ערב עיון - מכללת אליוט 29.1.17

1. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
"‫ההתייעלות‬ ‫חוק‬"
‫ס‬'77-‫עודפים‬ ‫של‬ ‫כפויה‬ ‫חלוקה‬
1
‫חיבה‬ ‫ישי‬,‫רו‬"‫ומשפטן‬ ‫ח‬
‫ארצי‬,‫חיבה‬,‫אלמקייס‬,‫כהן‬-‫בע‬ ‫מיסוי‬ ‫פתרונות‬"‫מ‬
www.ahec-tax.co.il
‫אליוט‬ ‫עיון‬ ‫יום‬
29‫ינואר‬2017

2. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫עניינים‬ ‫תוכן‬
2
•‫מבוא‬
•‫החדש‬ ‫הסעיף‬
•‫הסעיף‬ ‫להחלת‬ ‫תנאים‬-‫אצבע‬ ‫כלל‬
•‫הסעיף‬ ‫הגדרות‬
•‫תחולה‬ ‫הוראות‬
•‫ומחשבה‬ ‫לדיון‬ ‫נקודות‬

3. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫סעיף‬77‫לפקודה‬‫העניק‬‫למנהל‬‫את‬‫הסמכות‬‫להורות‬‫על‬‫חלוקת‬‫רווחי‬
‫חברה‬‫כדיבידנד‬,‫בנסיבות‬‫מסויימות‬,‫וזאת‬‫רק‬‫לאחר‬‫התייעצות‬‫בוועדה‬.
‫השימוש‬‫המעשי‬‫בסעיף‬‫היה‬‫זניח‬,‫ויושם‬‫לאחרונה‬‫לפני‬‫עשרות‬‫שנים‬.
‫מטבע‬‫הדברים‬,‫בנסיבות‬‫אלו‬‫ואולי‬‫הדבר‬‫הינו‬‫בבחינת‬"‫הביצה‬
‫והתרנגולת‬",‫וועדה‬‫כזו‬‫כלל‬‫אינה‬‫קיימת‬.
‫התנאים‬‫הטכניים‬‫לישום‬‫סמכות‬"‫הנציב‬",‫בסעיף‬‫הישן‬‫הם‬:
‫היוועצות‬‫בוועדה‬.
‫לא‬‫חולקו‬‫עד‬‫תום‬‫שנה‬‫עוקבת‬,75%‫לפחות‬‫מ‬"‫הכנסתה‬‫הטעונה‬‫מס‬
‫באותה‬‫שנת‬‫מס‬".
‫החלוקה‬‫הכפויה‬‫מוגבלת‬‫בזמן‬‫ויכולה‬‫להתבצע‬‫רק‬‫עד‬‫תום‬‫ארבע‬
‫שנים‬‫מכל‬‫שנת‬‫מס‬‫רלוונטית‬.
‫סעיף‬77-‫הקודם‬ ‫בנוסחו‬
‫מבוא‬
3

4. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫בהצעת‬‫החוק‬‫מיום‬31.10.2016,‫ביקשה‬‫רשות‬‫המיסים‬‫לתקן‬‫בסעיף‬
‫תיקונים‬"‫קלים‬":
‫מחד‬-‫התיישנות‬‫הטיפול‬‫באילוץ‬‫חלוקת‬‫רווחים‬‫תהיה‬‫בתום‬3‫שנים‬
‫מתום‬‫שנה‬‫רלוונטית‬,‫במקום‬4‫שנים‬.
‫אבל‬‫מאידך‬‫התבקש‬‫לבטל‬‫את‬‫הצורך‬‫בהיוועצות‬‫בוועדה‬,‫ומנהל‬‫רשות‬
‫המיסים‬‫יהיה‬‫המחליט‬‫לבדו‬.
‫כמו‬‫כן‬‫התבקש‬‫לשנות‬‫את‬‫הגדרת‬‫הרווחים‬‫הנבחנים‬‫לעניין‬‫אילוץ‬
‫החלוקה‬,‫כך‬‫שאלו‬‫יהיו‬‫רווחי‬‫החברה‬‫מאז‬‫ומעולם‬,‫קרי‬-‫לא‬‫מדובר‬
‫באמת‬‫על‬‫אילוץ‬‫חלוקת‬‫רווחים‬‫שוטפים‬‫אלא‬‫אילוץ‬‫חלוקת‬‫יתרת‬
‫עודפים‬,‫לרבות‬‫אלו‬‫שכבר‬‫מזמן‬‫מחוץ‬‫להישג‬‫ידו‬‫של‬‫המנהל‬!!
‫סעיף‬77-‫הקודם‬ ‫בנוסחו‬
‫מבוא‬
4

5. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫בדיונים‬‫המקדימים‬‫שנערכו‬‫בין‬‫רשות‬‫המיסים‬‫ללשכות‬‫המקצועיות‬,
‫נתקלה‬‫רשות‬‫המיסים‬‫בהתנגדות‬‫עזה‬,‫ובסופו‬‫של‬‫דבר‬‫רשות‬‫המיסים‬
‫ויתרה‬‫בנקודה‬‫הקריטית‬‫וחובת‬‫ההיוועצות‬‫תשאר‬‫בוועדה‬.
‫מנהל‬‫רשות‬‫המיסים‬‫לא‬‫יוכל‬‫להחליט‬‫לבדו‬‫על‬‫אילוץ‬‫חלוקת‬‫רווחים‬.
‫סעיף‬81‫לפקודה‬-‫ועדה‬‫מייעצת‬
"‫ועדה‬‫של‬‫חמישה‬‫ובהם‬‫שלושה‬‫לפחות‬‫שאינם‬‫עובדי‬‫המדינה‬,‫תייעץ‬
‫למנהל‬‫בענין‬‫השימוש‬‫בסמכות‬‫שהוענקה‬‫לו‬‫בפרק‬‫זה‬;
‫הועדה‬‫תיבחר‬‫על‬‫ידי‬‫המנהל‬‫בשעת‬‫הצורך‬‫מתוך‬‫רשימה‬‫שתיערך‬‫על‬
‫ידי‬‫שר‬‫האוצר‬‫בהודעה‬‫שפורסמה‬‫ברשומות‬".
‫סעיף‬77-‫הקודם‬ ‫בנוסחו‬
‫מבוא‬
5

6. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫להלן‬‫נוסחו‬‫של‬‫ס‬'77(‫א‬)‫בנוסחו‬‫החדש‬:
"‫ראה‬‫המנהל‬,‫כי‬‫חברת‬‫מעטים‬‫לא‬‫חילקה‬‫דיבידנד‬‫בשיעור‬‫של‬50%
‫לפחות‬‫מתוך‬‫רווחיה‬‫לשנת‬‫מס‬‫פלונית‬,‫לבעלי‬‫מניותיה‬,‫עד‬‫תום‬‫חמש‬‫שנים‬
‫לאחר‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬,‫וכי‬‫רווחיה‬‫הנצברים‬‫עולים‬‫על‬‫חמישה‬‫מיליון‬
‫שקלים‬‫חדשים‬,‫ויש‬‫בידה‬‫לחלק‬‫רווחיה‬‫או‬‫חלק‬‫מהם‬‫בלי‬‫להזיק‬‫לקיומו‬
‫ולפיתוחו‬‫של‬‫עסקה‬,‫וכי‬‫תוצאת‬‫אי‬-‫החלוקה‬‫היא‬‫הימנעות‬‫ממס‬‫או‬
‫הפחתת‬‫מס‬-‫רשאי‬‫הוא‬,‫לאחר‬‫התייעצות‬‫עם‬‫הוועדה‬‫שיש‬‫עליה‬‫הוראה‬
‫להלן‬,‫ולאחר‬‫שניתנה‬‫לחברה‬‫הזדמנות‬‫סבירה‬‫להשמיע‬‫דבריה‬,‫לתת‬
‫הוראה‬‫לפקיד‬‫השומה‬‫לנהוג‬‫בחלק‬‫של‬‫עד‬50%‫מרווחיה‬‫לשנת‬‫המס‬,
‫לאחר‬‫שהופחת‬‫מהם‬‫סכום‬‫הדיבידנד‬‫שחילקה‬‫מרווחי‬‫אותה‬‫שנת‬‫מס‬,
‫כאילו‬‫חולקו‬‫בתור‬‫דיבידנדים‬,‫ובלבד‬‫שלאחר‬‫הוראת‬‫המנהל‬‫לא‬‫יפחתו‬
‫רווחיה‬‫הנצברים‬‫לתום‬‫אותה‬‫שנה‬‫ולתום‬‫שנת‬‫המס‬‫שקדמה‬‫להוראת‬
‫המנהל‬,‫משלושה‬‫מיליון‬‫שקלים‬‫חדשים‬;"
‫סעיף‬77-‫כמחולקים‬ ‫אותם‬ ‫שרואים‬ ‫רווחים‬
‫החדש‬ ‫הסעיף‬
6

7. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
"‫רווחים‬‫נצברים‬"-‫כלל‬‫ההכנסה‬‫החייבת‬‫של‬‫החברה‬,‫בתוספת‬‫ההכנסות‬
‫הפטורות‬‫ממס‬,‫לרבות‬‫שבח‬‫כמשמעותו‬‫בסעיף‬6‫לחוק‬‫מיסוי‬‫מקרקעין‬,
‫אשר‬‫נצברו‬‫מיום‬‫התאגדותה‬‫ועד‬‫תום‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬,‫בניכוי‬‫המס‬
‫החל‬‫עליה‬‫ובניכוי‬‫דיבידנד‬‫שהיא‬‫חילקה‬‫עד‬‫תום‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬,
‫ובלבד‬‫שסכום‬‫הרווחים‬‫לא‬‫יעלה‬‫על‬‫סכום‬‫הרווחים‬‫כהגדרתם‬‫בסעיף‬
302(‫ב‬)‫לחוק‬‫החברות‬‫בתוספת‬‫רווחים‬‫שהוונו‬;
"‫רווחיה‬‫לשנת‬‫מס‬‫פלונית‬"-‫רווחים‬‫נצברים‬‫לתום‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬
‫בניכוי‬‫רווחים‬‫נצברים‬‫לתום‬‫שנת‬‫המס‬‫שקדמה‬‫לה‬‫ובתוספת‬‫דיבידנד‬
‫שחולק‬‫בשנת‬‫המס‬‫הפלונית‬.
‫סעיף‬77-‫כמחולקים‬ ‫אותם‬ ‫שרואים‬ ‫רווחים‬
‫החדש‬ ‫הסעיף‬
7

8. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫של‬ ‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫עודפים‬
‫אצבע‬ ‫כלל‬
‫זהו‬‫תמצית‬‫נוסח‬‫סעיף‬77‫החדש‬,‫כפי‬‫שעבר‬‫בחקיקה‬.
‫מוצג‬‫כנקודות‬‫לצורך‬‫המחשה‬:
"‫ראה‬‫המנהל‬,‫כי‬‫חברת‬‫מעטים‬‫לא‬‫חילקה‬‫דיבידנד‬‫בשיעור‬‫של‬50%‫לפחות‬‫מתוך‬
‫רווחיה‬‫לשנת‬‫מס‬‫פלונית‬,‫לבעלי‬‫מניותיה‬;
‫עד‬‫תום‬‫חמש‬‫שנים‬‫לאחר‬‫שנת‬‫המס‬‫הפלונית‬(‫להלן‬-‫התקופה‬
‫האמורה‬);
‫וכי‬‫רווחיה‬‫הנצברים‬‫עולים‬‫על‬‫חמישה‬‫מיליון‬₪;
‫ויש‬‫בידה‬‫לחלק‬‫רווחיה‬‫או‬‫חלק‬‫מהם‬‫בלי‬‫להזיק‬‫לקיומו‬‫ולפיתוחו‬‫של‬‫עסקה‬,‫וכי‬
‫תוצאת‬‫אי‬-‫החלוקה‬‫היא‬‫הימנעות‬‫ממס‬‫או‬‫הפחתת‬‫מס‬-
‫רשאי‬‫הוא‬,‫לאחר‬‫התייעצות‬‫בועדה‬‫שיש‬‫עליה‬‫הוראה‬‫להלן‬,‫ולאחר‬‫שניתנה‬
‫לחברה‬‫הזדמנות‬‫סבירה‬‫להשמיע‬‫דבריה‬;
‫ליתן‬‫הוראה‬‫לפקיד‬‫השומה‬‫לנהוג‬‫ב‬-50%‫מרווחיה‬‫לשנת‬‫המס‬
‫לאחר‬‫שהופחת‬‫מהם‬‫סכום‬‫הדיבידנד‬‫שחילקה‬‫מרווחי‬‫אותה‬‫שנת‬
‫מס‬,‫כאילו‬‫חולקו‬‫בתור‬‫דיבידנדים‬;
8

9. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫של‬ ‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫עודפים‬
‫והגדרות‬ ‫אצבע‬ ‫כלל‬
‫ובלבד‬‫שלאחר‬‫הוראת‬‫המנהל‬‫לא‬‫יפחתו‬‫רווחיה‬‫הנצברים‬‫לתום‬‫אותה‬
‫שנה‬‫ולתום‬‫שנת‬‫המס‬‫שקדמה‬‫להוראת‬‫המנהל‬,‫משלושה‬‫מיליון‬₪.
‫פרשנות‬‫בשפה‬‫חופשית‬‫של‬‫המונחים‬‫שהוגדרו‬‫בסעיף‬:
"‫רווחים‬‫נצברים‬"-‫סיכום‬‫של‬:
‫ההכנסה‬‫החייבת‬.
‫הכנסות‬‫פטורות‬.
‫שבח‬‫מקרקעין‬.
‫שנצברו‬‫בחברה‬‫מיום‬‫התאגדותה‬‫עד‬‫תום‬‫השנה‬‫הנוכחית‬‫ובניכוי‬‫המס‬
‫שחוייבה‬‫בו‬‫החברה‬‫ודיבידנד‬‫שחילקה‬‫מיום‬‫התאגדותה‬‫ועד‬‫תום‬‫שאותה‬
‫שנה‬‫נוכחית‬.
‫הרווחים‬‫הללו‬‫לא‬‫יעלו‬‫על‬‫הרווחים‬‫הניתנים‬‫לחלוקה‬‫לפי‬‫חוק‬‫החברות‬
‫ובתוספת‬‫רווחים‬‫שהוונו‬!
9

10. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫של‬ ‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫עודפים‬
‫והגדרות‬ ‫אצבע‬ ‫כלל‬
‫רווח‬‫לשנת‬‫מס‬‫מסויימת‬-
‫רווח‬‫נצבר‬‫יתרת‬‫סגירה‬;
‫בניכוי‬‫רווח‬‫נצבר‬‫יתרת‬‫פתיחה‬;
‫של‬‫שנה‬‫מסויימת‬,‫ובתוספת‬‫דיבידנד‬‫שחולק‬‫באותה‬‫שנה‬.
‫כלומר‬‫זהו‬‫הרווח‬‫לצורך‬‫מס‬‫נטו‬‫לאחר‬‫מס‬,‫ולפני‬‫חלוקת‬‫דיבידנד‬‫באותה‬
‫שנה‬.
‫דקדוק‬‫בנוסח‬‫הסעיף‬‫יעלה‬‫כי‬‫הסבירות‬‫למנהל‬‫להורות‬‫על‬‫חלוקה‬‫כפויה‬
‫של‬‫רווחים‬‫משנת‬‫מס‬‫פלונית‬‫מסויימת‬‫מתקיימת‬:
‫רק‬‫אם‬‫חלפו‬5‫שנים‬‫מתום‬‫אותה‬‫שנה‬.
‫ורק‬‫אם‬‫יתרת‬‫העודפים‬(‫לצורך‬‫מס‬)‫עולה‬‫על‬5‫מליון‬.
‫ורק‬‫עד‬50%‫אילוץ‬‫חלוקת‬‫הרווח‬‫לאותה‬‫שנה‬.
‫ובלבד‬‫שלא‬‫תקטן‬‫יתרת‬‫העודפים‬(‫לצורך‬‫מס‬)‫מ‬-3‫מליון‬‫לאחר‬‫החלוקה‬.
10

11. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫של‬ ‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫עודפים‬
‫תחולה‬ ‫הוראת‬
‫לא‬‫מצינו‬‫בסעיף‬‫הוראה‬‫מפורשת‬‫המאפשרת‬‫טיפול‬‫בעודפים‬‫שנצברו‬
‫שנים‬‫קודמות‬‫ותיקות‬‫יותר‬.
‫האם‬‫גם‬‫בנוסח‬‫החדש‬-‫נמלטו‬‫העודפים‬‫ההיסטוריים‬‫מאימת‬‫חלוקה‬
‫כפויה‬?
‫התשובה‬‫נעוצה‬‫בהוראת‬‫התחולה‬‫של‬‫סעיף‬77‫המופיעה‬‫בסעיף‬95(‫ב‬)
‫לחוק‬‫ההתייעלות‬.
‫סעיף‬95(‫ב‬)‫לחוק‬‫ההתייעלות‬:
‫הוראות‬‫סעיף‬77‫לפקודה‬,‫כנוסחו‬‫בתיקון‬‫מס‬'235,‫יחולו‬‫מיום‬‫תחילתו‬‫של‬
‫חוק‬‫זה‬(1.1.2017)‫על‬‫רווחיה‬‫של‬‫חברה‬,‫לרבות‬‫רווחים‬‫שנצברו‬‫עד‬‫ליום‬
‫תחילתו‬‫של‬‫חוק‬‫זה‬,‫ורשאי‬‫המנהל‬‫לתת‬‫הוראות‬‫כאמור‬‫בסעיף‬77(‫א‬)
‫האמור‬,‫לגבי‬‫שנות‬‫מס‬‫שקדמו‬‫ליום‬‫תחילתו‬‫של‬‫חוק‬‫זה‬,‫ובלבד‬‫שחלפו‬‫לגבי‬
‫שנים‬‫אלה‬‫חמש‬‫שנים‬‫לאחר‬‫שנת‬‫מס‬‫פלונית‬‫שלגביה‬‫רשאי‬‫המנהל‬‫לתת‬
‫הוראה‬‫כאמור‬.
11

12. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫של‬ ‫כפויה‬ ‫חלוקה‬‫עודפים‬
‫תחולה‬ ‫הוראת‬
‫מהוראות‬‫התחולה‬‫עולה‬‫כי‬:
‫סעיף‬77‫בנוסחו‬‫החדש‬‫חל‬‫מ‬-1.1.2017.
‫גם‬‫על‬‫רווחים‬‫צבורים‬‫שנצברו‬‫לפני‬‫מועד‬‫זה‬‫ניתן‬‫ל‬"‫עשות‬‫שומה‬"‫לחלוקת‬
‫דיבידנד‬-‫לשנות‬‫מס‬"‫ישנות‬",‫ובלבד‬‫שחלפו‬5‫שנים‬‫לפחות‬‫מהשנה‬
"‫המטופלת‬".
‫קרי‬-‫ניתן‬‫לכאורה‬‫לאלץ‬‫חלוקת‬‫רווחים‬‫של‬‫שנת‬1950‫אם‬‫התקיימו‬‫כללי‬
‫האצבע‬‫שפורטו‬‫לעיל‬.
‫יצויין‬‫כי‬‫בשונה‬‫מהנוסח‬‫שהופיע‬‫בהצעת‬‫החוק‬-‫שדן‬‫במפורש‬‫על‬‫אילוץ‬
‫חלוקה‬‫מתוך‬‫יתרת‬‫עודפים‬(‫חלוקה‬‫בשנה‬"‫חיה‬"-‫של‬‫עודפים‬‫שנצברו‬
‫מה‬"‫היסטוריה‬)"-
‫הרי‬‫הנוסח‬‫הקיים‬‫כיום‬‫אינו‬‫מאפשר‬‫אילוץ‬‫חלוקת‬‫יתרת‬‫עודפים‬‫אלא‬
‫מצריך‬‫אילוץ‬‫חלוקה‬‫ספציפית‬‫של‬‫רווחי‬‫כל‬‫שנה‬‫ושנה‬‫אחורנית‬‫עד‬‫מועד‬
‫התאגדות‬‫החברה‬.
‫יתכן‬‫ועל‬‫אף‬‫הכוונה‬-‫הדבר‬‫אינו‬‫ישים‬,‫ואולי‬‫גם‬‫אינו‬‫חוקתי‬:
‫קשה‬‫לראות‬‫את‬‫מנהל‬‫רשות‬‫המיסים‬‫מוציא‬‫שומה‬‫לשנת‬1950‫על‬‫חלוקת‬
‫רווחים‬‫שלא‬‫חולקו‬‫בזמנו‬(‫ואולי‬‫כן‬‫חולקו‬‫ואין‬‫מסמכים‬‫שנשמרו‬??)
12

13. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫ומחשבה‬ ‫לדיון‬ ‫נקודות‬
‫איזו‬‫שנה‬‫חשופה‬‫היום‬‫לשומה‬:
‫חברה‬‫הרוויחה‬10‫מ‬'₪‫נטו‬‫בשנת‬2012‫ולא‬‫חילקה‬‫דבר‬.
‫המנהל‬‫לא‬‫רשאי‬‫לדון‬‫בה‬‫כלל‬‫בשנת‬2017‫אלא‬‫לכל‬‫המוקדם‬‫ב‬-2018,
‫בחלוף‬5‫שנים‬‫מתום‬‫אותה‬‫שנה‬.
‫כלומר‬,‫השנה‬‫המאוחרות‬‫ביותר‬‫בה‬‫יכול‬‫המנהל‬‫לדון‬‫כיום‬‫הינה‬2011!
‫תקרת‬50%‫חלוקה‬‫לרבות‬‫דיבידנדים‬‫שכבר‬‫חולקו‬:
‫היעד‬‫המרבי‬‫הוא‬‫חלוקה‬‫של‬50%‫לפחות‬‫מהרווחים‬‫בשנת‬‫מס‬‫מסויימת‬.
‫המנהל‬‫רשאי‬‫להורות‬‫על‬‫חלוקה‬‫של‬‫רווחיה‬‫של‬‫חברה‬‫לשנה‬‫מסויימת‬
"‫לאחר‬‫שהופחת‬‫מהם‬‫סכום‬‫הדיבידנד‬‫שחולק‬‫מרווחי‬‫אותה‬‫השנת‬‫מס‬".
‫כלומר‬,‫דיבידנדים‬‫שחולקו‬‫בשנים‬‫מאוחרות‬‫יותר‬‫מקטינות‬‫את‬‫חשיפת‬
‫אילוץ‬‫החלוקה‬‫של‬‫רווחי‬‫השנה‬‫ממנה‬‫חולקה‬.
‫אם‬‫יש‬‫זיהוי‬‫במועד‬‫החלוקה‬‫מרווחי‬‫אלו‬‫שנים‬‫חולקו‬–‫טוב‬!‫אם‬‫לא‬-
‫צריך‬‫עיון‬‫וויכוח‬.
13

14. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫ומחשבה‬ ‫לדיון‬ ‫נקודות‬
‫הפסדים‬:
‫לחברה‬‫רווחים‬‫בשנת‬‫מס‬.X‫חלפו‬5‫שנים‬‫משנה‬‫זו‬‫ולא‬‫חולקו‬‫כל‬
‫דיבידנדים‬.‫המנהל‬‫מבקש‬‫לאלץ‬‫לחלק‬‫עד‬50%‫מרווחי‬‫אותה‬‫שנה‬.‫ואולם‬
‫נניח‬‫כי‬‫בשנה‬X+3‫הפסידה‬‫החברה‬‫חלק‬‫ניכר‬‫מרווחיה‬‫בשנת‬X.
‫החוק‬‫מתחשב‬‫בכך‬‫חלקית‬‫ורק‬‫במספרים‬‫קטנים‬:
"‫ובלבד‬‫שלאחר‬‫הוראת‬‫המנהל‬‫לא‬‫יפחתו‬‫רווחיה‬‫הנצברים‬‫לתום‬‫מועד‬
‫שנה‬‫ולאחר‬‫שנת‬‫המס‬‫שקדמה‬‫להוראת‬‫המנהל‬‫משלושה‬‫מליון‬₪".
‫קרי‬,‫אם‬‫ההפסדים‬‫הביאו‬‫לירידה‬‫מתחת‬‫ל‬-3‫מ‬'₪‫עודפים‬,‫הוראת‬
‫המנהל‬‫לחלוקה‬‫לא‬‫תצא‬‫לפועל‬.
‫אך‬‫במספרים‬‫גבוהים‬‫יותר‬-‫מתמטית‬,‫המנהל‬‫יכול‬‫להורות‬‫חלוקה‬!‫אך‬
‫כאן‬-‫צפוי‬‫כי‬‫הוועדה‬‫תחסום‬‫אותו‬!!
14

15. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
‫ומחשבה‬ ‫לדיון‬ ‫נקודות‬
‫היוון‬‫רווחים‬:
‫בבסיס‬,‫הפקודה‬‫מאפשרת‬‫אילוץ‬‫חלוקת‬‫רווחים‬‫בכפוף‬‫לקיומם‬‫של‬
‫רווחים‬‫המאפשרים‬‫חלוקה‬‫לפי‬‫חוק‬‫החברות‬.
‫אך‬‫מה‬‫שייך‬‫כאן‬"‫בתוספת‬‫רווחם‬‫שהוונו‬"?‫הרי‬‫כאן‬‫יש‬‫סתירה‬‫ויתכן‬
‫ואין‬‫כלל‬‫רווח‬‫לחלוקה‬‫לפי‬‫חוק‬‫החברות‬‫בלא‬‫אשור‬‫בית‬‫משפט‬‫וכד‬'?!
‫התשובה‬-‫תנתן‬‫פרונטלית‬.
‫עודפי‬‫חברה‬‫המושקעים‬‫בנכסים‬‫מניבים‬‫וכד‬':
‫בדיונים‬‫מקדימים‬‫עם‬‫מנהל‬‫רשות‬‫המיסים‬,‫נאמר‬‫במפורש‬‫שאלו‬‫לא‬
‫חברות‬‫היעד‬‫לאילוץ‬‫חלוקה‬,‫אלא‬‫רק‬‫חברות‬‫בעלות‬‫עודפים‬‫המושקעים‬
‫באפיקים‬‫כספיים‬‫ושוק‬‫ההון‬.
15

16. Artzi,Hiba,Elmekiesse,Cohen
www.ahec-tax.co.il
16
‫ההקשבה‬ ‫על‬ ‫תודה‬!
‫ארצי‬,‫חיבה‬,‫אלמקייס‬,‫כהן‬-‫בע‬ ‫מיסוי‬ ‫פתרונות‬"‫מ‬
‫גן‬ ‫רמת‬:‫טלפון‬:03-6134111,‫פקס‬:03-6133113
‫חיפה‬:‫טלפון‬:04-9118181,‫פקס‬:04-9118188
www.ahec-tax.co.il