https://youtu.be/AmkxiEmUZ1U - ราคามาก่อนเหตุผล https://youtu.be/ZewVZ_PE4Q8 - การลงทุน(1) https://youtu.be/sPo1IFCSOnU - การเก็งกำไร(1) https://youtu.be/pIJKK1FXd6M - กำไรต่อหุ้น https://youtu.be/fxlKCcqOsHQ - กำไรต่อหุ้น(2) https://youtu.be/jiDhaIA6YiI - BUFFETvsSOROS(1) https://youtu.be/45LaRjYsol4 - BUFFETvsSOROS(2) https://youtu.be/tJA5O0kbLCo - Random Walk https://youtu.be/jFQdP4S539U - Mirages of Market(2) https://youtu.be/xzD3Nr59FmE - Mirages of Market(3) https://youtu.be/sENwr0lOVqw - อารมณ์และเหตุผล https://youtu.be/2tmwgTB9vR8 - POKERvsเก็งกำไร https://youtu.be/zb4Brc-imYw - จิตวิทยาการลงทุน https://youtu.be/JtUqIehuDjc - Technical Analysis https://youtu.be/C1Bv-yJ3yCs - Technical Analysis(2) https://youtu.be/yBdyMt828tM - Technical Analysis(3) https://youtu.be/0KULJG5bsYE - Technical Analysis(3) - MACD https://youtu.be/uNGvcGRyJ58 - Technical Analysis(3) - เส้นค่าเฉลี่ย https://youtu.be/4hdRLrE9m_8 - บาป 7 ประการ

1. Stock Trading Management

2. วัตถุประสงค์
เพื่อ “ซื้อ” แล้ว “ขาย” ได้ที่ราคาสูงกว่าเท่านั้น
ไม่ได้เกี่ยวข้องกับการลงทุนแต่อย่างใด
สาหรับลูกค้าหรือนักลงทุนที่อยากจะเก็งกาไร แต่
สังเกตจากการกระทาแล้วสุ่มเสี่ยงที่จะเก็งกาไร
แบบหน้ามืด

3. การ
วางแผน
ทางหนีทีไล่
จิตวิทยา

4. จิตวิทยา
1. เมื่อคุณซื้อหุ้น คุณจะไม่รู้ว่ามันถูกหรือแพงจนกว่าคุณจะขายมัน
 เมื่อคุณมองอดีตของราคาหุ้นแล้วคุณไปเสียแล้วว่า “มันแพง” โดย
ที่คุณเองก็ไม่รู้ว่า “แพงหรือถูก” ประเมินจากอะไร ก็ยังไปตีตรามัน
เพราะมันจะปิ ดกันโอกาสการเก็งกาไรของคุณ
2. คุณต้องมองไปข้างหน้าเท่านั้น
 เมื่อคิดจะเก็งกาไรต้องมองโอกาสที่อยู่ข้างหน้าเท่านั้น ไม่มีเวลา
เสียใจหรือเสียดาย หรือบ่นอะไร เพราะคุณเลือกเองที่จะเก็งกาไร ไม่
มีใครเอาปื นมาจี้ หัวคุณให้เก็งกาไร
 คุณล้มแต่ ได้ต้องรีบลุก

5. จิตวิทยา
3. ใช้เครื่องมือให้น้อยที่สุดเพื่อที่จะดึงศักยภาพในการตัดสินใจให้ดีที่สุด (Power
of the less)
 เครื่องมือที่น้อยลงทาให้คุณต้องดึงศักยภาพในการตัดสินใจของคุณออกมาให้
ได้มากที่สุด
 ในทางตรงข้ามเมื่อคุณมีตัวเลือกหรือตัวช่วยมากเกินไป คุณจะลังเลจนไม่กล้า
ตัดสินใจ
4. คุณควรคิดอยู่เสมอว่าคุณมีเงินจานวนจากัด
 หลังคนคิดเสมอว่า “ไม่เป็ นไร ติดหุ้น ชั้นมีเงินมาเติม” เมื่อพฤติกรรมแบบนี้
สะสมไปเรื่อยๆ ความสามารถในการตัดสินใจของคุณจะลดลง เพราะ คุณเอา
เงินมาจมกับการเก็งกาไรมากเกินไป
 หากจะเก็งกาไร แนะนา ประเภทบัญชี Cash Balance ดีที่สุด เพราะ
เสมือนคุณมีเงินจากัด คุณจะต้องตัดสินใจให้ดีที่สุดเท่าที่ความรู้คุณจะมี ณ
เวลานั้น

6. เมื่อคุณมีตัวช่วยน้อย คุณต้องตั้งใจกับมันมากขึ้น

7. จิตวิทยาทางกายภาพ
 อายุประมาณ 20-40 ปี  สั้นๆ ไม้อ่อนดัดง่าย
 เพราะสิ่งที่จาเป็ นต่อการเก็งกาไรคือ ต้องฝึกฝนและวางแผนอยู่เป็ นประจา ดังนั้น อายุ
ประมาณนี้ที่มีเป้ าหมายทางการเงินอย่างชัดเจน จะสร้างแรงจูงใจโดยอัติโนมัติที่จะปรับวิธี
คิดและวิธีการลงทุนหรือเก็งกาไร เพราะต้องการให้ตนเองมีความมั่งคั่งในชีวิตให้เร็วที่สุด
 มีเวลาที่จะศึกษาหาความรู้ และปรับแนวทางการเงินเก็งกาไรมากมาย
 อายุประมาณ 40 ปี ขึ้นไป  สั้นๆ ไม้แก่ดัดยาก
 มีครอบครัว มีลูก มีภาระ แล้วจะให้มาฝึกฝนเก็งกาไร หรือปรับเปลี่ยนแนวคิดการลงทุน
หรือเก็งกาไร ทาได้ยาก เพราะ อายุมาถึงขนาดนี้ อุปสรรคที่สาคัญของคนช่วงอายุนี้ก็คือ
คุณมีประสบการณ์มาอยู่ก่อนแล้ว หากคุณจะปรับความคิดมันจึงใช้เวลามาก และคาถามก็
คือคุณมีเวลาให้ตลาดหรือไม่ เพราะส่วนใหญ่ก็ทางานกัน
 แรงจูงใจของคนวัยนี้มีน้อย เพราะ ส่วนใหญ่ประสบความสาเร็จในหน้าที่การงานมาแล้วมี
ความมั่งคั่งแล้ว จึงไม่มีความจาเป็ นต้องไปทุ่มเทกับการเก็งกาไร จึงออกมาในรูปแบบที่ว่า
“เอาเงินมาเล่นเอามันส์ หรือ ฝึกสมอง” ซึ่งท้ายที่สุด มันก็ไม่มันส์ ไม่สนุก เครียดด้วยซ้า
และคุณก็ต้องไปเรียนเทคนิค ไปเรียนอะไรเยอะแยะ ซึ่งมันไม่ใช่วัยของคุณ
 แค่คุณเอาเงินมาซื้อ AIS INTUCh แล้วถือไว้เฉยๆ คุณก็ได้รับปันผล 6-7% ต่อปี ก็พอแล้ว
แต่ก็อย่างว่า “มันไม่มีความสนุกในชีวิต” แต่ขอย้าว่า “ตลาดหุ้นมันไม่สนุกหรอกครับ”

8. การวางแผน
1. ศึกษาหุ้นเหมือนศึกษาคนต้องดูพฤติกรรมการเล่น ไม่ใช่
จินตนาการทางเทคนิค
 หลายครั้งที่นักลงทุนที่เรียนเทคนิคมา เอาทฤษฎีการวัด
ราคามาใช้กับหุ้นทุกๆประเภท ทาให้นักลงทุนหลงไปกับ
“เป้ าหมายราคา” มากกว่าจะดูพฤติกรรมของหุ้น
2. เปรียบเทียบ % ของความเป็ นไปได้ในการ rally
 การตั้งเป้ าหมายการเก็งกาไร

9. หุ้นเก็งกาไร มีพฤติกรรมที่ซ้าซาก ตัวอย่าง CIG ไล่ราคา 15 -
20% ก็จะหยุด พักฐานราคา ไม่ได้เกี่ยวอะไรกับ technical
เลย และช่วงหลัง ไล่ราคาแรงๆ เพียง 3-4 วันก็ เลิกเล่น
เรียนเทคนิคกันมา ก็ลากเส้น แล้วมโนไปเองว่าราคาต้องไปตาม
ทฤษฎี ถ้าโลกใบนี้เป็ นไปตามทฤษฎีทั้งหมด นักศึกษา ป.ตรี คง
ประสบความสาเร็จกันทั้งโลกแล้วกระมัง

10.  เป้ าหมายการเก็งกาไรมีความสาคัญอย่าง
มาก เพราะเป็ นเหมือน stage ที่คุณต้อง
ผ่านไปทีละด่าน สิ่งที่คุณจะได้คือ การผ่านที
ละ stage ทาให้คุณแข็งแรงมากขึ้น
 คุณจะหวัง 100% เลยก็ได้นะ แต่เชื่อเถอะ
ว่า ยาก
 จึงมีสองประการคือ
1. หุ้นที่คุณเลือก คุณรู้ inside จริงๆ
2. หุ้นที่คุณซื้อไปแล้ว คุณไม่สนใจมัน ไม่ว่ามันจะ
เป็ นยังไงก็ตาม
แต่มีจุดอ่อนก็คือ แล้วคุณจะรู้ไหมว่าแต่ละวันตลาด
มันเกิดอะไรขึ้นบ้าง ดังนั้น การตั้งเป้ าหมาย
การทากาไรไว้เป็ นเรื่องที่ดี
อย่าลืมว่า 10% ต่อการเก็งกาไร 1 ครั้ง มันได้มากกว่าฝาก
ธนาคาร ทั้งปี อย่าดูถูกตัวเลข 10% เพราะ Soros และ
Buffet มีผลตอบแทนเฉลี่ย 20-25% ต่อปี

11. การวางแผน
3. เลือกหุ้น 3-4 ตัว
 เป็ นหุ้นที่ได้รับความนิยม “ในขณะนั้น”
 หากกราฟหุ้นกับกราฟตลาดไปด้วยกัน ก็ OK!!!
 แล้วถ้าตัวหุ้นมีทิศทางกาไรที่ดีต่อเนื่อง ก็จะยิ่งดี
 หุ้นที่ไล่ราคา คุณต้องยอมรับว่า มัน discount
มูลค่าในอนาคตมาไว้ ณ ปัจจุบันหมดแล้ว

12.  เลือกมา 4 ตัว สมมติว่าได้ 4 ตัวนี้มา
 ทดลองสมมติฐานไปก่อน โดยมีหุ้น 70 เงินสด
30
 หุ้น 70% แบ่งเป็ น 35% 35% หรือ
แล้วแต่ความชอบ แหย่ซื้อ ไปบางส่วนก่อน แล้ว
รอติดตามผลงาน
 กรณีที่คุณทาการบ้านมาอย่างดีแล้ว โอกาสถูก
มันมีอยู่แล้ว
 ตัวไหนที่ใช่ ซื้อเพิ่ม ตัวไหนที่ไม่ใช่ หรือหลุด
เพราะอะไรก็ไม่รู้ ไม่จาเป็ นต้องไปซื้อเฉลี่ย เน้น
ตัวที่ rally ก่อน
 ตัวอย่าง ใน 4 ตัวนี้ PERM กับ LIT ก็มี
โอกาส ที่จะขยับราคาได้
 ตัวไหนที่ใช่ ก็ซื้อเพิ่ม และตั้งเป้ าหมายการทา
กาไรเอาไว้ ตามนิสัยของตัวหุ้นแต่ละตัว ดังนั้น
กว่าจะได้หุ้นมา ต้องอ่านข่าวสาร และ ติดตาม
พฤติกรรมราคา ไม่ใช่อยู่มาลากเส้น ลากกราฟ
แล้วเก็งกาไร แบบนั้นมันง่ายเกินไป
 ขนาดคุณเลือกที่จะคบใครสักคน คุณต้องศึกษา
หรือ แอบถามเพื่อนๆ ว่าในอดีตเค้าเป็ นยังไง
บ้าง ประสาอะไรกับตัวหุ้น

13. นากราฟหุ้นมาเทียบกับตลาด ไม่ว่าโปรแกรมอะไรก็ตาม คุณแยกหน้าจอก็ได้ แล้วกดกราฟทีละตัวเทียบกับตลาด ถ้าไปด้วยกัน ก็มี
โอกาสที่จะเก็งกาไรถูก เพราะ ตลาดขึ้นหุ้นท่านขึ้นก็ OK คุณลองดูหุ้น BMCL กับ VTE สิ พฤติกรรมมันแตกต่างกันโดย
สิ้นเชิงแม้ว่าจะเก็งกาไรแรงเหมือนกัน

14. การวางแผน
4. ต้องมีเงินสดเสมอ
 ที่แนะนา 70/30 เพราะ หากคุณกระจายตัวไปเรียบร้อยแล้ว 3-4 ตัว เต็ม 70%
แล้วมันมี 1 ใน 4 ตัวที่ แข็งแรงจริงๆ คุณก็พร้อมจะซื้อเพิ่มได้ทันที แล้วรอทากาไร
ตามแผนที่วางไว้ (จังหวะลากราคาคุณจะเห็น volume เพียบเลย)
 ในแต่ละวัน หุ้นที่จะเล่นกันแรงๆ มันมีไม่กี่ตัวหรอก คุณจะเห็น ticker มันทั้งวัน
 ส่วนตัวอื่นที่ไม่ลากราคา ก็รอต่อไป เพราะ เมื่อคุณทากาไรไป 1 ตัวแล้ว ตัวอื่นๆ
อาจจะลากราคาตามมาก็ได้ (กรณีที่คุณทาการบ้านมาอย่างดีแล้วระดับหนึ่ง โอกาส
ถูกก็จะมี แต่หุ้นอาจจะมาไม่พร้อมกัน)
 บางครั้ง คุณตามไม่ทัน ก็ไม่ต้องไปตามต่อ ซื้อหุ้นได้แค่ไหนก็เอาแค่นั้น อย่าลืม
target การทากาไรในภาพรวม และอย่าหลงไปกับการลากราคาเพราะทาให้เราโลภ
 ถ้าคุณมีความชานาญมากขึ้น คุณอาจจะขยับ จาก 10 เป็ น 15 เป็ น 20 ก็ได้ ตาม
ความสามารถ
 ต้องค่อยๆ ฝึกไป เรื่องแบบนี้มันสอนกันไม่ได้ สอนได้แค่แนวคิด

15. การวางแผน
5. คุณไม่ควรซื้อหุ้น ณ จุดต่าสุด เพราะ คุณไม่รู้ว่ามันต่าสุดแล้ว
หรือยัง
6. จะเลือกหุ้นที่พร้อมทา new high เพราะมีโอกาสไปต่อ
มากกว่า ใช้เวลาน้อยกว่า ไม่ต้องมารอการฟื้ นตัว นี่เป็ น
เหตุผลว่าทาไมจึงไม่ซื้อหุ้น ณ จุดต่าสุด เพราะ หลังจากผ่าน
จุดต่าสุด ต้องใช้เวลาการฟื้ นตัว จะฟื้ นจริงหรือไม่ก็ไม่รู้ แต่ตัว
ที่จะ new high มีความเป็ นไปได้มากกว่า
 จึงย้อนกลับไปที่ว่า อย่าไปตีตราว่าหุ้นมันแพง
 เพราะ ถ้าคุณมีเป้ าหมาย 10% คุณเล่นตัวไหนก็ได้ที่มัน
จะขึ้นไป 10% ก็พอแล้วไม่ใช่หรือ

16. ถ้าคุณซื้อ AKR ที่คุณคิดว่าต่าสุด กว่ามันจะเริ่มฟื้ นตัว
และ rally มันต้องใช้เวลา ระหว่างที่คุณรอ หุ้นตัวอื่นที่
พร้อม new high อาจจะขยับตัวไปแล้วก็ได้ ดังนั้น
สาหรับการเก็งกาไร มันเสียเวลา นี่จึงเป็ นเหตุผลว่าทาไม
ต้องมี 3-4 ตัว
เรื่องนี้ ต้องใช้ เส้นค่าเฉลี่ยเป็ นตัวช่วย
เพราะ หลังจกาฟื้ นตัวมาแล้ว หุ้นต้องพักตัว
เสียก่อนแล้วไปต่อ

17. ทางหนีทีไล่
1. เมื่อถึงคราวที่ต้องขายหมดทุกตัว ควรดูภาพรวมพอร์ตว่า OK หรือไม่ หรือ
รักษาเงินต้นหรือไม่
 เมื่อถึงคราวที่เกิดเรื่องขึ้นจริงๆ กับตลาด ต้องตัดสินใจขายในคราวเดียว
 แต่หลายครั้งที่นักลงทุน “ชั้นรอรีบาวด์ดีกว่า” หรือ “ค่อยขายตอนหลุดแนวรับ”
ดังนั้น คุณรักษาเงินต้น ก็มีชัยไปกว่าครึ่ง เพราะอย่าลืมว่า คุณก็ประเมินไม่ได้
ว่าจะเกิดอะไรขึ้น แม้คุณจะอิงจากทฤษฎีก็ตาม
 เมื่อคุณเริ่มทดลองสมมติฐานของคุณ โดยการซื้อไปบางส่วน แต่ทิศทางราคา
ผิดจากที่คาดไว้ คุณก็ stop loss ทันที เพราะเสียเงินน้อย คุณทาใจได้ง่าย
2. สภาพจิตใจที่เข้มแข็งสาคัญกว่ากาไรหรือขาดทุน
 บางครั้ง เราไม่มีกาไร แต่เงินต้นอยู่ครบถ้วน ก็ง่ายกว่าที่จะต้องไปเอาคืนเมื่อ
ขาดทุนไปจานวนมากๆ เพราะ % ในการเอาคืนก็ต้องมากขึ้นด้วย
 ในตลาดหุ้นมีพรุ่งนี้เสมอ วันนี้ไม่ได้เป็ นสุดท้ายในตลาดหุ้นซะหน่อย

18. สาระสาคัญของการเก็งกาไร
 อย่าเรียกกว่ากล้าได้ กล้าเสีย ขอใช้คาว่า กล้าตัดสินใจจะดีกว่า และ ต้อง
กล้าที่จะยอมรับความผิดจากการตัดสินใจของตนเอง
 มีหลายครั้งที่ นักลงทุนไม่กล้าตัดสินใจ เพราะกลัวความผิดพลาด ก็
ควรต้องตั้งคาถามกับตัวเองว่า “ในชีวิตเรา เราตัดสินใจผิดพลาด
มาแล้วกี่ครั้ง” ก็คิดว่า นับไม่ถ้วน แล้วจะกลัวอะไรกับความผิดพลาด
ทุกคนผิดพลาดกันได้เสมอไม่ว่าจะเป็ นใคร เก่งแค่ไหนก็ตาม ทุกคน
เคยผิดพลาดมาแล้วด้วยกันทั้งนั้น เพียงแต่ความผิดพลาดนั้นไม่ได้
นามาซึ่งความสูญเสียที่คอขาดบาดตายอะไร เราจึงไม่ได้สนใจมากนัก
ตัวอย่างเช่น คุณตัดสินใจว่าจะตื่นนอนหรือจะนอนต่อ ดังนั้น ใน 24
ชม. คุณตัดสินใจทุกวินาที ถูกไหม???

19. สาระสาคัญของการเก็งกาไร
 ความเสี่ยงที่คุณบอกว่า “รับได้” คุณรับได้จริงๆหรือ
ป่ าว???
เพราะ เงินที่ได้มาจากหยาดเหงื่อจากการทางานอย่างหนัก
กว่าจะได้มาแต่ละบาทมันลาบาก แล้วเมื่อคุณเห็นเงินสูญ
หายอย่างรวดเร็วเพียงไม่กี่วัน คุณรับได้จริงๆหรือ เพราะ
หลายครั้งที่นักเก็งกาไร(จาเป็ น) บอกว่ารับความเสี่ยงได้
สุดท้ายคนคนนั้นก็รับไม่ได้เลย
เมื่อคุณรับไม่ได้ คุณก็ทอดทิ้งพอร์ตการลงทุนโดยที่คุณไม่
คิดจะแก้ไขอะไรมันเลย ถ้าเป็ นแบบนี้คุณไม่มีสิทธิจะมา
บ่นว่า “เล่นหุ้นแล้วขาดทุน” เพราะคุณพลาดเอง และคุณ
คนก็เคยพลาดกันมาทั้งนั้น

20. จังหวะในการ rally
ตอนนี้ RSI รอ อยู่ระหว่าง
67%
แต่ลองกลับไปดูว่า จังหวะการ
overbought ของ AKR
มันกินเวลาประมาณกี่วัน นั่น
แหละคือ Rally Zone
ทฤษฎีสอนว่า RSI > 70
มัน overbought ใช่ไหม
แล้วไม่คิดบ้างหรอว่า หุ้นมัน
overbought กี่วัน
ดังนั้น จังหวะลากราคา ก็ต้อง
ใส่ volume มาเยอะๆ กราฟราคาหุ้น ตามตลาด และมีทิศทางกาไรที่ดี ที่ผ่านมา
โอเคว่าขึ้นมานานแล้ว แต่ ก็มีโอกาสไปต่อ เราจึงเพียง
ประเมินแค่ว่าเป็ นไปได้หรือไม่ที่ราคาจะ rally