
P(t+1)
‫م‬
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫الخدمة‬ ‫سنوات‬ ‫ع‬
( ‫لسنة‬
2011
)
91
16
( ‫لسنة‬ ‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ )‫البشري‬ ‫المال‬ ‫و(راس‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫قٌمة‬ ‫احتساب‬
2011
)
92
17
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫الخدمة‬ ‫وسنوات‬ ‫للتقاعد‬ ‫االحالة‬ ‫نسبة‬ ‫احتساب‬
( ‫لسنة‬
2012
)
94
18
‫للمصرف‬ )‫البشري‬ ‫المال‬ ‫و(راس‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫قٌمة‬ ‫احتساب‬
‫العقاري‬
( ‫لسنة‬
2012
)
95
19
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ‫الموظف‬ ‫وخدمة‬ ‫للتقاعد‬ ‫االحالة‬ ‫نسبة‬ ‫احتساب‬
( ‫لسنة‬
2010
)
97
20
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ‫التقاعد‬ ‫سن‬ ‫حتى‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫المتراكمة‬ ‫الشهادة‬ ‫مخصصات‬ ‫احتساب‬
( ‫لسنة‬
2010
)
98
21
‫ل‬ ‫المتراكمة‬ ‫والشهادة‬ ‫الوظٌفٌة‬ ‫الخدمة‬ ‫مخصصات‬ ‫احتساب‬
‫لمعمل‬ ‫التقاعد‬ ‫سن‬ ‫حتى‬ ‫موظف‬ ‫كل‬
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬
(‫لسنة‬
2010
)
99
22
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫بمعمل‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫الفكرٌة‬ ‫المخصصات‬ ً‫اجمال‬
( ‫لسنة‬
2010
)
100
23
‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ‫التقاعد‬ ‫سن‬ ‫وحتى‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫والسنوٌة‬ ‫الشهرٌة‬ ‫االستقطاعات‬ ‫نسبة‬ ‫احتساب‬
‫السماوة‬
(‫لسنة‬
2010
)
101
24
‫اال‬ ‫مقدار‬ ‫احتساب‬
‫التقاعد‬ ‫وحتى‬ ‫التعٌٌن‬ ‫تارٌخ‬ ‫من‬ ‫الموظف‬ ‫قٌمة‬ ‫من‬ ‫ستقطاع‬
‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬
‫السماوة‬
( ‫لسنة‬
2010
)
102
25
‫التقاعد‬ ‫وحتى‬ ‫التعٌٌن‬ ‫تارٌخ‬ ‫من‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫من‬ ‫للخصومات‬ ‫المعدلة‬ ‫النسبة‬ ‫احتساب‬
‫لمعمل‬
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬
( ‫لسنة‬
2010
)
103

12. 26
‫االن‬ ‫وفق‬ )‫البشري‬ ‫المال‬ ‫(راس‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫قٌمة‬ ‫احتساب‬
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ‫المعدل‬ ‫موذج‬
( ‫لسنة‬
2010
)
104
27
‫للتقاعد‬ ‫االحالة‬ ‫نسبة‬ ‫استخراج‬
P(t+1)
‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬ ‫الخدمة‬ ‫سنوات‬ ‫مع‬
( ‫لسنة‬ ‫السماوة‬
2011
)
106
28
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ )‫البشري‬ ‫المال‬ ‫و(راس‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫قٌمة‬ ‫احتساب‬
( ‫لسنة‬
2011
)
107
29
‫ل‬ ‫االحالة‬ ‫نسبة‬ ‫احتساب‬
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ‫الخدمة‬ ‫وسنوات‬ ‫لتقاعد‬
( ‫لسنة‬
2012
)
109
30
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ )‫البشري‬ ‫المال‬ ‫و(راس‬ ‫موظف‬ ‫كل‬ ‫قٌمة‬ ‫احتساب‬
( ‫لسنة‬
2012
)
110
31
‫الدراسة‬ ‫عٌنة‬ ً‫ف‬ ‫ومكوناته‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌمة‬
111
32
‫انثانث‬ ‫نهفصم‬ ‫االول‬ ‫تانمثذث‬ ‫انخاصح‬ ‫انفرضٍاخ‬ ‫قثىل‬
112
33
‫اإل‬
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫البشري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫من‬ ‫واالستبعادات‬ ‫ضافات‬
( ‫لسنة‬
2011
)
117
34
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ً‫الهٌكل‬ ‫المال‬ ‫لراس‬ ‫واالستبعادات‬ ‫االضافات‬ ‫احتساب‬
‫لسنة‬
(
2011
)
117
35
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫البشري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫من‬ ‫واالستبعادات‬ ‫اإلضافات‬
( ‫لسنة‬
2012
)
117
36
‫وا‬ ‫االضافات‬ ‫احتساب‬
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ً‫الهٌكل‬ ‫المال‬ ‫لراس‬ ‫الستبعادات‬
‫لسنة‬
(
2012
)
118
37
‫والخسائر‬ ‫االرباح‬ ‫حساب‬ ‫من‬ ‫استبعادها‬ ‫ٌتم‬ ً‫الت‬ ‫والخدمة‬ ‫الشهادة‬ ‫مخصصات‬
( ‫للسنوات‬ ‫العقاري‬ ‫للمصرف‬
2010
-
2011
-
2012
)
119
38
‫حساب‬
‫العامة‬ ‫للشركة‬ ‫والخسائر‬ ‫االرباح‬
–
ً‫ف‬ ‫كما‬ ‫العقاري‬ ‫المصرف‬
31
/
12
/
2010
-
2011
-
2012
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫بعد‬
120
39
‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ ‫العمومٌة‬ ‫المٌزانٌة‬
–
‫الشركة‬
‫عامة‬
-
‫المثنى‬ ‫فرع‬
–
ً‫ف‬ ‫كما‬
31
/
12
(
2010
-
2011
-
2012
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫بعد‬ )
ً‫ف‬
‫حساب‬
‫المٌزانٌة‬
121
40
( ‫لسنة‬ ‫البشري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫من‬ ‫واالستبعادات‬ ‫اإلضافات‬
2011
‫لمع‬ )
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫مل‬
125
41
( ‫لسنة‬ ‫البشري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫من‬ ‫واالستبعادات‬ ‫اإلضافات‬
2012
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ )
125
42
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫معمل‬ ً‫ف‬ ‫والخسائر‬ ‫االرباح‬ ‫قائمة‬ ‫من‬ ‫تستبعد‬ ً‫الت‬ ‫الفكرٌة‬ ‫المخصصات‬ ‫مقدار‬
( ‫سنة‬ ً‫ف‬
2010
-
2011
-
2012
)
126
43
‫العامة‬ ‫للشركة‬ ‫والخسائر‬ ‫االرباح‬ ‫كشف‬
‫الجنوبٌة‬ ‫لإلسمنت‬
–
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫معمل‬
–
ً‫ف‬ ‫كما‬
31
/
12
/
2010
-
2011
-
2012
ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫بعد‬
‫حساب‬
‫المٌزانٌة‬
127
44
‫الجنوبٌة‬ ‫لإلسمنت‬ ‫عامة‬ ‫للشركة‬ ‫العمومٌة‬ ‫المٌزانٌة‬
-
ً‫ف‬ ‫كما‬ ‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫معمل‬
(
2010
-
2011
-
2012
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫بعد‬ )
128
45
ً‫الثان‬ ‫المبحث‬ ً‫ف‬ ‫الخاصة‬ ‫والمرفوضة‬ ‫المقبولة‬ ‫الفرضٌات‬
‫انثانث‬ ‫نهفصم‬
129
46
‫انفكري‬ ‫انمال‬ ‫رأش‬ ‫عه‬ ‫االفصاح‬ ‫تعذ‬ ‫قثم‬ ‫انعقاري‬ ‫نهمصرف‬ ‫انمذاضثٍح‬ ‫انقٍمح‬ ‫ادرطاب‬
131
47
( ‫انطىىاخ‬ ‫خالل‬ ‫انعقاري‬ ‫نهمصرف‬ ‫انمذاضثٍح‬ ‫انقٍمح‬ ً‫ف‬ ‫انسٌادج‬ ‫مقذار‬
0202
-
0200
-
0200
)
131
48
‫ا‬ ‫معامم‬
‫انمصذخ‬ ‫وانرذذٌذ‬ ‫نرذذٌذ‬
132
49
( ‫اختبار‬
F
)
133
50
( ‫اختبار‬
T
)
133
51
‫انفكري‬ ‫انمال‬ ‫رأش‬ ‫عه‬ ‫االفصاح‬ ‫تعذ‬ ‫انطماوج‬ ‫اضمىد‬ ‫نمعمم‬ ‫انمذاضثٍح‬ ‫انقٍمح‬ ‫ادرطاب‬
134
52
( ‫السنوات‬ ‫خالل‬ ‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫القٌمة‬ ً‫ف‬ ‫الزٌادة‬ ‫مقدار‬
2010
-
2011
-
2012
)
135
53
‫انرذ‬ ‫معامم‬
‫انمصذخ‬ ‫وانرذذٌذ‬ ‫ذٌذ‬
136
54
( ‫اختبار‬
(F
136
55
( ‫اختبار‬
(T
136

13. ‫االشكال‬ ‫قائمة‬
‫الرموز‬ ‫قائمة‬
56
‫انثانث‬ ‫نهفصم‬ ‫انثانث‬ ‫تانمثذث‬ ‫انخاصح‬ ‫وانمرفىضح‬ ‫انمقثىنح‬ ‫انفرضٍاخ‬
137
‫ت‬
‫الشكل‬ ‫عنوان‬
‫الصفحة‬
1
‫مخطط‬
‫ال‬
‫بحث‬
9
2
‫االنموذج‬ ‫حسب‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫مكونات‬
Davenport & Prusak,1997)
)
27
3
‫وفق‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫مكونات‬
Bontis , 1998)
)
29
4
( ‫االنموذج‬ ‫حسب‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫مكونات‬
Khalique , 2013
)
33
5
‫به‬ ‫تدخل‬ ‫ال‬ ً‫والت‬ ‫القٌاس‬ ‫ضمن‬ ‫تدخل‬ ً‫الت‬ ‫المصارٌف‬
‫التعدٌل‬ ‫وبعد‬ ‫قبل‬ ‫االنموذج‬ ‫وفق‬
51
6
‫مكونات‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬
73
7
‫للمصرف‬ ً‫التنظٌم‬ ‫الهٌكل‬
‫العقاري‬
79
8
‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫لمعمل‬ ً‫التنظٌم‬ ‫الهٌكل‬
80
‫انرمس‬
‫انعرتٍح‬ ‫تانغح‬ ‫مصطهخ‬
‫االوكهٍسٌح‬ ‫تانهغح‬ ‫مصطهخ‬
NAV
‫االصول‬ ً‫صاف‬ ‫قٌمة‬
Not Assets Value
IC
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬
Intellectual Capital
IFAC
‫للمحاسبٌن‬ ً‫الدول‬ ‫االتحاد‬
International Federation of Accountants
VAIC
‫الفكرٌة‬ ‫المضافة‬ ‫القٌمة‬
Intellectual Value Added
AAA
‫للمحاسبٌن‬ ‫االمرٌكٌة‬ ‫الجمعٌة‬
American Accounting Association
EVA
‫المضافة‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫القٌمة‬
Economic Value Added
MVA
‫المضافة‬ ‫السوقٌة‬ ‫القٌمة‬
Value Added
Market
OECD
‫و‬ ‫انرعاون‬ ‫مىضمح‬
‫انرىمٍح‬
‫االقرصادٌح‬
Organization for Economic Cooperation
and Development
IASB
‫انذونٍح‬ ‫انمذاضثح‬ ‫معاٌٍر‬ ‫مجهص‬
International Accounting Standards Board

14. ‫المقدمة‬
ً‫ا‬‫تقدم‬ ‫األخٌرة‬ ‫السنوات‬ ً‫ف‬ ‫المعاصر‬ ‫العالم‬ ‫ٌشهد‬
ً‫ا‬‫متسارع‬
،‫التكنولوجٌة‬ ً‫النواح‬ ً‫ف‬
‫إ‬ ‫ذلك‬ ‫وٌعود‬
‫عوامل‬ ‫احد‬ ‫باعتباره‬ ‫التقدم‬ ‫هذا‬ ً‫ف‬ ‫البشري‬ ‫العنصر‬ ‫مارسه‬ ‫الذي‬ ‫الكبٌر‬ ‫الدور‬ ‫لى‬
‫على‬ ‫إٌجابا‬ ‫انعكس‬ ‫الذي‬ ‫األمر‬ ،‫اإلنتاجٌة‬ ‫العملٌة‬ ً‫ف‬ ‫المساهمة‬ ‫اإلنتاج‬
‫الوحدات‬ ‫تطور‬
ٍ‫نواح‬ ً‫ف‬ ‫االقتصادٌة‬
‫المإهل‬ ‫على‬ ‫االعتماد‬ ‫إلى‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫هذه‬ ‫دفع‬ ‫مما‬ ،‫متعددة‬
‫ال‬ ‫والخبرة‬ ‫والكفاءة‬
‫فٌها‬ ‫ٌتمثل‬ ً‫الت‬ ‫معرفٌة‬
‫رأس‬
. ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫العن‬ ‫من‬ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫وتعد‬
‫تسهم‬ ً‫الت‬ ‫الرئٌسة‬ ‫اإلنتاجٌة‬ ‫اصر‬
ً‫ف‬ ‫اإلنتاجٌة‬ ‫العملٌة‬ ً‫ف‬
‫المحرك‬ ‫ٌعتبر‬ ‫ألنه‬ ‫العامل‬ ‫بهذا‬ ‫تهتم‬ ‫ان‬ ‫الوحدات‬ ‫هذه‬ ‫على‬ ‫ٌتعٌن‬ ‫لذلك‬ ،‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬
ٌ‫بغ‬ ‫واالستثمارٌة‬ ‫التشغٌلٌة‬ ‫ألنشطتها‬ ً‫األساس‬
‫ة‬
‫ان‬ ‫اذ‬ .‫المتعددة‬ ‫أهدافها‬ ‫تحقٌق‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬
‫مركزها‬ ‫قٌمة‬ ‫وتعظٌم‬ ‫المتواصل‬ ‫والنمو‬ ‫العوائد‬ ‫تحقٌق‬ ‫ابرزها‬ ‫أهداف‬ ‫جملة‬ ‫تحقٌق‬ ‫إلى‬ ‫تسعى‬
‫إنتاج‬ ‫عوامل‬ ‫تستخدم‬ ‫لم‬ ‫ما‬ ‫األهداف‬ ‫تلك‬ ‫تتحقق‬ ‫ولن‬ ،‫السوق‬ ً‫ف‬ ‫تنافسٌة‬ ‫مٌزة‬ ‫وخلق‬ ً‫المال‬
‫ابرزها‬ ‫من‬ ‫اإلنتاجٌة‬ ‫العملٌة‬ ً‫ف‬ ‫فاعلة‬
‫رأس‬
‫ا‬
.‫الفكري‬ ‫لمال‬
‫و‬
‫الفاعلة‬ ‫اإلنتاج‬ ‫عوامل‬ ‫ضمن‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬ ‫الفاعل‬ ‫الدور‬ ‫من‬ ‫الرغم‬ ‫على‬
ً‫ف‬
‫ان‬ ‫غٌر‬ ،‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬
‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واإلفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫عملٌة‬
‫رأس‬
ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫المالٌة‬ ‫القوائم‬
. ً‫وموضوع‬ ‫دقٌق‬ ‫بالشكل‬ ‫تحقق‬ ‫لم‬ ‫العراقٌة‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫اغلب‬ ‫قبل‬ ‫من‬
‫و‬
‫فان‬ ‫علٌه‬
ٌ ‫البحث‬ ‫هذه‬
ً‫ا‬‫عرض‬ ‫قدم‬
ً‫ال‬‫مفص‬
‫باإلضافة‬ ، ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬ ً‫المفاهٌم‬ ‫لالطار‬
‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫عنه‬ ً‫المحاسب‬ ‫اإلفصاح‬ ‫وأسالٌب‬ ‫القٌاس‬ ‫لعملٌة‬ ‫المناسبة‬ ‫الحسابٌة‬ ‫النماذج‬ ‫اختٌار‬ ‫إلى‬
. ‫المالٌة‬
‫ٌتكون‬
‫فصول‬ ‫اربعة‬ ‫البحث‬ ‫هذه‬
،
‫مشكلة‬ ‫وضح‬ ‫االول‬ ‫مبحثٌن‬ ‫االول‬ ‫الفصل‬ ‫تضمن‬
‫و‬
‫فانه‬ ً‫الثان‬ ‫المبحث‬ ‫اما‬ ، ‫البحث‬ ‫واسلوب‬ ‫ومنهج‬ ‫فرضٌات‬ ‫الى‬ ‫باإلضافة‬ ‫البحث‬ ‫واهمٌة‬ ‫هدف‬
‫العرب‬ ‫الباحثٌن‬ ‫قبل‬ ‫من‬ ‫الٌها‬ ‫التطرق‬ ‫تم‬ ً‫الت‬ ‫السابقة‬ ‫الدراسات‬ ‫من‬ ‫مجموعة‬ ‫عن‬ ً‫ا‬‫عرض‬ ‫ٌقدم‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌاس‬ ‫عملٌة‬ ‫حول‬ ‫واالجانب‬
‫البحث‬ ‫من‬ ً‫الثان‬ ‫الفصل‬ ‫اما‬
‫المال‬ ‫لرأس‬ ً‫ا‬ٌ‫مفاهٌم‬ ً‫ا‬‫اطار‬ ‫فٌه‬ ‫االول‬ ‫المبحث‬ ‫قدم‬ ‫فقد‬
ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫حول‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫طرائق‬ ‫وضح‬ ‫فقد‬ ً‫والثان‬ ، ‫الفكري‬
‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫حول‬ ً‫ا‬ٌ‫نظر‬ ً‫ا‬‫اطار‬ ‫فقدم‬ ‫الثالث‬ ‫المبحث‬ ‫اما‬ ، ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬
‫والعو‬ ‫قٌاسها‬ ‫ومعاٌٌر‬ ‫االقتصادٌة‬
‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫االفصاح‬ ‫واثر‬ ، ‫بها‬ ‫المإثرة‬ ‫امل‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫على‬ ‫الفكري‬
.

15. ‫فصل‬ ً‫وف‬
‫عن‬ ً‫ا‬ٌ‫تطبٌق‬ ً‫ا‬‫جانب‬ ‫البحث‬ ‫تناول‬ ‫الثالث‬
‫نة‬ٌَ‫ع‬
‫لدراسة‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫من‬
‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫االفصاح‬ ‫اثر‬
‫رأس‬
‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫زٌادة‬
‫ال‬ ‫قٌمة‬
‫ومرك‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫وحدات‬
‫زها‬
. ً‫المال‬
ً‫الت‬ ‫العملٌة‬ ‫االستنتاجات‬ ‫من‬ ‫مجموعة‬ ‫الى‬ ‫البحث‬ ‫توصل‬ ‫فقد‬ ‫واالخٌر‬ ‫الرابع‬ ‫الفصل‬ ‫اما‬
‫لحل‬ ‫للباحثٌن‬ ‫المقترحة‬ ‫والحلول‬ ‫التوصٌات‬ ‫من‬ ‫مجموعة‬ ‫وقدم‬ ، ‫البحث‬ ‫فرضٌة‬ ‫بها‬ ‫اثبتت‬
‫المال‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌمة‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫بالقٌاس‬ ‫المتعلقة‬ ‫المستقبلٌة‬ ‫المشاكل‬
‫ٌة‬
.‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬

16. ‫االول‬ ‫الفصل‬
‫منهجٌة‬
‫البحث‬
‫سابقة‬ ‫ودراسات‬
‫تمهٌد‬
‫عملٌة‬ ‫ان‬ ‫اال‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ‫الموجود‬ ‫المهمة‬ ‫البنود‬ ‫من‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫ٌعد‬
‫وٌرجع‬ ، ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫اغلب‬ ً‫ف‬ ‫تتحقق‬ ‫لم‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ُ‫ه‬‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬
‫ذلك‬
‫وعدم‬ ‫للوحدات‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫عنه‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫الطرائق‬ ‫تحدٌد‬ ‫عدم‬ ‫الى‬
‫وطرائق‬ ‫المشكلة‬ ‫هذه‬ ‫الفصل‬ ‫هذا‬ ‫ٌستعرض‬ ‫لذلك‬ ، ‫ذلك‬ ‫تدعم‬ ً‫الت‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫المعاٌٌر‬ ‫وجود‬
‫لبعض‬ ‫واستعراضا‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬ ‫أنموذج‬ ‫اقتراح‬ ‫الى‬ ‫باإلضافة‬ ‫حلها‬
‫الدر‬
‫هذه‬ ‫وٌتكون‬ .‫علٌها‬ ‫االطالع‬ ‫من‬ ‫الباحث‬ ‫تمكن‬ ً‫والت‬ ‫المشكلة‬ ‫هذه‬ ‫تناولت‬ ً‫الت‬ ‫السابقة‬ ‫اسات‬
: ‫اآلتٌٌن‬ ‫المبحثٌن‬ ‫من‬ ‫الفصل‬
-
: ‫االول‬ ‫المبحث‬
-
‫منهجٌة‬
‫البحث‬
: ً‫الثان‬ ‫المبحث‬
-
‫سابقة‬ ‫دراسات‬

17. ‫االول‬ ‫المبحث‬
‫منهجٌة‬
‫البحث‬
:‫اوال‬
‫البحث‬ ‫مشكلة‬
‫تسعى‬
‫الوح‬ ‫من‬ ‫العدٌد‬
‫والسٌما‬ ،‫السوقٌة‬ ‫قٌمتها‬ ‫وزٌادة‬ ‫االرباح‬ ‫تحقٌق‬ ‫الى‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫دات‬
‫والمتمثلة‬ ‫البشرٌة‬ ‫والخبرات‬ ‫الكفاءات‬ ‫من‬ ‫العدٌد‬ ‫تمتلك‬ ً‫الت‬ ‫الوحدات‬ ‫تلك‬
‫ب‬
‫ر‬
‫أ‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫س‬
‫لدى‬ ‫العاملٌن‬ ‫لألفراد‬ ‫والعقلٌة‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الطاقة‬ ‫استغالل‬ ‫طرٌق‬ ‫عن‬ ً‫ٌؤت‬ ‫الغاٌة‬ ‫هذه‬ ‫تحقٌق‬ ‫وان‬ ،
‫الوحدات‬ ‫تلك‬
،
‫العاملٌن‬ ‫هإالء‬ ‫لدى‬ ‫ان‬ ‫اذ‬
‫مهما‬ ‫تؤثٌرا‬
ُ‫ت‬ ‫المادٌة‬ ‫غٌر‬ ‫األصول‬ ‫جعل‬ ً‫ف‬
‫زٌد‬
‫من‬
ً‫المال‬ ‫مركزها‬ ‫وتعزز‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬
‫مناسبة‬ ‫طرٌقة‬ ‫وجود‬ ‫من‬ ‫بد‬ ‫فال‬ ‫ذلك‬ ‫تحقٌق‬ ‫اجل‬ ‫ومن‬ .
‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬
‫رأس‬
‫ال‬ ‫لدى‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫االقتصادٌة‬ ‫وحدات‬
.
‫مشكلة‬ ‫فان‬ ‫لذلك‬
‫البحث‬
‫تت‬
‫اال‬ ‫باألسئلة‬ ‫مثل‬
‫تٌة‬
:
-
1
.
‫هل‬
‫توجد‬
‫لقٌاس‬ ‫امكانٌة‬
‫رأس‬
‫ال‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
.‫االقتصادٌة‬ ‫وحدات‬
2
.
‫هل‬
‫ٌوجد‬
‫عن‬ ‫لإلفصاح‬ ‫اسلوب‬
‫رأس‬
‫قبل‬ ‫من‬ ‫المعدة‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫ال‬
‫االقتصادٌة‬ ‫وحدات‬
.
3
.
‫اثر‬ ‫هنالك‬ ‫ان‬ ‫هل‬
ً‫ا‬
‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬
‫رأس‬
‫الفكري‬ ‫المال‬
ً‫ف‬
‫ال‬ ‫قٌمة‬
‫وحدات‬
‫االقتصا‬
. ‫دٌة‬
:‫ثانٌا‬
‫البحث‬ ‫اهداف‬
: ‫االتٌة‬ ‫االهداف‬ ‫تحقٌق‬ ‫الى‬ ‫البحث‬ ‫تهدف‬
-
1
-
‫والخصائص‬ ‫االهمٌة‬ ‫المفهوم‬ ‫حٌث‬ ‫من‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫حول‬ ‫نظري‬ ‫اطار‬ ‫تقدٌم‬
.‫والمكونات‬
2
-
‫طرائق‬ ‫عرض‬
‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬
‫للوحدات‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬
.‫االقتصادٌة‬
3
-
ٌ‫للق‬ ‫االمثل‬ ‫الطرٌقة‬ ‫تحدٌد‬
‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫اس‬
.‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬
4
-
‫زٌادة‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫دور‬ ‫بٌان‬
‫ارباح‬
‫الوحدات‬
.‫االقتصادٌة‬

18. 5
-
‫دراسة‬
‫إثر‬
‫و‬ ‫القٌاس‬
‫االفصاح‬
ً‫المحاسب‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬
‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫على‬
. ‫االقتصادٌة‬
:‫ثالثا‬
‫البحث‬ ‫فرضٌات‬
9
-
‫ال‬ ‫الفرضٌة‬
‫رئٌسة‬
‫االول‬
)‫القٌاس‬ ‫(فرضٌة‬
(
‫النماذج‬ ‫بعض‬ ‫باستخدام‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫للقٌاس‬ ‫امكانٌة‬ ‫هنالك‬ ‫توجد‬
.)‫الحسابٌة‬
: ‫االتٌة‬ ‫الفرعٌة‬ ‫الفرضٌات‬ ‫على‬ ‫الفرضٌة‬ ‫هذه‬ ‫وتقسم‬
1
.
‫الوح‬ ً‫ف‬ ‫البشري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫للقٌاس‬ ‫امكانٌة‬ ‫هنالك‬ ‫توجد‬
‫االقتصادٌة‬ ‫دات‬
‫المخصومة‬ ‫المستقبلٌة‬ ‫لإلٌرادات‬ ‫الحالٌة‬ ‫القٌمة‬ ‫معامل‬ ‫أنموذج‬ ‫باستخدام‬
‫المعدل‬
.
2
.
‫توجد‬
‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫للقٌاس‬ ‫امكانٌة‬ ‫هنالك‬
‫رأس‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ً‫الهٌكل‬ ‫المال‬
‫باستخدام‬
‫أنموذج‬
.‫الفكرٌة‬ ‫المضافة‬ ‫القٌمة‬ ‫معامل‬
7
-
‫ال‬ ‫الفرضٌة‬
‫اال‬ ‫زٌادة‬ ‫(فرضٌة‬ ‫الثانٌة‬ ‫رئٌسة‬
)‫رباح‬
‫الوحدات‬ ‫ارباح‬ ‫زٌادة‬ ‫الى‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫(ٌإدي‬
.)‫والخسائر‬ ‫االرباح‬ ‫قائمة‬ ً‫ف‬ ‫الظاهرة‬ ‫االقتصادٌة‬
4
-
‫الثالثة‬ ‫الرئٌسة‬ ‫الفرضٌة‬
)‫االفصاح‬ ‫(فرضٌة‬
(
‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫لإلفصاح‬ ‫امكانٌة‬ ‫هنالك‬ ‫توجد‬
‫للوحدا‬
‫االقتصادٌة‬ ‫ت‬
)
.
3
-
‫ال‬ ‫الفرضٌة‬
)‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫(فرضٌة‬ ‫الرابعة‬ ‫رئٌسة‬
‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬ ‫اثر‬ ‫ٌوجد‬ (
) ‫االقتصادٌة‬
:‫االتٌة‬ ‫الفرعٌة‬ ‫الفرضٌات‬ ‫على‬ ‫الفرضٌة‬ ‫هذه‬ ‫وتقسم‬
-
1
.
‫القٌاس‬ ‫ٌإدي‬
‫ر‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫أس‬
‫المحاسبٌة‬ ‫القٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫الى‬
‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬ )‫االصول‬ ً‫(صاف‬
.
2
.
‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬ ‫احصائٌة‬ ‫داللة‬ ‫ذو‬ ‫اثر‬ ‫ٌوجد‬ ‫ال‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬

19. 3
.
‫الفكر‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬ ‫احصائٌة‬ ‫داللة‬ ‫ذو‬ ‫اثر‬ ‫ٌوجد‬
‫زٌادة‬ ‫على‬ ‫ي‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬
:‫رابعا‬
‫البحث‬ ‫أهمٌة‬
‫تتمثل‬
‫أهمٌة‬
‫البحث‬
‫عامة‬ ‫بصورة‬
‫محاولة‬ ً‫ف‬
‫وعملٌة‬ ‫نظرٌة‬
‫على‬ ‫الضوء‬ ‫لتسلٌط‬
‫رأس‬
‫ال‬ ً‫ف‬ ‫المتزاٌدة‬ ‫وأهمٌته‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫االقتصادٌة‬ ‫وحدات‬
‫ال‬ ‫لتلك‬ ‫ٌمكن‬ ‫وكٌف‬
‫وحدات‬
ٌ‫عل‬ ‫الحفاظ‬
‫ه‬
‫وتطوٌر‬
‫ه‬
‫ومعالجته‬
ً‫ف‬
‫و‬ ‫األسس‬ ‫ضوء‬
‫السائدة‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫والقواعد‬ ‫واإلجراءات‬ ‫النظرٌات‬
.
‫ان‬ ‫اذ‬
‫ال‬ ‫معظم‬
‫االقتصادٌة‬ ‫وحدات‬
‫العراقٌة‬
‫والذٌن‬ ‫والموظفٌن‬ ‫الخبراء‬ ‫من‬ ‫العدٌد‬ ‫تمتلك‬
‫لهم‬
ٌ‫ز‬‫بار‬ ٌ‫ر‬‫اث‬
‫ال‬ ‫تلك‬ ‫عمل‬ ً‫ف‬
‫وحدات‬
‫ا‬ ‫الموظفٌن‬ ‫والسٌما‬
‫لكفوئٌن‬
‫لدٌها‬
‫اهمٌة‬ ‫لها‬ ‫البحث‬ ‫هذه‬ ‫فان‬
‫النقاط‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫الوحدات‬ ‫لتلك‬
: ‫االتٌة‬
-
1
-
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫للقٌاس‬ ‫العراقٌة‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬ ‫مقترح‬ ‫اطار‬ ‫تقدٌم‬
.‫المالٌة‬ ‫قوائمها‬ ً‫ف‬
2
-
‫التوعوٌة‬ ‫االجراءات‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫وكوادرها‬ ‫العراقٌة‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬ ‫البحث‬ ‫هذا‬ ‫ٌقدم‬
‫لال‬
‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ً‫ف‬ ‫تؤثٌر‬ ‫من‬ ‫له‬ ‫لما‬ ‫لدٌها‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫برأس‬ ‫هتمام‬
‫وتعزٌز‬ ‫ونجاحها‬ ‫الوحدة‬
‫ارباحها‬
.
3
-
ً‫ف‬ ‫العاملٌن‬ ‫االفراد‬ ‫لدى‬ ‫الموجودة‬ ‫بالخبرات‬ ‫لالهتمام‬ ً‫الكاف‬ ‫الدعم‬ ‫تقدٌم‬ ً‫ف‬ ‫المساعدة‬
‫الوحدة‬ ‫نجاح‬ ً‫ف‬ ‫دورهم‬ ‫بٌان‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫لهم‬ ً‫الوظٌف‬ ‫الرضا‬ ‫وتحقٌق‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬
.‫االقتصادٌة‬
4
-
‫ا‬ ‫للمستخدمٌن‬ ‫الدقٌقة‬ ‫المعلومات‬ ‫تقدٌم‬ ً‫ف‬ ‫المساعدة‬
‫حول‬ ‫المصلحة‬ ‫واصحاب‬ ‫لخارجٌٌن‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدات‬ ً‫المال‬ ‫المركز‬
:‫خامسا‬
‫البحث‬ ‫وأسلوب‬ ‫منهج‬
‫اهداف‬ ‫تحقٌق‬ ‫اجل‬ ‫من‬
‫البحث‬
‫للمشكلة‬ ‫المناسبة‬ ‫الحلول‬ ‫واٌجاد‬
‫االفصاح‬ ‫بٌن‬ ‫االثر‬ ‫وتحدٌد‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫وزٌادة‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬
‫فان‬
‫الباحث‬
‫استعم‬
‫ل‬
‫االسلوب‬
‫اال‬
‫و‬ ‫البحث‬ ‫من‬ ‫النظري‬ ‫الجانب‬ ‫كتابة‬ ً‫ف‬ ً‫واالستقرائ‬ ً‫ستنباط‬
‫اال‬
‫سلوب‬
‫الت‬
ً‫جرٌب‬
‫تطبٌق‬ ً‫ف‬
‫البحث‬ ‫عٌنة‬ ً‫ف‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫عملٌة‬
،
‫المباشرة‬ ‫غٌر‬ ‫القٌاس‬ ‫بنماذج‬ ‫الباحث‬ ‫استعان‬ ‫كما‬
: ً‫ٌؤت‬ ‫كما‬ ً‫وه‬ ‫حده‬ ‫على‬ ‫مكوناته‬ ‫قٌاس‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫لقٌاس‬
-

20. 1
-
‫أنموذج‬
‫المضا‬ ‫القٌمة‬ ‫معامل‬
‫الفكرٌة‬ ‫فة‬
‫عٌنة‬ ً‫ف‬ ً‫الهٌكل‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫لقٌاس‬
‫البحث‬
‫على‬ ‫باالعتماد‬
(Pulic,2004)
:‫االتٌة‬ ‫المعادلة‬ ‫خالل‬ ‫من‬
-
2
-
‫انموذج‬
‫معدل‬
‫القٌمة‬ ‫معامل‬
‫المستقبلٌة‬ ‫لإلٌرادات‬ ‫الحالٌة‬
‫لقٌاس‬
‫رأس‬
‫المال‬
‫البشري‬
ً‫ف‬
‫العقاري‬ ‫المصرف‬
‫با‬
‫أنموذج‬ ‫ستخدام‬
Schwartz,1971)
lev
)
: ً‫ٌؤت‬ ‫كما‬
-
( ) ∑ ( ( ) (
( )
))
: ‫ان‬ ‫اذ‬
-
: E (V)
‫قٌمة‬
‫رأس‬
‫ال‬ ‫المال‬
‫بشري‬
.
P (t+1)
‫للشركة‬ ‫الموظف‬ ‫ترك‬ ‫نسبة‬ :
(
‫الوفا‬ ‫او‬ ‫التقاعد‬
‫ة‬
‫االستغناء‬ ‫او‬
.)
‫ال‬ :
‫(الرأسمالٌة)المدفوعة‬ ‫الفكرٌة‬ ‫مصارٌف‬
‫خالل‬ ‫موظف‬ ‫لكل‬
‫الوظٌفٌة‬ ‫حٌاته‬ ‫مدة‬
(
‫والخدمة‬ ‫الشهادة‬ ‫مخصصات‬
.)
( )
:
‫الموظف‬ ‫راتب‬ ‫من‬ ‫المستقطع‬ ‫الخصم‬ ‫معدل‬
( ‫الوظٌفٌة‬ ‫حٌاته‬ ‫طٌلة‬
.)‫والتقاعد‬ ‫الضرٌبة‬
.‫التقاعد‬ ‫تارٌخ‬ ‫لغاٌة‬ ‫التعٌٌن‬ ‫تارٌخ‬ ‫من‬ ‫بالسنوات‬ ‫الموظف‬ ‫خدمة‬ :
4
-
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫احتساب‬ ً‫ف‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫للوحدة‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫القٌمة‬ ‫الباحث‬ ‫واستخدم‬
‫الم‬ ‫استخدام‬ ‫خالل‬ ‫من‬
:‫االتٌة‬ ‫عادلة‬
4
-
( ً‫االحصائ‬ ‫البرنامج‬
SPSS
‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫اثر‬ ‫لبٌان‬ )
. ‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫ومعمل‬ ‫العقاري‬ ‫المصرف‬
VA(NAV) =TA-TL
‫اصول‬ ً‫اجمال‬ = )‫االصول‬ ً‫(صاف‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬
–
‫ال‬ ً‫اجمال‬
‫مطلوبات‬
ً‫الهٌكل‬ ‫المال‬ ‫راس‬
(
SC
)
=
‫ال‬
‫قٌمة‬
‫المضافة‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬
(
VA
)
–
‫واالجور‬ ‫الرواتب‬
(
HC
)

21. :‫سادسا‬
‫البحث‬ ‫وعٌنة‬ ‫مجتمع‬
‫للربح‬ ‫الهادفة‬ ‫والمختلطة‬ ‫العامة‬ ‫العراقٌة‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫من‬ ‫البحث‬ ‫مجتمع‬ ‫ٌتكون‬
‫والمطب‬
‫الوحدات‬ ‫تلك‬ ‫على‬ ‫البحث‬ ‫هذا‬ ‫لتطبٌق‬ ‫امكانٌة‬ ‫توجد‬ ‫اذ‬ ، ‫الموحد‬ ً‫المحاسب‬ ‫للنظام‬ ‫قة‬
‫واالجور‬ ‫الرواتب‬ ‫بقوائم‬ ‫المتمثلة‬ ‫الفعلٌة‬ ‫البٌانات‬ ‫على‬ ‫القٌاس‬ ‫طرٌقة‬ ‫اعتماد‬ ‫بسبب‬ ، ‫االقتصادٌة‬
. ‫الوحدات‬ ‫تلك‬ ً‫ف‬ )‫العمومٌة‬ ‫والمٌزانٌة‬ ‫والخسائر‬ ‫(االرباح‬ ‫وحسابات‬
‫الب‬ ‫عٌنة‬ ‫تمثلت‬ ‫كما‬
‫العامة‬ ‫الشركة‬ (‫بـ‬ ‫العاملٌن‬ ‫بالموظفٌن‬ ‫حث‬
–
‫العقاري‬ ‫المصرف‬
–
‫الجنوبٌة‬ ‫لإلسمنت‬ ‫العامة‬ ‫والشركة‬
–
‫القٌاس‬ ‫عملٌة‬ ‫اجراء‬ ‫وتم‬ ) ‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫معمل‬
‫لثالث‬ ‫البحث‬ ‫لعٌنة‬ ‫واالجور‬ ‫الرواتب‬ ‫وقائمة‬ ‫الختامٌة‬ ‫الحسابات‬ ‫على‬ ‫باالعتماد‬ ‫واالفصاح‬
( ‫متتالٌة‬ ‫سنوات‬
2212
-
2212
‫اسب‬ ‫وترجع‬ . )
: ً‫االت‬ ‫الى‬ ‫البحث‬ ‫عٌنة‬ ‫اختٌار‬ ‫اب‬
-
1
-
‫والمحاسبٌة‬ ‫االدارٌة‬ ‫انظمتها‬ ‫بجمٌع‬ ‫العٌنة‬ ‫هذه‬ ‫عن‬ ‫متكاملة‬ ‫رإٌة‬ ‫الباحث‬ ‫لدى‬ ‫توفرت‬
.
2
-
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬ ً‫المحاسب‬ ‫القٌاس‬ ‫عملٌة‬ ‫اجراء‬ ‫سهولة‬
‫ومكوناته‬
‫الواضح‬ ‫وتؤثٌره‬ ‫فٌها‬
‫على‬
. ‫العٌنة‬ ‫تلك‬ ‫وقٌمة‬ ‫ارباح‬
3
-
‫بٌانا‬ ‫على‬ ‫الحصول‬ ‫الباحث‬ ‫قدرة‬ ‫عدم‬
‫وسرٌة‬ ‫لصعوبة‬ ‫وذلك‬ ، ‫اخرى‬ ‫اقتصادٌة‬ ‫وحدة‬ ‫عن‬ ‫ت‬
.‫المطلوبة‬ ‫المعلومات‬
: ‫سابعا‬
‫المعلومات‬ ‫جمع‬ ‫وسائل‬
: ً‫باالت‬ ً‫والعمل‬ ‫النظري‬ ‫الجانب‬ ‫لتغطٌة‬ ‫الباحث‬ ‫استعان‬
-
9
-
: ‫النظري‬ ‫الجانب‬
-
‫والبحوث‬ ‫الدورٌة‬ ‫والنشرات‬ ‫والمإتمرات‬ ‫والكتب‬ ‫العلمٌة‬ ‫المراجع‬
‫وغٌر‬ ‫المنشورة‬ ‫واالطارٌح‬ ‫والرسائل‬
‫المقاالت‬ ‫الى‬ ‫باإلضافة‬ ‫واالجنبٌة‬ ‫العربٌة‬ ‫المنشورة‬
.)‫االنترنت‬ ( ‫االلكترونٌة‬ ‫المواقع‬ ً‫ف‬ ‫المنشورة‬ ‫االجنبٌة‬
7
-
: ً‫العمل‬ ‫الجانب‬
-
) ‫العمومٌة‬ ‫والمٌزانٌة‬ ‫والخسائر‬ ‫االرباح‬ (‫بـ‬ ‫المتمثلة‬ ‫الختامٌة‬ ‫الحسابات‬
‫العامة‬ ‫بالشركة‬ ‫الخاصة‬
–
‫ال‬ ‫ألسمنت‬ ‫العامة‬ ‫والشركة‬ ‫العقاري‬ ‫المصرف‬
‫جنوبٌة‬
–
‫اسمنت‬ ‫معمل‬
( ‫سنة‬ ً‫ف‬ ) ‫السماوة‬
2212
-
2212
.‫البحث‬ ‫لعٌنة‬ )
‫ٌتضمن‬ ‫مدمج‬ ‫بقرص‬ ‫مرفق‬ ‫بملحق‬ ‫البحث‬ ‫بعٌنة‬ ‫الخاصة‬ ‫البٌانات‬ ‫وضع‬ ‫الباحث‬ ‫ان‬ ‫كما‬
‫العمومٌة‬ ‫والمٌزانٌة‬ ‫والخسائر‬ ‫االرباح‬ (‫حسابات‬
)
.‫واالجور‬ ‫الرواتب‬ ‫وقائمة‬ ‫مجتمعة‬ ‫بصورة‬

22. :‫ثامنا‬
‫البحث‬ ‫حدود‬
1
-
‫ا‬ ‫الحدود‬
: ‫لمكانٌة‬
‫العامة‬ ‫بالشركة‬ ‫المكانٌة‬ ‫الحدود‬ ‫تتمثل‬
–
‫وشركة‬ ، ‫العقاري‬ ‫المصرف‬
‫الجنوبٌة‬ ‫لإلسمنت‬ ‫العامة‬
–
.‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫معمل‬
2
-
: ‫الزمانٌة‬ ‫الحدود‬
‫الثالث‬ ‫المالٌة‬ ‫للسنوات‬ ‫الختامٌة‬ ‫المالٌة‬ ‫بالقوائم‬ ‫الزمانٌة‬ ‫الحدود‬ ‫تتمثل‬
(
22122212
.‫السماوة‬ ‫اسمنت‬ ‫ومعمل‬ ‫العقاري‬ ‫للمصرف‬ )
3
-
‫الحدود‬
‫البحثٌة‬
:
‫المال‬ ‫ورأس‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ، ‫بمتغٌرات‬ ‫الحالٌة‬ ‫البحث‬ ‫التزم‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫وقٌمة‬ ) ً‫والهٌكل‬ ‫(البشري‬ ‫ومكوناته‬ ‫الفكري‬
‫مخطط‬ : ‫تاسعا‬
‫البحث‬
( ‫شكل‬
9
)
‫البحث‬ ‫مخطط‬
‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌاس‬
‫البشري‬
‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌاس‬
ً‫الهٌكل‬
‫حساب‬
‫االرباح‬
‫والخسائر‬
‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬
ً‫ف‬ ‫الفكري‬
‫حساب‬
‫العمومٌة‬ ‫المٌزانٌة‬
‫ر‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫تؤثٌر‬
‫أ‬
‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫س‬
‫حساب‬
‫والخسائر‬ ‫االرباح‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬
‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫تؤثٌر‬
‫زٌادة‬ ‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قٌمة‬
‫أنموذج‬
‫القٌمة‬ ‫معامل‬
‫لإلٌرادات‬ ‫الحالٌة‬
‫المخصومة‬ ‫المستقبلٌة‬
‫المعدل‬
‫المال‬ ‫رأس‬
‫الفكري‬
‫أنموذج‬
‫القٌمة‬ ‫معامل‬
‫الفكرٌة‬ ‫المضافة‬

23. ً‫الثان‬ ‫المبحث‬
‫سابقة‬ ‫دراسات‬
ً‫ف‬ )‫واالدارٌٌن‬ ‫(المحاسبٌن‬ ‫الباحثٌن‬ ‫من‬ ‫العدٌد‬ ‫قبل‬ ‫من‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫تناول‬ ‫تم‬
‫ا‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫بها‬ ‫ٌتمتع‬ ً‫الت‬ ‫الكبٌرة‬ ‫لألهمٌة‬ ‫نتٌجة‬ ‫وذلك‬ ، ‫دراساتهم‬
ً‫ف‬ ‫الكبٌر‬ ‫ودوره‬ ‫لفكري‬
‫ومكوناته‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫دراسة‬ ‫تم‬ ‫فقد‬ ، ‫بقائها‬ ‫وضمان‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫تطوٌر‬
‫البنود‬ ‫من‬ ‫ٌعد‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫ان‬ ‫الى‬ ‫الدراسات‬ ‫تلك‬ ‫وتوصلت‬ ، ‫وادارته‬ ‫قٌاسه‬ ‫وطرائق‬
‫ه‬ ‫ٌستعرض‬ ‫لذلك‬ ، ‫االصعدة‬ ‫اغلب‬ ً‫ف‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫عمل‬ ً‫ف‬ ‫المإثرة‬ ‫و‬ ‫المهمة‬
‫المبحث‬ ‫ذا‬
‫تلك‬ ‫من‬ ‫الحالٌة‬ ‫الدراسة‬ ‫موقف‬ ‫بٌان‬ ‫وكذلك‬ ‫وتوصٌاتها‬ ‫ونتائجها‬ ‫واهدافها‬ ‫الدراسات‬ ‫تلك‬
.‫السابقة‬ ‫الدراسات‬

24. ‫اوال‬
-
‫عراقٌة‬ ‫دراسات‬
1
-
( ‫دراسة‬
‫محمود‬
،
2007
)
"
‫تطبٌقهةا‬ ‫إمكانٌةة‬ ‫ومةدا‬ ‫الفكرٌةة‬ ‫الملكٌةة‬ ‫عةن‬ ‫الدولٌةة‬ ‫واإلفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫إجراءات‬
‫العراق‬ ً‫ف‬
‫دراس‬ :
" ‫تحلٌلٌة‬ ‫ة‬
‫الضإء‬ ‫تسلٌط‬ ‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫هدفت‬ ‫اذ‬ ، ‫بغداد‬ ‫جامعة‬ ً‫ف‬ ‫اجرٌت‬ ‫دكتوراء‬ ‫اطروحة‬ ً‫وه‬
‫المعالم‬ ‫لمعظم‬ ‫النظري‬ ‫االطار‬ ‫تقدٌم‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫عنها‬ ‫الغموض‬ ‫وازالة‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الملكٌة‬ ‫على‬
ٌ‫المال‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الموجودات‬ ‫عن‬ ‫المناسبة‬ ‫القٌاس‬ ‫طرٌقة‬ ‫واٌجاد‬ ،‫بها‬ ‫الخاصة‬
‫وكذلك‬ ، ‫ة‬
‫الملكٌة‬ ‫تجاه‬ ‫والمحاسبٌة‬ ‫واالدارٌة‬ ‫التنظٌمٌة‬ ‫االجراءات‬ ‫حٌث‬ ‫من‬ ‫العراقٌة‬ ‫الشركات‬ ‫واقع‬ ‫دراسة‬
‫الملكٌة‬ ‫شإإن‬ ‫ٌنظم‬ ‫الذي‬ ً‫والمإسس‬ ً‫القانون‬ ‫االطار‬ ‫استطالع‬ ‫عن‬ ‫فضال‬ ، ‫العراق‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬
‫ل‬ ‫مناسب‬ ‫قٌاس‬ ‫انموذج‬ ‫صٌاغة‬ ‫محاولة‬ ‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هدفت‬ ‫كما‬ . ‫العراق‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬
‫لملكٌة‬
. ‫التقلٌدٌة‬ ‫المحاسبة‬ ‫الى‬ ‫الموجهة‬ ‫االنتقادات‬ ‫ومعالجة‬ ‫الفكرٌة‬
‫الملكٌة‬ ‫شإون‬ ‫ٌنظم‬ ‫الذي‬ ً‫والمإسس‬ ً‫القانون‬ ‫االطار‬ ‫ودراسة‬ ‫الدراسة‬ ‫اهداف‬ ‫لتحقٌق‬
( ‫واقع‬ ‫دراسة‬ ‫تم‬ ‫فقد‬ ، ‫العراق‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬
4
‫التنظٌمٌة‬ ‫الجوانب‬ ‫حٌث‬ ‫من‬ ‫العراقٌة‬ ‫الشركات‬ ‫من‬ )
ٌ‫واالدار‬ ‫والمحاسبٌة‬
ًٌ‫اكادٌم‬ ‫من‬ ‫عٌنة‬ ‫اراء‬ ‫وتحلٌل‬ ‫وعرض‬ ، ‫الفكرٌة‬ ‫الموجودات‬ ‫تجاه‬ ‫ة‬
‫القٌاس‬ ‫الى‬ ‫والحاجة‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الموجودات‬ ‫واهمٌة‬ ‫دور‬ ‫بخصوص‬ ‫العراق‬ ً‫ف‬ ‫المحاسبة‬ ًٌ‫ومهن‬
. ‫عنها‬ ‫واالفصاح‬
‫العراق‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬ ‫للملكٌة‬ ً‫القانون‬ ‫االطار‬ ‫ان‬ ً‫ف‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬ ‫الٌه‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
‫مشك‬ ‫من‬ ً‫ٌعان‬
‫بالشكل‬ ‫العراق‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الملكٌة‬ ‫تنظم‬ ً‫الت‬ ‫والتعلٌمات‬ ‫واالنظمة‬ ‫القوانٌن‬ ‫قدم‬ ‫لة‬
. ‫العالم‬ ً‫ف‬ ‫الحاصلة‬ ‫التطورات‬ ‫ٌواكب‬ ‫الذي‬
‫بحماٌة‬ ‫المتعلقة‬ ‫التشرٌعات‬ ‫وتعدٌل‬ ‫استحداث‬ ‫ضرورة‬ ً‫ف‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬ ‫به‬ ‫اوصت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
‫ال‬ ‫التطور‬ ‫ٌالئم‬ ‫الذي‬ ‫بالشكل‬ ‫العراق‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الملكٌة‬
‫وكذلك‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الملكٌة‬ ‫مٌدان‬ ً‫ف‬ ‫حاصل‬
. ‫العالم‬ ‫بلدان‬ ً‫ف‬ ‫الفكرٌة‬ ‫بالملكٌة‬ ‫الخاصة‬ ‫والتشرٌعات‬ ‫القوانٌن‬ ‫مع‬ ‫االنسجام‬

25. 3
-
ً‫(الشكرج‬ ‫دراسة‬
(2010,
"
‫قٌاس‬
‫رأس‬
‫المصارف‬ ‫ربحٌة‬ ً‫ف‬ ‫وأثره‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫تطبٌقة‬ ‫دراسة‬ :
"
‫اذ‬ ، ‫تكرٌت‬ ‫جامعة‬ ً‫ف‬ ‫البحث‬ ‫هذا‬ ‫اجراء‬ ‫تم‬
‫هدف‬
‫ه‬ ‫ت‬
‫ذه‬
‫الدراسة‬
‫قٌاس‬ ‫إلى‬
‫رأس‬
‫تتال‬ ً‫الت‬ ‫المالٌة‬ ‫األدوات‬ ‫من‬ ‫عدد‬ ‫استخدام‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫ء‬
‫ما‬ ‫مع‬ ‫م‬
‫هو‬
‫من‬ ‫متوفر‬
‫خالل‬ ‫من‬ ‫المصارف‬ ‫عنها‬ ‫تعلن‬ ‫ومعلومات‬ ‫بٌانات‬
‫الختامٌة‬ ‫الحسابات‬
(
‫والمٌزانٌة‬ ‫الدخل‬ ‫كشف‬
‫العمومٌة‬
‫واثر‬ )
‫رأس‬
‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫المصارف‬ ‫ربحٌة‬
.
‫تناول‬
‫الدراس‬
‫ة‬
‫رأس‬
‫وطر‬ ‫ومكوناته‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫ائ‬
ً‫ف‬ ‫قٌاسه‬ ‫ق‬
‫الختامٌة‬ ‫الحسابات‬
‫وصعوبات‬
‫علمٌة‬ ‫تواجه‬ ً‫الت‬
، ‫قٌاسه‬
‫االصول‬ ‫على‬ ‫العائد‬ ‫معدل‬ ‫مإشرات‬ ‫استخدمت‬ ‫كما‬
ً‫والت‬ ‫األدارٌة‬ ‫والنفقات‬ ‫االعالنات‬ ‫ومإشر‬ ‫التسوٌقٌة‬ ‫والنفقات‬ ‫التدرٌب‬ ‫ونفقات‬
‫طبق‬
‫ت‬
‫عٌنة‬ ‫على‬
‫من‬ ‫مكونة‬
15
ً‫ا‬‫مصرف‬
‫لـ‬
9
‫د‬
ٌ‫عرب‬ ‫ول‬
‫ة‬
ً‫االحصائ‬ ‫برنامج‬ ‫باستخدام‬ ‫الفرضٌات‬ ‫اختبار‬ ‫وبعد‬
(
Spss
.‫الدراسة‬ ‫اهداف‬ ‫تحققت‬ )
‫الى‬ ‫تستند‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌاس‬ ‫عملٌة‬ ‫بان‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬ ‫الٌه‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
‫بالمصارف‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ‫توفرها‬ ً‫الت‬ ‫المإشرات‬ ‫من‬ ‫مجموعة‬
،
‫بٌن‬ ‫كما‬
‫ت‬
‫الدراسة‬
‫عالقة‬ ‫وجود‬
‫واثر‬ ‫ارتباط‬
‫بٌن‬ ‫معنوٌة‬
‫رأس‬
.‫المصارف‬ ‫وربحٌة‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫اوص‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
‫ت‬
‫به‬
ً‫ف‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬
ُ‫ت‬ ‫أن‬
ِ‫ل‬‫و‬
‫اهتمامها‬ ‫المصارف‬ ً
‫برأس‬
‫الفكري‬ ‫المال‬
‫من‬
‫خالل‬
ٌ‫معرف‬ ‫موجودات‬ ‫من‬ ‫ٌقابله‬ ‫ما‬ ‫وإظهار‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ‫ضمن‬ ‫إظهاره‬
‫وفكرٌة‬ ‫ة‬
‫تحقق‬
‫اوصت‬ ‫كما‬ ، ‫العمومٌة‬ ‫المٌزانٌة‬ ‫اطراف‬ ‫بٌن‬ ‫التوازن‬
‫الكفوئٌن‬ ‫لالفراد‬ ‫متمٌزة‬ ‫فكرٌة‬ ‫قاعدة‬ ‫ببناء‬
‫للمصارف‬ ‫مهما‬ ‫امرا‬ ‫ٌعد‬ ‫النه‬ ‫استقطابهم‬ ‫على‬ ‫والعمل‬
.
3
-
‫دراسة‬
‫(عالوي‬
،
2012
)
"
‫اثر‬
‫تطبٌق‬
‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬
‫على‬ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫تكلفة‬
‫المالٌة‬ ‫القوائم‬
:
‫االنشائٌة‬ ‫المواد‬ ‫لتجارة‬ ‫العامة‬ ‫الشركة‬ ً‫ف‬ ‫تطبٌقٌة‬ ‫دراسة‬
"
ٌ‫اجر‬
‫اذ‬ ، ‫المثنى‬ ‫جامعة‬ ً‫ف‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫ت‬
‫تطبٌق‬ ‫اثر‬ ‫بٌان‬ ‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫هدفت‬
‫الموارد‬ ‫محاسبة‬ ‫تطبٌق‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ً‫ف‬ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫تكلفة‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬
‫الحسابات‬ ً‫ف‬ ‫عنها‬ ‫االفصاح‬ ‫ٌستوجب‬ ‫اصول‬ ‫انها‬ ‫على‬ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫عالجت‬ ً‫والت‬ ‫البشرٌة‬
. ‫الختامٌة‬

26. ‫رسملة‬ ً‫ف‬ ‫التارٌخٌة‬ ‫الكلفة‬ ‫طرٌقة‬ ‫الدراسة‬ ‫استخدمت‬ ‫فقد‬ ‫الدراسة‬ ‫اهداف‬ ‫تحقٌق‬ ‫اجل‬ ‫ومن‬
‫الحسابات‬ ‫على‬ ‫الدراسة‬ ‫طبقت‬ ‫اذ‬ ، ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫قبل‬ ‫من‬ ‫تنفق‬ ً‫الت‬ ‫البشرٌة‬ ‫التكالٌف‬
( ‫المنتهٌة‬ ‫المالٌة‬ ‫السنة‬ ‫خالل‬ ‫العراقٌة‬ ‫االنشائٌة‬ ‫للمواد‬ ‫العامة‬ ‫للشركة‬ ‫المالٌة‬ ‫والتقارٌر‬
2007
)
.‫الدراسة‬ ‫اهداف‬ ‫تحققت‬ ‫الفرضٌات‬ ‫اختبار‬ ‫وبعد‬
‫المالٌة‬ ‫البٌانات‬ ‫وقٌاس‬ ‫لتحدٌد‬ ‫اداة‬ ‫تعتبر‬ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫محاسبة‬ ‫ان‬ ‫هو‬ ‫الٌه‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫واهم‬
‫ان‬ ‫كما‬ ، ‫والخارجٌة‬ ‫الداخلٌة‬ ‫القرارات‬ ‫اتخاذ‬ ً‫ف‬ ‫المساعدة‬ ‫اجل‬ ‫من‬ ‫البشرٌة‬ ‫بالموارد‬ ‫المتعلقة‬
ٌ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫تكلفة‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬
‫قبل‬ ‫من‬ ‫المتحقق‬ ‫االرباح‬ ‫حول‬ ‫دقٌقة‬ ‫بٌانات‬ ‫توفٌر‬ ً‫ف‬ ‫ساعد‬
.‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬
‫تطبٌق‬ ‫اجل‬ ‫من‬ ‫الرسمٌة‬ ‫والسٌاسات‬ ‫االجراءات‬ ‫اتخاذ‬ ‫ضرورة‬ ‫هو‬ ‫به‬ ‫اوصت‬ ‫ما‬ ‫واهم‬
، ‫العامة‬ ‫المحاسبٌة‬ ‫االنظمة‬ ‫من‬ ‫جزء‬ ‫وجعلها‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫محاسبة‬
‫تؤ‬ ‫ضرورة‬ ‫الى‬ ‫باإلضافة‬
‫القٌاس‬ ‫بعملٌة‬ ‫باالهتمام‬ ‫تؤخذ‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ً‫ف‬ ‫خاصة‬ ‫ادارة‬ ‫سٌس‬
‫البشرٌة‬ ‫بالموارد‬ ‫الخاصة‬ ‫واالفصاح‬
4
-
‫دراسة‬
،ً‫(الخفاج‬
2015
)
"
‫تطبٌقٌة‬ ‫دراسة‬ : ‫المنظمة‬ ‫بؤداء‬ ‫وعالقته‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬ ً‫المحاسب‬ ‫القٌاس‬
"‫العراقٌة‬ ‫المصارف‬ ‫من‬ ‫عٌنة‬ ً‫ف‬
‫جامع‬ ً‫ف‬ ‫البحث‬ ‫هذه‬ ‫اجري‬
‫المال‬ ‫رأس‬ ‫على‬ ‫االهتمام‬ ‫تسلٌط‬ ‫الى‬ ‫هدفت‬ ‫اذ‬ ، ‫القادسٌة‬ ‫ة‬
‫كما‬ ، ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫ازدهار‬ ً‫ف‬ ً‫ا‬‫دور‬ ‫لها‬ ً‫الت‬ ‫المهمة‬ ‫المرتكزات‬ ‫احد‬ ‫باعتباره‬ ‫الفكري‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫اداء‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫القٌاس‬ ‫دور‬ ‫ابراز‬ ‫الى‬ ‫هدفت‬
‫تم‬ ‫فقد‬ ‫االهداف‬ ‫تلك‬ ‫تحقٌق‬ ‫اجل‬ ‫ومن‬
( ‫من‬ ‫مكونه‬ ‫عٌنة‬ ‫على‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫تطبٌق‬
10
‫مصارف‬ )
( ‫من‬ ‫للسنوات‬ ‫المالٌة‬ ‫التقارٌر‬ ‫باستخدام‬ ‫وذلك‬ ‫المالٌة‬ ‫لألوراق‬ ‫العراق‬ ‫سوق‬ ً‫ف‬ ‫عاملة‬
2006
-
2011
( ً‫االحصائ‬ ‫البرنامج‬ ‫باستخدام‬ ‫الفرضٌات‬ ‫اختبار‬ ‫وبعد‬ )
Spss
‫مإكدة‬ ‫النتائج‬ ‫جاءت‬ )
.‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫اهمٌة‬ ‫على‬
‫ا‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫واهم‬
‫اداء‬ ‫تحسٌن‬ ً‫ف‬ ‫كبٌرة‬ ‫بصورة‬ ‫ٌساهم‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫ان‬ ‫هو‬ ‫الدراسة‬ ‫لٌه‬
.‫قٌاسه‬ ‫بعملٌة‬ ‫االهتمام‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫لها‬ ‫تنافسٌة‬ ‫مٌزة‬ ‫تحقٌق‬ ‫على‬ ‫ٌساعد‬ ‫كما‬ ، ‫العراقٌة‬ ‫المصارف‬
‫ابراز‬ ‫اجل‬ ‫من‬ ‫وذلك‬ ‫العراقٌة‬ ‫للمصارف‬ ‫الكافٌة‬ ‫االدلة‬ ‫تقدٌم‬ ‫بضرورة‬ ‫الدراسة‬ ‫اوصت‬ ‫وكما‬

27. ‫الفكر‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫اهمٌة‬
‫للوحدة‬ ‫قٌمة‬ ‫اضافة‬ ‫على‬ ‫تعمل‬ ً‫والت‬ ‫الملموسة‬ ‫غٌر‬ ‫الموجودات‬ ‫كؤحد‬ ‫ي‬
.‫تنافسٌة‬ ‫مٌزة‬ ‫وتحقٌق‬
‫عربٌة‬ ‫دراسات‬ : ‫ثانٌا‬
1
-
( ‫دراسة‬
، ‫سالم‬
2008
)
"
‫علةى‬ ‫واثةره‬ ‫البشةرٌة‬ ‫المةوارد‬ ‫تكلفةة‬ ‫عن‬ ً‫المحاسب‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫اهمٌة‬ ‫مدا‬
‫ا‬ ‫الشركات‬ ‫على‬ ‫تطبٌقٌة‬ ‫دراسة‬ : ‫المالٌة‬ ‫القرارات‬ ‫اتخاذ‬
‫غزة‬ ‫قطاع‬ ً‫ف‬ ‫لمساهمة‬
"
‫بهذا‬ ‫ٌحظذى‬ ً‫التذ‬ ‫االهمٌذة‬ ‫وتحلٌذل‬ ‫دراسذة‬ ‫الذى‬ ‫هذدفت‬ ‫اذ‬ ، ‫فلسذطٌن‬ ً‫فذ‬ ‫الدراسذة‬ ‫هذذه‬ ‫اجرٌت‬
‫اتخذاذ‬ ‫علذى‬ ‫تحدثذه‬ ً‫التذ‬ ‫التذؤثٌر‬ ‫ومذدى‬ ‫البشذرٌة‬ ‫المذوارد‬ ‫تكلفذة‬ ‫عذن‬ ً‫المحاسذب‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬
. ‫الفلسطٌنٌة‬ ‫الشركات‬ ‫كبرى‬ ً‫ف‬ ‫المالٌة‬ ‫القرارات‬
‫اه‬ ‫تحقٌق‬ ‫اجل‬ ‫ومن‬
‫مذن‬ ‫النظذري‬ ‫الجانب‬ ‫تغطٌة‬ ً‫ف‬ ً‫الوصف‬ ‫المنهج‬ ‫استخدمت‬ ‫الدراسة‬ ‫داف‬
ً‫فذ‬ ‫البحذث‬ ‫خذالل‬ ‫مذن‬ ‫االولٌذة‬ ‫البٌانذات‬ ‫علذى‬ ‫للحصول‬ ‫التحلٌل‬ ‫المنهج‬ ‫استخدمت‬ ‫وكما‬ ، ‫البٌانات‬
( ‫علذى‬ ‫االسذتبٌان‬ ‫اسذتمارة‬ ‫بتوزٌذع‬ ً‫المٌذدان‬ ‫الجانب‬
100
‫القطاعذات‬ ‫مختلذف‬ ً‫فذ‬ ‫عاملذة‬ ‫شذركة‬ )
‫والتجا‬ ‫ذناعٌة‬‫ذ‬‫والص‬ ‫ذة‬‫ذ‬ٌ‫الخدم‬ ‫ذال‬‫ذ‬‫االعم‬
‫ذار‬‫ذ‬‫اختب‬ ‫ذائج‬‫ذ‬‫نت‬ ‫ذل‬‫ذ‬ٌ‫تحل‬ ‫ذد‬‫ذ‬‫وبع‬ ، ‫ذائٌة‬‫ذ‬‫واالنش‬ ‫ذة‬‫ذ‬ٌ‫والتكنولوج‬ ‫ذة‬‫ذ‬ٌ‫ر‬
. ‫الدراسة‬ ‫اهداف‬ ‫حققت‬ ‫العٌنة‬
‫مذن‬ ‫المزٌذد‬ ‫ٌوفر‬ ‫البشرٌة‬ ‫الموارد‬ ‫تكلفة‬ ‫عن‬ ‫واالفصاح‬ ‫القٌاس‬ ‫ان‬ ‫هو‬ ‫الٌه‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫واهم‬
‫االفصذاح‬ ‫ذلذك‬ ‫ان‬ ‫كمذا‬ ، ‫المالٌذة‬ ‫والتقذارٌر‬ ‫البٌانذات‬ ‫محتذوى‬ ً‫فذ‬ ‫والثقذة‬ ‫والمصداقٌة‬ ‫الموضوعٌة‬
ٌ
‫ذة‬‫ذ‬ٌ‫االنتاج‬ ‫ٌحقذق‬ ‫ذذي‬‫ذ‬‫ال‬ ‫مثالٌذة‬ ‫ذورة‬‫ذ‬‫بص‬ ‫اسذتغاللها‬ ً‫ذ‬‫ذ‬‫وف‬ ‫علٌهذا‬ ‫ذة‬‫ذ‬‫الرقاب‬ ً‫فذ‬ ‫االدارة‬ ‫ذاءة‬‫ذ‬‫كف‬ ‫مذن‬ ‫زٌذد‬
.‫القصوى‬
‫الفترة‬ ‫نفس‬ ‫على‬ ‫تحمل‬ ً‫الت‬ ‫الجارٌة‬ ‫المصروفات‬ ‫بٌن‬ ‫التفرقة‬ ‫بضرورة‬ ‫الدراسة‬ ‫اوصت‬ ‫كما‬
‫ذذاذ‬‫ذ‬‫اتخ‬ ‫ضذذرورة‬ ‫ذذى‬‫ذ‬‫ال‬ ‫باإلضذذافة‬ ، ‫ذذة‬‫ذ‬ٌ‫العموم‬ ‫المٌزانٌذذة‬ ‫ذذاب‬‫ذ‬‫حس‬ ً‫فذذ‬ ‫ذذمل‬‫ذ‬‫ترس‬ ً‫التذذ‬ ‫والمصذذارٌف‬
‫اال‬
‫ذذدات‬‫ذ‬‫الوح‬ ‫ذذل‬‫ذ‬‫قب‬ ‫ذذن‬‫ذ‬‫م‬ ‫ذذة‬‫ذ‬‫الخاص‬ ‫ذذارٌر‬‫ذ‬‫والتق‬ ‫ذذجالت‬‫ذ‬‫الس‬ ‫ذذداد‬‫ذ‬‫اع‬ ً‫ذذ‬‫ذ‬‫ف‬ ‫ذذة‬‫ذ‬‫الكفٌل‬ ‫ذذات‬‫ذ‬‫والسٌاس‬ ‫ذذراءات‬‫ذ‬‫ج‬
.‫االقتصادٌة‬

28. 2
-
‫دراسة‬
،‫(حسن‬
2010
)
ً‫ف‬ ‫تطبٌقٌة‬ ‫دراسة‬ ، ‫المنشاة‬ ‫قٌمة‬ ً‫ف‬ ‫واثرها‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫المحاسبة‬ "
" ‫المالٌة‬ ‫لألوراق‬ ‫الخرطوم‬ ‫سوق‬
‫هدفت‬ ‫اذ‬ ، ‫السودان‬ ً‫ف‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫اجرٌت‬
‫رأس‬ ‫طبٌعة‬ ‫على‬ ‫التعرف‬ ‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬
ً‫ف‬ ‫المدرجة‬ ‫المنشآت‬ ‫قٌمة‬ ‫على‬ ‫تؤثٌره‬ ‫مدى‬ ‫واختبار‬ ‫قٌاسه‬ ‫وطرائق‬ ‫ومكوناته‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬ ً‫المتنام‬ ‫الدور‬ ‫معرفة‬ ‫الى‬ ‫هدفت‬ ‫كما‬ ، ‫المالٌة‬ ‫لألوراق‬ ‫الخرطوم‬ ‫سوق‬
‫نما‬ ‫معرفة‬ ‫الى‬ ‫باإلضافة‬ ، ‫والمنافسة‬ ‫للتمٌز‬ ً‫ا‬‫عنصر‬ ‫بوصفه‬
. ‫له‬ ‫والتقٌٌم‬ ‫القٌاس‬ ‫ذج‬
‫المالٌة‬ ‫لألوراق‬ ‫الخرطوم‬ ‫سوق‬ ً‫ف‬ ‫المدرجة‬ ‫الشركات‬ ‫من‬ ‫عٌنة‬ ‫على‬ ‫الدراسة‬ ‫اعتمدت‬
( ‫سنوات‬ ‫خالل‬
2009
-
2010
‫لدراسة‬ ً‫التحلٌل‬ ً‫والوصف‬ ً‫التارٌخ‬ ‫المنهج‬ ‫على‬ ‫باالستعانة‬ )
. ‫الحالة‬
‫ال‬ ‫تشكل‬ ‫الفكرٌة‬ ‫االصول‬ ‫ان‬ ً‫ف‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬ ‫الٌه‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
ً‫ف‬ ‫واالهم‬ ‫االكبر‬ ‫جزء‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌمة‬ ‫زٌادة‬ ‫بٌن‬ ‫واضحة‬ ‫طردٌة‬ ‫عالقة‬ ‫توجد‬ ‫كما‬ ، ‫المنشآت‬ ‫مال‬ ‫رأس‬
ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬ ‫االفصاح‬ ‫ضرورة‬ ‫الى‬ ً‫ا‬‫اٌض‬ ‫وتوصلت‬ ، ‫للمنشآت‬ ‫السوقٌة‬ ‫والقٌمة‬
. ‫المستخدمٌن‬ ‫قبل‬ ‫من‬ ‫االستثمارٌة‬ ‫القرارات‬ ‫لترشٌد‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ‫صلب‬
‫م‬ ‫اهم‬
‫صلبها‬ ً‫ف‬ ‫لتشمل‬ ‫المالٌة‬ ‫القوائم‬ ‫تطوٌر‬ ‫ضرورة‬ ً‫ف‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬ ‫به‬ ‫اوصت‬ ‫ا‬
‫السٌاسات‬ ‫تحته‬ ‫تندرج‬ ‫للمحاسبة‬ ‫جدٌد‬ ً‫مفاهٌم‬ ‫اطار‬ ‫تطوٌر‬ ‫وكذلك‬ ، ‫الفكرٌة‬ ‫المعلومات‬
‫تؤثٌره‬ ‫بسبب‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫برأس‬ ‫االعتناء‬ ‫بضرورة‬ ‫اوصت‬ ‫كما‬ ، ‫الفكرٌة‬ ‫باألصول‬ ‫الخاصة‬
‫الخر‬ ً‫ف‬ ‫المالٌة‬ ‫المنشآت‬ ‫على‬
.‫طوم‬
3
-
( ‫دراسة‬
‫طه‬ ً‫نب‬ ‫البشتاوي‬
،
2014
)
‫اثر‬ "
‫رأس‬
‫تحسٌن‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫ربحٌة‬
" ‫االردنٌة‬ ‫الدوائٌة‬ ‫الصناعات‬ ‫شركات‬
‫الذذي‬ ‫االثذر‬ ‫علذى‬ ‫التعذرف‬ ‫الذى‬ ‫الدراسذة‬ ‫هذه‬ ‫هدفت‬ ‫اذ‬ ، ‫االردن‬ ً‫ف‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫اجرٌت‬
‫الدوائٌذة‬ ‫الصذناعات‬ ‫ربحٌة‬ ‫تحسٌن‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫ٌلعبه‬
‫الدراسذة‬ ‫حاولذت‬ ‫اذ‬ ، ‫االردنٌذة‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدة‬ ‫ارباح‬ ‫على‬ ‫وتؤثٌرها‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫مكونات‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫ذلك‬ ‫تحدٌد‬

29. ‫اختٌرت‬ ‫فقد‬ ‫الدراسة‬ ‫عٌنة‬ ‫اما‬ ، ‫االردنٌة‬ ‫االدوٌة‬ ‫صناعة‬ ‫شركات‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫مجتمع‬ ‫شمل‬
( ‫اختٌار‬ ‫تم‬ ‫اذ‬ ، ‫الطبقٌة‬ ‫العٌنة‬ ‫طرٌقة‬ ‫باستخدام‬
38
‫وزعت‬ ‫شركة‬ )
‫وتذم‬ ‫االستبٌان‬ ‫استمارة‬ ‫علٌها‬
( ‫برنامج‬ ‫باستخدام‬ ‫االستمارة‬ ‫تحلٌل‬
Spss
( ‫الفرضٌة‬ ‫واختبار‬ )
T-test
. )
‫ذري‬‫ذ‬‫الفك‬ ‫ذال‬‫ذ‬‫الم‬ ‫ذرأس‬‫ذ‬‫ل‬ ‫ان‬ ً‫ذائ‬‫ذ‬‫االحص‬ ‫ذار‬‫ذ‬‫االختب‬ ‫ذالل‬‫ذ‬‫خ‬ ‫ذن‬‫ذ‬‫م‬ ‫ذة‬‫ذ‬‫الدراس‬ ‫ذه‬‫ذ‬ٌ‫ال‬ ‫ذلت‬‫ذ‬‫توص‬ ‫ذا‬‫ذ‬‫م‬ ‫ذم‬‫ذ‬‫اه‬
‫ذٌن‬‫ذ‬‫تحس‬ ً‫ذ‬‫ذ‬‫ف‬ ً‫ال‬‫ذا‬‫ذ‬‫فع‬ ً‫ا‬‫ودور‬ ً‫ا‬‫ذر‬‫ذ‬ٌ‫كب‬ ً‫ا‬‫ذر‬‫ذ‬‫اث‬ ) ً‫ذائن‬‫ذ‬‫والزب‬ ً‫ذ‬‫ذ‬‫والهٌكل‬ ‫ذري‬‫ذ‬‫(البش‬ ‫ذة‬‫ذ‬‫الثالث‬ ‫ذه‬‫ذ‬‫ومكونات‬
‫ذة‬‫ذ‬ٌ‫ربح‬
. ‫الدوائٌة‬ ‫الصناعٌة‬ ‫الشركات‬
‫ذري‬‫ذ‬‫الفك‬ ‫ذال‬‫ذ‬‫الم‬ ‫رأس‬ ً‫ذ‬‫ذ‬‫ف‬ ‫ذوال‬‫ذ‬‫االم‬ ‫ذتثمار‬‫ذ‬‫اس‬ ‫ذرورة‬‫ذ‬‫ض‬ ً‫ذ‬‫ذ‬‫ف‬ ‫ذل‬‫ذ‬‫ٌتمث‬ ‫ذة‬‫ذ‬‫الدراس‬ ‫ذه‬‫ذ‬‫ب‬ ‫ذت‬‫ذ‬‫اوص‬ ‫ذا‬‫ذ‬‫م‬ ‫ذم‬‫ذ‬‫اه‬
‫ذرامج‬‫ذ‬‫ب‬ ‫ذالل‬‫ذ‬‫خ‬ ‫ذن‬‫ذ‬‫م‬ ‫ذه‬‫ذ‬ٌ‫عل‬ ‫ذة‬‫ذ‬‫للمحافظ‬ ‫ذبة‬‫ذ‬‫المناس‬ ‫ذط‬‫ذ‬‫الخط‬ ‫ذع‬‫ذ‬‫ووض‬ ‫ذة‬‫ذ‬ٌ‫المعرف‬ ‫ذوارد‬‫ذ‬‫الم‬ ‫ذى‬‫ذ‬‫عل‬ ‫ذول‬‫ذ‬‫للحص‬
‫وا‬ ‫الخبرات‬ ‫الستقطاب‬ ‫المناسبة‬ ‫االجواء‬ ‫وتوفٌر‬ ‫والمعنوي‬ ‫المادي‬ ‫التحفٌز‬
.‫والكفاءات‬ ‫لمهارات‬
4
-
، ‫(لوٌزة‬ ‫دراسة‬
2016
)
"
ً‫ف‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫للمإسسات‬ ‫التنافسٌة‬ ‫المٌزة‬ ‫تحقٌق‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫دور‬
" ‫المعرفة‬ ‫اقتصاد‬ ‫ظل‬
‫هدفت‬ ‫اذ‬ ، ‫الجزائر‬ ً‫ف‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫اجرٌت‬
‫دور‬ ‫تحدٌد‬ ‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬
‫بابعاده‬
‫الثالث‬
‫ة‬
‫وال‬ ً‫والهٌكل‬ ‫البشري‬ (
‫ب‬ ‫المتمثلة‬ ‫بابعادها‬ ‫التنافسٌة‬ ‫المٌزة‬ ‫تحقٌق‬ ً‫ف‬ )ً‫زبائن‬
‫ـ‬
(
‫التوتة‬ ‫عٌن‬ ‫اسمنت‬ ‫شركة‬ ً‫ف‬ )‫واالستجابة‬ ‫واالبداع‬ ‫والكفاءة‬ ‫الجودة‬
.‫بالجزائر‬
‫وجود‬ ‫الى‬ ‫توصلت‬ ، ‫االستبٌان‬ ‫استمارة‬ ‫باستخدام‬ ‫اجرتها‬ ً‫الت‬ ‫التحلٌلٌة‬ ‫الدراسة‬ ‫خالل‬ ‫من‬
‫بٌن‬ ‫احصائٌة‬ ‫داللة‬ ‫ذات‬ ‫عالقة‬
‫رأس‬
‫الف‬ ‫المال‬
‫شركة‬ ً‫ف‬ ‫التنافسٌة‬ ‫والمٌزة‬ ‫كري‬
‫عٌن‬ ‫أسمنت‬
‫التوتة‬
،
‫اذ‬
‫ا‬
ً‫ال‬‫ك‬ ‫ابعاد‬ ‫توفر‬ ‫الدراسة‬ ‫وضحت‬
‫من‬
‫رأس‬
ً‫ف‬ ‫كبٌرة‬ ‫بدرجة‬ ً‫والهٌكل‬ ‫البشري‬ ‫المال‬
‫نسبة‬ ‫تفوق‬ ‫الشركة‬
‫رأس‬
‫الز‬ ‫المال‬
ً‫بائن‬
،
‫اذ‬
‫من‬ ‫اكبر‬ ‫تنافسبة‬ ‫مٌزة‬ ‫بتحقٌق‬ ‫منهم‬ ‫كل‬ ‫ٌسهم‬
‫رأس‬
ً‫الزبائن‬ ‫المال‬
.
‫الدراسة‬ ‫به‬ ‫اوصت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
ٌ
ً‫ف‬ ‫تمثل‬
‫االهتمام‬ ‫ضرورة‬
‫برأس‬
‫النه‬ ، ‫وادارته‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫مصدر‬ ‫ٌعد‬
‫مصادر‬ ‫من‬ ‫مهما‬ ً‫ا‬
‫مع‬ ‫التعامل‬ ‫بضرورة‬ ‫اوصت‬ ‫كما‬ ، ‫التمٌز‬ ‫تحقٌق‬
‫رأس‬
‫المال‬
ٌ‫عل‬ ‫والمحافظة‬ ، ‫الشركة‬ ‫علٌه‬ ‫تحوز‬ ً‫استراتٌج‬ ‫مورد‬ ‫انه‬ ‫على‬ ‫الفكري‬
‫ه‬
‫عنصر‬ ‫النه‬ ‫باستمرار‬
‫نجاحها‬ ً‫ف‬ ‫فاعل‬
‫والسٌما‬
‫الت‬ ‫التطور‬ ‫ظل‬ ً‫ف‬
‫منظمات‬ ‫بٌئة‬ ً‫ف‬ ‫حصل‬ ‫الذي‬ ‫الهائل‬ ً‫كنلوج‬
.‫االعمال‬

30. ‫ثالثا‬
-
‫دراسات‬
‫أ‬
‫جنبٌة‬
1
-
‫دراسة‬
(
Muhammad & Ismail , 2009
)
"Intellectual Capital Efficiency and firm’s performance : Study
on Malaysian Financial Sectors "
"
‫وأد‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫كفاءة‬
‫المالٌزٌة‬ ‫المالٌة‬ ‫القطاعات‬ ‫عن‬ ‫دراسة‬ : ‫الشركة‬ ‫اء‬
"
‫رأس‬ ‫كفاءة‬ ‫تلعبه‬ ‫الذي‬ ‫الدور‬ ‫معرفة‬ ‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هدفت‬ ، ‫مالٌزٌا‬ ً‫ف‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫اجرٌت‬
‫تحاول‬ ‫اذ‬ ، ‫مالٌزٌا‬ ً‫ف‬ ً‫المال‬ ‫القطاع‬ ً‫ف‬ ‫العاملة‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫اداء‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫الو‬ ‫هذه‬ ‫اعتماد‬ ‫مدى‬ ‫معرفة‬ ‫الدراسة‬
‫تطوٌر‬ ً‫ف‬ ‫لموظفٌها‬ ‫المعرفٌة‬ ‫والخبرة‬ ‫الكفاءة‬ ‫على‬ ‫حدات‬
.‫ادائها‬
‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ً‫ف‬ ‫استخدم‬
‫أ‬
‫نموذج‬
‫الفكرٌة‬ ‫المضافة‬ ‫القٌمة‬ ‫معامل‬
(
VAIC
)
‫عٌنة‬ ‫على‬
( ‫من‬ ‫متكونة‬
18
( ‫لسنة‬ ‫مالٌزا‬ ً‫ف‬ ً‫المال‬ ‫القطاع‬ ً‫ف‬ ‫شركة‬ )
2007
‫فرضٌات‬ ‫اختبار‬ ‫وبعد‬ ، )
. ‫الدراسة‬ ‫اهداف‬ ‫تحققت‬
‫ما‬ ‫واهم‬
‫المصرفٌة‬ ‫المإسسات‬ ً‫ف‬ ‫اكبر‬ ً‫ا‬‫تاثٌر‬ ‫له‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫ان‬ ‫هو‬ ‫الٌه‬ ‫توصلت‬
‫كبٌرة‬ ‫عالقة‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬ ‫ان‬ ‫كما‬ ، ‫االمنٌة‬ ‫الوساطة‬ ‫وشركات‬ ‫التؤمٌن‬ ‫قطاع‬ ‫مع‬ ‫مقارتنا‬
‫على‬ ‫العائد‬ ‫ومعدل‬ ‫الربحٌة‬ ‫معامل‬ ‫خالل‬ ‫من‬ ‫المقاس‬ ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫أداء‬ ‫مع‬ ‫واٌجابٌة‬
. ‫االصول‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫برأس‬ ‫باالهتمام‬ ‫الشركات‬ ‫قٌام‬ ‫ضرورة‬ ‫هو‬ ‫الدراسة‬ ‫به‬ ‫اوصت‬ ‫ما‬ ‫واهم‬
‫تاثٌر‬ ‫مدى‬ ‫معرفة‬ ‫اجل‬ ‫من‬ ‫وذلك‬ ‫مختلفة‬ ‫قطاعات‬ ً‫وف‬ ‫الوحدات‬ ‫من‬ ‫العدٌد‬ ً‫ف‬ ‫قٌاسه‬ ‫وطرائق‬
. ‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ‫اداء‬ ‫تحسٌن‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫كفاءة‬
2
-
( ‫دراسة‬
Deep & Pal Narwal, 2014
)
"Intellectual Capital and its Association with Financial
Performance: A Study of Indian Textile Sector"
"
‫رأس‬
‫الفكري‬ ‫المال‬
ُ‫ه‬‫وعالقت‬
ً‫ف‬ ‫دراسة‬ ،ً‫المال‬ ‫االداء‬ ً‫ف‬
‫قطاع‬
‫الهندي‬ ‫النسٌج‬
"
‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫هدفت‬ ‫اذ‬ ، ‫الهند‬ ً‫ف‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫اجرٌت‬
‫بٌن‬ ‫العالقة‬ ‫معرفة‬
‫رأس‬
‫ال‬
‫مال‬
‫قطاع‬ ً‫ف‬ ‫المالٌة‬ ‫األداء‬ ‫مقاٌٌس‬ ‫مع‬ ‫الفكري‬
‫صناعة‬
‫لمدة‬ ‫الهندي‬ ‫المنسوجات‬
10
‫من‬ ‫بدءا‬ ‫اعوام‬
‫عام‬
2002
‫عام‬ ‫إلى‬
2012
.

31. ‫استخدمت‬
‫الدراسة‬
‫حساب‬
‫تم‬ ً‫الت‬ ‫للشركات‬ ‫العمومٌة‬ ‫والمٌزانٌة‬ ‫والخسائر‬ ‫األرباح‬
‫اختٌارها‬
‫ل‬
‫الصلة‬ ‫ذات‬ ‫لسنوات‬
‫ت‬ ‫اذ‬ ،
‫ال‬ ‫القٌمة‬ ‫معامل‬ ‫طرٌقة‬ ‫تطبٌق‬ ‫م‬
( ‫الفكرٌة‬ ‫مضافة‬
VAIC
)
‫لقٌاس‬
‫للشركة‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬
‫و‬
‫لتحلٌل‬
‫المتغٌرات‬ ‫بٌن‬ ‫القائمة‬ ‫االرتباط‬ ‫عالقة‬
،
‫لوحظ‬ ‫وقد‬
‫أن‬
‫رأس‬
‫ال‬ ‫المال‬
‫لدٌه‬ ‫والنسٌج‬ ‫الغزل‬ ‫قطاع‬ ً‫ف‬ ‫فكري‬
‫والذي‬ ‫الشركات‬ ‫ربحٌة‬ ‫مع‬ ‫إٌجابٌة‬ ‫عالقة‬
. ‫لها‬ ً‫المال‬ ‫االداء‬ ‫على‬ ‫ٌنعكس‬
‫اهم‬
‫ما‬
‫توصلت‬
‫ٌتم‬ ‫الدراسة‬ ‫الٌه‬
ً‫ف‬ ‫ثل‬
ً‫المال‬ ‫اإلفصاح‬ ‫ٌعتبرون‬ ‫الهنود‬ ‫المستثمرٌن‬ ‫أن‬
‫العنصر‬
‫له‬ ‫الذي‬ ‫للشركات‬ ‫الوحٌد‬
‫تؤثٌر‬
‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫وقدمت‬ ، ‫بهم‬ ‫الخاص‬ ‫االستثمار‬ ‫بقرار‬
‫والمد‬ ‫للباحثٌن‬ ‫مفٌدة‬ ‫معرفة‬
‫ٌرٌن‬
‫بشؤن‬
‫عالقته‬ ‫عن‬ ‫والكشف‬ ‫الفكرٌة‬ ‫الملكٌة‬
‫ا‬
‫باألداء‬
ً‫المال‬
‫مٌزة‬ ‫وتحقٌق‬
‫تنافسٌة‬
.
‫ب‬ ‫اوصت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
‫الدراسة‬ ‫ه‬
‫ٌتمثل‬
‫بان‬
‫النا‬ ‫البلدان‬ ‫من‬ ‫ٌعتبر‬ ‫الهند‬
‫م‬
‫ٌة‬
‫و‬
‫على‬ ‫ٌحتوي‬ ‫الذي‬
‫اال‬ ‫القدرات‬ ‫من‬ ‫العدٌد‬
‫فٌه‬ ‫العاملٌن‬ ‫االفراد‬ ‫لدى‬ ‫بداعٌة‬
‫لهم‬ ‫والذٌن‬
‫تؤثٌر‬
‫اداء‬ ‫على‬ ‫واضح‬
‫لذا‬ ‫الشركات‬
‫االهتمام‬ ‫على‬ ‫الشركات‬ ‫حث‬ ‫عن‬ ‫فضال‬ ‫بهم‬ ‫االهتمام‬ ‫الحكومة‬ ‫على‬
‫باإلفصاح‬
‫عن‬
‫رأس‬
‫الق‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫وائم‬
‫المالٌة‬
‫للمستثمرٌن‬ ‫المعلومات‬ ‫افضل‬ ‫تقدٌم‬ ‫لغرض‬ ‫الختامٌة‬
. ‫الهندٌة‬ ‫الشركات‬ ‫قٌمة‬ ‫تعزٌز‬ ً‫ف‬ ‫دورهم‬ ‫ومعرفة‬
3
-
‫دراسة‬
(
Taliyang & Mansor,2014
)
Intellectual Capital Disclosure and Market Capitalization"
"
‫عن‬ ‫"االفصاح‬
‫رأس‬
‫و‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫الرسملة‬
" ‫السوقٌة‬
ٌ‫مالٌز‬ ً‫ف‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫اجرٌت‬
‫ا‬
‫اذ‬ ،
‫الى‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫هدفت‬
‫تحدٌد‬
‫مستوى‬
‫عن‬ ‫االفصاح‬
‫رأس‬
‫المال‬
‫الفكري‬
‫الشركات‬ ً‫ف‬
‫المدرجة‬
‫على‬ ‫االفصاح‬ ‫هذا‬ ‫تؤثٌر‬ ‫ومدى‬ ‫المالٌزٌة‬ ‫السوق‬ ً‫ف‬
. ‫الشركات‬ ‫لتلك‬ ‫السوقٌة‬ ‫القٌمة‬
( ‫على‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫اجراء‬ ‫تم‬
185
‫و‬ ‫مالٌزٌا‬ ‫بورصة‬ ً‫ف‬ ‫مدرجة‬ ‫شركة‬ )
‫من‬ ‫تتكون‬ ً‫الت‬
ً‫ه‬ ‫صناعات‬ ‫خمس‬
‫تكنولوجٌا‬
‫والمنتجات‬ ‫المعلومات‬
‫والمنتجات‬ ‫االستهالكٌة‬
‫الصناعٌة‬
‫والتجارة‬
‫والخدمات‬
‫اإلحصاء‬ ‫خالل‬ ‫ومن‬ .‫المالٌة‬
‫تلك‬ ‫لبٌانات‬ ‫تحلٌل‬ ‫اجراء‬ ‫تم‬ ً‫الوصف‬
.‫الشركات‬

32. ً‫حوال‬ ‫بان‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الٌه‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
%(
91
)
‫الشركات‬ ‫من‬
‫المختارة‬
‫رأس‬ ‫تملك‬
‫المال‬
‫الفكري‬
ً‫ف‬ ‫عنه‬ ‫االفصاح‬ ‫وان‬
‫تقارٌرها‬
‫تؤثٌر‬ ‫له‬ ‫السنوٌة‬
‫كبٌر‬
‫على‬
‫بالقٌمة‬ ‫المتعلقة‬ ‫المعلومات‬
. ‫السوقٌة‬
‫البشرٌة‬ ‫والموارد‬ ‫عامة‬ ‫بصورة‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫بان‬ ‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬ ‫به‬ ‫اوصت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
‫ال‬ ‫على‬ ‫ٌتعٌن‬ ‫فانه‬ ‫المستقبل‬ ً‫ف‬ ‫للنمو‬ ‫حٌوٌا‬ ‫امرا‬ ‫ٌعد‬ ‫خاصة‬
‫االقتصادٌة‬ ‫وحدات‬
‫عن‬ ‫الكشف‬
‫المبدأ‬ ‫باستخدام‬ ‫واوصت‬ ، ‫البنود‬ ‫تلك‬ ‫حول‬ ً‫االضاف‬ ‫االفصاح‬ ‫وتقدٌم‬ ‫المعلومات‬ ‫من‬ ‫المزٌد‬
‫اال‬ ‫لتعزٌز‬ ً‫العمل‬ ً‫التوجٌه‬
‫االقتصادٌة‬ ‫الوحدات‬ ً‫ف‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫قٌمة‬ ‫عن‬ ‫فصاح‬
.
3
-
( ‫دراسة‬
Kamath , 2015
)
"Impact of Intellectual capital on Financial Performance and
Market Valuation of Firms in India"
‫"تؤثٌر‬
‫رأس‬
‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬
‫السوقٌة‬ ‫والقٌمة‬ ً‫المال‬ ‫االداء‬
"‫الهندٌة‬ ‫للشركات‬
‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫هدفت‬
ً‫المال‬ ‫األداء‬ ‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫ألثر‬ ‫تجرٌبٌة‬ ‫دراسة‬ ‫اجراء‬ ‫الى‬
‫الهند‬ ً‫ف‬ ‫للشركات‬ ‫السوقٌة‬ ‫والقٌمة‬
.
‫اذ‬
‫الدرا‬ ‫عٌنة‬ ‫اختٌرت‬
‫من‬ ‫سة‬
(
32
)
‫والتحوٌلٌة‬ ‫الصناعٌة‬ ‫القطاعات‬ ‫مختلف‬ ‫من‬ ‫شركة‬
‫بورصة‬ ً‫ف‬ ‫والخدمٌة‬
‫م‬
( ‫من‬ ‫المالٌة‬ ‫للفترة‬ ‫تحلٌل‬ ‫اجراء‬ ‫وتم‬ ‫ومباي‬
2228
-
2213
‫باستخدام‬ )
‫لدراسة‬ ‫الفكرٌة‬ ‫للملكٌة‬ ‫الحالٌة‬ ‫القٌمة‬ ‫ومعامل‬ ‫المتعدد‬ ً‫الخط‬ ‫االنحدار‬ ‫معامل‬
‫تؤثٌر‬
‫المال‬ ‫رأس‬
‫والحص‬ ً‫المال‬ ‫االداء‬ ‫على‬ ‫الفكري‬
. ‫للشركة‬ ‫السوقٌة‬ ‫ة‬
‫الٌه‬ ‫توصلت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
‫ٌتمثل‬ ‫الدراسة‬
‫ب‬
‫هنالك‬ ‫ان‬
ً‫ا‬‫تؤثٌر‬
‫واضح‬
ً‫ا‬
‫الق‬ ‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬
ٌ
‫مة‬
‫ادا‬ ‫وكفاءة‬ ‫الشركات‬ ‫لتلك‬ ‫السوقٌة‬
‫ئ‬
‫والنمو‬ ‫واالنتاجٌة‬ ‫الربحٌة‬ ‫الثالث‬ ‫بمكوناته‬ ً‫المال‬ ‫ها‬
.
‫به‬ ‫اوصت‬ ‫ما‬ ‫اهم‬
ً‫ف‬ ‫ٌتمثل‬
‫للشركات‬ ً‫الزام‬ ‫افصاح‬ ‫وجود‬ ‫ضرورة‬
‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫رأس‬ ‫عن‬
‫وال‬ ‫البٌانات‬ ً‫ف‬
‫حسابات‬
‫الختامٌة‬
‫ألجل‬
‫ا‬
‫ظ‬
‫للمالكٌن‬ ‫الشركة‬ ‫لقٌمة‬ ‫الحقٌقٌة‬ ‫الصورة‬ ‫هار‬
. ‫كافة‬ ‫الخارجٌٌن‬ ‫والمستخدمٌن‬ ‫والمساهمٌن‬
‫السابقة‬ ‫الدراسات‬ ‫من‬ ‫الحالٌة‬ ‫الدراسة‬ ‫موقع‬
‫ا‬ ‫اعاله‬ ‫المذكورة‬ ‫السابقة‬ ‫للدراسات‬ ً‫ا‬‫امتداد‬ ‫بطبٌعتها‬ ‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫تمثل‬
‫الدراسة‬ ‫هذه‬ ‫تتشابه‬ ‫ذ‬
‫مع‬
: ‫ومنها‬ ‫النقاط‬ ‫من‬ ‫بالعدٌد‬ ‫سابقاتها‬
1
.
‫النظرٌة‬ ‫االطر‬ ‫السابقة‬ ‫والدراسات‬ ‫الحالٌة‬ ‫الدراسة‬ ‫قدمت‬
‫لرأس‬
‫الفكري‬ ‫المال‬
‫ومكوناته‬
‫وعالقا‬
‫من‬ ‫مجموعة‬ ‫على‬ ‫الفكري‬ ‫المال‬ ‫لرأس‬ ‫االثر‬ ‫عالقة‬ ‫الى‬ ‫باإلضافة‬ ، ‫ببعض‬ ‫تها‬
‫التنافس‬ ‫والمٌزة‬ ً‫المال‬ ‫كـ(االداء‬ ‫المتغٌرات‬
‫الشركات‬ ً‫)ف‬ ‫ٌة‬
.