Документ описывает подходы к эффективному управлению непрофильными активами банков, предоставляя примеры успешной реструктуризации долгов различных компаний. Также рассматриваются проблемы, связанные с активами и меры, необходимые для их оптимизации, включая юридические мероприятия и поиск стратегических инвесторов. Представлены примеры успешных кейсов из различных отраслей и рекомендации по улучшению финансового положения компаний.

1. КАК ЭФФЕКТИВНО УПРАВЛЯТЬ
НЕПРОФИЛЬНЫМИ АКТИВАМИ
БАНКОВ?
Лев Третьяков
исполнительный директор ЗАО «РОЭЛ Управление проектами»,
управляющий партнер ГК «РОЭЛ»
Москва, ноябрь 2012

2. О ГРУППЕ КОМПАНИЙ «РОЭЛ»
Профиль деятельности:
Business development & asset
management ГК «РОЭЛ» присутствует
Прямые и венчурные инвестиции в 22 российских регионах
Инфраструктурные проекты и ГЧП в трех странах СНГ
Корпоративная и финансовая в 12 отраслях.
реструктуризация
M&A
Бизнес- и региональный консалтинг
Крупнейшие инвестиционные и управленческие
проекты:
Концерн «РУСЭЛПРОМ» (машиностроение)
ЗАО «ЭКТОС-Волга» (нефтехимия)
ЗАО «Волжский азотно-кислородный завод» (химия и
инфраструктура промышленности)
ХК «Владимирский текстиль» (легкая промышленность)
ХК «Синтетические кристаллы»
ООО «Промтехэкспертиза» (промышленная
безопасность)
Индустриальный парк «Муромский»
Др.
2

3. Три ключевые «проблемные территории» при работе
банков с непрофильными активами
Юридические мероприятия: Продажа непрофильных
санация должника, активов
банкротство, защита залога
и права требования Prodam-aktiv.ru
Агентство защиты прав 150 агентов во всех
собственности регионах РФ
Первое долговое агентство
НП СРО СМиАУ Просроченная
(проблемная)
задолженность
Развитие бизнеса и
повышение его стоимости
КГ «РОЭЛ Консалтинг»
«РОЭЛ Управление
проектами»
3

4. Этапы и виды работы с долгами банков
1. РАБОТА С ПРАВАМИ 2. РЕСТРУКТУРИЗАЦИЯ 3. ПОИСК ИНВЕСТОРА
ТРЕБОВАНИЯ
Оценка прав требования Разработка и реализация Поиск стратегического
программ реструктуризации инвестора на залоговое
Покупка прав требований имущества, обеспечение по кредиту
к должникам обязательств или
бизнеса должников
Услуги по доверительному Поиск стратегического
управлению долгом инвестора на непрофильные
активы и бизнесы
Ведение судебных процессов,
сопровождение исполнительного
производства
Поиск портфельного
Консультационные услуги по инвестора для
взысканию дебиторской урегулирования
задолженности задолженностей
Истребование предмета залога (условия выкупа пакета)
из чужого незаконного пользования
Представление и защита прав и
интересов кредитора в различных
процедурах банкротства
предприятий-должников
4

5. ЭЛЕКТРОТЕХНИЧЕСКИЙ КОНЦЕРН «РУСЭЛПРОМ»
Концерн «РУСЭЛПРОМ» входит в число лидеров российского электромашиностроения. Концерн основан в
1991 году. В 2008 году концерн имел обширный кредитный портфель. Часть кредитов имела плавающую
ставку, часть кредитов имела короткие сроки погашения. В момент наступления кризиса в концерне полным
ходом шла реализация инвестиционной программы техперевооружения, которая проводилась за счет
кредитных ресурсов.
Проект реструктуризации
 Проведены переговоры со всеми банками- Результат
заемщиками. 60% кредитного портфеля было Годовая суммарная выручка предприятий концерна в
реструктурировано в конце 2008 – начале 2009 гг. (с 2011 году составила 17,87 млрд. рублей.
«нормальными банками»).
Доля рынка электрических машин (в своей
 Сложные переговоры с Альфа-банком и проект номенклатуре) для концерна составила в 2001 году
реструктуризации кредита завершился в 2011 году. 15%.
Реструктуризация кредита ВТБ завершилась в 2012 В 2012 году были представлены результаты
году. совместных проектов по созданию гибридных
В 2008-2009 году проведены юридические автобусов с корпорацией «Богдан» и «Белкоммунмаш».
мероприятия по защите активов от недружественного Выиграны тендеры на поставку сложного
поглощения (попытка рейда осуществлена в 2009 энергетического оборудования для Загорской ГАЭС-2,.
году). корпорации «Фортум» и др.
Оптимизирована система управления, что Концерн «РУСЭЛПРОМ» входит в список
позволило при минимальных затратах обеспечить крупнейших компаний России согласно рейтингу РА
концентрацию ресурсов на важнейших направлениях «ЭКСПЕРТ» «ТОП-400»
и непрерывность инновационного, инвестиционного и
производственного процессов.
 Разработка инновационных продуктов
продолжилась несмотря на кризис и трудности.
5

6. ХОЛДИНГОВАЯ КОМПАНИЯ «ВЛАДИМИРСКИЙ ТЕКСТИЛЬ»
Холдинговая компания «Владимирский текстиль» - промышленная группа, осуществляющая производство и реализацию
технических тканей и спецодежды. В состав компании входят Вязниковский и Меленковский льнокомбинаты, крупнейшие
производители технических тканей и брезентов в РФ.
На момент начала проекта (2004 г.) ОАО «Вязниковский комбинат» находился в процедуре банкротства. Долги комбината
составляли 130 млн. рублей, из них более 100 млн. рублей – долг Сберегательному банку РФ. Выручка комбината составляла
24 млн. рублей (2004 год).
Проект реструктуризации Результат
 Проведена реструктуризация долгов предприятия.
Активы ОАО «Вязниковский комбинат» были  Объем производства вырос до 20 млн.
выкуплены на аукционе Холдинговой компанией погонных метров брезента.
«Владимирский текстиль». Новый собственник
активов принял на себя обязательства по  Выручка компании в 2007 году составила
задолженности перед Сбербанком РФ. 1 млрд. рублей.
 Была оптимизирована структура затрат
предприятия, ликвидировано воровство
 Сбытовые функции выведены в отдельную
компанию – Торговый Дом «Владимирский текстиль» Все названные мероприятия позволили
 Существенно увеличены мощности и объемы ХК «Владимирский текстиль» стать крупнейшим
производства за счет поглощения конкурентов. производителем брезентов. Что позволило увеличить
рыночную цену на продукцию в полтора раза.
6

7. МУРОМСКИЙ РАДИОЗАВОД
МУРОМСКИЙ РАДИОЗАВОД (МРЗ) – ведущий отечественный производитель аппаратуры
громкоговорящей связи для ВМФ, коммерческого флота, морских нефтегазовых платформ.
Положение в 1998 году :
• Кредиторская задолженность перед поставщиками и партнерами в размере 100 млн. рублей.
• Сбербанк - крупнейший кредитор МРЗ (120 млн.рублей);
• Задолженность за тепло – 8 млн.рублей, по зарплате – 6 месяцев; ,
• Налоговая инициировала банкротство
• Отсутствие капремонта предприятия и модернизации оборудования в течение 10 лет.
Проект реструктуризации
 Проведена смена менеджмента; Результат
 Заключен договор цессии со Сбербанком; Крупнейший кредитор - Сбербанк РФ – полностью
 Реструктурированы все задолженности удовлетворил свои требования. Налоговая
сроком на 5 лет; задолженность полностью погашена.
 Сокращены издержки в 1,5 раза, площадь В 2008 году доля предприятия на рынке ГГС для ВМФ
основного производства в 10 раз, отапливаемые выросла до 80%, по аппаратуре для коммерческого
площади в 5 раз; сокращена численность флота – до 50%.
административного и управленческого персонала Поступления от продаж выросли в 5 раз с момента
в 2 раза; начала проекта и на конец 2006 года составляли 210
 Создано КБ, отдела по работе с гражданскими млн. руб.
заказами; Объем производства вырос в 4 раза, загрузка
 Создан технопарк – 11 новых предприятий на оборудования достигла 80%.
территории завода; Создано более 2500 рабочих мест.
 Инвестиции в развитие промплощадки– СОЗДАН КРУПНЕЙШИЙ В РЕГИОНЕ ТЕХНОПАРК
60 млн.рублей.
Проект обеспечил увеличение производства в 4 раза за 4 года; рост объемов продаж на 30% в год.
МРЗ и связанные производства проданы стратегическому инвестору в начале 2007 г.
7

8. СПАСИБО ЗА ВНИМАНИЕ!
109029, Москва,
ул. Нижегородская,
дом 32, корп. 15
Телефон: (495) 786-36-90
Факс: (495) 786-36-91
www.roel.ru