Recommended
More Related Content
What's hot
What's hot (20)
Viewers also liked
Similar to Introduction To Operation Managemet
Similar to Introduction To Operation Managemet (20)
Introduction To Operation Managemet
- 1. 1 – 1 Operations Management CChhaapptteerr 11 –– OOppeerraattiioonnss aanndd PPrroodduuccttiivviittyy
- 2. 1 – 2 OOuuttlliinnee GGlloobbaall CCoommppaannyy PPrrooffiillee:: HHaarrdd RRoocckk CCaaffee WWhhaatt IIss OOppeerraattiioonnss MMaannaaggeemmeenntt?? OOrrggaanniizziinngg ttoo PPrroodduuccee GGooooddss aanndd SSeerrvviicceess WWhhyy SSttuuddyy OOMM?? WWhhaatt OOppeerraattiioonnss MMaannaaggeerrss DDoo
- 3. 1 – 3 OOuuttlliinnee -- CCoonnttiinnuueedd TThhee HHeerriittaaggee ooff OOppeerraattiioonnss MMaannaaggeemmeenntt OOppeerraattiioonnss iinn tthhee SSeerrvviiccee SSeeccttoorr DDiiffffeerreenncceess bbeettwweeeenn GGooooddss aanndd SSeerrvviicceess GGrroowwtthh ooff SSeerrvviicceess SSeerrvviiccee PPaayy EExxcciittiinngg NNeeww TTrreennddss iinn OOppeerraattiioonnss MMaannaaggeemmeenntt
- 4. 1 – 4 OOuuttlliinnee -- CCoonnttiinnuueedd TThhee PPrroodduuccttiivviittyy CChhaalllleennggee PPrroodduuccttiivviittyy MMeeaassuurreemmeenntt PPrroodduuccttiivviittyy VVaarriiaabblleess PPrroodduuccttiivviittyy aanndd tthhee SSeerrvviiccee SSeeccttoorr EEtthhiiccss aanndd SSoocciiaall RReessppoonnssiibbiilliittyy
- 5. 1 – 5 LLeeaarrnniinngg OObbjjeeccttiivveess WWhheenn yyoouu ccoommpplleettee tthhiiss cchhaapptteerr yyoouu sshhoouulldd bbee aabbllee ttoo:: 11.. DDeeffiinnee ooppeerraattiioonnss mmaannaaggeemmeenntt 22.. EExxppllaaiinn tthhee ddiissttiinnccttiioonn bbeettwweeeenn ggooooddss aanndd sseerrvviicceess 33.. EExxppllaaiinn tthhee ddiiffffeerreennccee bbeettwweeeenn pprroodduuccttiioonn aanndd pprroodduuccttiivviittyy
- 6. 1 – 6 LLeeaarrnniinngg OObbjjeeccttiivveess WWhheenn yyoouu ccoommpplleettee tthhiiss cchhaapptteerr yyoouu sshhoouulldd bbee aabbllee ttoo:: 44.. CCoommppuuttee ssiinnggllee--ffaaccttoorr pprroodduuccttiivviittyy 55.. CCoommppuuttee mmuullttiiffaaccttoorr pprroodduuccttiivviittyy 66.. IIddeennttiiffyy tthhee ccrriittiiccaall vvaarriiaabblleess iinn eennhhaanncciinngg pprroodduuccttiivviittyy
- 7. 1 – 7 EEffffiicciieennccyy:: DDeettaaiillss tthhaatt CCoouunntt SSoouutthhwweesstt AAiirrlliinneess ssaayyss tthhaatt iittss bbooaarrddiinngg ttiimmeess iinnccrreeaasseedd bbyy 1100 mmiinnuutteess ppeerr fflliigghhtt,, iitt wwoouulldd nneeeedd 4400 mmoorree ppllaanneess aatt ccoosstt ooff $$ 4400 mmiilllliioonn eeaacchh ttoo rruunn tthhee ssaammee nnuummbbeerr ooff fflliigghhttss,, rruunn ccuurrrreennttllyy.. AAmmeerriiccaa WWeesstt,, wwoorrkkiinngg wwiitthh rreesseeaarrcchheerrss aatt AArriizzoonnaa SSttaattee UUnniivveerrssiittyy,, hhaass ddeevveellooppeedd aann iinnnnoovvaattiivvee bbooaarrddiinngg ssyysstteemm ccaalllleedd ‘‘rreevveerrssee ppyyrraammiidd’’.. FFiirrsstt eeccoonnoommyy ccllaassss ppaasssseennggeerrss –– wwiinnddooww sseeaattss iinn mmiiddddllee && rreeaarr ooff tthhee ppllaannee
- 8. 1 – 8 EEffffiicciieennccyy:: DDeettaaiillss tthhaatt CCoouunntt FFuurrtthheerr,, AAmmeerriiccaa WWeesstt,, ggrraadduuaallllyy ffiillllss iinn tthhee ppllaannee,, ggiivviinngg pprriioorriittyy ttoo tthhoossee wwiitthh wwiinnddooww oorr rreeaarr sseeaattss,, uunnttiill iitt ffiinnaallllyy bbooaarrddss tthhoossee sseeaatteedd aalloonngg aaiisslleess iinn tthhee ffrroonntt.. TThhiiss iiss iinn ccoonnttrraasstt ttoo aapppprrooaacchh uusseedd bbyy mmaannyy aaiirrlliinneess ooff jjuusstt bbooaarrddiinngg aallll sseeaattss,, ssttaarrttiinngg ffrroomm bbaacckk ooff ppllaannee aanndd mmoovviinngg ffoorrwwaarrdd.. IInn mmiidd 11996600ss,, 2200 ppaasssseennggeerrss bbooaarrddeedd ppllaannee ppeerr mmiinnuuttee,, wwhhiicchh iiss ddoowwnn ttoo 99 ppeerr mmiinnuuttee aass ccaarrrryy oonn lluuggggaaggee iiss mmoorree
- 9. 1 – 9 WWhhaatt IIss OOppeerraattiioonnss MMaannaaggeemmeenntt?? PPrroodduuccttiioonn iiss tthhee ccrreeaattiioonn ooff ggooooddss aanndd sseerrvviicceess OOppeerraattiioonnss mmaannaaggeemmeenntt ((OOMM)) iiss tthhee sseett ooff aaccttiivviittiieess tthhaatt ccrreeaatteess vvaalluuee iinn tthhee ffoorrmm ooff ggooooddss aanndd sseerrvviicceess bbyy ttrraannssffoorrmmiinngg iinnppuuttss iinnttoo oouuttppuuttss
- 10. 1 – 10 OOrrggaanniizziinngg ttoo PPrroodduuccee GGooooddss aanndd SSeerrvviicceess EEsssseennttiiaall ffuunnccttiioonnss:: MMaarrkkeettiinngg –– ggeenneerraatteess ddeemmaanndd PPrroodduuccttiioonn//ooppeerraattiioonnss –– ccrreeaatteess tthhee pprroodduucctt FFiinnaannccee//aaccccoouunnttiinngg –– ttrraacckkss hhooww wweellll tthhee oorrggaanniizzaattiioonn iiss ddooiinngg,, ppaayyss bbiillllss,, ccoolllleeccttss tthhee mmoonneeyy
- 11. 1 – 11 OOrrggaanniizzaattiioonnaall CChhaarrttss Operations Teller Scheduling Check Clearing Collection Transaction processing Facilities design/layout Vault operations Maintenance Security Finance Investments Security Real estate Accounting Auditing Marketing Loans Commercial Industrial Financial Personal Mortgage Trust Department Commercial Bank
- 12. Marketing Sales promotion Advertising Sales Market research 1 – 12 OOrrggaanniizzaattiioonnaall CChhaarrttss Manufacturing Operations Facilities Construction; maintenance Production and inventory control Scheduling; materials control Quality assurance and control Supply chain management Manufacturing Tooling; fabrication; assembly Design Product development and design Detailed product specifications Industrial engineering Efficient use of machines, space, and personnel Process analysis Development and installation of production tools and equipment Finance/ accounting Disbursements/ credits Receivables Payables General ledger Funds Management Money market International exchange Capital requirements Stock issue Bond issue and recall FFiigguurree 11..11((CC))
- 13. 1 – 13 WWhhyy SSttuuddyy OOMM?? OOMM iiss oonnee ooff tthhrreeee mmaajjoorr ffuunnccttiioonnss ((mmaarrkkeettiinngg,, ffiinnaannccee,, aanndd ooppeerraattiioonnss)) ooff aannyy oorrggaanniizzaattiioonn WWee wwaanntt ((aanndd nneeeedd)) ttoo kknnooww hhooww ggooooddss aanndd sseerrvviicceess aarree pprroodduucceedd WWee wwaanntt ttoo uunnddeerrssttaanndd wwhhaatt ooppeerraattiioonnss mmaannaaggeerrss ddoo OOMM iiss ssuucchh aa ccoossttllyy ppaarrtt ooff aann oorrggaanniizzaattiioonn
- 14. 1 – 14 TTeenn CCrriittiiccaall DDeecciissiioonnss TTeenn DDeecciissiioonn AArreeaass DDeessiiggnn ooff ggooooddss aanndd sseerrvviicceess MMaannaaggiinngg qquuaalliittyy PPrroocceessss aanndd ccaappaacciittyy ddeessiiggnn LLooccaattiioonn ssttrraatteeggyy LLaayyoouutt ssttrraatteeggyy HHuummaann rreessoouurrcceess aanndd jjoobb ddeessiiggnn SSuuppppllyy cchhaaiinn mmaannaaggeemmeenntt IInnvveennttoorryy mmaannaaggeemmeenntt SScchheedduulliinngg MMaaiinntteennaannccee
- 15. 1 – 15 TThhee CCrriittiiccaall DDeecciissiioonnss DDeessiiggnn ooff ggooooddss aanndd sseerrvviicceess WWhhaatt ggoooodd oorr sseerrvviiccee sshhoouulldd wwee ooffffeerr?? HHooww sshhoouulldd wwee ddeessiiggnn tthheessee pprroodduuccttss aanndd sseerrvviicceess?? MMaannaaggiinngg qquuaalliittyy HHooww ddoo wwee ddeeffiinnee qquuaalliittyy?? WWhhoo iiss rreessppoonnssiibbllee ffoorr qquuaalliittyy?? TTaabbllee 11..22 ((ccoonntt..))
- 16. 1 – 16 TThhee CCrriittiiccaall DDeecciissiioonnss PPrroocceessss aanndd ccaappaacciittyy ddeessiiggnn WWhhaatt pprroocceessss aanndd wwhhaatt ccaappaacciittyy wwiillll tthheessee pprroodduuccttss rreeqquuiirree?? WWhhaatt eeqquuiippmmeenntt aanndd tteecchhnnoollooggyy iiss nneecceessssaarryy ffoorr tthheessee pprroocceesssseess?? LLooccaattiioonn ssttrraatteeggyy WWhheerree sshhoouulldd wwee ppuutt tthhee ffaacciilliittyy?? OOnn wwhhaatt ccrriitteerriiaa sshhoouulldd wwee bbaassee tthhee llooccaattiioonn ddeecciissiioonn?? TTaabbllee 11..22 ((ccoonntt..))
- 17. 1 – 17 TThhee CCrriittiiccaall DDeecciissiioonnss LLaayyoouutt ssttrraatteeggyy HHooww sshhoouulldd wwee aarrrraannggee tthhee ffaacciilliittyy?? HHooww llaarrggee mmuusstt tthhee ffaacciilliittyy bbee ttoo mmeeeett oouurr ppllaann?? HHuummaann rreessoouurrcceess aanndd jjoobb ddeessiiggnn HHooww ddoo wwee pprroovviiddee aa rreeaassoonnaabbllee wwoorrkk eennvviirroonnmmeenntt?? HHooww mmuucchh ccaann wwee eexxppeecctt oouurr eemmppllooyyeeeess ttoo pprroodduuccee?? TTaabbllee 11..22 ((ccoonntt..))
- 18. 1 – 18 TThhee CCrriittiiccaall DDeecciissiioonnss SSuuppppllyy cchhaaiinn mmaannaaggeemmeenntt SShhoouulldd wwee mmaakkee oorr bbuuyy tthhiiss ccoommppoonneenntt?? WWhhoo aarree oouurr ssuupppplliieerrss aanndd wwhhoo ccaann iinntteeggrraattee iinnttoo oouurr ee--ccoommmmeerrccee pprrooggrraamm?? IInnvveennttoorryy,, mmaatteerriiaall rreeqquuiirreemmeennttss ppllaannnniinngg,, aanndd JJIITT HHooww mmuucchh iinnvveennttoorryy ooff eeaacchh iitteemm sshhoouulldd wwee hhaavvee?? WWhheenn ddoo wwee rree--oorrddeerr?? TTaabbllee 11..22 ((ccoonntt..))
- 19. 1 – 19 TThhee CCrriittiiccaall DDeecciissiioonnss IInntteerrmmeeddiiaattee aanndd sshhoorrtt––tteerrmm sscchheedduulliinngg AArree wwee bbeetttteerr ooffff kkeeeeppiinngg ppeeooppllee oonn tthhee ppaayyrroollll dduurriinngg sslloowwddoowwnnss?? WWhhiicchh jjoobbss ddoo wwee ppeerrffoorrmm nneexxtt?? MMaaiinntteennaannccee WWhhoo iiss rreessppoonnssiibbllee ffoorr mmaaiinntteennaannccee?? WWhheenn ddoo wwee ddoo mmaaiinntteennaannccee?? TTaabbllee 11..22 ((ccoonntt..))
- 20. 1 – 20 CChhaarraacctteerriissttiiccss ooff GGooooddss TTaannggiibbllee pprroodduucctt CCoonnssiisstteenntt pprroodduucctt ddeeffiinniittiioonn PPrroodduuccttiioonn uussuuaallllyy sseeppaarraattee ffrroomm ccoonnssuummppttiioonn CCaann bbee iinnvveennttoorriieedd LLooww ccuussttoommeerr iinntteerraaccttiioonn
- 21. 1 – 21 CChhaarraacctteerriissttiiccss ooff SSeerrvviiccee IInnttaannggiibbllee pprroodduucctt PPrroodduucceedd aanndd ccoonnssuummeedd aatt ssaammee ttiimmee OOfftteenn uunniiqquuee HHiigghh ccuussttoommeerr iinntteerraaccttiioonn IInnccoonnssiisstteenntt pprroodduucctt ddeeffiinniittiioonn OOfftteenn kknnoowwlleeddggee--bbaasseedd FFrreeqquueennttllyy ddiissppeerrsseedd
- 22. 1 – 22 GGooooddss VVeerrssuuss SSeerrvviicceess TTaabbllee 11..33 AAttttrriibbuutteess ooff GGooooddss ((TTaannggiibbllee PPrroodduucctt)) CCaann bbee rreessoolldd CCaann bbee iinnvveennttoorriieedd SSoommee aassppeeccttss ooff qquuaalliittyy mmeeaassuurraabbllee SSeelllliinngg iiss ddiissttiinncctt ffrroomm pprroodduuccttiioonn PPrroodduucctt iiss ttrraannssppoorrttaabbllee SSiittee ooff ffaacciilliittyy iimmppoorrttaanntt ffoorr ccoosstt OOfftteenn eeaassyy ttoo aauuttoommaattee RReevveennuuee ggeenneerraatteedd pprriimmaarriillyy ffrroomm ttaannggiibbllee pprroodduucctt AAttttrriibbuutteess ooff SSeerrvviicceess ((IInnttaannggiibbllee PPrroodduucctt)) RReesseelllliinngg uunnuussuuaall DDiiffffiiccuulltt ttoo iinnvveennttoorryy QQuuaalliittyy ddiiffffiiccuulltt ttoo mmeeaassuurree SSeelllliinngg iiss ppaarrtt ooff sseerrvviiccee PPrroovviiddeerr,, nnoott pprroodduucctt,, iiss oofftteenn ttrraannssppoorrttaabbllee SSiittee ooff ffaacciilliittyy iimmppoorrttaanntt ffoorr ccuussttoommeerr ccoonnttaacctt OOfftteenn ddiiffffiiccuulltt ttoo aauuttoommaattee RReevveennuuee ggeenneerraatteedd pprriimmaarriillyy ffrroomm tthhee iinnttaannggiibbllee sseerrvviiccee
- 23. 1 – 23 GGooooddss aanndd SSeerrvviicceess Automobile Computer Installed carpeting Fast-food meal Restaurant meal/auto repair Hospital care Advertising agency/ investment management Consulting service/ teaching Counseling 110000%% 7755 5500 2255 00 2255 5500 7755 110000%% || || || || || || || || || PPeerrcceenntt ooff PPrroodduucctt tthhaatt iiss aa GGoooodd PPeerrcceenntt ooff PPrroodduucctt tthhaatt iiss aa SSeerrvviiccee FFiigguurree 11..44
- 24. 1 – 24 NNeeww TTrreennddss iinn OOMM PPaasstt CCaauusseess FFuuttuurree LLooccaall oorr nnaattiioonnaall ffooccuuss RReelliiaabbllee wwoorrllddwwiiddee ccoommmmuunniiccaattiioonn aanndd ttrraannssppoorrttaattiioonn nneettwwoorrkkss GGlloobbaall ffooccuuss,, mmoovviinngg pprroodduuccttiioonn ooffffsshhoorree BBaattcchh ((llaarrggee)) sshhiippmmeennttss SShhoorrtt pprroodduucctt lliiffee ccyycclleess aanndd ccoosstt ooff ccaappiittaall ppuutt pprreessssuurree oonn rreedduucciinngg iinnvveennttoorryy JJuusstt--iinn--ttiimmee ppeerrffoorrmmaannccee LLooww--bbiidd ppuurrcchhaassiinngg SSuuppppllyy cchhaaiinn ccoommppeettiittiioonn rreeqquuiirreess tthhaatt ssuupppplliieerrss bbee eennggaaggeedd iinn aa ffooccuuss oonn tthhee eenndd ccuussttoommeerr SSuuppppllyy cchhaaiinn ppaarrttnneerrss,, ccoollllaabboorraattiioonn,, aalllliiaanncceess,, oouuttssoouurrcciinngg FFiigguurree 11..66
- 25. 1 – 25 NNeeww TTrreennddss iinn OOMM PPaasstt CCaauusseess FFuuttuurree LLeennggtthhyy pprroodduucctt ddeevveellooppmmeenntt SShhoorrtteerr lliiffee ccyycclleess,, IInntteerrnneett,, rraappiidd iinntteerrnnaattiioonnaall ccoommmmuunniiccaattiioonn,, ccoommppuutteerr-- aaiiddeedd ddeessiiggnn,, aanndd iinntteerrnnaattiioonnaall ccoollllaabboorraattiioonn RRaappiidd pprroodduucctt ddeevveellooppmmeenntt,, aalllliiaanncceess,, ccoollllaabboorraattiivvee ddeessiiggnnss SSttaannddaarrddiizzeedd pprroodduuccttss AAfffflluueennccee aanndd wwoorrllddwwiiddee mmaarrkkeettss;; iinnccrreeaassiinnggllyy fflleexxiibbllee pprroodduuccttiioonn pprroocceesssseess MMaassss ccuussttoommiizzaattiioonn wwiitthh aaddddeedd eemmpphhaassiiss oonn qquuaalliittyy JJoobb ssppeecciiaalliizzaattiioonn CChhaannggiinngg ssoocciiooccuullttuurree mmiilliieeuu;; iinnccrreeaassiinnggllyy aa kknnoowwlleeddggee aanndd iinnffoorrmmaattiioonn ssoocciieettyy EEmmppoowweerreedd eemmppllooyyeeeess,, tteeaammss,, aanndd lleeaann pprroodduuccttiioonn FFiigguurree 11..66
- 26. 1 – 26 NNeeww TTrreennddss iinn OOMM PPaasstt CCaauusseess FFuuttuurree LLooww--ccoosstt ffooccuuss EEnnvviirroonnmmeennttaall iissssuueess,, IISSOO 1144000000,, iinnccrreeaassiinngg ddiissppoossaall ccoossttss EEnnvviirroonnmmeennttaallllyy sseennssiittiivvee pprroodduuccttiioonn,, ggrreeeenn mmaannuuffaaccttuurriinngg,, rreeccyycclleedd mmaatteerriiaallss,, rreemmaannuuffaaccttuurriinngg EEtthhiiccss nnoott aatt ffoorreeffrroonntt BBuussiinneesssseess ooppeerraattee mmoorree ooppeennllyy;; ppuubblliicc aanndd gglloobbaall rreevviieeww ooff eetthhiiccss;; ooppppoossiittiioonn ttoo cchhiilldd llaabboorr,, bbrriibbeerryy,, ppoolllluuttiioonn HHiigghh eetthhiiccaall ssttaannddaarrddss aanndd ssoocciiaall rreessppoonnssiibbiilliittyy eexxppeecctteedd FFiigguurree 11..66
- 27. 1 – 27 PPrroodduuccttiivviittyy CChhaalllleennggee PPrroodduuccttiivviittyy iiss tthhee rraattiioo ooff oouuttppuuttss ((ggooooddss aanndd sseerrvviicceess)) ddiivviiddeedd bbyy tthhee iinnppuuttss ((rreessoouurrcceess ssuucchh aass llaabboorr aanndd ccaappiittaall)) TThhee oobbjjeeccttiivvee iiss ttoo iimmpprroovvee pprroodduuccttiivviittyy!! Important Note! Production is a measure of output only and not a measure of efficiency
- 28. 1 – 28 IImmpprroovviinngg PPrroodduuccttiivviittyy aatt SSttaarrbbuucckkss AA tteeaamm ooff 1100 aannaallyyssttss ccoonnttiinnuuaallllyy llooookk ffoorr wwaayyss ttoo sshhaavvee ttiimmee.. SSoommee iimmpprroovveemmeennttss:: SSttoopp rreeqquuiirriinngg ssiiggnnaattuurreess oonn ccrreeddiitt ccaarrdd ppuurrcchhaasseess uunnddeerr $$2255 SSaavveedd 88 sseeccoonnddss ppeerr ttrraannssaaccttiioonn CChhaannggee tthhee ssiizzee ooff tthhee iiccee ssccoooopp SSaavveedd 1144 sseeccoonnddss ppeerr ddrriinnkk NNeeww eesspprreessssoo mmaacchhiinneess SSaavveedd 1122 sseeccoonnddss ppeerr sshhoott
- 29. 1 – 29 IImmpprroovviinngg PPrroodduuccttiivviittyy aatt SSttaarrbbuucckkss AA tteeaamm ooff 1100 aannaallyyssttss ccoonnttiinnuuaallllyy llooookk ffoorr wwaayyss ttoo sshhaavvee ttiimmee.. SSoommee iimmpprroovveemmeennttss:: SSttoopp rreeqquuiirriinngg ssiiggnnaattuurreess oonn ccrreeddiitt ccaarrdd ppuurrcchhaasseess uunnddeerr $$2255 OOppeerraattiioonnss iimmpprroovveemmeennttss hhaavvee hheellppeedd SSttaarrbbuucckkss SSaavveedd iinnccrreeaassee 88 sseeccoonnddss yyeeaarrllyy rreevveennuuee ppeerr oouuttlleett ppeerr bbyy ttrraannssaaccttiioonn $$220000,,000000 ttoo $$994400,,000000 iinn ssiixx yyeeaarrss.. PPrroodduuccttiivviittyy hhaass iimmpprroovveedd bbyy 2277%%,, oorr aabboouutt 44..55%% ppeerr yyeeaarr.. CChhaannggee tthhee ssiizzee ooff tthhee iiccee ssccoooopp SSaavveedd 1144 sseeccoonnddss ppeerr ddrriinnkk NNeeww eesspprreessssoo mmaacchhiinneess SSaavveedd 1122 sseeccoonnddss ppeerr sshhoott
- 30. 1 – 30 PPrroodduuccttiivviittyy PPrroodduuccttiivviittyy == UUnniittss pprroodduucceedd IInnppuutt uusseedd Measure ooff pprroocceessss iimmpprroovveemmeenntt RReepprreesseennttss oouuttppuutt rreellaattiivvee ttoo iinnppuutt OOnnllyy tthhrroouugghh pprroodduuccttiivviittyy iinnccrreeaasseess ccaann oouurr ssttaannddaarrdd ooff lliivviinngg iimmpprroovvee
- 31. 1 – 31 PPrroodduuccttiivviittyy CCaallccuullaattiioonnss LLaabboorr PPrroodduuccttiivviittyy PPrroodduuccttiivviittyy == UUnniittss pprroodduucceedd LLaabboorr--hhoouurrss uusseedd == 1 , 0 0 0 == 44 uunniittss//llaabboorr--hhoouurr 1,000 225500 OOnnee rreessoouurrccee iinnppuutt ssiinnggllee--ffaaccttoorr pprroodduuccttiivviittyy
- 32. 1 – 32 MMuullttii--FFaaccttoorr PPrroodduuccttiivviittyy OOuuttppuutt LLaabboorr ++ MMaatteerriiaall ++ EEnneerrggyy ++ CCaappiittaall ++ MMiisscceellllaanneeoouuss PPrroodduuccttiivviittyy == AAllssoo kknnoowwnn aass ttoottaall ffaaccttoorr pprroodduuccttiivviittyy OOuuttppuutt aanndd iinnppuuttss aarree oofftteenn eexxpprreesssseedd iinn ddoollllaarrss MMuullttiippllee rreessoouurrccee iinnppuuttss mmuullttii--ffaaccttoorr pprroodduuccttiivviittyy
- 33. 1 – 33 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy OOlldd llaabboorr == pprroodduuccttiivviittyy 88 ttiittlleess//ddaayy 3322 llaabboorr--hhrrss
- 34. 1 – 34 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy 3322 llaabboorr--hhrrss OOlldd llaabboorr == pprroodduuccttiivviittyy == ..2255 ttiittlleess//llaabboorr--hhrr
- 35. 1 – 35 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy NNeeww SSyysstteemm:: 1144 ttiittlleess//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$880000//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy 3322 llaabboorr--hhrrss OOlldd llaabboorr == pprroodduuccttiivviittyy NNeeww llaabboorr == pprroodduuccttiivviittyy == ..2255 ttiittlleess//llaabboorr--hhrr 1144 ttiittlleess//ddaayy 3322 llaabboorr--hhrrss
- 36. 1 – 36 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy NNeeww SSyysstteemm:: 1144 ttiittlleess//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$880000//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy 3322 llaabboorr--hhrrss OOlldd llaabboorr == pprroodduuccttiivviittyy == ..2255 ttiittlleess//llaabboorr--hhrr 1144 ttiittlleess//ddaayy 3322 llaabboorr--hhrrss NNeeww llaabboorr == pprroodduuccttiivviittyy == ..44337755 ttiittlleess//llaabboorr--hhrr
- 37. 1 – 37 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy NNeeww SSyysstteemm:: 1144 ttiittlleess//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$880000//ddaayy OOlldd mmuullttiiffaaccttoorr == pprroodduuccttiivviittyy 88 ttiittlleess//ddaayy $$664400 ++ 440000
- 38. 1 – 38 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy NNeeww SSyysstteemm:: 1144 ttiittlleess//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$880000//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy $$664400 ++ 440000 OOlldd mmuullttiiffaaccttoorr == pprroodduuccttiivviittyy == ..00007777 ttiittlleess//ddoollllaarr
- 39. 1 – 39 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy NNeeww SSyysstteemm:: 1144 ttiittlleess//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$880000//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy $$664400 ++ 440000 OOlldd mmuullttiiffaaccttoorr == pprroodduuccttiivviittyy NNeeww mmuullttiiffaaccttoorr == pprroodduuccttiivviittyy == ..00007777 ttiittlleess//ddoollllaarr 1144 ttiittlleess//ddaayy $$664400 ++ 880000
- 40. 1 – 40 CCoolllliinnss TTiittllee PPrroodduuccttiivviittyy OOlldd SSyysstteemm:: SSttaaffff ooff 44 wwoorrkkss 88 hhrrss//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy PPaayyrroollll ccoosstt == $$664400//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$440000//ddaayy NNeeww SSyysstteemm:: 1144 ttiittlleess//ddaayy OOvveerrhheeaadd == $$880000//ddaayy 88 ttiittlleess//ddaayy $$664400 ++ 440000 1144 ttiittlleess//ddaayy $$664400 ++ 880000 OOlldd mmuullttiiffaaccttoorr == pprroodduuccttiivviittyy NNeeww mmuullttiiffaaccttoorr == pprroodduuccttiivviittyy == ..00007777 ttiittlleess//ddoollllaarr == ..00009977 ttiittlleess//ddoollllaarr
- 41. 1 – 41 MMeeaassuurreemmeenntt PPrroobblleemmss QQuuaalliittyy mmaayy cchhaannggee wwhhiillee tthhee qquuaannttiittyy ooff iinnppuuttss aanndd oouuttppuuttss rreemmaaiinnss ccoonnssttaanntt EExxtteerrnnaall eelleemmeennttss mmaayy ccaauussee aann iinnccrreeaassee oorr ddeeccrreeaassee iinn pprroodduuccttiivviittyy PPrreecciissee uunniittss ooff mmeeaassuurree mmaayy bbee llaacckkiinngg
- 42. 1 – 42 PPrroodduuccttiivviittyy VVaarriiaabblleess LLaabboorr -- ccoonnttrriibbuutteess aabboouutt 1100%% ooff tthhee aannnnuuaall iinnccrreeaassee CCaappiittaall -- ccoonnttrriibbuutteess aabboouutt 3388%% ooff tthhee aannnnuuaall iinnccrreeaassee MMaannaaggeemmeenntt -- ccoonnttrriibbuutteess aabboouutt 5522%% ooff tthhee aannnnuuaall iinnccrreeaassee
- 43. 1 – 43 KKeeyy VVaarriiaabblleess ffoorr IImmpprroovveedd LLaabboorr PPrroodduuccttiivviittyy BBaassiicc eedduuccaattiioonn aapppprroopprriiaattee ffoorr tthhee llaabboorr ffoorrccee DDiieett ooff tthhee llaabboorr ffoorrccee SSoocciiaall oovveerrhheeaadd tthhaatt mmaakkeess llaabboorr aavvaaiillaabbllee MMaaiinnttaaiinniinngg aanndd eennhhaanncciinngg sskkiillllss iinn tthhee mmiiddsstt ooff rraappiiddllyy cchhaannggiinngg tteecchhnnoollooggyy aanndd kknnoowwlleeddggee
- 44. 1 – 44 SSeerrvviiccee PPrroodduuccttiivviittyy TTyyppiiccaallllyy llaabboorr iinntteennssiivvee FFrreeqquueennttllyy ffooccuusseedd oonn uunniiqquuee iinnddiivviidduuaall aattttrriibbuutteess oorr ddeessiirreess OOfftteenn aann iinntteelllleeccttuuaall ttaasskk ppeerrffoorrmmeedd bbyy pprrooffeessssiioonnaallss OOfftteenn ddiiffffiiccuulltt ttoo mmeecchhaanniizzee OOfftteenn ddiiffffiiccuulltt ttoo eevvaalluuaattee ffoorr qquuaalliittyy
- 45. 1 – 45 PPrroodduuccttiivviittyy aatt TTaaccoo BBeellll IImmpprroovveemmeennttss:: RReevviisseedd tthhee mmeennuu DDeessiiggnneedd mmeeaallss ffoorr eeaassyy pprreeppaarraattiioonn SShhiifftteedd ssoommee pprreeppaarraattiioonn ttoo ssuupppplliieerrss EEffffiicciieenntt llaayyoouutt aanndd aauuttoommaattiioonn TTrraaiinniinngg aanndd eemmppllooyyeeee eemmppoowweerrmmeenntt
- 46. 1 – 46 PPrroodduuccttiivviittyy aatt TTaaccoo BBeellll IImmpprroovveemmeennttss:: Results: RReevviisseedd tthhee mmeennuu DDeessiiggnneedd mmeeaallss ffoorr eeaassyy pprreeppaarraattiioonn SShhiifftteedd ssoommee pprreeppaarraattiioonn ttoo ssuupppplliieerrss EEffffiicciieenntt llaayyoouutt aanndd aauuttoommaattiioonn TTrraaiinniinngg aanndd eemmppllooyyeeee eemmppoowweerrmmeenntt Preparation time cut to 8 seconds Management span of control increased from 5 to 30 In-store labor cut by 15 hours/day Stores handle twice the volume with half the labor Fast-food low-cost leader
Editor's Notes
- Using this and subsequent slides, you might go through in more detail the decisions of Operations Management. While greater detail is provided by these slides than the earlier one, you may still decide to have the students contribute examples from their own experience.