More Related Content
More from Alfred Cohen (20)
1
- 1. 1
בע"מ תעשיות מר .ח
דירקטוריון דוחלתקופהב שהסתיימה-31במרץ2016
הכספיים (הנתונים-)מדווחים בשקלים
" :(להלן בע"מ תעשיות מר .ח של המנהלים מועצתהחברהדוח את בזאת להגיש מתכבדת )"הדירקטוריון
" :(להלן ידה על המוחזקות והחברות החברה פעילות של עדכנית סקירה הכוללהקבוצה" או "מר קבוצת)"
הקבוצה של הכספיות התוצאות ואתלשלושתביום שהסתיימו החודשים31במרץ2016" :(להלןתקופת
הדוח.)"
ליום הדירקטוריון דוח31במרץ2016הדוח .הדוח בתקופת הקבוצה בפעילות העיקריים השינויים את סוקר
שנת של המלא התקופתי הדוח גם מצוי המעיין שבפני הנחה מתוך נערך2015:(להלן"התקופתי הדוח)"1
מר קבוצתבאמצעות ,3(טלקום עסקיות חטיבות," :(להלן וסייבר מודיעין ,מערכותמערכות)")וקלינטק,
מהן אחת כל אשר,החברה של הכספיים בדוחותיה כמגזר מדווחתעוסקת:הבאים בפעילות בתחומי
1.כוללים פתרונות אספקת(Turn Keyוהקלינטק המערכות ,הטלקום בחטיבות )המשלביםשל רחב מגוון
ותחזוקה תמיכה ,ייצור ,פיתוח ,התקנה ,הקמה ,אינטגרציה ,תכנון ,היתר בין הכוללות יכולות.עיקר
הי הפעילותנומר ,ארה"ב ,בישראלואירופה אפריקה ,אמריקה ודרום כז.
2." :(להלן הקבוצה של עצמי פיתוח פרי מודיעין מערכות של ואספקה מכירה ,פיתוחSAIPבשנת .)"2015
זכובנות חברותהחברה שלב-2.ממשלתיים ללקוחות המערכת לאספקת ,ובאירופה בישראל ,מכרזים
.המערכות בחטיבת הינה זו פעילות
3.סייבר שרותי-שנת של השנייה במחצית2015סייבר גוף מערכות בחטיבת הוקםמעובדים המורכב
יוצאיגופיםממשלתייםרלוונטיים.זה לתחום.המערכות בחטיבת הינה זו פעילות
מועסקים ,בקבוצהכיוםכ-1,150עובדים,ובחו"ל בארץ,טכנאים ,מערכות ,הנדסה ,תוכנה אנשי הכוללים
.ומתקינים ייצור עובדי
לאודות פרטיםבכל הפעילויותמה אחתחטיבהתקופתי לדוח 'א פרק ראו ות.אודות לפרטיםהתפתחויות
החטיבות בפעילות המאזן תאריך ולאחר הדוח בתקופתסעיף ראו4.להלן
,בנוסףלקבוצלהגדרת עונות שאינן השקעות המגזרלפרטים ,ראהסעיף5בב 'א פרק.התקופתי דוח
1.שלה המוחזקות והחברות החברה פעילות על הדירקטוריון הסברי
הטלקום חטיבת-בתקופת החטיבה הכנסותהדוחמחיצונייםבכ הסתכמו-115,413אלפי₪ל בהשוואה-
140,297אלפי₪.אשתקד המקבילה בתקופההירידההחטיבה בהכנסותנבעהכולהמירידהמהכנסות
תחוםאלחוטית תקשורתאסיה ומזרח באפריקה.להערכת,החברה הנהלתהמדחייה נובעת בהכנסות ירידה
1
מיום החברה דיווח ראה30במרץ2016אסמכתא 'מס2016-01-020025.
- 2. 2
המאזן תאריך לאחר .הקבוצה של הפעילות בתחומי פרויקטים של בביצועוקיימים חדשים לקוחות פרסמו
מכרזיםפרויקטים לביצועאסיה מזרח ובדרום באפריקה.ביצועם ,אלו במכרזים תזכה ובקבוצה במידהצפוי
להתחיל.השנה של השלישי ברבעון
חטיבתהביטחון-ל הסתכמו מחיצוניים הדוח בתקופת החטיבה הכנסות-30,779אלפי₪ל בהשוואה-
32,763אלפי₪החטיבה רשמה הדוח בתקופת .אשתקד המקבילה בתקופההפסדשל תפעוליכ-4,379
אלפי₪בהשוואהל-5,516אלפי₪אשתקד המקבילה בתקופה.התפעולי ההפסדעלויות כוללמו"פבסך
כ של-4,740אלפי₪ל בהשוואה-4,543אלפי₪אשתקד המקבילה בתקופה.
חטיבתהקלינטק-ב החטיבה הכנסות הסתכמו ,הדוח בתקופת-1,433אלפי,₪ל בהשוואה-1,295אלפי₪
אשתקד המקבילה בתקופה.הרווחשל לסך הסתכם החטיבה של התפעולי633אלפי₪בהשוואהלהפסד
תפעוליבסךשל145אלפי₪בתקופה.אשתקד המקבילהפעילות בתחום פרויקטים בביצוע העצירה לאור
בשנת החטיבה הכנסות החברה הנהלת להערכת ,בישראל החטיבה2016תהיינהנמוכותמשנת של אלו
2015מבעו נערכה החברה ..זה בתחום פעילותה את משמעותי באופן וצמצמה בפעילות לירידה מועד ד
,ערך ניירות בחוק כהגדרתו ,עתיד פני צופה מידע הינן לעיל ההערכותהתשכ"ח-1968"חוק :(להלן
)"ערך ניירותאותם בפרויקטים והתקדמות ביצוע תחזיות על ,החברה של פנימיות הערכות על המבוסס
החטיבות מבצעותהקבוצה אשר מכרזים תוצאות ועל הבנות החברות חתמו עליהם חוזים על ,בקבוצה
בהם להשתתף מתעתדת או משתתפתלביצוע מימון לקבל הפוטנציאלים הלקוחות יכולות על ,
הרלוונטיים האשראי סיכוני את לבטח החברה יכולת ועל הפרויקטיםכל אין זה דוח פרסום למועד נכון .
ודאותההע להתממשותכאמור רכותשתת ככל ,התממשותן ובמועדי ,חלקי או מלא באופןמוזאת ,משנה
היתר ביןבשלבשליטת שאינם אחרים וגורמים בחברה תלויים שאינם עיכוביםה.
2.ואפיונם הקבוצה לקוחות
.הביטחון ובשוק התקשורת בשוק פועלת הקבוצה ,כאמור
וספק ממפעילים ,ובעולם בארץ ,מורכבים הקבוצה לקוחותותאגידים אינטגרטורים ,ממשלה משרדי ,ציוד י
.אחרים גדולים
הלקוחות יתרת להלןהקמה בחוזי מעבודות לקבל והכנסות-(באלפי הקבוצה של הפעילות חטיבות פי על
:)ש"ח
סה"כ
חטיבהבארץבחו"ל31.03.1631.12.15
טלקום43,763164,596208,359209,666
בטחון27,51872,910100,428123,669
קלינטק7,679-7,67910,036
אחר2641,4501,7141,714
הכול סך79,224238,956318,180345,085
- 3. 3
3.פעילות תחומי פי על ההכנסות התפלגות
: באחוזים הפעילות חטיבות פי על ההכנסות התפלגות את המציגה טבלה להלן
4.הדוח בתקופת עיקריים אירועיםהמאזן תאריך ולאחר
1.חטיבתהטלקום-
הדוח בתקופתהתקשרהבת חברהבלביצוע המשך הסכםבמדינה פס רחבת תקשורת בתחום פרויקט
באפריקהקיים לקוח עבור.כי סבורה החברההלקוח בחירתהבת בחברתבתחום ,הפרויקט לביצוע
החלה שהחברה פעילותלישראל מחוץ בו לפעול)פס רחבת תקשורת (תשתית בלבד שנה לפנימהווה
לא הקבוצה בהן במדינות גם וחדשים שונים פעילות בתחומי פרויקטים לבצע הקבוצה ליכולת הוכחה
.בעבר פעלה
פוטוניקס סיליקון-למר-סלופתרונותאלחוטייםבע"מב מחזיקה החברה אשר ,-100%המונפק מהונה
בה ההצבעה וזכויות והנפרע" :(להלןמרסלו)",טכנולוגיהחדשנית,בקצבי המתמיד בגידול התומכת
אופטיים סיבים גבי על התעבורהובואלחוטית אופטית היא זו טכנולוגיה .מבנים בתוך נרחב סלולרי כיסוי
ומבוססתשבביםיחסית חדש תחום הינו פוטוניקס הסיליקון תחום .פוטוניקס סיליקון בטכנולוגיתשהחל
ל.האחרונות בשנים בעולם התפתחמסייעת בארה"ב רשום פטנט על מבוססת שהינה ,הטכנולוגיה
בהעברתאור (חלקיקי פוטונים באמצעות המידעסיליקו פרוסות בסיס על אלקטרונים במקום )לייזרן
.סטנדרטיותגם ראהסעיפים2.1.5ו-2.4.התקופתי לדוח 'א לפרק
ל פועלת החברהעסקית תוכנית כתיבתאת תבחן אשרו אלו מוצרים פיתוח המשך כדאיותהתווייתהדרך
כך (לצורךהחברהנעזרתביועציםחיצונייםנ בעלייסיוןהרלבנטי בתחום טכנולוגיות ובפיתוח בניהול).
,החברה להערכתההשקעותהצפויותבמימושטכנולוגיותאלותדרושנה.חיצוניים מימון מקורות
להעריך החברה של ביכולתה אין ,הדוח למועד נכוןאתתוספתהערךהצפויהלחברהממימוש
כאמור הטכנולוגיות.
2.חטיבתוסייבר מודיעין ,מערכות-
תחוםHomeland Security-בתקופתהדוחהמשיכההחטיבהבמאמציהשיווקאשרהתמקדובמספר
אזוריםגיאוגרפיים:דרוםמזרחאסיה,מרכזאמריקהודרוםאמריקה.מדינות במספרמתנהליםמו"מ
שונים בשלביםעםלקוחותפוטנציאלייםאךהנהלתהחברהלאיכולהלאמודאתקצבהתקדמותהמו"מ
והבשלתםלכדיחוזיםאוהזמנותמחייבות.
חטיבהינואר-מרץ
2016
ינואר-דצמבר
2015
טלקום78.1%70.8%
ביטחון20.9%26.1%
קלינטק1.0%3.1%
סה"כ100%100%
- 4. 4
תחוםSAIP-מרוכזת זו פעילותבאתנה הבת חברת.ג'י.אס3" :(להלן בע"מ ביטחוניים יישומיםאתנה.)"
מאמציהו שיווקהה מערכת של מכירה-SAIPכולליםשיווקהשיווק ויכולות השיווק רשת באמצעות
החטיבה של העצמאיותללקוחותוללקוחות חדשיםעימםהתקשרהבעבר החטיבה.ובהווה
הנהלת להערכת .המבוצעים בפרויקטים התחייבה להם הדרך אבני את החברה השלימה הדוח בתקופת
יושלמו זה בתחום הקבוצה זכתה בהם הפרויקטים שני החברהתוך12הדוח ממועד חודשים.
לקוחות עם מתקדמים מו"מ מספר מנהלת הקבוצהאמריקה ויבשת אסיה מזרח ,באירופהבתחום
המודיעיןהלוחמה ,בטרורמערכות לאספקת והפיננסיםSAIPהחברה הנהלת .אם להעריך יכולה אינה
ומתי.מחייבים הסכמים לכדי יבשילו מו"מ
מערכת אודות נוספים לפרטיםSAIPסעיף ראו3.התקופתי בדוח 'א לפרק
הסייבר תחום-אמריקה במרכז במדינה ממשלתי פיננסי מגוף הזמנה החברה קיבלה הדוח בתקופת
להט פרויקט ביצועמפעילות לתחום שיווק אנשי גויסו הדוח תאריך לאחר .הלקוח אצל סייבר מערך עת
.זה
3.פיננסיות התניות
החברהעומדתבהתניותהפיננסיו.הקבוצה את הממנים הבנקים ארבעת כלפי ת
4.לשעבר ומנכ"ל ודירקטור בנות חברות כנגד המשפט בית הרשעת אודות לפרטיםמחמירות בנסיבות שלא
סעיף ראה5.8.החברה של התקופתי בדוח 'א בפרק
של פנימיות הערכות על המבוסס ,ערך ניירות בחוק כהגדרתו ,עתיד פני צופה מידע הינן לעיל ההערכות
עליהם חוזים על ,בקבוצה החטיבות מבצעות אותם בפרויקטים והתקדמות ביצוע תחזיות על ,החברה
החברות חתמובהם להשתתף מתעתדת או משתתפת הקבוצה אשר מכרזים תוצאות ועל הבנותועל ,
הקבוצה ידי על המתנהלים ומתנים משאים תוצאותודאות כל אין זה דוח פרסום למועד נכון .
,כאמור ההערות בהתממשותשתתמ ככל ,התממשותן ובמועדי ,חלקי או מלא באופןמבין וזאת ,שנה
היתרבשלת שאינם עיכובים.הקבוצה בשליטת שאינם אחרים וגורמים בחברה לויים
5.הכספי המצב
הסעיף31.03.201631.12.2015ההסבר
עצמי הון-ש"ח אלפי202,394208,834בגובה הנקי מההפסד נובעת העצמי בהון הירידה
8מיליון₪דוחות מתרגום הנובעות מהתאמות ,
כ של בסך בנות חברות-.26מיליון₪ומנגד
של בסך פיננסיים נכסים ערך מעליית4.7מיליון
ש"ח
למאזן ביחס עצמי הון30.1%30.4%
חוזר הון71,60091,948
שוטף יחס1.161.20
- 5. 5
מהיר יחס0.961.00
בחברות השקעות
שיטת לפי המטופלות
המאזני השווי
33,14131,403מהשקעה בעיקר נובע הגידולבגז מרימון חברת
.אקוויטי ומרווחי והצפון חיפה טבעי
זמינים פיננסיים נכסים
למכירה
46,11040,569ברובו נובע הגידולמעלייתחברת של השוק שווי
תקשורת חללאביב בתל לני"ע בבורסה
ארוך לזמן התחייבויות29,58229,227
6.הפעולות תוצאות-
הסעיף
רבעוןראשון
2016
רבעוןראשון
2015
שנת2015
ההסבר
ממכירות הכנסות147,720174,380794,186
המקביל לרבעון בהשוואה בהכנסות הירידה
הטלקום חטיבת בהכנסות מירידה ברובה נובעת
.באפריקה
גולמי רווח שעור22.1%19.3%21.3%
גולמי רווח32,69633,630168,886
מחקר הוצאות
נטו ,ופיתוח
5,9454,54321,416
מכירה הוצאות
והנה"כ
28,99928,538113,783
בהשוואה והנהלה מכירה בהוצאות הגידול
של השיווק במאמצי מגידול נובע המקביל לרבעון
הקבוצה
)הכנסות/(הוצאות
אחרות
243758,525
)רווח/(הפסד
תפעולי
(2,005)62442,212
,מימון הוצאות
נטו
3,0368,55926,531
המקביל ברבעוןבגין הוצאה כללו המימון הוצאות
כ של בגובה חריגים שער הפרשי-6מיליון.₪
אקוויטי הפסדי1043184,063
נקי )(הפסד רווח(8,349)(10,058)536
7.מימון ומקורות נזילות
מזומנים הדוח בתקופתנטושמ נבעוהסת שוטפת פעילותב כמו-4,090אלפי₪מזומנים לעומתנטו
ל ששימשוסך שוטפת פעילות20,819אלפי₪בתקופה.אשתקד המקבילה
ש מזומניםשימשולב הסתכמו הדוח בתקופת השקעה פעילות-4,795אלפי₪של סך לעומת4,319אלפי
₪בתקופההמקבילהאשתקד.
נטו מזומניםשנבעומימון לפעילותב הסתכמו הדוח בתקופת-1,326אלפי₪לעומתמזומניםששימשו
מימון מפעילותבשל סך8,165אלפי₪.אשתקד המקבילה בתקופה
- 6. 6
8.לפרטיםבדברניהולם ודרכי שוק לסיכוני חשיפה בדבר דווחראהסעיף7ב 'ב לפרקדוחהתקופתי
1.(אלפי הצמדה בסיסי דו"ח₪)מדווחים
.התקופה במהלך התנועות את משקפות התקופה לסוף היתרות
במטבע ככולה רובה מתנהלת וארגנטינה ונצואלה ,קולומביה ,צ'ילה ,פרו ,במקסיקו הקבוצה פעילות
בדוח חשבונאי ביטוי לידי שבאה כלכלית חשיפה יוצרים המקומיים המטבעות בשערי ושינויים מקומי
.תרגום מהפרשי הון קרן במסגרת העצמי בהון השינויים על
ליום הצמדה בסיסי דוח1620/03/31
הצמדה
למדד
המחירים
לצרכן
אחרדולראירו
ללא
הצמדה
פזו
מקסיקני
לא פריטים
כספיים
סה"כ
נכסים
מזומנים ושווי מזומנים-8,14537,0303,8642,2658,956-60,260
לקבל והכנסות לקוחות-67,64156,0512,00185,04353,259-263,995
מעבודות לקבל הכנסותהקמה בחוזי--907-53,278--54,185
חובה ויתרות חייבים-4,46712,8261,1496,21212,9606,60044,214
מלאי------90,32490,324
זמן לאורך וחייבים לקוחות--192-5,225-5,417
מוחזקות 'בחב השקעות2,754-1-16,011-14,37533,141
נכסיםלמכירה זמינים פיננסיים------46,11046,110
מראש הוצאות------1,1701,170
קבוע רכוש------40,34440,344
מוניטיןמוחשיים לא ונכסים------1,9821,982
לעובדים הטבות בגין נכסים------11,38011,380
נדחים מסים------20,83220,832
סה"כנכסים2,75480,253107,0077,014168,03475,175233,117673,354
התחייבויות
בנקאיים מתאגידים אשראי81,46863,017-160,863--225,356
ולנותני לספקים התחייבויותשירותים-7,4348,62688232,9854,352-54,279
זכאיםזכות ויתרות81118,31421,851-90,07620,655595152,302
מראש הכנסות-4162,831-6,194--9,441
ואחרים בנקאיים מתאגידים לז"א 'הלו-738790-9,005--10,533
אחרות שוטפות לא התחייבויות----1,245--1,245
לעובדים הטבות בגין התחייבות------5,9545,954
נדחים מסים------11,85011,850
התחייבויות סה"כ81928,37097,115882300,36825,00718,399470,960
התחייבויות על נכסים עודף1,93551,8839,8926,132(132,334)50,168214,718202,394
- 7. 7
ליום הצמדה בסיסי דוח2015/31/12
מטבע הגנת עסקאות
חברת בצעה ולאחריה הדוח תקופת במהלך:כדלקמן הגנה לצרכי עסקאות טלקום מר הבת
חודש
העסקהסוגמטבעסכוםקניה/מכירהCall/PutשערPutשערCallפקיעה תאריך
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר1,200,000קניה/מכירהCall/put3.94.065פבר-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/אירו1,000,000קניה/מכירהCall/put4.24.5מרץ-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר1,200,000קניה/מכירהCall/put3.874.102מרץ-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר1,200,000קניה/מכירהCall/put3.864.092אפר-16
הצמדה
למדד
המחירים
לצרכןאחרדולראירו
ללא
הצמדה
פזו
מקסיקני
לא פריטים
כספייםסה"כ
רכוש
מזומנים ושווי מזומנים-7,87928,5948,2133,41213,540-61,638
לקבל והכנסות לקוחות-51,13759,3351,969126,25754,120-292,818
מעבודות לקבל הכנסותהקמה בחוזי--1,624-50,643--52,267
חובה ויתרות חייבים-7,9236,6701,13710,3115,7377,34039,118
מלאי------95,36695,366
ארוך לזמן וחייבים לקוחות--200-455--655
מוחזקות 'בחב השקעות2,733-451-14,015-14,20431,403
נכסיםלמכירה זמינים פיננסיים------40,56940,569
מראש הוצאות------1,1771,177
קבוע רכוש------37,50637,506
מוניטיןמוחשיים לא ונכסים------1,9821,982
לעובדים הטבות בגין נכסים------11,92611,926
נדחים מסים------20,89720,897
רכוש סה"כ2,73366,93996,87411,319205,09373,397230,967687,322
התחייבויות
ואחרים בנקאיים מתאגידים אשראי1423461,021-162,230--223,499
ולנותני לספקים התחייבויותשירותים-6,70613,0998539,7242,916-62,530
ויתרות זכאיםזכות83217,85413,295-102,26821,388557156,194
מראש הכנסות--1,645-5,393--7,038
ואחרים בנקאיים מתאגידים לז"א 'הלו11961,625-10,030--11,852
אחרות שוטפות לא התחייבויות15---1,547--1,562
לעובדים הטבות בגין התחייבות------6,3306,330
נדחים מסים------9,4839,483
התחייבויות סה"כ86224,99090,68585321,19224,30416,370478,488
התחייבויות על נכסים עודף
1,87141,9496,18911,234(116,099)49,093214,597208,834
- 8. 8
חודש
העסקהסוגמטבעסכוםקניה/מכירהCall/PutשערPutשערCallפקיעה תאריך
ינו-16'אופונילהשקל/אירו1,000,000קניה/מכירהCall/put4.194.471יונ-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר500,000קניה/מכירהCall/put3.854.082יונ-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר500,000קניה/מכירהCall/put3.854.069יול-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר500,000קניה/מכירהCall/put3.834.093אוג-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר500,000קניה/מכירהCall/put3.834.077ספט-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר500,000קניה/מכירהCall/put3.834.065אוק-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר700,000קניה/מכירהCall/put3.834.056נוב-16
ינו-16ונילה 'אופשקל/דולר700,000קניה/מכירהCall/put3.834.047דצמ-16
מרץ-16ונילה 'אופשקל/דולר700,000קניה/מכירהCall/put3.853.955מאי-16
מרץ-16ונילה 'אופשקל/אירו1,000,000קניה/מכירהCall/put4.254.474יונ-16
מרץ-16NDOפזוצ'יליאני/דולר1,000,000מכירה/קנייהPut/Call720648יונ-16
מרץ-16ונילה 'אופמקסיקני/דולר פזו1,000,000מכירה/קנייהPut/Call18.316.5יונ-16
מרץ-16ונילה 'אופשקל/דולר600,000קניה/מכירהCall/put3.853.99אוג-16
מרץ-16ונילה 'אופשקל/דולר300,000קניה/מכירהCall/put3.824.00נוב-16
מרץ-16ונילה 'אופשקל/דולר1,200,000קניה/מכירהCall/put3.84.01ינו-17
מרץ-16ונילה 'אופשקל/דולר1,200,000קניה/מכירהCall/put3.84.008פבר-17
מרץ-16ונילה 'אופשקל/אירו1,000,000קניה/מכירהCall/put4.234.5ספט-16
אפר-16ונילה 'אופמקסיקני/דולר פזו1,000,000מכירה/קנייהPut/Call18.316.7ספט-16
אפר-16ונילה 'אופשקל/אירו500,000קניה/מכירהCall/put4.24.474דצמ-16
אפר-16ונילה 'אופשקל/אירו400,000קניה/מכירהCall/put4.254.4875מרץ-17
מאי-16'אופונילהשקל/דולר300,000קניה/מכירהCall/put3.73.9יונ-16
מאי-16ונילה 'אופשקל/דולר300,000קניה/מכירהCall/put3.73.9יול-16
מאי-16ונילה 'אופשקל/דולר600,000קניה/מכירהCall/put3.73.9ספט-16
מאי-16ונילה 'אופשקל/דולר600,000קניה/מכירהCall/put3.73.9אוק-16
מאי-16ונילה 'אופשקל/דולר600,000קניה/מכירהCall/put3.73.9מרץ-17
מאי-16ונילה 'אופשקל/דולר600,000קניה/מכירהCall/put3.73.9אפר-17
מאי-16NDOצ'יליאני/דולר פזו1,000,000מכירה/קנייהPut/Call720659ספט-16
מאי-16NDFפזוקולומביאני/דולר500,000קניה3,065-ספט-16
מאי-16פורוואדליש"ט/שקל150,000מכירה5.558-יול-16
מאי-16פורוואדליש"ט/שקל150,000מכירה5.61-יול-16
כנדרש ,החברה של ההתחייבויות מצבת בדבר נתונים ובו דוח החברה פרסמה ,זה דוח לפרסום עובר
בתקנה38התש"ל ,)ומידיים תקופתיים (דוחות ערך ניירות לתקנות ה-1970דוח ראו נוספים לפרטים .
מיום מיידי29במאי2016:(אסמכתא037275-01-2016)
- 9. 9
2.רגישות ניתוח-
רגישותלשינוייםבשע"חדולר/שקל
מהשינויים )(הפסד רווחהוגן שווימהשינויים )(הפסד רווח
10%5%3.7660-5%-10%
מזומנים ושווי מזומנים3,7031,85237,030(1,852)(3,703)
לקבל והכנסות לקוחות5,6052,80356,051(2,803)(5,605)
הקמה בחוזי מעבודות לקבל הכנסות9145907(45)(91)
חובה ויתרות חייבים1,28364112,826(641)(1,283)
ארוך לזמן וחייבים לקוחות1910192(10)(19)
מוחזקות בחברות השקעות00100
ואחרים בנקאיים מתאגידים אשראי(6,302)(3,151)(63,017)3,1516,302
שרותים ולנותני לספקים התחייבויות(863)(431)(8,626)431863
זכות ויתרות זכאים(2,185)(1,093)(21,851)1,0932,185
מראש הכנסות(283)(142)(2,831)142283
ואחרים בנקאיים מתאגידים לז"א הלוואות(79)(40)(790)4079
חשבונאית מוכרים שאינם הגנה למטרות מכשירים
דולר/שקל רכש אופציות מכירת(1,995)(655)(247)194238
דולר/שקל מכר אופציות קניית(1,917)(1,489)2,0533,1297,240
סה"כ(2,923)(1,650)11,6982,8296,489
נאמד איתנה התקשרות קיימת שכנגדם אך מוכרים שאינם ואלה במאזן המוכרים הרכיבים של ההוגן השווי
בכ-11,698אלפי₪ל נכון-31/03/2016..בשע"ח לשינויים חשוף זה שווי
כ עד של לטווח הן האופציות .דולר/שקל רכש אופציות ומכרה מכר אופציות רכשה החברה-11.חודשים
.צילינדר מאסטרטגיית חלק מהוות אלו אופציות
על הדולר שער ירידת של השפעתה .האופציות של ההוגן השווי את מורידה דולר/שקל החליפין בשער עלייה
.השער עליית של לזו הפוכה האופציות של שווי
בשע"ח לשינויים רגישותמקסיקני פזו/שקל
מהשינויים )(הפסד רווחהוגן שווימהשינויים )(הפסד רווח
10%5%0.2179-5%-10%
מזומנים ושווי מזומנים8964488,956(448)(896)
לקבל והכנסות לקוחות5,3262,66353,259(2,663)(5,326)
חובה ויתרות חייבים1,29664812,960(648)(1,296)
שרותים ולנותני לספקים התחייבויות(435)(218)(4,352)218435
זכות ויתרות זכאים(2,066)(1,033)(20,655)1,0332,066
סה"כ5,0172,50850,168(2,508)(5,017)
השוויההוגןשלהרכיביםהמוכריםבמאזןנאמדבכ-50,168אלפי₪נכוןל-31/03/2016.שוויזהחשוף
לשינוייםבשע"חבאופןשעלייתשע"חפזו/שקלמעלהאתהשוויההוגן,ולהפךבמקרהשלירידתהשער.
חשיפתהחברההבסיסיתהיאחשיפהלירידתשערהפזו.
- 10. 10
להלןנתוניםאשרשימשולחישובאופציות:
ריביותשקליות:(0.229%-)–(0.683%)-
ריביותדולריות:0.460%-0.334%
תנודתיותדולר/שקל:16.503%-6.936%
3.הכספיים הדוחות אישור הליך בדבר גילוי
הוועדה
בוועדהדוחות לבחינת ה" :(להלן הכספייםועדתהדוחות)"חבריםנכון ,,זה למועדהביקורת ועדת חברי
ה"ה ,קרי ,החברה שלהראל רוניהדוחות ועדת ויו"ר (דח"צ-ופיננסית חשבונאית מומחיות בעל,)נליפקר
(דח"צ)דודבלומברגתלוי בלתי (דירקטור-ופיננסית חשבונאית מומחיות בעל)( וקס ושלמהדירקטור-
בעלמומחיותחשבונאיתופיננסית)אודות נוספים לפרטים .המקצועי ולניסיונם להשכלתם לב בשים וזאת
תקנה ראה הדוחות ועדת חברי26'ד לפרקהתקופתי לדוח.2
מוזמנים ,הכספיים הדוחות ומאושרים נדונים בה הדירקטוריון לישיבות גם כמו ,הדוחות ועדת לישיבות
ונוכחיםנציגירואהשעלו ,והיו במידה ,העיקריים הממצאים את הפורשים ,החברה של המבקר החשבון
הינה הדוחות ועדת .החברה של הפנים מבקר מזומן כן כמו .הסקירה או הביקורת מתהליךהאורגן
.בתאגיד העל בקרת על המופקד
הכספיים הדוחות אישור הליך
הכספים סמנכ"ל של מפורטת הצגה באמצעות בוחנת הועדהאת החברה של המבקר החשבון ורו"ח ,
,הכספי בדיווח המהותיות הסוגיות,והיו במידה ,הרגיל העסקים במהלך שאינן מהותיות עסקאות לרבות
אתאת ,הנתונים סבירות את ,הכספיים בדוחות שיושמו הקריטיים והאומדנים המהותיות ההערכות
בה שחלו ושינויים שיושמה החשבונאית המדיניותהב את ,הכספי בדיווח הקשורות הפנימיות קרותואת
של שונים היבטים בוחנת דוחות ועדת .להם הנלווה ובמידע הכספיים בדוחות הנאות הגילוי עקרון יישום
והן )פיננסיים סיכונים על הדיווח (כדוגמת הכספיים בדוחות המשתקפים כאלה הן ,סיכונים וניהול בקרה
הדו של מהימנותם על המשפיעים כאלהיסקרו כי הדוחות ועדת דורשת ,הצורך במקרה .הכספיים חות
.בחירתה לפי נושאים בפניה
ליום הכספיים הדוחות אישור טרם ננקטו אשר התהליכים פרוט להלן31.03.2016:
1.ליום הכספיים הדוחות טיוטת31במרץ2016ועדת לחברי נמסרהביום הדוחות20במאי2016.
בקשר הדוחות ועדת בישיבתליום הכספיים הדוחות עם31במרץ2016ביום שנערכה ,24במאי
2016ה"ה וכן הדוחות ועדת חברי כל נכחונירלמפרט,מנכ"להחברה,שגבחוסטיקסמנכ"ל ,
הכספים,הפנימי והמבקר החברה של המבקר החשבון רואה.
2.ו הכספים סמנכ"ל ידי על החברה של הכספיים הדוחות נסקרו הישיבה במהלךנציגירואההחשבון
המבקרשינויים ופורטו ומקבילות קודמות ותקופות המדווחת התקופה בין השוואות הוצגו ,החברה של
.חדשים חשבונאות תקני יישום עקב שחלו
2
עובר()(א תקנה פי על לנדרש בהתאם הדוחות ועדת חברי כל הצהירו הדוחות ועדת חברי למינוי5(הוראות החברות לתקנות )
התש"ע ,)הכספיים הדוחות אישור הליך לעניין ותנאים–2010.
- 11. 11
3.הציגו הדיון במהלךנציגירואהלו החברה של המבקר החשבוןושהתעוררו עקרוניות סוגיות עדה
.הביקורת עבודת במהלך
4.הדיון בתוםולאחרשל מקיפים ובדיקה עיוןולאחר הדוחותמשקפים הכספיים הדוחות כי שהובהר
החברה לדירקטוריון הועדה המליצה החברה של פעילותה ותוצאות עסקיה מצב את נאותה בצורה
הכספיים הדוחות את לאשרליום31במרץ2016.
5.ביום החברה לדירקטוריון הועברה הדוחות ועדת המלצת25במאי2016.ישיבת,החברה דירקטוריון
ביום נערכה אשר29במאי,2016של זמן פרק ,3ימיעסקיםהדוחות ועדת המלצות קבלת לאחר
אשרדנההדיון לפני סביר זמן הועברו הועדה המלצות הדירקטוריון להנחת .הועדה בהמלצות
הכספיים בדוחות ההמלצות בהיקף בהתחשב בדירקטוריוןהדירקטו בישיבת .כאמור ריוןלקבל הוחלט
ועדת המלצת אתליום החברה של הכספיים הדוחות את ולאשר31במרץ2016.
.ותרומתם מאמציהם על ומנהליה הקבוצה עובדי לכל מודה החברה של המנהלים מועצת
מר חיים
הדירקטוריון יו"ר
למפרט ניר
מנכ"ל
הדו"ח על החתימה תאריך-29/05/2016.
- 12. בע תעשיות מר .ח"מ
ליום מאוחדים ביניים כספיים דוחות31,במרס2016
מבוקרים בלתי
העניינים תוכן
עמוד
מאוחדים ביניים כספיים דוחות סקירת2
מאוחדים מאזנים3-4
דוחותעל מאוחדיםוהפסד רווח5
הכולל הרווח על מאוחדים דוחות6
בהון השינויים על מאוחדים דוחות7-8
המזומנים תזרימי על מאוחדים דוחות9-10
מאוחדים ביניים הכספיים לדוחות באורים11-16
----------------
- 13. 2
בע"מ תעשיות מר .ח של המניות לבעלי המבקר החשבון רואה של סקירה דוח
מבוא
(להלן בנות וחברות בע"מ תעשיות מר .ח של המצורף הכספי המידע את סקרנו-המאזן את הכולל ,)הקבוצה
ליום המאוחד התמציתי31במרס2016ואו רווח על המאוחדים התמציתיים הדוחות ת,הכולל הרווח ,הפסד
תאר באותו שהסתיימה חודשים שלושה של לתקופה המזומנים ותזרימי בהון השינוייםוההנהלה הדירקטוריון .יך
ביניים לתקופת כספי מידע של ולהצגה לעריכה אחראיםזובינלאומי חשבונאות לתקן בהתאם34IAS-"דיווח
כספי מידע לעריכת אחראים הם וכן ,"ביניים לתקופות כספיזו ביניים לתקופתערך ניירות תקנות של 'ד פרק לפי
התש"ל ,)ומיידיים תקופתיים (דוחות-1970כספי מידע על מסקנה להביע היא אחריותנו .זו ביניים לתקופת
.סקירתנו על בהתבסס
לאסקרנואתביניים לתקופת התמציתי הכספי המידעמהווים באיחוד הכלולים נכסיהן אשר שאוחדו חברות של
כ-27.13%מכהמאוחדים הנכסים ללליום31במרס2016מהוות באיחוד הכלולות והכנסותיהןכ-34.84%מכלל
המאוחדות ההכנסותהכספי המידע את סקרנו לא כן כמו .תאריך באותו שהסתיימה חודשים שלושה של לתקופה
בסיס על המוצגות חברות של ביניים לתקופת התמציתיהשוויאשר ,המאזניההשקעהבהןהסתכמהלסךשלכ-
15,002אלפיש"חליום31במרס2016,ואשרחלקההקבוצה שלבהפסדיהחברותהנ"להסתכםלסךשלכ-74
אלפיש"חשלושה של לתקופהחודשיםשהסתיימהבאותושל הביניים לתקופת התמציתי הכספי המידע .תאריך
שהיא ככל ,ומסקנתנו לנו הומצאו שלהם הסקירה שדוחות אחרים חשבון רואי ידי על נסקר חברות אותן
,חברות אותן בגין הכספי למידע מתייחסת.האחרים החשבון רואי של הסקירה דוחות על מבוססת
הסקירה היקף
סקירה לתקן בהתאם סקירתנו את ערכנו1בישראל חשבון רואי לשכת של-לתקופות כספי מידע של "סקירה
מורכבת ביניים לתקופות כספי מידע של סקירה ."הישות של המבקר החשבון רואה ידי על הנערכת ביניים
בע ,מבירוריםנ ומיישום ,והחשבונאיים הכספיים לעניינים האחראים אנשים עם יקרואנליטיים סקירה הלי
מקובלים ביקורת לתקני בהתאם הנערכת ביקורת מאשר ניכרת במידה בהיקפה מצומצמת הינה סקירה .ואחרים
יכול שהיו המשמעותיים העניינים לכל שניוודע ביטחון להשיג לנו מאפשרת אינה ולפיכך בישראללהיות ים
.ביקורת של דעת חוות מחווים אנו אין ,לכך בהתאם .בביקורת מזוהים
מסקנה
לסבור לנו הגורם דבר ליבנו לתשומת בא לא ,אחרים חשבון רואי של הסקירה דוחות ועל סקירתנו על בהתבסס
בינלאומי חשבונאות לתקן בהתאם ,המהותיות הבחינות מכל ,ערוך אינו הנ"ל הכספי שהמידע34IAS.
בא לא ,אחרים חשבון רואי של הסקירה דוחות ועל סקירתנו על בהתבסס ,הקודמת בפסקה לאמור בנוסף
הוראות אחר ,המהותיות הבחינות מכל ,ממלא אינו הנ"ל הכספי שהמידע לסבור לנו הגורם דבר ליבנו לתשומת
,)ומיידיים תקופתיים (דוחות ערך ניירות תקנות של 'ד פרק לפי הגילויהתש"ל-1970.
תל-אביבקסירר את גבאי פורר קוסט
29במאי,2016חשבון רואי
קסירר את גבאי פורר קוסט
רח'עמינדב3,
תל-אביב6706703
.טל972-3-6232525+
פקס+972-3-5622555
ey.com
- 14. בע תעשיות מר .ח"מ
3
מאוחדים מאזנים
ליום31במרס
ליום
31בדצמבר
201620152015
מבוקר בלתימבוקר
ש"ח אלפי
שוטפים נכסים
מזומנים ושווי מזומנים60,26061,26461,638
לקבל והכנסות לקוחות263,995284,060292,818
הקמה בחוזי מעבודת לקבל הכנסות54,1858,86352,267
חובה ויתרות חייבים44,21439,37239,118
מלאי90,324101,12995,366
512,978494,688541,207
שוטפים לא נכסים
ארוך לזמן וחייבים לקוחות5,417534655
בחברות השקעותהמאזני השווי שיטת לפי המטופלות33,14132,51431,403
למכירה זמינים פיננסיים נכסים46,11064,46640,569
תפעולית חכירה בגין מראש הוצאות1,1701,1961,177
קבוע רכושנטו ,40,34439,02537,506
מוניטיןנטו ,מוחשיים בלתי ונכסים1,9821,9831,982
לעובדים הטבות בגין נכסים11,38012,92111,926
נדחים מסים20,83219,39320,897
160,376172,032146,115
673,354666,720687,322
.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים הבאורים
- 15. בע תעשיות מר .ח"מ
4
מאוחדים מאזנים
ליום31במרס
ליום
31בדצמבר
201620152015
מבוקר בלתימבוקר
ש"ח אלפי
שוטפות התחייבויות
אשראיאחרים אשראי ומנותני בנקאיים מתאגידים225,356206,535223,499
שירותים ולנותני לספקים התחייבויות54,27972,20462,530
זכות ויתרות זכאים152,302107,169156,194
מראש הכנסות9,44121,4107,038
441,378407,318449,261
שוטפות לא התחייבויות
ואחרים מבנקים הלוואות10,5334,60311,852
אחרות שוטפות לא התחייבויות1,2452081,562
לעובדים הטבות בשל התחייבויות5,9546,0736,330
נדחים מסים11,85012,5869,483
29,58223,47029,227
הון
מניות הון17,82017,82017,820
מניות על פרמיה144,819144,819144,819
אוצר מניות(23,395)(23,395)(23,395)
רווח יתרת104,860101,675113,522
חוץ פעילויות של כספיים דוחות מתרגום הנובעות התאמות(53,085)(34,693)(50,518)
מניות מבוסס תשלום בגין קרן3,5243,4723,372
שליטה מקנות שאינן זכויות בעלי עם עסקאות בגין קרן(5,423)(7,552)(5,423)
למכירה זמינים פיננסיים נכסים בגין קרן15,59427,77310,869
204,714229,919211,066
מקנות שאינן זכויותשליטה(2,320)6,013(2,232)
הון הכל סך202,394235,932208,834
673,354666,720687,322
הבאורים.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים
29במאי,2016
הכספיים הדוחות אישור תאריךמר חייםלמפרט נירחוסטיק שגב
הדירקטוריון יו"רמנכ"לכספים סמנכ"ל
- 16. בע תעשיות מר .ח"מ
5
והפסד רווח על מאוחדים דוחות
הבאורים.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים
ל-3חודשיםשהסתיימו
ביום31במרס
לשנה
שהסתיימה
ביום
31בדצמבר
201620152015
מבוקר בלתימבוקר
ש"ח אלפי
נקי רווח נתוני (למעט)(הפסד)למניה
ממכירות הכנסות147,720174,380794,186
המכירות עלות115,024140,750625,300
גולמי רווח32,69633,630168,886
נטו ,ופיתוח מחקר הוצאות5,9454,54321,416
ושיווק מכירה הוצאות11,36111,00946,389
וכלליות הנהלה הוצאות17,63817,52967,394
אחרות הכנסות(243)(75)(8,525)
רווח)(הפסדתפעולי(2,005)62442,212
מימון הכנסות3,8041,56710,070
מימון הוצאות(6,840)(10,126)(36,601)
,חברות בהפסדי החברה חלקהמטופלותלפישיטתהשוויהמאזני,
נטו(104)(318)(4,063)
ההכנסה על מסים לפני )(הפסד רווח(5,145)(8,253)11,618
ההכנסה על מסים3,2041,80511,082
)(הפסד נקי רווח(8,349)(10,058)536
:ל מיוחס
החברה של המניות בעלי(8,245)(9,225)3,829
שליטה מקנות שאינן זכויות(104)(833)(3,293)
(8,349)(10,058)536
)(בש"ח החברה של המניות לבעלי המיוחס למניה נקי רווח
בסיסי )(הפסד נקי רווח(0.77)(0.92)0.05
מדולל )(הפסד נקי רווח(0.77)(0.92)0.05
- 17. בע תעשיות מר .ח"מ
6
הכולל הרווח על מאוחדים דוחות
ל-3חודשיםשהסתיימו
ביום31במרס
לשנה
שהסתיימה
ביום
31בדצמבר
201620152015
מבוקר בלתימבוקר
ש"ח אלפי
נקי רווח)(הפסד(8,349)(10,058)536
:)מס השפעת (לאחר אחר כולל )(הפסד רווח
או לרווח מכן לאחר מחדש יסווגו שלא סכומים(הפסד):
)(הפסד רווחבגיןמוגדרת הטבה תכנית בגין מחדש מדידה(417)66(1,141)
סכומיםשיסווגוהמסווגים אומחדשלרווחאוהפסדבהתקיים
תנאיםספציפיים:
רווח)(הפסדלמכירה זמינים פיננסיים נכסים בגין4,7255,580(7,066)
חוץ פעילויות של כספיים דוחות מתרגום הנובעות התאמות(2,567)(893)(16,718)
בגין והפסד רווח לדוח העברהזמינים פיננסים נכסים מימוש
למכירה--(6,441)
למכירה זמינים פיננסיים נכסים של ערך מירידת הפסד--2,183
סה"כ( רווחהפסד)אחר כולל1,7414,753(29,183)
סה"כהפסדכולל(6,608)(5,305)(28,647)
:ל מיוחס
החברה של מניות בעלי(6,504)(4,472)(25,354)
זכויותשליטה מקנות שאינן(104)(833)(3,293)
(6,608)(5,305)(28,647)
הבאורים.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים
- 18. בע תעשיות מר .ח"מ
7
בהון השינויים על מאוחדים דוחות
החברה מניות לבעלי מיוחס
הון
מניות
על פרמיה
מניות
מניות
אוצר
יתרת
רווח
התאמות
הנובעות
דוחות מתרגום
של כספיים
חוץ פעילות
בגין קרן
עם עסקאות
זכויות בעלי
מקנות שאינן
שליטה
בגין קרן
נכסים
פיננסיים
זמינים
למכירה
בגין קרן
תשלום
מבוסס
מניותסה"כ
זכויות
מקנות שאינן
שליטה
סה"כ
הון
מבוקר בלתי
אלפיש"ח
ליום יתרה1,בינואר2016)(מבוקר17,820144,819(23,395)113,522(50,518)(5,423)10,8693,372211,066(2,232)208,834
הפסד---(8,245)----(8,245)(104)(8,349)
רווח)(הפסדכוללאחר---(417)(2,567)-4,725-1,741-1,741
כולל )(הפסד רווח סה"כ---(8,662)(2,567)-4,725-(6,504)(104)(6,608)
מניות מבוסס תשלום עלות-------15215216168
ליום יתרה31,במרס201617,820144,819(23,395)104,860(53,085)(5,423)15,5943,524204,714(2,320)202,394
החברה מניות לבעלי מיוחס
הון
מניות
על פרמיה
מניות
מניות
אוצר
יתרת
רווח
התאמות
הנובעות
דוחות מתרגום
כספייםשל
חוץ פעילות
בגין קרן
עם עסקאות
זכויות בעלי
מקנות שאינן
שליטה
בגין קרן
נכסים
פיננסיים
זמינים
למכירה
בגין קרן
תשלום
מבוסס
מניותסה"כ
זכויות
מקנות שאינן
שליטה
סה"כ
הון
מבוקר בלתי
אלפיש"ח
ליום יתרה1,בינואר2015)(מבוקר17,820144,819(23,395)110,834(33,800)(7,552)22,1933,067233,9866,800240,786
הפסד---(9,225)----(9,255)(833)(10,058)
רווח)(הפסדכוללאחר---66(893)-5,580-4,753-4,753
כולל )(הפסד רווח סה"כ---(9,159)(893)-5,580-(4,472)(833)(5,303)
מניות מבוסס תשלום עלות-------40540546451
ליום יתרה31,במרס201517,820144,819(23,395)101,675(34,693)(7,552)27,7733,472229,9196,013235,932
הבאורים.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים
- 19. בע תעשיות מר .ח"מ
8
בהון השינויים על מאוחדים דוחות
לבעלי מיוחסהחברה מניות
הון
מניות
על פרמיה
מניות
מניות
אוצר
יתרת
רווח
התאמות
הנובעות
מתרגום
דוחות
של כספיים
חוץ פעילות
בגין קרן
עם עסקאות
זכויות בעלי
שאינן
מקנות
שליטה
בגין קרן
נכסים
פיננסיים
זמינים
למכירה
בגין קרן
תשלום
מבוסס
מניותסה"כ
זכויות
שאינן
מקנות
שליטה
סה"כ
הון
מבוקר
אלפיש"ח
ליום יתרה1בינואר,201517,820144,819(23,395)110,834(33,800)(7,552)22,1933,067233,9866,800240,786
נקי רווח)(הפסד---3,829----3,829(3,293)536
אחר כולל הפסד סה"כ---(1,141)(16,718)-(11,324)-(29,183)-(29,183)
אחר )(הפסד רווח סה"כ---2,688(16,718)-(11,324)-(25,354)(3,293)(28,647)
מקנות שאינן זכויות רכישת
שליטה-----2,129--2,129(5,923)(3,794)
מניות מבוסס תשלום עלות-------305305184489
ליום יתרה31,בדצמבר201517,820144,819(23,395)113,522(50,518)(5,423)10,8693,372211,066(2,232)208,834
.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים הבאורים
- 20. בע תעשיות מר .ח"מ
-- 9
המזומנים תזרימי על מאוחדים דוחות
ל-3שהסתיימו החודשים
ביום31במרס
לשנה
שהסתיימה
ביום
31בדצמבר
201620152015
מבוקר בלתימבוקר
ש"ח אלפי
שוטפת מפעילות מזומנים תזרימי
נקי רווח)(הפסד(8,349)(10,058)536
:שוטפת מפעילות מזומנים תזרימי להצגת הדרושות התאמות
:והפסד רווח לסעיפי התאמות
מניות מבוסס תשלום168451489
נטו ,ריבית הוצאות1,6571,1336,992
פחתוהפחתות2,1182,2388,737
רכוש ממימוש רווחנטו ,קבוע(159)(25)(699)
החברה חלקחברות בהפסדיהשווי לשיטת בהתאם המטופלות
מאזנינטו ,1043184,063
ההכנסה על מסים3,2041,80511,082
נטו ,לעובדים הטבות בשל בהתחייבויות שינוי(200)(505)37
למכירה זמינים נכסים ערך מירידת הפסד--2,183
בנקאיים לתאגידים התחייבויות שערוך(143)331138
למכירה זמינים פיננסיים נכסים ממכירת רווח--(8,621)
6,7495,74624,401
:והתחייבויות נכסים בסעיפי שינויים
ירידה(עלייה)בלקוחותלקבל והכנסות20,98415,520(57,494)
( ירידהעלייה)ארוך ולזמן קצר לזמן חובה ויתרות בחייבים(19,273)77(4,737)
ירידהבמלאי )(עלייה1,747(688)(3,026)
עלייה(ירידה)שירותים ולנותני לספקים בהתחייבויות(7,622)10,0142,380
מראש בהכנסות )(ירידה עלייה2,4033,875(11,042)
עלייהזכות ויתרות בזכאים10,8671,03872,761
9,10629,836(1,158)
ה במשך ששולמו מזומניםתקופה:עבור
ששולמה ריבית(1,555)(1,505)(5,460)
ששולמו מסים(1,861)(3,200)(14,598)
(3,416)(4,705)(20,058)
שוטפת מפעילות שנבעו נטו מזומנים4,09020,8193,721
הבאורים.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים
- 21. בע תעשיות מר .ח"מ
-- 10
המזומנים תזרימי על מאוחדים דוחות
ל-3שהסתיימו החודשים
ביום31במרס
לשנה
שהסתיימה
ביום
31בדצמבר
201620152015
מבוקר בלתימבוקר
ש"ח אלפי
השקעה מפעילות מזומנים תזרימי
קבועים נכסים רכישת(3,343)(3,099)(9,680)
קבועים נכסים ממימוש תמורה3554992,153
למכירה זמינים פיננסיים נכסים רכישת(313)(552)(3,416)
ממימוש תמורהלמכירה זמינים פיננסיים נכסים--10,496
ארוך לזמן אחר ואשראי הלוואות מתןכלולות לחברות(1,494)(1,167)(4,273)
נטו מזומניםששימשולפעילותהשקעה(4,795)(4,319)(4,720)
מימון מפעילות מזומנים תזרימי
חברה ע"י שליטה מקנות שאינן זכויות מבעלי מניות רכישת
מאוחדת(348)(595)(2,739)
בינלאומית ומקרן הראשי מהמדען מענקים קבלת370-2,363
ארוך לזמן אחרות והתחייבויות הלוואות קבלת94682513,004
ארוך לזמן אחרות והתחייבויות הלוואות פרעון(4,176)(5,027)(18,890)
נטו ,אחרים אשראי ומנותני בנקאיים מתאגידים קצר לזמן אשראי4,534(3,368)22,682
נטו מזומניםשנבעומפעילות)לפעילות (ששימשומימון1,326(8,165)16,420
חוץ במטבע פעילויות של יתרות בגין תרגום הפרשי(1,998)2,247(4,466)
מזומנים ושווי במזומנים )(ירידה עלייה(1,378)10,58110,955
ה לתחילת מזומנים ושווי מזומנים יתרתתקופה61,63850,68350,683
ה לסוף מזומנים ושווי מזומנים יתרתתקופה60,26061,26461,638
.אבוצעו שלא עסקאותבמזומן
באשראי שליטה מקנות שאינן זכויות מבעלי מניות רכישת--2,854
באשראי למכירה זמין נכס מכירת791--
הבאורים.מאוחדים ביניים הכספיים מהדוחות נפרד בלתי חלק מהווים המצורפים
- 22. בע תעשיות מר .ח"מ
ביניים הכספיים לדוחות באוריםמאוחדים
-- 11
באור1:-כללי
ליום מתומצתת במתכונת נערכו אלה כספיים דוחות31,במרס2016חודשים שלושה של ולתקופה
(להלן תאריך באותו שהסתיימה-בהקשר אלה בדוחות לעיין יש .)מאוחדים ביניים כספיים דוחות
הכ לדוחותליום החברה של השנתיים ספיים31,בדצמבר2015תאריך באותו שהסתיימה ולשנה
נ אשר ולבאוריםי(להלן אליהם לוו-השנתיים הכספיים הדוחותהמאוחדים.)
מבנקים להלוואות בקשר פיננסיות מידה אמות
לחבר אשראי נותני ,בנקאיים תאגידים כלפי פיננסיים בתנאים לעמידה התחייבות לחברה.ה
ביום31במרס2016ביום וכן31בדצמבר2015,עמדה החברהבאמות.הפיננסיות המידה
:הינן הפיננסיות המידה אמות
1.מ יפחת לא עצמי הון120,000אלפי.ש"ח
2.מ יפחת לא למאזן הון יחס29%.
3.בניכוי ,נטו ,הפיננסיות וההתחייבויות החובות כל בין היחס50%מניות משוויחלל
המו וקסניהחל מלקוחות מקדמות בצרוף החברה ידי על זקות-EBITDAעל יעלה לא
3.7.
4.על יעלה לא העצמי ההון לבין פיננסיות והתחייבויות החובות בין היחס2.
5.תפעולי רווחחיוביסמך על ,4רצופים אחרונים רבעונים.
6.יחסEBITDAלא ריבית של שוטפות לחלויותיפחתע בכלמ שהיא ת-2.
7.תפעולי חוזר הון יחס–של שוטפות חלויות בניכוי קצר לזמן נטו הפיננסי החוב שיעור
על ,עת בכל ,יעלה לא התפעולי החוזר ההון מתוך ,)בו שכלולות (ככל ארוך לזמן חוב
70%.
ביום31במרס2015'מס מידה באמת עמדה לא החברה3,כאמור מההפרה כתוצאה .
ליום נכון31במרס2015כ של בסך הלוואות החברה סיווגה-7.6במסגרת ש"ח מיליון
אי לגבי ,מראש הבנקאיים מהתאגידים ויתור קיבלה החברה .השוטפות ההתחייבויות
וליום מאחר .זו פיננסית מידה באמת העמידה31בדצמבר2015,עמדהבאמות החברה
להת חזרה ההלוואה סווגה ,שנקבעו הפיננסיות המידה.ארוך לזמן חייבויות
באור2:-החשבונאית המדיניות עיקרי
.אמאוחדים ביניים הכספיים הדוחות של העריכה מתכונת
לעריכת מקובלים חשבונאיים לכללים בהתאם ערוכים מאוחדים ביניים הכספיים הדוחות
בינלאומי חשבונאות בתקן שנקבעו כפי ביניים לתקופות כספיים דוחות34-"דיווחכספי
(דוחות ערך ניירות תקנות של 'ד פרק לפי הגילוי להוראות בהתאם וכן ,"ביניים לתקופות
התש"ל ,)ומידיים תקופתיים-1970.
.בביניים הכספיים הדוחות בעריכת יושמו אשר החישוב ושיטות החשבונאית המדיניות עיקרי
השנתי הכספיים הדוחות בעריכת יושמו אשר לאלה עקביים מאוחדיםהמאוחדים ים.
באור3:-פעילות מגזרי
וה החברהבשלוש פועלות שלה המאוחדות חברות:עיקריות חטיבות
.אטלקום חטיבת
תקשורת לציוד מבנים ,תקשורת מגדלי ותכנון הקמה ,ייצור של בפעילות עוסקת זו חטיבה
בסיס ותחנות אנטנות התקנת ,אתרים ובינוימתגים והתקנת למתגים קישורן ,עבודות ,
תחזוקה ושירותי מוצרים אספקת ,פס רחבת ותקשורת האופטיים הסיבים בתחום תשתיות
.הטלקום בתחום למוצרים קצה וציוד למוצרים ותיקונים
- 23. בע תעשיות מר .ח"מ
ביניים הכספיים לדוחות באוריםמאוחדים
-- 12
באור3:-מגזריפעילות)(המשך
.בחטיבת)הביטחון חטיבת (לשעבר וסייבר מודיעין ,מערכות
כוללת וסייבר מודיעין ,מערכות חטיבתמהנדסי ,מוצרים ייצור ,פיתוח קבוצת בתוכה
וביטחון אבטחה מערכות בתחומי זו חטיבה פעילות עיקר .ומתקינים טכנאים ,אינטגרציה
.והחקירות המודיעין בתחום תוכנה ומערכות
.גחטיבתקלינטק
.בישראל המתחדשת האנרגיה בתחום פרויקטים בהקמת עוסקת זו חטיבה
לחברה ,כן כמו.המגזרי בדיווח באחרים ומוצגות מגזר להגדרות עונות שלא פעילויות
קביעת לצורכי בנפרד שלה העסקיות היחידות של הפעילות תוצאות אחרי עוקבת ההנהלה
על בהתבסס מוערכים המגזרים ביצועי ,ביצועים והערכת משאבים הקצאת לגבי החלטות
.תפעולי הפסד או רווח
כוללו המגזרים תוצאותבהתאם מדווחות אלו מכירות .העסקיים המגזרים בין מכירות ת
.לחברה קשור צד שאינם ללקוחות הנמכרים ושרותים מוצרים לאותם תחרותי שוק למחירי
.המאוחדים בדוחות מבוטלות אלו עסקאות
טלקום
מערכות
מודיעין
וסייברקלינטקאחריםהתאמות
הכל סך
מאוחד
מבוקר בלתי
ש"ח אלפי
חודשים שלושה של לתקופה
ביום שהסתיימה31,במרס
2016
מחיצוניים הכנסות115,41330,7791,43395-147,720
בין הכנסות-מגזריות2,3941954607(3,056)-
הכנסות הכל סך117,80730,9741,893102(3,056)147,720
המגזר תוצאות3,107(4,379)633(1,366)-(2,005)
נטו ,מימון )(הוצאות הכנסות(2,563)(697)(11)217-(3,036)
חברות בהפסדי הקבוצה חלק
כלולות(104)
ההכנסה על מסים לפני הפסד(5,145)
- 24. בע תעשיות מר .ח"מ
ביניים הכספיים לדוחות באוריםמאוחדים
-- 13
באור3:-מגזריפעילות)(המשך
טלקום
מערכות
מודיעין
וסייברקלינטקאחריםהתאמות
הכל סך
מאוחד
מבוקר בלתי
ש"ח אלפי
חודשים שלושה של לתקופה
ביום שהסתיימה31,במרס
2015
מחיצוניים הכנסות140,29732,7631,29525-174,380
בין הכנסות-מגזריות181-183(202)-
הכנסות הכל סך140,47832,7631,31328(202)174,380
המגזר תוצאות9,026(5,516)(145)(2,741)-624
נטו ,מימון )(הוצאות הכנסות(5,552)(3,941)(108)1,042(8,559)
חברות בהפסדי הקבוצה חלק
כלולות(318)
ההכנסה על מסים לפני הפסד(8,253)
טלקום
מערכות
מודיעין
וסייברקלינטקאחריםהתאמות
הכל סך
מאוחד
מבוקר
ש"ח אלפי
ביום שהסתיימה לשנה31
,בדצמבר2015
מחיצוניים הכנסות562,478206,85924,552297-794,186
בין הכנסות-מגזריות5,9314,237-143(10,311)-
הכנסות הכל סך568,409211,09624,552440(10,311)794,186
המגזר תוצאות46,828(9,728)2,2242,888-42,212
נטו ,מימון )(הוצאות הכנסות(22,331)(6,806)(394)3,000-(26,531)
חברות בהפסדי הקבוצה חלק
כלולות(4,063)
ההכנסה על מסים לפני רווח11,618
באור4:-מכשיריםפיננסיים
פיננסיים נכסיםהוגן בשווי הנמדדים
31,במרס2016
רמה1רמה2רמה3סה"כ
ש"ח אלפי
למכירה זמינים פיננסים נכסים25,194-20,91646,110
חוץ מטבע על אקדמה חוזי--2,0532,053
- 25. בע תעשיות מר .ח"מ
ביניים הכספיים לדוחות באוריםמאוחדים
-- 14
באור4:-מכשיריםפיננסיים)(המשך
פיננסיות התחייבויותהוגן בשווי הנמדדות
31,במרס2016
רמה1רמה2רמה3סה"כ
ש"ח אלפי
חוץ מטבע על אקדמה חוזי--247247
התחייבויותלמדען--2,4042,404
שאינן זכיות לבעלי התחייבות
שליטה מקנות--3,3393,339
פיננסיים נכסיםהוגן בשווי הנמדדים
31,במרס2015
רמה1רמה2רמה3סה"כ
ש"ח אלפי
למכירה זמינים פיננסים נכסים
קצר לזמן--17,74017,740
למכירה זמינים פיננסים נכסים44,456-2,26946,725
חוץ מטבע על אקדמה חוזי--657657
הוגן בשווי הנמדדות פיננסיות התחייבויות
31,במרס2015
רמה1רמה2רמה3סה"כ
ש"ח אלפי
חוץ מטבע על אקדמה חוזי--1,2551,255
למדען התחייבויות--574574
זכויות לבעלי התחייבויות
שליטה מקנות שאינן--1,0041,004
- 26. בע תעשיות מר .ח"מ
ביניים הכספיים לדוחות באוריםמאוחדים
-- 15
באור4:-מכשיריםפיננסיים)(המשך
הוגן בשווי הנמדדים פיננסיים נכסים
31,בדצמבר2015
רמה1רמה2רמה3סה"כ
מבוקר
ש"ח אלפי
למכירה זמינים פיננסים נכסים19,147-21,42240,569
חוץ מטבע על אקדמה חוזי--641641
התחייבויותהוגן בשווי הנמדדות פיננסיות
31,בדצמבר2015
רמה1רמה2רמה3סה"כ
מבוקר
ש"ח אלפי
חוץ מטבע על אקדמה חוזי--759759
למדען התחייבויות--2,2052,205
שאינן זכיות לבעלי התחייבויות
שליטה מקנות--3,7883,788
התאמהבגיןמדידותשוויהוגןהמסווגותברמה3שלמדרגהשוויההוגן:
פיננסיים מכשירים
20162015
ש"ח אלפי
יתרהליום1בינואר15,31114,519
סךרווח)(הפסדשהוכר9063,207
למכירה זמינים פיננסיים נכסים רכישת313552
שינויבהתחיביותלבעלישליטה מקנות שאינן מניות44924
ליום יתרה31במרס16,97918,302
מכשירים
פיננסיים
ש"ח אלפי
ליום יתרה1,בינואר201514,519
:שהוכר הפסד סך
שהוכר רווח סך136
למכירה זמינים פיננסים נכסים רכישת3,416
שליטה מקנות שאינן זכויות רכישת בגין בהתחייבויות שינוי(2,760)
ליום יתרה31,בדצמבר201515,311
נכסים בגין הפסד או ברווח שהוכר לשנה הפסד סך
הדיווח תקופת בסוף המוחזקים(607)
- 27. בע תעשיות מר .ח"מ
ביניים הכספיים לדוחות באוריםמאוחדים
-- 16
באור4:-מכשיריםפיננסיים)(המשך
שוויהוגן
,ואחרים בנקאיים מתאגידים אשראי ,חובה ויתרות חייבים של הכספיים בדוחות היתרות
לשווין קרובות או תואמות הינן זכות ויתרות וזכאים שירותים ונותני לספקים התחייבויות
.ההוגן
באור5:-הדיווח בתקופת משמעותיים אירועים
בינואר2016הכנסה מס פקודת לתיקון החוק אושר'(מס216התשע"ו ,)חברות מס שיעור (הפחתת )-
2016מ החברות מס שיעור הפחתת כולל אשר ,-26.5%ל-25%ביום זה תיקון של תחילתו .1.1.2016.
ליום הנדחים המסים יתרות31,בדצמבר2015המסים יתרות .הקודם המס שיעור לפי חושבו
ליום הכספיים בדוחות הנכללות הנדחים31,במרס2016כאמור ,החדש המס שיעור לפי מחושבות
.לעיל
בסך קיטון חל ,המס שיעור שינוי בעקבותכ-500הנדחים המסים התחייבויות ביתרת ש"ח אלפי
בסך וקיטוןכ-1,100ברווח הדיווח בתקופת נרשמה ,לפיכך .הנדחים המסים נכסי ביתרת ש"ח אלפי
של בסך הוצאה הפסד אוכ-800לסעיף ש"ח אלפישל סך ,כן כמו .הכנסה על מיסיםכ-200אלפי
.האחר הכולל ברווח כגידול הוכר ש"ח
-------------------
F:W2000w2000915603M16C3-C MER-IFRS.docx
- 29. -2-
תקנה לפי הנפרד הביניים הכספי המידע לסקירת מיוחד דוח38ערך ניירות לתקנות 'ד
התש"ל ,)ומיידיים תקופתיים (דוחות-1970
מבוא
הביניים הכספי המידע את סקרנוהנפרדתקנה לפי המובא38,)ומיידיים תקופתיים (דוחות ערך ניירות לתקנות 'ד
התש"ל-1970(להלן בע"מ תעשיות מר .ח של-ליום ,)החברה31במרס2016חודשים שלושה של ולתקופה
.החברה של וההנהלה הדירקטוריון באחריות הינו הנפרד הביניים הכספי המידע .תאריך באותו שהסתיימה
ה אחריותנוביניים לתקופת הנפרד הביניים הכספי המידע על מסקנה להביע יאזו.סקירתנו על בהתבסס
לאסקרנואתבניכוי הנכסים אשר מוחזקות חברות של הכספיים הדוחות מתוך הנפרד הביניים הכספי המידע
של לסך הסתכמו נטו ,להן המיוחסים ההתחייבויותכ-102,008ליום ש"ח אלפי31במרס2016ואשרשל חלקה
הנ"ל הבנות ברווחי החברהשל לסך הסתכםכ-37,177ש של לתקופה ש"ח אלפיבאותו שהסתיימה חודשים לושה
.תאריך,ומסקנתנו לנו הומצאו שדוחותיהם אחרים חשבון רואי ידי על נסקרו חברות אותן של הכספיים הדוחות
מב חברות אותן בגין הכספיים לדוחות מתייחסת שהיא ככל.האחרים חשבון רואי של הסקירה דוחות על וססת
הסקירה היקף
סקירה לתקן בהתאם סקירתנו את ערכנו1בישראל חשבון רואי לשכת של-לתקופות כספי מידע של "סקירה
ביניים לתקופות כספי מידע של סקירה ."הישות של המבקר החשבון רואה ידי על הנערכת בינייםמורכבת
,מבירוריםבעיקראנליטיים סקירה נוהלי ומיישום ,והחשבונאיים הכספיים לעניינים האחראים אנשים עם
ואחרים.מקובלים ביקורת לתקני בהתאם הנערכת ביקורת מאשר ניכרת במידה בהיקפה מצומצמת הינה סקירה
יכולים שהיו המשמעותיים העניינים לכל שניוודע ביטחון להשיג לנו מאפשרת אינה ולפיכך בישראללהיות
.ביקורת של דעת חוות מחווים אנו אין ,לכך בהתאם .בביקורת מזוהים
מסקנה
לסבור לנו הגורם דבר ליבנו לתשומת בא לא ,אחרים חשבון רואי של הסקירה דוחות ועל סקירתנו על בהתבסס
תקנה להוראות בהתאם ,המהותיות הבחינות מכל ,ערוך אינו הנ"ל הנפרד הביניים הכספי שהמידע38לתקנות 'ד
התש"ל ,)ומיידיים תקופתיים (דוחות ערך ניירות-1970.
תל-,אביבקקסירר את גבאי פורר וסט
29במאי,2016חשבון רואי
את גבאי פורר קוסטקסירר
רח'עמינדב3,
תל-אביב6706703
.טל972-3-6232525+
פקס+972-3-5622555
ey.com