Dokumen tersebut membahas tentang investasi jangka panjang dalam obligasi, meliputi pembelian, penerimaan bunga, amortisasi, pelunasan, penjualan investasi, dan penilaian investasi obligasi. Investasi obligasi bertujuan untuk memperoleh bunga tetap setiap tahun selama masa investasi.

1. INVESTASI OBLIGASIINVESTASI OBLIGASI
Prepared by Dra. Gunasti Hudiwinarsih, M.Si., AkPrepared by Dra. Gunasti Hudiwinarsih, M.Si., Ak
Dosen Tetap STIE Perbanas SurabayaDosen Tetap STIE Perbanas Surabaya

2. INVESTASI JANGKA PANJANGINVESTASI JANGKA PANJANG
DALAM OBLIGASIDALAM OBLIGASI
Bertujuan memperoleh bunga tetap setiap tahunBertujuan memperoleh bunga tetap setiap tahun
selama masa investasiselama masa investasi
PEMBELIANPEMBELIAN
PT EXE membeli obligasi PT KOKO, nominal Rp.PT EXE membeli obligasi PT KOKO, nominal Rp.
10.000.000 pada 1 Jan 2004. Bunga 12% dibayar10.000.000 pada 1 Jan 2004. Bunga 12% dibayar
setiap 1 Jan & 1 Juli. Jatuh tempo 1 Jan 2009setiap 1 Jan & 1 Juli. Jatuh tempo 1 Jan 2009
Jurnal: 1 Jan 04Jurnal: 1 Jan 04
Investasi pada obligasi Rp. 10.000.000Investasi pada obligasi Rp. 10.000.000
KasKas Rp. 10.000.000Rp. 10.000.000

3. PENERIMAAN BUNGAPENERIMAAN BUNGA
% bunga nominal X Nilai nominal% bunga nominal X Nilai nominal
Jurnal: 1 JuliJurnal: 1 Juli
KasKas Rp. 600.000Rp. 600.000
Pendapatan bungaPendapatan bunga Rp. 600.000Rp. 600.000
BUNGA BERJALANBUNGA BERJALAN
Misal pembelian 1 Mei 2004Misal pembelian 1 Mei 2004
HPoHPo Rp. 10.000.000Rp. 10.000.000
Bunga berjalan 1 Jan-1MeiBunga berjalan 1 Jan-1Mei Rp. 400.000Rp. 400.000
Kas yg dibayar investorKas yg dibayar investor Rp. 10.400.000Rp. 10.400.000

4. Pendekatan Laba RugiPendekatan Laba Rugi
1 Mei’041 Mei’04
Investasi pd obligasiInvestasi pd obligasi Rp. 10.000.000Rp. 10.000.000
Pendapatan bungaPendapatan bunga RpRp 400.000400.000
KasKas Rp. 10.400.000Rp. 10.400.000
1 Juli’041 Juli’04
KasKas Rp. 600.000Rp. 600.000
Pendapatan bungaPendapatan bunga Rp. 600.000Rp. 600.000

5. Pendekatan NeracaPendekatan Neraca
1 Mei’041 Mei’04
Investasi pd obligasiInvestasi pd obligasi Rp. 10.000.000Rp. 10.000.000
Piutang bungaPiutang bunga Rp. 400.000Rp. 400.000
KasKas Rp. 10.400.000Rp. 10.400.000
 1 Juli’041 Juli’04
KasKas Rp. 600.000Rp. 600.000
Pendapatan bungaPendapatan bunga Rp. 200.000Rp. 200.000
Piutang bungaPiutang bunga Rp. 400.000Rp. 400.000

6. PENYESUAIAN:PENYESUAIAN:
BUNGA BERJALAN & AMORTISASIBUNGA BERJALAN & AMORTISASI
Jurnal penyesuaian terhadapJurnal penyesuaian terhadap bunga ygbunga yg
belum diterimabelum diterima jika tgl bunga tidak tepatjika tgl bunga tidak tepat
pada tgl akhir periode akuntansipada tgl akhir periode akuntansi
Jurnal penyesuaian terhadapJurnal penyesuaian terhadap amortisasiamortisasi
agio atau disagioagio atau disagio, jika obligasi dibeli, jika obligasi dibeli
dengan harga diatas atau dibawah nilaidengan harga diatas atau dibawah nilai
nominalnominal

7. Bunga berjalanBunga berjalan
Akhir periode 31 DesAkhir periode 31 Des
Piutang bungaPiutang bunga Rp. 600.000Rp. 600.000
Pendapatan bungaPendapatan bunga Rp. 600.000Rp. 600.000
1 Jan: Jurnal balik1 Jan: Jurnal balik
Pendapatan bungaPendapatan bunga Rp. 600.000Rp. 600.000
Piutang bungaPiutang bunga Rp. 600.000Rp. 600.000

8. AmortisasiAmortisasi
HPo > N. NominalHPo > N. Nominal AgioAgio
31 Des: AJE31 Des: AJE
Pendapatan bunga XXPendapatan bunga XX
Investasi pada obligasiInvestasi pada obligasi XXXX
HPo < N. NominalHPo < N. Nominal DisagioDisagio
31 Des: AJE:31 Des: AJE:
Investasi pada obligasiInvestasi pada obligasi XXXX
Pendapatan bungaPendapatan bunga XXXX

9. PELUNASANPELUNASAN
Saat jatuh tempo dilunasi emiten sebesar N.Saat jatuh tempo dilunasi emiten sebesar N.
NominalnyaNominalnya
KasKas Rp. 10.000.000Rp. 10.000.000
Investasi pada obligasi Rp. 10.000.000Investasi pada obligasi Rp. 10.000.000
Pelunasan diatas N.NominalPelunasan diatas N.Nominal KeuntunganKeuntungan
Pelunasan dibawah N.NominalPelunasan dibawah N.Nominal KerugianKerugian

10. PENJUALAN INVESTASIPENJUALAN INVESTASI
Selisih harga jual dan nilai buku investasiSelisih harga jual dan nilai buku investasi
obligasi diakui sbg keuntungan &obligasi diakui sbg keuntungan &
sebaliknya sbg kerugiansebaliknya sbg kerugian
Saat penjualan, Kas bertambah sebesarSaat penjualan, Kas bertambah sebesar
Harga Jual bersih + bunga (bila ada),Harga Jual bersih + bunga (bila ada),
sedang investasi obligasi berkurangsedang investasi obligasi berkurang

11. Jika obligasi dibeli diatas N. Nominal, maka NilaiJika obligasi dibeli diatas N. Nominal, maka Nilai
buku investasi pada tanggal tertentu:buku investasi pada tanggal tertentu:
Harga PerolehanHarga Perolehan XXXX
Agio sudah diamortisasiAgio sudah diamortisasi XX -XX -
Nilai bukuNilai buku XXXX
AtauAtau
N.NominalN.Nominal XXXX
Agio belum amortisasiAgio belum amortisasi XXXX ++
Nilai bukuNilai buku XXXX

12. Jika obligasi dibeli dibawah N. Nominal, makaJika obligasi dibeli dibawah N. Nominal, maka
Nilai buku investasi pada tanggal tertentu:Nilai buku investasi pada tanggal tertentu:
Harga PerolehanHarga Perolehan XXXX
Disagio sudah diamortisasiDisagio sudah diamortisasi XX +XX +
Nilai bukuNilai buku XXXX
AtauAtau
N.NominalN.Nominal XXXX
Disagio belum amortisasiDisagio belum amortisasi XXXX --
Nilai bukuNilai buku XXXX

13. Misal:Misal:
Obligasi PT KOKO dgn jatuh tempo 1 Jan ‘2009.Obligasi PT KOKO dgn jatuh tempo 1 Jan ‘2009.
N. Nominal Rp. 10.000.000 & H.Perolehan Rp.N. Nominal Rp. 10.000.000 & H.Perolehan Rp.
9000.000 Pada tgl 1 Jan 2007 dijual dgn harga9000.000 Pada tgl 1 Jan 2007 dijual dgn harga
Rp. 9500.000. Amortisasi menggunakan metodeRp. 9500.000. Amortisasi menggunakan metode
garis lurusgaris lurus
Jurnal:Jurnal:
KasKas Rp. 9.500.000Rp. 9.500.000
Kerugian penjualanKerugian penjualan Rp. 100.000Rp. 100.000
Investasi obligasiInvestasi obligasi Rp. 9.600.000Rp. 9.600.000

14. PENILAIANPENILAIAN
Investasi obligasi dinilai sebesar nilai bukunyaInvestasi obligasi dinilai sebesar nilai bukunya
NERACANERACA
per 31 Des 2006per 31 Des 2006
Investasi jangka panjang:Investasi jangka panjang:
Obligasi PT KOKO pada nilai bukuObligasi PT KOKO pada nilai buku
(hrg pasar Rp.11.000.000)(hrg pasar Rp.11.000.000) Rp. 9.600.000Rp. 9.600.000