Prezentacja inwestorska wyników finansowych i operacyjnych Grupy Kapitałowej Dom Development S.A. w I kw. 2018

1. Dom Development S.A.
Grupa Kapitałowa
Prezentacja wyników za I kwartał 2018
26 kwietnia 2018

2. Najważniejsze wydarzenia
I kw. 2018
• Sprzedaż kwartalna: 848 lokali (+5% r/r)
• Start własnego generalnego wykonawstwa w Dom Development S.A.
• Rozpoczęcie budowy 7 projektów z 1 079 lokalami (+88% r/r)
• Planowa dywersyfikacja – umocnienie działalności w Trójmieście i
Wrocławiu
2

3. Wyniki finansowe I kw. 2018 – podsumowanie
• Przekazania: 416 lokali (+81% r/r)
• Przychody: 203 mln PLN (+80 % r/r)
• Marża brutto: 29,9% (+6,9 p.p. r/r)
• Zysk netto: 17,5 mln PLN (I kw. 2017: 1mln zł straty)
• Wskaźnik zadłużenia netto na dzień 31.03.2018 r.: -1,6%
3

4. Sytuacja rynkowa w I kw. 2018
• Wysoka sprzedaż przy rosnących cenach
• Sprzyjające czynniki makroekonomiczne wspierały popyt: niskie stopy
procentowe, niski poziom bezrobocia, wzrost PKB oraz silny wzrost płac
• Podaż nie nadąża za wysokim popytem
• Problemy branży budowlanej z płynnością i niedoborem pracowników
skutkują wzrostem kosztów budowy i opóźnieniami w realizacji
• Bardzo trudna sytuacja na rynku zakupów gruntów
• Wysoki udział klientów „gotówkowych” – ok. 40% ogółu transakcji w Dom
Development
4

5. 5
Kwartalna sprzedaż netto
598 640 678
615
701 705 714
806
1 039 1 081 1 049
848
0
200
400
600
800
1 000
II kw. 2015 III kw. 2015 IV kw. 2015 I kw. 2016 II kw. 2016 III kw. 2016 IV kw. 2016 I kw. 2017 II kw. 2017 III kw. 2017 IV kw. 2017 I kw. 2018
Liczba lokali

6. 2 505
2 214 2 104 2 278
3 254
2 791 2 677
2 416
506
451
402
272
221
270 302
323
3 011
2 665
2 506 2 550
3 475
3 061 2 979
2 739
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
3 000
3 500
30/06/2016 30/09/2016 31/12/2016 31/03/2017 30/06/2017 30/09/2017 31/12/2017 31/03/2018
Lokale w budowie Lokale na projektach zakończonych
6
Oferta
Liczba lokali

7. 7
Inwestycje wprowadzone do realizacji
1 349
557
555 575
1 654
1 002
512
1 079
0
200
400
600
800
1 000
1 200
1 400
1 600
II kw. 2016 III kw. 2016 IV kw. 2016 I kw. 2017 II kw. 2017 III kw. 2017 IV kw. 2017 I kw. 2018
Liczba lokali
12 projektów4 projekty4 projekty8 projektów 5 projektów 6 projektów 6 projektów 7 projektów

8. 8
Projekty w realizacji
3 935 3 886
3 543
3 854
5 945
6 241
5 221 5 447
0
1 000
2 000
3 000
4 000
5 000
6 000
30/06/2016 30/09/2016 31/12/2016 31/03/2017 30/06/2017 30/09/2017 31/12/2017 31/03/2018
Liczba lokali

9. 9
Bank ziemi
6 734 7 016
6 450 6 688
8 306 8 207 8 447
7 904
0
1 000
2 000
3 000
4 000
5 000
6 000
7 000
8 000
30/06/2016 30/09/2016 31/12/2016 31/03/2017 30/06/2017 30/09/2017 31/12/2017 31/03/2018
Liczba lokali

10. 10
Przekazania
Lokale sprzedane i nieprzekazane
31.12.2017 31.03.2018
3 213
lokali
3 645
lokali, w tym:
• 836 lokali na projektach zakończonych
• 2 809 lokali w budowie, z czego
budowa 2 328 kończy się w 2018 roku
564 500
1 162
230
674 553
1 472
416
0
200
400
600
800
1000
1200
1400
II kw. 2016 III kw. 2016 IV kw. 2016 I kw. 2017 II kw. 2017 III kw. 2017 IV kw. 2017 I kw. 2018
Liczba lokali

11. 11
Skumulowana sprzedaż netto do rozpoznania w wyniku
0
200
400
600
800
1 000
1 200
1 400
1 600
1 800
I
II
III
IV
V
VI
VII
VIII
IX
X
XI
XII
I
II
III
IV
V
VI
VII
VIII
IX
X
XI
XII
I
II
III
IV
V
VI
VII
VIII
IX
X
XI
XII
I
II
III
IV
V
VI
VII
VIII
IX
X
XI
XII
I
II
III
IV
V
VI
VII
VIII
IX
X
XI
XII
I
II
III
2013 2014 2015 2016 2017 2018
mln PLN

12. 12
Wyniki finansowe: Rachunek zysków i strat
Rachunek zysków i strat I kw. 2018 I kw. 2017 Zmiana
Przychody ze sprzedaży 203,5 113,0 80%
Przekazane lokale (szt.) 416 230 81%
Przychody na lokal (tys. PLN) 489 491 0%
Zysk brutto ze sprzedaży 60,8 26,0 134%
Marża brutto 29,9% 23,0% 6,9 p.p.
Zysk operacyjny (EBIT) 22,5 (1,0) -
Marża EBIT 11,1% (0,8%) 11,9 p.p.
Zysk brutto 22,4 (1,0) -
Marża zysku brutto 11,0% (0,9%) 11,9 p.p.
Zysk netto 17,5 (1,0) -
Marża zysku netto 8,6% (0,9%) 9,5 p.p.
Zysk na akcję (PLN) 0,70 (0,04) -
IAS 18, dane w mln PLN

13. 13
Wyniki finansowe: Bilans
Skonsolidowany bilans 31.03.2018 31.03.2017 Zmiana
Kapitał własny 1 023,8 931,8 10%
Dług netto / (gotówka netto)* (16,8) (149,8) -
Gearing (dług netto/kapitały własne) (1,6)% (16,1)% 14,4 p.p.
Aktywa netto na akcję (PLN) 41,00 37,47 9%
Ilość akcji (mln szt.) 25,0 24,9 0%
ROE (12M) 22,5% 13,5% 9,0 p.p.
ROCE (12M) 19,6% 13,0% 6,6 p.p.
*suma kredytów i obligacji pomniejszona o gotówkę (w tym środki na rachunkach powierniczych) IAS 18, dane w mln PLN

14. 14
Struktura zapadalności długu
0
100 110
50
0
35
0
20
40
60
80
100
120
140
160
do 31.03.2019 do 31.03.2020 do 31.03.2021 do 31.03.2022 do 31.03.2023
Obligacje Kredyty
mln PLN
Gotówka (w tym środki na rachunkach powierniczych) na dzień 31/03/2018 312 mln PLN
Zadłużenie z tytułu obligacji na dzień 31/03/2018 260 mln PLN
Dostępne linie kredytowe na dzień 31/03/2018 200 mln PLN

15. 15
Podsumowanie: I kwartał 2018
 Start własnego generalnego wykonawstwa w Warszawie
 Bardzo dobra sytuacja na rynkach: warszawskim, wrocławskim i trójmiejskim
 848 sprzedanych lokali (wzrost o 5% r/r)
 2.739 lokali w ofercie
 5.447 lokali w budowie w ramach 42 projektów
 Uruchomienie 7 projektów z 1.079 lokalami
 Nowe grunty na ponad 400 lokali w Trójmieście i ok. 200 lokali we Wrocławiu
 Zysk netto: 17,5 mln zł
 Wskaźnik zadłużenia netto: -1,6%

16. 16

17. 17
Załącznik 1:
Rozpoczęcie przekazań w 2018
Początek przekazań: zgodnie z harmonogramem / przyśpieszony / opóźniony
Projekt Lokalizacja
Liczba
lokali
Start
przekazań
Projekt Lokalizacja
Liczba
lokali
Start
przekazań
II
kw.
Klasyków Wille Miejskie etap 2 Warszawa 204 kwi '18
IV
kw.
Wilno VI etap 1 Warszawa 309 paź '18
Premium etap 3 Warszawa 134 kwi '18 Premium etap 5 Warszawa 113 lis '18
Idea budynek 4 Trójmiasto 31 kwi '18 Apartamenty Mokotów nad Skarpą 2 Warszawa 190 lis '18
Moderna etap 4 Warszawa 189 maj '18 Cybernetyki 17 etap 1 Warszawa 146 lis '18
Futura Park budynek 9 Trójmiasto 42 maj '18 Moderna etap 3 Warszawa 187 lis '18
Aura etap 2 Wrocław 172 maj '18 Wille Lazurowa etap 2 Warszawa 102 lis '18
Amsterdam etap 1 Warszawa 60 cze '18 Spektrum budynek A Trójmiasto 169 lis '18
Apartamenty Włodarzewska 30 Warszawa 123 cze '18 Idea budynek 5 Trójmiasto 62 lis '18
Impuls budynek D Trójmiasto 153 cze '18 Nowy Horyzont budynek 11 Trójmiasto 38 lis '18
III
kw.
Spektrum budynek B Trójmiasto 169 lip '18 Apartamenty Park Szczęśliwicki Warszawa 46 gru '18
Kwartet - Macierzy Szkolnej Trójmiasto 27 lip '18 Dom na Bartyckiej Warszawa 131 gru '18
Futura Park budynek 7 Trójmiasto 8 lip '18 Forma etap 2 Warszawa 199 gru '18
Impuls budynek C Trójmiasto 55 sie '18 Amsterdam etap 2 Warszawa 314 gru '18
Nowy Horyzont budynek 12 Trójmiasto 38 sie '18 Cybernetyki 17 etap 2 Warszawa 247 gru '18
Forma etap 1 Warszawa 95 wrz '18 Port Żerań etap 1 Warszawa 362 gru '18
Viridis budynek A2 Trójmiasto 42 wrz '18 Premium etap 4 Warszawa 248 gru '18
Scena Apartamenty Trójmiasto 61 gru '18
Osiedle Viridis budynek A1 Trójmiasto 32 gru '18

18. 18
Załącznik 2a:
Projekty w realizacji i przygotowaniu: Warszawa
liczba lokali, stan na 31/03/2018
NR PROJEKT
W
REALIZACJI
W
PRZYGOTO-
WANIU
1 ŻOLIBORZ ARTYSTYCZNY II --- 1 323
2 PREMIUM 361 ---
3 WILLE LAZUROWA 102 ---
4 OGRODOWA --- 175
5 WŁODARZEWSKA 70/72 --- 102
6
APARTAMENTY PARK
SZCZĘŚLIWICKI (PRZY PARKU)
46 ---
7 MARINA MOKOTÓW --- 763
8
APARTAMENTY MOKOTÓW NAD
SKARPĄ
190 ---
9 CYBERNETYKI 17 633 ---
10 WILLE TANECZNA --- 78
11
APARTAMENTY DOLNY MOKOTÓW
(SOBIESKIEGO)
153 ---
12 DOM NA BARTYCKIEJ 131 ---
RAZEM
LEWA STRONA
1 616 2 441
NR PROJEKT W REALIZACJI
W
PRZYGOTOWANIU
13 REGATY 272 ---
14 PALLADIUM (AKACJE) --- 566
15
PORT ŻERAŃ
(KOWALCZYKA)
362 482
16 MODERNA 187 ---
17
AMSTERDAM
(SAMARYTANKA)
576 ---
18 WILNO 520 1 369
19 FORMA (MOTOROWA) 507 ---
20 SIENNICKA --- 557
RAZEM
PRAWA STRONA
2 424 2 974
Warszawa
14
16
17
19
PROJEKT W PRZYGOTOWANIU
PROJEKT W REALIZACJI
4
9
18
12
2
1
3
6
7
8
11
13
5
10
15
20

19. 19
PROJEKT W PRZYGOTOWANIU
PROJEKT W REALIZACJI
Trójmiasto
1
2
4
57
6
3
11 8
NR PROJEKT W REALIZACJI W PRZYGOTOWANIU
1 OSIEDLE VIRIDIS 74 ---
2 IDEA 131 183
3 NOWY HORYZONT 76 ---
4 SPEKTRUM 570 ---
5 IMPULS 2 208 ---
6 OSIEDLE BEAUFORTA 26 582
7 SCENA APARTAMENTY 61 ---
8 KRYNICKA --- 158
9 FUTURA PARK 50 ---
10
ZIELONY POŁUDNIK
(STAROGARDZKA)
--- 587
11 KWARTET 27 9
12 RUMIA STOCZNIOWCÓW --- 250
13 GDYNIA MORSKA (NOWY) --- 158
RAZEM 1 223 1 927
12
910
13
Załącznik 2b:
Projekty w realizacji i przygotowaniu: Trójmiasto
liczba lokali, stan na 31/03/2018

20. 20
PROJEKT
W
REALIZACJI
W
PRZYGOTOWANIU
1 KSIĘŻE NOWE (RYBNICKA) 132 ---
2 STABŁOWICKA --- 223
3 STUDIO ARTE 52 ---
4 KSIĘCIA WITOLDA --- 138
5 PIĘKNA --- 201
WROCŁAW 184 562
Wrocław
PROJEKT W PRZYGOTOWANIU
PROJEKT W REALIZACJI
1
2
5
3
4
Załącznik 2c:
Projekty w realizacji i przygotowaniu: Wrocław
liczba lokali, stan na 31/03/2018

21. 21
Załącznik 2d:
Projekty w realizacji i przygotowaniu
Podsumowanie
LOKALIZACJA
LICZBA INWESTYCJI
W REALIZACJI
LICZBA LOKALI
W REALIZACJI
LICZBA LOKALI
W PRZYGOTOWANIU
LICZBA LOKALI
RAZEM
WARSZAWA 22 4 040 5 415 9 455
WROCŁAW 2 184 562 746
TRÓJMIASTO 18 1 223 1 927 3 150
RAZEM 42 5 447 7 904 13 351

22. 22
Dom Development S.A. dokłada wszelkich starań, aby prezentowane dane były kompletne, aktualne i zgodne ze stanem faktycznym, nie może jednak tego w pełni
zagwarantować, w związku z czym nie ponosi żadnej odpowiedzialności za skutki wykorzystywania prezentowanych danych, w szczególności za szkody powstałe w
wyniku korzystania z nich przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych. Dane publikowane w niniejszej prezentacji pochodzą z wiarygodnych, publicznie dostępnych
źródeł i według najlepszej wiedzy firmy Dom Development S.A. mogą być uznane za rzetelne.
Kontakt dla inwestorów:
Magdalena Cumanis
tel. +48 22 351 68 49
e-mail: magdalena.cumanis@domd.pl
www.inwestor.domd.pl
Zasady ujmowania wyników Euro Styl S.A.:
• Wolumen sprzedaży – od II kw. 2017 r.
• Inwestycje wprowadzone do realizacji – cały 2017 rok
• Przekazania i wyniki finansowe – od 8 czerwca 2017 r., t.j. od dnia akwizycji