5. 2.100 4.100
21.900 25.800
66.700
224.400
214.800
150.900
0
69.900
90.000
44.000
160.200
156.500
2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Commercial property investment volumes in Lithuania*
(sqm)
5
Investicinių sandorių rinka
204 M EUR
* tiesioginis, netiesioginis ar priverstinis modernaus komercinio NT (biurai, prekyba, sandėliai) įsigijimas, kurio vertė virš 5 mln. litų.
6. 2.100 4.100
21.900 25.800
66.700
224.400
214.800
150.900
0
69.900
90.000
44.000
160.200
156.500
2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Commercial property investment volumes in Lithuania*
(sqm)
6
Investicinių sandorių rinka
330 M EUR
* tiesioginis, netiesioginis ar priverstinis modernaus komercinio NT (biurai, prekyba, sandėliai) įsigijimas, kurio vertė virš 5 mln. litų.
7. Finland
15%
Sweden
18%
Estonia
24%
Great Britain
7%
Lithuania
18%
Other
countries
18%
Commercial property investment volumes in Baltics
by countries in 2010-2014
7
Investicinių sandorių rinka
1,472 M EUR
Skandinavijos ir vietiniai (Estijos ir Lietuvos) investuotojai rodo didžiausią
susidomėjimą NT Baltijos šalyse.
* tiesioginis, netiesioginis ar priverstinis modernaus komercinio NT (biurai, prekyba, sandėliai) įsigijimas, kurio vertė virš 5 mln. litų.
8. 8
Investicinių sandorių rinka
Lietuvoje pagal įsigyto turto vertę 2014 metais investiciniuose sandoriuose
dominavo švediško kapitalo įmonės (54%). Likusi investicijų dalis sudomino
pirkėjus iš Estijos, Nyderlandų, Suomijos, Danijos, Rusijos, JAV ir lietuviško
kapitalo įmonių.
9. 9
Investicinių sandorių rinka
2014 metais švediško kapitalo įmonės Lietuvoje (Vilniuje) įsigijo turto (biurų)
už daugiau nei 90 mln. EUR (310 mln. LTL).
Vilniaus Verslo Uostas
Pirkėjas: East Capital Explorer
Suma: 212,5 mln. Lt
Bendras plotas : ~ 28.000 kv. m
Pelningumas (Yield): ~7%
Business Park 4 + TRIO
(Perkūnkiemio g.)
Pirkėjas: Nordic & Baltic Property Group
Bendras plotas: ~ 30.000 kv. m
10. 10
Investicinių sandorių rinka
Šaltinis: CBRE / Prime Yield, Q1 2014
Miestas Biurai Prekyba Industrinis
Viena 4.70% 3.95% 7.25%
Kopenhaga 5.00% 4.50% 8.00%
Helsinkis 4.60% 5.00% 7.20%
Berlynas 4.65% 4.40% 6.25%
Oslas 5.25% 5.00% 6.30%
Paryžius 4.15% 3.90% 7.00%
Stokholmas 4.50% 4.50% 6.50%
Londonas 4.50% 4.75% 5.05%
Londonas (WE) 3.75% 3.00% -
Pastaraisiais metais investicinis pelningumas Europoje rodo ženklias mažėjimo
tendencijas. Prioritetinė investicinė kryptis išlieka ta pati - šalys su stipria ekonomika
bei aukštos kokybės turtas.
11. 11
Investicinių sandorių rinka
Nebijančius didesnės rizikos ir pageidaujančius aukštesnių investicinių rodiklių
vilioja „galimybių“ rinkos (pvz. Baltijos šalys).
Šiuo metu Baltijos šalių sostinės gali pasiūlyti objektų, kuriuose metinis pelningumas
įsigijimo metu siekia 7,0-8,5% (pačiuose geriausiuose objektuose galėtų siekti 6,0-
6,5%).
19. 19
Butų paklausa: sena Vs nauja
Nors Vilniaus rinkoje
dominuoja senų butų
sandoriai, tačiau naujų
butų dalis sparčiai auga.
2011
20% / 80%
2012
22% / 78%
2013
25% / 75%
2014
32% / 68%
pirminė rinka antrinė rinka
20. 20
Šiais metais Vilniuje iš viso bus pastatyta virš 2.800 naujų butų. 2015 m. – apie
3.300 naujų butų.
Butų pasiūla
2.052
2.919
3.970
4.911
6.017
5.516
1.664
586
787
1.994
1.347
2.823
3.300
47
52
46 46 50 50
18
8
17
37
23
35
42
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
200
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
7.000
2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 P
Naujos statybos butų pasiūla Vilniuje
Butų skaičius Projektų skaičius
21. 21
Butų pasiūla
Centrinė miesto dalis/Senamiestis
18 projektų
~950 butų
2014-2015 m.
projektai
Vis daugiau projektų plėtojama
prestižiniuose miesto rajonuose ir
centrinėje miesto dalyje.
22. 22
Butų pasiūla
18 projektų
~950 butų
16%
84%
2014-2015 m.
projektai
Centrinė miesto dalis/Senamiestis
Likusi Vilniaus miesto dalis
59 projektai
~5.150 butų
23. 23
Butų paklausa
Vilniuje per pirmuosius
devynis šių metų mėnesius,
palyginti tuo pačiu 2013 m.
laikotarpiu, pirminėje rinkoje
buvo parduota 35%
daugiau naujų butų. 0
100
200
300
400
500
600
700
800
900
1000
2012
I
2012
II
2012
III
2012
IV
2013
I
2013
II
2013
III
2013
IV
2014
I
2014
II
2014
III
24. 24
Butų pasiūla Vs butų paklausa
2.052
2.919
3.970
4.911
6.017
5.516
1.664
586
787
1.994
1.347
2.823
3.300
47
52
46 46 50 50
18
8
17
37
23
35
42
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
200
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
7.000
2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 P
Naujos statybos butų pasiūla Vilniuje
Butų skaičius Projektų skaičius
Tiesiai iš plėtotojų nupirkta butų:
2011 m. – 1,200 butų
2012 m. – 1,450 butų
2013 m. – 2,300 butų
2014 m. prognozė – 2,900 butų
2015 m. prognozė – 2,800-2,900 butų
Iš esmės naujų butų pasiūla ir paklausa Vilniuje yra subalansuota. Statybų apimtys
gali šiek tiek viršyti paklausą 2015 m.
2.052
2.919
3.970
4.911
6.017
5.516
1.664
586
787
1.994
1.347
2.823
47
52
46 46 50 50
18
8
17
37
23
35
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
7.000
2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Naujos statybos butų pasiūla Vilniuje
Butų skaičius Projektų skaičius
25. 25
Namų pasiūla
Iki 2008 m. plėtotojai daugiausiai investuodavo į individualių namų statybas. Šiuo
metu dominuoja mažesnio ploto sublokuoti namai (kotedžai).
111
83
200
225
486
329
183
123
85
147
133
181
2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Individualių/sublokuotų namų skaičius Vilniuje
(skirtų pardavimui)
26. 5,5
4,3
4,8
5,2 5,2 5,1
4,4
3,3
2,9 3,1
3,6
4,8
5,4 5,4 5,7 5,9 5,7
0
2
4
6
8
10
12
14
16
18
20
1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
I-III
Butų kainų ir atlyginimo santykis
(kiek galima įsigyti kv. m už vidutinį metinį darbo užmokestį)
Vilnius Kaunas Klaipėda Šiauliai Panevėžys
26
Vilniaus gyventojas 2013-2014 m. už savo metinį atlyginimą galėjo įsigyti 5,7-5,9
kv. m vidutinės klasės bute. Šis rodiklis yra aukščiausias per pastaruosius 16 metų.
Butų įperkamumas
27. 27
Palūkanų norma
Palūkanų normos būstui įsigyti Lietuvoje yra istorinėse žemumose – 2,0% (EUR).
Šaltinis: Lietuvos bankas
2
2,5
3
3,5
4
4,5
5
5,5
2009-01
2009-03
2009-05
2009-07
2009-09
2009-11
2010-01
2010-03
2010-05
2010-07
2010-09
2010-11
2011-01
2011-03
2011-05
2011-07
2011-09
2011-11
2012-01
2012-03
2012-05
2012-07
2012-09
2012-11
2013-01
2013-03
2013-05
2013-07
2013-09
2013-11
2014-01
2014-03
2014-05
2014-07
2014-09
Paskolų (eurais) būstui įsigyti vidutinė palūkanų norma
Lietuvoje
31. GALIMYBĖS
• Auganti ekonomika
• Žemos palūkanos
• Platesnės finansavimo galimybės
• Augantis investuotojų pasitikėjimas
31
NT rinkos dabartis ir perspektyvos
32. GALIMYBĖS
• Auganti ekonomika
• Žemos palūkanos
• Platesnės finansavimo galimybės
• Augantis investuotojų pasitikėjimas
32
NT rinkos dabartis ir perspektyvos
GRĖSMĖS
• Pasiūlos perteklius
(Vilnius)
• Kylančios palūkanos
• Politiniai sprendimai
• Išorės veiksniai
(Ukrainos ir Rusijos krizė)
33. 33
Kontaktai
DĖKUI UŽ DĖMESĮ!
VYTAS ZABILIUS
- Ober-Haus valdybos pirmininkas
- Lietuvos Nekilnojamojo turto plėtros asociacijos valdybos narys
- Lietuvos Nekilnojamojo turto agentūrų asociacijos prezidentas
E-mail: vytas.zabilius@ober-haus.lt
35. 35
Kontaktai: Lietuva
Vilniaus pagrindinis biuras
Geležinio Vilko g. 18A
Vilnius
Tel.: (8–5) 210 97 00
Faks.: (8–5) 210 97 01
El.paštas: lithuania@ober–haus.lt
Kauno biuras
Kęstučio g. 56
Kaunas
Tel.: (8–37) 337 101
Faks.: (8–37) 323 244
El.paštas: kaunas@ober–haus.lt
Šiaulių biuras
P. Višinskio g. 37
Šiauliai
Tel.: (8–41) 399 063
Faks.: (8–41) 399 084
El.paštas: siauliai@ober–haus.lt
Klaipėdos biuras
S.Daukanto g. 3
Klaipėda
Tel.: (8–46) 402 016
Faks.: (8–46) 402 017
El.paštas: klaipeda@ober–haus.lt
Panevėžio biuras
Respublikos g. 37
Panevėžys
Tel.: (8–45) 509 000
Faks.: (8–45) 461 010
El.paštas: panevezys@ober–haus.lt
Druskininkų biuras
M. K. Čiurlionio g. 55
Druskininkai
Tel.: (8–313) 52 300
Faks.: (8–313) 52 301
El.paštas: druskininkai@ober–haus.lt
