SHRM N ch13

CHAPTER 13:
EMPLOYEE
SEPARATION
Copyright © 2005 South-Western. All rights reserved.

EEEEmmmmppppllloloooyyyyeeeeeeee SSSSeeeeppppaaaarrrraaaattttiiioiooonnnn
• RReeaassoonnss ffoorr eemmppllooyyeeee sseeppaarraattiioonnss
• RReeaassoonnss ffoorr eemmppllooyyeeee sseeppaarraattiioonnss
– PPrreessssuurreess oonn ffiirrmmss ttoo rreemmaaiinn ccoommppeettiittiivvee && eeffffiicciieenntt
– DDeecclliinnee iinn eemmppllooyyeeee ccoommmmiittmmeenntt ttoo eemmppllooyyeerrss
• IImmppoorrttaannccee ooff mmaannaaggiinngg sseeppaarraattiioonnss
– PPrreessssuurreess oonn ffiirrmmss ttoo rreemmaaiinn ccoommppeettiittiivvee && eeffffiicciieenntt
– DDeecclliinnee iinn eemmppllooyyeeee ccoommmmiittmmeenntt ttoo eemmppllooyyeerrss
• IImmppoorrttaannccee ooff mmaannaaggiinngg sseeppaarraattiioonnss
– TTrraannssiittiioonnss ooff eemmppllooyyeeeess oouutt ooff ffiirrmm ggoo ssmmooootthhllyy
– CCoonnttiinnuuiinngg ooppeerraattiioonnss ooff ffiirrmm nnoott ddiissrruupptteedd
– IImmppoorrttaanntt pprrooffeessssiioonnaall rreellaattiioonnsshhiippss nnoott ddaammaaggeedd
• TTyyppeess ooff sseeppaarraattiioonnss
– TTrraannssiittiioonnss ooff eemmppllooyyeeeess oouutt ooff ffiirrmm ggoo ssmmooootthhllyy
– CCoonnttiinnuuiinngg ooppeerraattiioonnss ooff ffiirrmm nnoott ddiissrruupptteedd
– IImmppoorrttaanntt pprrooffeessssiioonnaall rreellaattiioonnsshhiippss nnoott ddaammaaggeedd
• TTyyppeess ooff sseeppaarraattiioonnss
– RReedduuccttiioonnss--iinn--ffoorrccee,, ttuurrnnoovveerr,, && rreettiirreemmeennttss
– RReedduuccttiioonnss--iinn--ffoorrccee,, ttuurrnnoovveerr,, && rreettiirreemmeennttss
Copyright © 2005 South-
Western. All rights reserved.

RRRReeeedddduuuuccccttttiiioiooonnnnssss----iiininnn----FFFFoooorrrrcccceeee ((((RRRRIIIIFFFFssss))))
• CCaauusseess ooff rreedduuccttiioonnss
• CCaauusseess ooff rreedduuccttiioonnss
– RReessttrruuccttuurriinngg aass aa rreessuulltt ooff mmeerrggeerrss && aaccqquuiissiittiioonnss
– AAtttteemmppttss ttoo mmaakkee oorrggaanniizzaattiioonn mmoorree ccoosstt ccoommppeettiittiivvee
– AAddjjuussttmmeennttss ttoo ddeecclliinniinngg bbuussiinneessss eennvviirroonnmmeenntt ccoonnddiittiioonnss
• RReeaassoonnss ffoorr rreedduuccttiioonnss
– RReessttrruuccttuurriinngg aass aa rreessuulltt ooff mmeerrggeerrss && aaccqquuiissiittiioonnss
– AAtttteemmppttss ttoo mmaakkee oorrggaanniizzaattiioonn mmoorree ccoosstt ccoommppeettiittiivvee
– AAddjjuussttmmeennttss ttoo ddeecclliinniinngg bbuussiinneessss eennvviirroonnmmeenntt ccoonnddiittiioonnss
• RReeaassoonnss ffoorr rreedduuccttiioonnss
– IInneeffffiicciieennccyy iinn ooppeerraattiioonnss
– LLaacckk ooff aaddaappttaabbiilliittyy iinn mmaarrkkeettppllaaccee
– WWeeaakkeenneedd ccoommppeettiittiivvee ppoossiittiioonn iinn iinndduussttrryy
• MMeetthhooddss ffoorr ddeeaalliinngg wwiitthh rreedduuccttiioonnss
– IInneeffffiicciieennccyy iinn ooppeerraattiioonnss
– LLaacckk ooff aaddaappttaabbiilliittyy iinn mmaarrkkeettppllaaccee
– WWeeaakkeenneedd ccoommppeettiittiivvee ppoossiittiioonn iinn iinndduussttrryy
• MMeetthhooddss ffoorr ddeeaalliinngg wwiitthh rreedduuccttiioonnss
– CCoonnttiinnuuaannccee ppaayy && oouuttppllaacceemmeenntt pprrooggrraammss
– CCoonnttiinnuuaannccee ppaayy && oouuttppllaacceemmeenntt pprrooggrraammss

RRRReeeedddduuuuccccttttiiioiooonnnnssss----iiininnn----FFFFoooorrrrcccceeee ((((RRRRIIIIFFFFssss))))
• WWoorrkkeerr AAddjjuussttmmeenntt RReettrraaiinniinngg && NNoottiiffiiccaattiioonn AAcctt
((WWAARRNN)) ooff 11998899
• WWoorrkkeerr AAddjjuussttmmeenntt RReettrraaiinniinngg && NNoottiiffiiccaattiioonn AAcctt
((WWAARRNN)) ooff 11998899
– RReeqquuiirreess eemmppllooyyeerrss wwiitthh mmoorree tthhaann 110000 eemmppllooyyeeeess ttoo
pprroovviiddee ssiixxttyy ddaayyss wwrriitttteenn nnoottiiccee ooff aannyy ffaacciilliittyy cclloossiinnggss oorr
llaarrggee--ssccaallee llaayyooffffss ooff 5500 oorr mmoorree eemmppllooyyeeeess
– WWAARRNN ddooeess nnoo aappppllyy ttoo ggoovveerrnnmmeennttaall aaggeenncciieess
– EExxcceeppttiioonnss ttoo WWAARRNN
– RReeqquuiirreess eemmppllooyyeerrss wwiitthh mmoorree tthhaann 110000 eemmppllooyyeeeess ttoo
pprroovviiddee ssiixxttyy ddaayyss wwrriitttteenn nnoottiiccee ooff aannyy ffaacciilliittyy cclloossiinnggss oorr
llaarrggee--ssccaallee llaayyooffffss ooff 5500 oorr mmoorree eemmppllooyyeeeess
– WWAARRNN ddooeess nnoo aappppllyy ttoo ggoovveerrnnmmeennttaall aaggeenncciieess
– EExxcceeppttiioonnss ttoo WWAARRNN
• ““FFaalltteerriinngg ccoommppaannyy””
• ““UUnnffoorreesseeeeaabbllee cciirrccuummssttaannccee””
• NNaattuurraall ddiissaasstteerr
• ““TTeemmppoorraarryy ffaacciilliittyy””
• ““FFaalltteerriinngg ccoommppaannyy””
• ““UUnnffoorreesseeeeaabbllee cciirrccuummssttaannccee””
• NNaattuurraall ddiissaasstteerr
• ““TTeemmppoorraarryy ffaacciilliittyy””

Workforce WWWooorrrkkkfffooorrrccceee MMMMaaaannnnaaaaggggeeeemmmmeeeennnntttt SSSSttttrrrraaaatttteeeeggggiiieieeessss

TTTTuuuurrrrnnnnoooovvvveeeerrrr
• IInnvvoolluunnttaarryy ttuurrnnoovveerr
– EEmmppllooyyeeeess aasskkeedd ttoo lleeaavvee oorrggaanniizzaattiioonn ffoorr ccaauussee oorr
• IInnvvoolluunnttaarryy ttuurrnnoovveerr
– EEmmppllooyyeeeess aasskkeedd ttoo lleeaavvee oorrggaanniizzaattiioonn ffoorr ccaauussee oorr
dduuee ttoo cciirrccuummssttaanncceess tthhaatt ccaauussee rreedduuccttiioonn--iinn--ffoorrccee
dduuee ttoo cciirrccuummssttaanncceess tthhaatt ccaauussee rreedduuccttiioonn--iinn--ffoorrccee
• VVoolluunnttaarryy ttuurrnnoovveerr
– EEmmppllooyyeeeess wwhhoo lleeaavvee oorrggaanniizzaattiioonn oonn oowwnn iinniittiiaattiivvee
• ““BBeenneeffiicciiaall”” ttuurrnnoovveerr
– LLooww ppeerrffoorrmmiinngg eemmppllooyyeeeess ddeeppaarrtt &&//oorr nneeww hhiigghheerr
• VVoolluunnttaarryy ttuurrnnoovveerr
– EEmmppllooyyeeeess wwhhoo lleeaavvee oorrggaanniizzaattiioonn oonn oowwnn iinniittiiaattiivvee
• ““BBeenneeffiicciiaall”” ttuurrnnoovveerr
– LLooww ppeerrffoorrmmiinngg eemmppllooyyeeeess ddeeppaarrtt &&//oorr nneeww hhiigghheerr
ppeerrffoorrmmiinngg eemmppllooyyeeeess pprroommootteedd oorr hhiirreedd aass
rreeppllaacceemmeennttss
ppeerrffoorrmmiinngg eemmppllooyyeeeess pprroommootteedd oorr hhiirreedd aass
rreeppllaacceemmeennttss

EExxhhiibbiitt 1133--22
PPeerrffoorrmmaannccee--RReeppllaacceeaabbiilliittyy SSttrraatteeggyy MMaattrriixx
PPeerrffoorrmmaannccee--RReeppllaacceeaabbiilliittyy SSttrraatteeggyy MMaattrriixx

SSttrraatteeggiicc MMaannaaggeemmeenntt ooff TTuurrnnoovveerr && RReetteennttiioonn
SSttrraatteeggiicc MMaannaaggeemmeenntt ooff TTuurrnnoovveerr && RReetteennttiioonn

RRRReeeetttteeeennnnttttiiiioooonnnn ooooffff HHHHiiiigggghhhh PPPPeeeerrrrffffoooorrrrmmmmeeeerrrrssss
• CCrriittiiccaall HHRR iissssuuee
– DDeevveellooppmmeenntt ooff ppoolliicciieess && pprrooggrraammss ttoo rreettaaiinn
• – DDeevveellooppmmeenntt ooff ppoolliicciieess && pprrooggrraammss ttoo rreettaaiinn
hhiigghh ppeerrffoorrmmeerrss &&//oorr tthhoossee ddiiffffiiccuulltt ttoo rreeppllaaccee
hhiigghh ppeerrffoorrmmeerrss &&//oorr tthhoossee ddiiffffiiccuulltt ttoo rreeppllaaccee
• EEmmppllooyyeerrss ffaaccee ccoommppeettiittiioonn ffrroomm
– OOtthheerr oorrggaanniizzaattiioonnss
– FFrroomm eemmppllooyyeeeess tthheeyy aarree aatttteemmppttiinngg ttoo rreettaaiinn
• ffrroomm
– OOtthheerr oorrggaanniizzaattiioonnss
– FFrroomm eemmppllooyyeeeess tthheeyy aarree aatttteemmppttiinngg ttoo rreettaaiinn
((ttoo ssttaarrtt--uuppss))
((ttoo ssttaarrtt--uuppss))

RRRReeeettttiiirirrreeeemmmmeeeennnntttt
• AAggee DDiissccrriimmiinnaattiioonn AAcctt ooff 11996677
• AAggee DDiissccrriimmiinnaattiioonn AAcctt ooff 11996677
– PPrroohhiibbiittss eemmppllooyyeerr ffrroomm sseettttiinngg mmaannddaattoorryy rreettiirreemmeenntt aaggee
eexxcceepptt iinn cceerrttaaiinn ooccccuuppaattiioonnss ((ee..gg.. ppiilloottss))
• RReettiirreemmeenntt
– PPrroohhiibbiittss eemmppllooyyeerr ffrroomm sseettttiinngg mmaannddaattoorryy rreettiirreemmeenntt aaggee
eexxcceepptt iinn cceerrttaaiinn ooccccuuppaattiioonnss ((ee..gg.. ppiilloottss))
• RReettiirreemmeenntt
– CCrreeaatteess aaddvvaanncceemmeenntt ooppppoorrttuunniittiieess ffoorr yyoouunnggeerr eemmppllooyyeeeess
&& rreedduucceess ppaayyrroollll ccoossttss
– CCaann ccaauussee lloossss ooff vviittaall hhiissttoorriiccaall kknnoowwlleeddggee ooff oorrggaanniizzaattiioonn,,
iinndduussttrryy && mmaarrkkeettppllaaccee
– PPaarrtt--ttiimmee && ccoonnssuullttiinngg wwoorrkk ccaann eeaassee ttrraannssiittiioonn ooff oollddeerr
wwoorrkkeerrss iinnttoo rreettiirreemmeenntt
– CCrreeaatteess aaddvvaanncceemmeenntt ooppppoorrttuunniittiieess ffoorr yyoouunnggeerr eemmppllooyyeeeess
&& rreedduucceess ppaayyrroollll ccoossttss
– CCaann ccaauussee lloossss ooff vviittaall hhiissttoorriiccaall kknnoowwlleeddggee ooff oorrggaanniizzaattiioonn,,
iinndduussttrryy && mmaarrkkeettppllaaccee
– PPaarrtt--ttiimmee && ccoonnssuullttiinngg wwoorrkk ccaann eeaassee ttrraannssiittiioonn ooff oollddeerr
wwoorrkkeerrss iinnttoo rreettiirreemmeenntt

RReeaaddiinngg 1133..11
HHoollddiinngg oonn ttoo HHiigghh PPeerrffoorrmmeerrss::
AA SSttrraatteeggiicc AApppprrooaacchh ttoo RReetteennttiioonn
• MMaajjoorr ttuurrnnoovveerr ttrreennddss
• MMaajjoorr ttuurrnnoovveerr ttrreennddss
– IInnccrreeaassiinngg ttuurrnnoovveerr rraatteess hhaavviinngg ssiiggnniiffiiccaanntt iimmppaacctt oonn
oorrggaanniizzaattiioonnaall ssuucccceessss
– CCoossttss aassssoocciiaatteedd wwiitthh ttuurrnnoovveerr,, eessppeecciiaallllyy ooff hhiigghh
ppeerrffoorrmmeerrss,, ccoonnttiinnuueess ttoo eessccaallaattee
• WWhhyy ccoommppaanniieess ffaaiill ttoo aaddddrreessss ttuurrnnoovveerr iissssuuee
– IInnccrreeaassiinngg ttuurrnnoovveerr rraatteess hhaavviinngg ssiiggnniiffiiccaanntt iimmppaacctt oonn
oorrggaanniizzaattiioonnaall ssuucccceessss
– CCoossttss aassssoocciiaatteedd wwiitthh ttuurrnnoovveerr,, eessppeecciiaallllyy ooff hhiigghh
ppeerrffoorrmmeerrss,, ccoonnttiinnuueess ttoo eessccaallaattee
• WWhhyy ccoommppaanniieess ffaaiill ttoo aaddddrreessss ttuurrnnoovveerr iissssuuee
– PPeerrvvaassiivvee bbeelliieeff tthhaatt hhiigghh ttuurrnnoovveerr iiss iinneevviittaabbllee iinn ssttrroonngg
eeccoonnoommyy
– FFaaiilluurree ooff ccoommppaanniieess ttoo ddeevveelloopp eeffffeeccttiivvee ssttrraatteeggiieess ffoorr
mmaannaaggiinngg eemmppllooyyeeee ttuurrnnoovveerr
– PPeerrvvaassiivvee bbeelliieeff tthhaatt hhiigghh ttuurrnnoovveerr iiss iinneevviittaabbllee iinn ssttrroonngg
eeccoonnoommyy
– FFaaiilluurree ooff ccoommppaanniieess ttoo ddeevveelloopp eeffffeeccttiivvee ssttrraatteeggiieess ffoorr
mmaannaaggiinngg eemmppllooyyeeee ttuurrnnoovveerr

• WWeellll--ppllaannnneedd && ccoooorrddiinnaatteedd rreetteennttiioonn ssttrraatteeggyy
• WWeellll--ppllaannnneedd && ccoooorrddiinnaatteedd rreetteennttiioonn ssttrraatteeggyy
– SSeelleeccttiioonn && oorriieennttaattiioonn
– TTrraaiinniinngg && ccaarreeeerr mmaannaaggeemmeenntt
– MMoottiivvaattiioonn && ccoommppeennssaattiioonn
• SSeelleeccttiioonn && oorriieennttaattiioonn
– SSeelleeccttiioonn && oorriieennttaattiioonn
– TTrraaiinniinngg && ccaarreeeerr mmaannaaggeemmeenntt
– MMoottiivvaattiioonn && ccoommppeennssaattiioonn
• SSeelleeccttiioonn && oorriieennttaattiioonn
– RReeccrruuiittmmeenntt pprraaccttiicceess tthhaatt ffooccuuss oonn ccuullttuurraall ffiitt
– DDeeffiinnee ccrriittiiccaall ““ssuucccceessss ffaaccttoorrss”” ffoorr jjoobb
– BBeehhaavviioorraall--bbaasseedd sseelleeccttiioonn iinntteerrvviieewwiinngg
– EEffffeeccttiivvee oorriieennttaattiioonn
– RReeccrruuiittmmeenntt pprraaccttiicceess tthhaatt ffooccuuss oonn ccuullttuurraall ffiitt
– DDeeffiinnee ccrriittiiccaall ““ssuucccceessss ffaaccttoorrss”” ffoorr jjoobb
– BBeehhaavviioorraall--bbaasseedd sseelleeccttiioonn iinntteerrvviieewwiinngg
– EEffffeeccttiivvee oorriieennttaattiioonn

• TTrraaiinniinngg && ccaarreeeerr mmaannaaggeemmeenntt
– CCrreeaattee lleeaarrnniinngg eennvviirroonnmmeenntt
– AAddoopptt iinntteerraaccttiivvee aapppprrooaacchh ttoo ttrraaiinniinngg &&
• – CCrreeaattee lleeaarrnniinngg eennvviirroonnmmeenntt
– AAddoopptt iinntteerraaccttiivvee aapppprrooaacchh ttoo ttrraaiinniinngg &&
ddeevveellooppmmeenntt
– EEssttaabblliisshh ddeevveellooppmmeenntt aass lliinnee rreessppoonnssiibbiilliittyy
– OOffffeerr vvaarriieettyy ooff ddeevveellooppmmeenntt ooppppoorrttuunniittiieess
– EEssttaabblliisshh ddeevveellooppmmeenntt aass lliinnee rreessppoonnssiibbiilliittyy
– OOffffeerr vvaarriieettyy ooff ddeevveellooppmmeenntt ooppppoorrttuunniittiieess

• MMoottiivvaattiioonn && ccoommppeennssaattiioonn
– MMaannyy ccoommppaanniieess aarree wwiilllliinngg ttoo mmaattcchh ffiinnaanncciiaall
• MMoottiivvaattiioonn && ccoommppeennssaattiioonn
– MMaannyy ccoommppaanniieess aarree wwiilllliinngg ttoo mmaattcchh ffiinnaanncciiaall
ooffffeerriinnggss
– MMaayy nnoott bbee wwiissee ttoo ffooccuuss pprriimmaarriillyy oonn mmoonneeyy
– IInnccoorrppoorraattee nnoonnffiinnaanncciiaall rreewwaarrddss iinnttoo ccoommppeennssaattiioonn
pprrooggrraammss
– EEnnlliisstt hhiigghh ppeerrffoorrmmeerrss iinn ssoollvviinngg bbuussiinneessss pprroobblleemmss
– RReeccooggnniizzee eemmppllooyyeeee eeffffoorrttss mmoorree iinnffoorrmmaallllyy,, mmoorree
ppeerrssoonnaallllyy,, && mmoorree ffrreeqquueennttllyy
ooffffeerriinnggss
– MMaayy nnoott bbee wwiissee ttoo ffooccuuss pprriimmaarriillyy oonn mmoonneeyy
– IInnccoorrppoorraattee nnoonnffiinnaanncciiaall rreewwaarrddss iinnttoo ccoommppeennssaattiioonn
pprrooggrraammss
– EEnnlliisstt hhiigghh ppeerrffoorrmmeerrss iinn ssoollvviinngg bbuussiinneessss pprroobblleemmss
– RReeccooggnniizzee eemmppllooyyeeee eeffffoorrttss mmoorree iinnffoorrmmaallllyy,, mmoorree
ppeerrssoonnaallllyy,, && mmoorree ffrreeqquueennttllyy

• FFiinnaall rreeccoommmmeennddaattiioonnss
– DDeessiiggnn ssttrraatteeggiieess tthhaatt rreefflleecctt ppaarrttiiccuullaarr
• – DDeessiiggnn ssttrraatteeggiieess tthhaatt rreefflleecctt ppaarrttiiccuullaarr
ssiittuuaattiioonn
– EEvvaalluuaattee eeffffeeccttiivveenneessss ooff eeffffoorrttss aass
ssyysstteemmaattiiccaallllyy aass ppoossssiibbllee
– CCoonndduucctt eexxiitt iinntteerrvviieewwss
ssiittuuaattiioonn
– EEvvaalluuaattee eeffffeeccttiivveenneessss ooff eeffffoorrttss aass
ssyysstteemmaattiiccaallllyy aass ppoossssiibbllee
– CCoonndduucctt eexxiitt iinntteerrvviieewwss

SSttrraatteeggiieess SSttrraatteeggiieess ffoorr ffoorr RReessppoonnssiibbllee RReessppoonnssiibbllee RReessttrruuccttuurriinngg
RReessttrruuccttuurriinngg
• EEccoonnoommiicc ccoonnsseeqquueenncceess ooff eemmppllooyymmeenntt
ddoowwnnssiizziinngg
– NNeeiitthheerr eemmppllooyymmeenntt nnoorr aasssseett ddoowwnnssiizziinngg ssttrraatteeggiieess
• EEccoonnoommiicc ccoonnsseeqquueenncceess ooff eemmppllooyymmeenntt
ddoowwnnssiizziinngg
– NNeeiitthheerr eemmppllooyymmeenntt nnoorr aasssseett ddoowwnnssiizziinngg ssttrraatteeggiieess
yyiieellddeedd lloonngg--tteerrmm ppaayyooffffss ssiiggnniiffiiccaannttllyy llaarrggeerr tthhaann
tthhoossee ggeenneerraatteedd bbyy ssttaabbllee eemmppllooyyeerrss
– NNoott ppoossssiibbllee ffoorr ffiirrmmss ttoo ““ssaavvee”” oorr ““sshhrriinnkk”” tthheeiirr wwaayy
ttoo pprroossppeerriittyy
– PPrroossppeerriittyy wwaass oonnllyy ppoossssiibbllee bbyy ggrroowwiinngg bbuussiinneesssseess
– FFiirrmmss ccaannnnoott aassssuummee tthhaatt llaayyooffffss aarree qquuiicckk ffiixx
yyiieellddeedd lloonngg--tteerrmm ppaayyooffffss ssiiggnniiffiiccaannttllyy llaarrggeerr tthhaann
tthhoossee ggeenneerraatteedd bbyy ssttaabbllee eemmppllooyyeerrss
– NNoott ppoossssiibbllee ffoorr ffiirrmmss ttoo ““ssaavvee”” oorr ““sshhrriinnkk”” tthheeiirr wwaayy
ttoo pprroossppeerriittyy
– PPrroossppeerriittyy wwaass oonnllyy ppoossssiibbllee bbyy ggrroowwiinngg bbuussiinneesssseess
– FFiirrmmss ccaannnnoott aassssuummee tthhaatt llaayyooffffss aarree qquuiicckk ffiixx

SSttrraatteeggiieess ffoorr RReessppoonnssiibbllee RReessttrruuccttuurriinngg
• WWhhaatt’’ss ddiiffffeerreenntt aabboouutt ccuurrrreenntt llaayyooffffss??
• WWhhaatt’’ss ddiiffffeerreenntt aabboouutt ccuurrrreenntt llaayyooffffss??
– HHeeaalltthhyy ccoommppaanniieess hhooppiinngg ttoo rreedduuccee ccoossttss & bboooosstt eeaarrnniinnggss
bbyy rreedduucciinngg hheeaadd ccoouunntt
– AAtt ssaammee ttiimmee ffiirrmmss aarree ffiirriinngg ssoommee ppeeooppllee,, aarree hhiirriinngg ootthheerrss
– MMoorree mmaannaaggeerrss aarree bbrriieeffiinngg eemmppllooyyeeeess rreegguullaarrllyy aabboouutt
eeccoonnoommiicc ssttaattuuss ooff ccoommppaanniieess,, wwhhiicchh rraaiisseess aawwaarreenneessss &
pprreeppaarreess eemmppllooyyeeeess
– OOuuttppllaacceemmeenntt cceenntteerrss hhaavvee bbeeccoommee AAmmeerriiccaa’’ss nneeww hhiirriinngg
hhaallllss
– PPhheennoommeennoonn ooff llaayyooffffss nnoott lliimmiitteedd ttoo UU..SS..
– HHeeaalltthhyy ccoommppaanniieess hhooppiinngg ttoo rreedduuccee ccoossttss & bboooosstt eeaarrnniinnggss
bbyy rreedduucciinngg hheeaadd ccoouunntt
– AAtt ssaammee ttiimmee ffiirrmmss aarree ffiirriinngg ssoommee ppeeooppllee,, aarree hhiirriinngg ootthheerrss
– MMoorree mmaannaaggeerrss aarree bbrriieeffiinngg eemmppllooyyeeeess rreegguullaarrllyy aabboouutt
eeccoonnoommiicc ssttaattuuss ooff ccoommppaanniieess,, wwhhiicchh rraaiisseess aawwaarreenneessss &
pprreeppaarreess eemmppllooyyeeeess
– OOuuttppllaacceemmeenntt cceenntteerrss hhaavvee bbeeccoommee AAmmeerriiccaa’’ss nneeww hhiirriinngg
hhaallllss
– PPhheennoommeennoonn ooff llaayyooffffss nnoott lliimmiitteedd ttoo UU..SS..

• TTeenn mmiissttaakkeess ttoo aavvooiidd wwhheenn rreessttrruuccttuurriinngg
• TTeenn mmiissttaakkeess ttoo aavvooiidd wwhheenn rreessttrruuccttuurriinngg
11.. FFaaiilluurree ttoo bbee cclleeaarr aabboouutt lloonngg-- & sshhoorrtt--tteerrmm ggooaallss
22.. UUssee ooff ddoowwnnssiizziinngg aass ffiirrsstt rreessoorrtt,, rraatthheerr tthhaann aass llaasstt
33.. UUssee ooff nnoonn--sseelleeccttiivvee ddoowwnnssiizziinngg
44.. FFaaiilluurree ttoo cchhaannggee wwaayyss wwoorrkk iiss ddoonnee
55.. FFaaiilluurree ttoo iinnvvoollvvee wwoorrkkeerrss iinn rreessttrruuccttuurriinngg pprroocceessss
66.. FFaaiilluurree ttoo ccoommmmuunniiccaattee ooppeennllyy & hhoonneessttllyy
77.. IInneepptt hhaannddlliinngg ooff tthhoossee wwhhoo lloossee jjoobbss
8.. FFaaiilluurree ttoo mmaannaaggee ssuurrvviivvoorrss eeffffeeccttiivveellyy
9.. IIggnnoorriinngg eeffffeeccttss oonn ootthheerr ssttaakkeehhoollddeerrss
1100.. FFaaiilluurree ttoo eevvaalluuaattee rreessuullttss & lleeaarrnn ffrroomm mmiissttaakkeess
11.. FFaaiilluurree ttoo bbee cclleeaarr aabboouutt lloonngg-- & sshhoorrtt--tteerrmm ggooaallss
22.. UUssee ooff ddoowwnnssiizziinngg aass ffiirrsstt rreessoorrtt,, rraatthheerr tthhaann aass llaasstt
33.. UUssee ooff nnoonn--sseelleeccttiivvee ddoowwnnssiizziinngg
44.. FFaaiilluurree ttoo cchhaannggee wwaayyss wwoorrkk iiss ddoonnee
55.. FFaaiilluurree ttoo iinnvvoollvvee wwoorrkkeerrss iinn rreessttrruuccttuurriinngg pprroocceessss
66.. FFaaiilluurree ttoo ccoommmmuunniiccaattee ooppeennllyy & hhoonneessttllyy
77.. IInneepptt hhaannddlliinngg ooff tthhoossee wwhhoo lloossee jjoobbss
8.. FFaaiilluurree ttoo mmaannaaggee ssuurrvviivvoorrss eeffffeeccttiivveellyy
9.. IIggnnoorriinngg eeffffeeccttss oonn ootthheerr ssttaakkeehhoollddeerrss
1100.. FFaaiilluurree ttoo eevvaalluuaattee rreessuullttss & lleeaarrnn ffrroomm mmiissttaakkeess

• WWhhaatt ttoo ddoo
– CCaarreeffuullllyy ccoonnssiiddeerr rraattiioonnaallee bbeehhiinndd rreessttrruuccttuurriinngg
– CCoonnssiiddeerr vviirrttuueess ooff ssttaabbiilliittyy
– MMaannaaggeerrss mmaakkee ccoonncceerrnnss kknnoowwnn ttoo eemmppllooyyeeeess &
– CCaarreeffuullllyy ccoonnssiiddeerr rraattiioonnaallee bbeehhiinndd rreessttrruuccttuurriinngg
– CCoonnssiiddeerr vviirrttuueess ooff ssttaabbiilliittyy
– MMaannaaggeerrss mmaakkee ccoonncceerrnnss kknnoowwnn ttoo eemmppllooyyeeeess &
sseeeekk iinnppuutt
– DDoonn’’tt uussee ddoowwnnssiizziinngg aass ““qquuiicckk ffiixx”” ttoo aacchhiieevvee sshhoorrtt--
tteerrmm ggooaallss iinn ffaaccee ooff lloonngg--tteerrmm pprroobblleemmss
– BBee ssuurree eemmppllooyyeeeess ppeerrcceeiivvee pprroocceessss aass ffaaiirr
sseeeekk iinnppuutt
– DDoonn’’tt uussee ddoowwnnssiizziinngg aass ““qquuiicckk ffiixx”” ttoo aacchhiieevvee sshhoorrtt--
tteerrmm ggooaallss iinn ffaaccee ooff lloonngg--tteerrmm pprroobblleemmss
– BBee ssuurree eemmppllooyyeeeess ppeerrcceeiivvee pprroocceessss aass ffaaiirr

– MMaakkee ddeecciissiioonnss iinn ccoonnssiisstteenntt mmaannnneerr
– CCoommmmuunniiccaattee rreegguullaarrllyy & iinn vvaarriieettyy ooff wwaayyss
– GGiivvee ssuurrvviivvoorrss rreeaassoonn ttoo ssttaayy,, & pprroossppeeccttiivvee nneeww
– MMaakkee ddeecciissiioonnss iinn ccoonnssiisstteenntt mmaannnneerr
– CCoommmmuunniiccaattee rreegguullaarrllyy & iinn vvaarriieettyy ooff wwaayyss
– GGiivvee ssuurrvviivvoorrss rreeaassoonn ttoo ssttaayy,, & pprroossppeeccttiivvee nneeww
hhiirreess rreeaassoonn ttoo jjooiinn
– TTrraaiinn eemmppllooyyeeeess & mmaannaaggeerrss iinn nneeww wwaayyss ooff
ooppeerraattiinngg
– EExxaammiinnee aallll HHRR ssyysstteemmss ccaarreeffuullllyy iinn lliigghhtt ooff cchhaannggee
ooff ssttrraatteeggyy oorr eennvviirroonnmmeenntt ffaacciinngg ffiirrmm
hhiirreess rreeaassoonn ttoo jjooiinn
– TTrraaiinn eemmppllooyyeeeess & mmaannaaggeerrss iinn nneeww wwaayyss ooff
ooppeerraattiinngg
– EExxaammiinnee aallll HHRR ssyysstteemmss ccaarreeffuullllyy iinn lliigghhtt ooff cchhaannggee
ooff ssttrraatteeggyy oorr eennvviirroonnmmeenntt ffaacciinngg ffiirrmm

RReettiirreemmeenntt RReettiirreemmeenntt ooff ooff OOllddeerr OOllddeerr WWoorrkkeerrss:: WWoorrkkeerrss:: IIssssuueess IIssssuueess && && PPoolliicciieess
PPoolliicciieess
• MMaannddaattoorryy rreettiirreemmeenntt ccaann ccaauussee ggrreeaatt eeccoonnoommiicc &&
eemmoottiioonnaall hhaarrddsshhiipp ttoo mmaannyy oollddeerr wwoorrkkeerrss
• SShhoocckk ooff ccoommppuullssoorryy rreettiirreemmeenntt && rreessuullttiinngg lloossss
ooff pprroodduuccttiivvee wwoorrkk && eeaarrnniinngg ppoowweerr mmaayy lleeaadd ttoo
iimmppaaiirreedd hheeaalltthh && mmeennttaall wweellll--bbeeiinngg
• MMaannddaattoorryy rreettiirreemmeenntt ccaann ccaauussee ggrreeaatt eeccoonnoommiicc &&
eemmoottiioonnaall hhaarrddsshhiipp ttoo mmaannyy oollddeerr wwoorrkkeerrss
• SShhoocckk ooff ccoommppuullssoorryy rreettiirreemmeenntt && rreessuullttiinngg lloossss
ooff pprroodduuccttiivvee wwoorrkk && eeaarrnniinngg ppoowweerr mmaayy lleeaadd ttoo
iimmppaaiirreedd hheeaalltthh && mmeennttaall wweellll--bbeeiinngg

RReettiirreemmeenntt ooff OOllddeerr WWoorrkkeerrss:: IIssssuueess && PPoolliicciieess
• AA ssttrroonngg ccaassee ffoorr fflleexxiibbllee rreettiirreemmeenntt
ppoolliicciieess
– PPooppuullaattiioonn ggeettttiinngg oollddeerr
– PPeeooppllee lliivviinngg lloonnggeerr
– LLaabboorr ffoorrccee iiss ggrroowwiinngg aatt sslloowweerr rraattee
– AAggee ddiissttrriibbuuttiioonn cchhaannggiinngg iinn ffaavvoorr ooff oollddeerr ggrroouuppss
– LLaabboorr mmaarrkkeett aaccttiivviittyy ddeecclliinniinngg aammoonngg oollddeerr wwoorrkkeerrss
– AAvveerraaggee rreettiirreemmeenntt aaggee iiss ddeecclliinniinngg
• AA ssttrroonngg ccaassee ffoorr fflleexxiibbllee rreettiirreemmeenntt
ppoolliicciieess
– PPooppuullaattiioonn ggeettttiinngg oollddeerr
– PPeeooppllee lliivviinngg lloonnggeerr
– LLaabboorr ffoorrccee iiss ggrroowwiinngg aatt sslloowweerr rraattee
– AAggee ddiissttrriibbuuttiioonn cchhaannggiinngg iinn ffaavvoorr ooff oollddeerr ggrroouuppss
– LLaabboorr mmaarrkkeett aaccttiivviittyy ddeecclliinniinngg aammoonngg oollddeerr wwoorrkkeerrss
– AAvveerraaggee rreettiirreemmeenntt aaggee iiss ddeecclliinniinngg

RReettiirreemmeenntt RReettiirreemmeenntt ooff ooff OOllddeerr OOllddeerr WWoorrkkeerrss:: WWoorrkkeerrss:: IIssssuueess IIssssuueess && && PPoolliicciieess
PPoolliicciieess
• MMaannaaggeemmeenntt ooff llaabboorr sshhoorrttaaggeess iinn ssoommee
hhiigghhllyy sskkiilllleedd ttrraaddeess iinn nneexxtt ddeeccaaddee wwiillll
rreeqquuiirree
– EEmmppllooyymmeenntt ssttrraatteeggiieess tthhaatt ssllooww ddoowwnn wwiitthhddrraawwaall ooff
• MMaannaaggeemmeenntt ooff llaabboorr sshhoorrttaaggeess iinn ssoommee
hhiigghhllyy sskkiilllleedd ttrraaddeess iinn nneexxtt ddeeccaaddee wwiillll
rreeqquuiirree
– EEmmppllooyymmeenntt ssttrraatteeggiieess tthhaatt ssllooww ddoowwnn wwiitthhddrraawwaall ooff
oollddeerr wwoorrkkeerrss ffrroomm aarreeaass ooff hhiigghheesstt pprroodduuccttiivviittyy &&
ggrroowwtthh iinn eeccoonnoommyy oorr
– PPrreevveenntt ttoottaall lloossss ooff ssuucchh vviittaall sskkiillllss && eexxppeerrttiissee iinn
ppoosstt--rreettiirreemmeenntt ppeerriioodd
oollddeerr wwoorrkkeerrss ffrroomm aarreeaass ooff hhiigghheesstt pprroodduuccttiivviittyy &&
ggrroowwtthh iinn eeccoonnoommyy oorr
– PPrreevveenntt ttoottaall lloossss ooff ssuucchh vviittaall sskkiillllss && eexxppeerrttiissee iinn
ppoosstt--rreettiirreemmeenntt ppeerriioodd

• – IInnddiivviidduuaall ddiiffffeerreenncceess mmuucchh mmoorree iimmppoorrttaanntt
• AAggee--ppeerrffoorrmmaannccee rreellaattiioonnsshhiipp
– IInnddiivviidduuaall ddiiffffeerreenncceess mmuucchh mmoorree iimmppoorrttaanntt
tthhaann aaggee ggrroouupp ddiiffffeerreenncceess
– CChhrroonnoollooggiiccaall aaggee aaccccoouunnttss ffoorr oonnllyy ssmmaallll
ppeerrcceennttaaggee ooff vvaarriiaannccee iinn ppeerrffoorrmmaannccee
– AAggee && ppeerrffoorrmmaannccee aappppeeaarrss ttoo bbee ggeenneerraallllyy
uunnrreellaatteedd
tthhaann aaggee ggrroouupp ddiiffffeerreenncceess
– CChhrroonnoollooggiiccaall aaggee aaccccoouunnttss ffoorr oonnllyy ssmmaallll
ppeerrcceennttaaggee ooff vvaarriiaannccee iinn ppeerrffoorrmmaannccee
– AAggee && ppeerrffoorrmmaannccee aappppeeaarrss ttoo bbee ggeenneerraallllyy
uunnrreellaatteedd

• AArrgguummeennttss ffoorr mmaannddaattoorryy rreettiirreemmeenntt
– AAssssuummeess tthhaatt jjoobb ppeerrffoorrmmaannccee && aaggee bbeeccoommee nneeggaattiivveellyy
• AArrgguummeennttss ffoorr mmaannddaattoorryy rreettiirreemmeenntt
– AAssssuummeess tthhaatt jjoobb ppeerrffoorrmmaannccee && aaggee bbeeccoommee nneeggaattiivveellyy
ccoorrrreellaatteedd aafftteerr wwoorrkkeerr rreeaacchheess cceerrttaaiinn aaggee
– EEnnaabblleess ““rreettiirreemmeenntt wwiitthh ddiiggnniittyy”” && aalllloowwss ffoorr ddiissmmiissssaall wwiitthhoouutt
ccaauussee ootthheerr tthhaann aaggee
–MMiinniimmiizzeess nneeeedd ttoo mmoonniittoorr && aasssseessss oollddeerr wwoorrkkeerr ppeerrffoorrmmaannccee
– JJuussttiiffiieess ccoommppeennssaattiioonn sseeqquueenncciinngg sscchheemmeess tthhaatt uunnddeerrppaayy
yyoouunnggeerr wwoorrkkeerrss && oovveerrppaayy oollddeerr wwoorrkkeerrss
– AAssssuummeess oollddeerr wwoorrkkeerrss aarree lleessss ttrraaiinnaabbllee oorr aaddaappttaabbllee
– SSeerrvveess nneeeedd ffoorr oorrggaanniizzaattiioonnaall ppllaannnniinngg && rreenneewwaall
ccoorrrreellaatteedd aafftteerr wwoorrkkeerr rreeaacchheess cceerrttaaiinn aaggee
– EEnnaabblleess ““rreettiirreemmeenntt wwiitthh ddiiggnniittyy”” && aalllloowwss ffoorr ddiissmmiissssaall wwiitthhoouutt
ccaauussee ootthheerr tthhaann aaggee
–MMiinniimmiizzeess nneeeedd ttoo mmoonniittoorr && aasssseessss oollddeerr wwoorrkkeerr ppeerrffoorrmmaannccee
– JJuussttiiffiieess ccoommppeennssaattiioonn sseeqquueenncciinngg sscchheemmeess tthhaatt uunnddeerrppaayy
yyoouunnggeerr wwoorrkkeerrss && oovveerrppaayy oollddeerr wwoorrkkeerrss
– AAssssuummeess oollddeerr wwoorrkkeerrss aarree lleessss ttrraaiinnaabbllee oorr aaddaappttaabbllee
– SSeerrvveess nneeeedd ffoorr oorrggaanniizzaattiioonnaall ppllaannnniinngg && rreenneewwaall

• IImmpplliiccaattiioonnss ffoorr oorrggaanniizzaattiioonnaall rreettiirreemmeenntt ppoolliiccyy
–MMoonniittoorr rreettiirreemmeenntt ppoolliicciieess ssoo tthheeyy mmeeeett rreeqquuiirreemmeennttss ooff
• IImmpplliiccaattiioonnss ffoorr oorrggaanniizzaattiioonnaall rreettiirreemmeenntt ppoolliiccyy
–MMoonniittoorr rreettiirreemmeenntt ppoolliicciieess ssoo tthheeyy mmeeeett rreeqquuiirreemmeennttss ooff
lleeggiissllaattiioonn
–UUnnddeerrttaakkee hhuummaann rreessoouurrccee ppllaannnniinngg ttoo iinnssuurree lleevveellss ooff
rreeqquuiirreedd sskkiillllss aarree mmaaiinnttaaiinneedd && nnoott uunndduullyy ddeepplleetteedd bbyy
rreettiirreemmeenntt pprrooggrraammss && ppoolliicciieess
–DDeevveelloopp aaggee--nneeuuttrraall ppoolliicciieess ttoo eennssuurree eeffffeeccttiivvee aacccceessss ttoo &&
uuttiilliizzaattiioonn ooff oollddeerr wwoorrkkeerrss
–CCrreeaattee fflleexxiibbllee wwoorrkk && rreettiirreemmeenntt aarrrraannggeemmeennttss tthhaatt mmeett
nneeeeddss ooff oollddeerr wwoorrkkeerrss && oorrggaanniizzaattiioonn
lleeggiissllaattiioonn
–UUnnddeerrttaakkee hhuummaann rreessoouurrccee ppllaannnniinngg ttoo iinnssuurree lleevveellss ooff
rreeqquuiirreedd sskkiillllss aarree mmaaiinnttaaiinneedd && nnoott uunndduullyy ddeepplleetteedd bbyy
rreettiirreemmeenntt pprrooggrraammss && ppoolliicciieess
–DDeevveelloopp aaggee--nneeuuttrraall ppoolliicciieess ttoo eennssuurree eeffffeeccttiivvee aacccceessss ttoo &&
uuttiilliizzaattiioonn ooff oollddeerr wwoorrkkeerrss
–CCrreeaattee fflleexxiibbllee wwoorrkk && rreettiirreemmeenntt aarrrraannggeemmeennttss tthhaatt mmeett
nneeeeddss ooff oollddeerr wwoorrkkeerrss && oorrggaanniizzaattiioonn

SHRM N ch13

Recommended

Recommended

More Related Content

What's hot

What's hot (20)

Viewers also liked

Viewers also liked (9)

Similar to SHRM N ch13

Similar to SHRM N ch13 (18)

More from Dhamo daran

More from Dhamo daran (20)

SHRM N ch13