"Эволюция турбизнеса". Лекция по финансам Дианы Бойко, собственника бизнеса, в прошлом – финансового директора Estée Lauder, Rudolf Wild GmbH, Rittal GmbH & Co

1. «Определение рентабельности
и финансовой цели компании,
построение инвестиционного плана»
«Эволюция турбизнеса», лекторий Vitiana, 23 октября, 2015

2. Диана Бойко
Директор
студии красоты
U’Studio
«Эволюция турбизнеса: новый клиент, продукт, формат». Лекторий для профи туризма
dianawork@ukr.net
+38 067 406 55 5
Тема лекции: «Определение рентабельности и финансовой цели
компании, построение инвестиционного плана»
unailstudio.com.ua

3. Самый важный инструмент ведения бизнеса –
контроль за своими деньгами:
долгосрочное или краткосрочное
финансовое планирование
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

4. Знаете ли вы, сколько оборотных средств в вашей компании?
Откуда они берутся и куда уходят? Какая Прибыль? Есть ли она?
А знаете ли Вы что такое точка безубыточности?
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

5. ✓ Рассчитываем точку безубыточности бизнеса
Финансовые обозначения для расчета точки безубыточности:
Выр – выручка
Реал – реализация (объем, шт.)
ПостЗ – постоянные затраты
ПерЗ – переменные затраты
Цен – цена
СПерЗ – средние переменные затраты
ТБ – точка безубыточности
ТБнат – точка безубыточности в натуральном выражении
(единиц продукции или услуг, шт.)
Формула расчета точки безубыточности в денежном выражении:
Тбд = Выр*Затраты постоянные/(Выр. – Затраты переменные)
Пример расчета точки безубыточности
Исходные данные:
Выр = 100 000
Реал = 50
ПостЗ = 15 000
ПерЗ = 25 000
Рассчитываемые данные:
Цен = Выр / Реал = 100 000 / 50 = 2 000
СПерЗ = ПерЗ / Реал = 25000 / 50 = 500
ТБ = Выр * ПостЗ / (Выр - ПерЗ) = 100 000* 15
000 / (100 000 – 25 000) = 20000 гривен.
ТБнат = ПостЗ / (Цен - СПерЗ) = 15 000 / (2000-
500) = 10 услуг.
На графике видно точку безубыточности:
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

6. ✓ Что нужно учитывать и контролировать?
Бухгалтерский учет: необходим для
регистрации всех официальных
хозяйственных операций по определенным
регистрам бухучета.
Налоговый учет: построен на
законодательных нормах и необходим
для подачи отчетов в налоговую и
уплаты налогов.
Управленческий учет – это
внутрифирменное оперативное управление
финансово-хозяйственной деятельностью,
направленное на удовлетворение
информационных потребностей.
УЧЕТ
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

7. ✓ Из чего состоит баланс компании?
Активы Пассивы
По принципу ликвидности
I Необоротные активы
II Оборотные активы
III Необоротные активы,
удерживаемые для продажи
I Собственный капитал
II Долгосрочные обязательства
III Текущие обязательства
IV Обязательства, связанные с
необоротными активами,
удерживаемыми для продаж
Горизонтальный анализ — это анализ изменений статей баланса во времени. Они, как правило,
фиксируются в процентах к предыдущему периоду.
Вертикальный анализ — это анализ изменения во времени доли каждой из статей баланса в общем
объеме активов (пассивов).
По результатам вертикального и горизонтального анализа структуры баланса можно делать
предварительные выводы.
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

8.  Постановка цели
 Краткосрочный или Долгосрочный план
 Формирование и анализ финансовой отчетности
предыдущих лет
 Формирование структуры Доходов
 Формирование структуры расходов:
постоянные/ переменные
 Корректировка целей: постоянный сравнительный
анализ
 Budget / actual
✓ Финансовый план
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

9. ✓ P&L: отчет о прибылях и убытках
P&L: анализ финансово-хозяйственного
состояния компании за определенный период
(отчет о прибылях и убытках)
Задачи анализа: определить результат
деятельности, учитывая и амортизацию
основных средств, которые мы приобрели для
деятельности бизнеса в составе расходов, и
банковские % в составе внереализационных
доходов – абсолютно все доходы и расходы.
Периодичность: месяц, квартал, год
«Внутренний» отчет о прибылях
и убытках обычно включает:
$
Объем продаж X
за вычетом
прямых издержек Y
Валовая прибыль Z
за вычетом амортизации
отчислений в резервный
фонд накладных расходов
N
Чистая прибыль O
Главное уравнение отчета о прибылях и убытках:
Доходы - Расходы = Прибыль (Убытки)
Резервный Фонд: минимальная сумма, находящаяся в резервном фонде,
должна быть равна ежемесячным расходам, увеличенным в 3-6 раз.
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

10. ✓ Показатели рентабельности вашего бизнеса
Показатели
рентабельности
Рентабельность использования активов (R1(%))
R1 = (балансовая (или чистая) прибыль / среднегодовая
стоимость активов) х 100%
Рентабельность собственного капитала (R2(%))
R2 = (балансовая (или чистая) прибыль / среднегодовая
стоимость собственного капитала) х 100%
Коэффициент рентабельности
основной деятельности
=результат от реализации / чистая выручка от реализации
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

11. ✓ Cash flow
Cash flow – это количественное выражение денег, имеющихся в распоряжении
организации.
Главная задача: анализ финансовой устойчивости и рентабельности
предприятия: расчет денежных потоков, прежде всего, от операционной
(текущей) деятельности.
Общепринятое обозначение потока платежей – CF.
Методы, используемые при составлении отчета:
 прямой – отражает основные виды денежных поступлений и платежей
 косвенный – корректирует чистую прибыль или убыток с учетом влияния
операций не денежного характера
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

12. ✓ Инструменты для реализации
ДЛЯ ВЕДЕНИЯ ОФИЦИАЛЬНОЙ
ЧАСТИ ВАШЕГО БИЗНЕСА
ДЛЯ ФИКСИРОВАНИЯ
ЕЖЕДНЕВНОГО ДВИЖЕНИЯ
ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

13. ✓ Эффективная внутренняя отчетность
Регулярность Тип отчета Кто выполняет Кто контролирует
Ежедневно Отчет «Касса-Банк»: оборот наличных и
безналичных средств
Бухгалтер или собственник (если
компания маленькая)
Собственник
Еженедельно Отчет по движению денежных средств:
дает понять, каким в среднем должен
быть приток средств, какие траты
происходят у компании ежедневно
Бухгалтер Собственник
Ежемесячно Управленческий отчет: все, что касается
деятельности предприятия по
хозяйственным операциям, отчет по
прибыли и убыткам
Бухгалтер Собственник
Ежемесячно Отчет «Дебиторка-Кредиторка»:
обязательства компании перед
кредиторами и цифры по должникам
компании
Бухгалтер Собственник
Ежемесячно Ежемесячный план по клиентам Менеджер, который работает с
базой клиентов
Собственник
Раз в год План-факт по итогам года Бухгалтер Собственник
Раз в год Проект бюджета на следующий год Бухгалтер Собственник
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

14. ✓ А где находится ваша компания?
+0–
1. Оптимизируем
структуру расходов
2. Рассматриваем
структуру доходов
3. Оцениваем КПД
сотрудников
4. Начинаем работу с
базой клиентов
Ноль –
самоокупаемость:
сумма, которая
покрывает
ежемесячные расходы.
Если находимся на нуле
долго, идем «в
минус». А значит
переходим к плану №1.
Норма прибыли –
это 30% от оборота.
Пример «Компании Х»
Валовой доход – 500 тыс.
Комиссия агентская – 50
тыс.
Если прибыль – 15 тыс. –
значит вы в плюсе
Лекция #2: Определение рентабельности и финансовой цели компании, построение инвестиционного плана

15. Диана Бойко
эксперт по финансам
«Эволюция турбизнеса: новый клиент, продукт, формат». Лекторий для профи туризма
dianawork@ukr.net
+38 067 406 55 5
unailstudio.com.ua