Presentazione di Mariano Bella, Direttore Ufficio Studi Confcommercio-Imprese per l'Italia, alla Conferenza stampa "Credito alle imprese: analisi e proposte" - 20 gennaio 2015

1. Il problema del credito alle
imprese: alcune analisi
MARIANO BELLA
DIRETTORE UFFICIO STUDI
ROMA, 20 gennaio 2015

2. i prestiti per settore istituzionale 1
Impieghi delle banche e CDP
consistenze di fine periodo in miliardi di euro
30/06/11 30/09/14 var. ass. var. %
Imprese
Private 980,0 898,9 -81,1 -8,3
Famiglie
Consumatrici 498,9 493,3 -5,6 -1,1
Totale 1.944,5 1.815,4 -129,1 -6,6
var. % Pil nominale II11-III14= -1,6

3. prestiti, depositi, sofferenze 2
Sofferenze per i principali settori istituzionali
consistenze di fine periodo in miliardi di euro
30/06/11 30/06/14 var. ass. var. % 30/06/11 30/06/14
Imprese
Private 72,7 130,0 57,3 78,8 7,4 14,4
Famiglie
Consumatrici 20,7 29,4 8,7 41,9 4,2 6,0
Totale 94,8 161,7 66,9 70,5 4,9 8,8
Sofferenze Soff./Imp.x100
impieghi/depositi x100
totale settori istituzionali
30 settembre 2014 = 1,38
30 giugno
2011=1,75

4. 3
il credito alle MPMI: confronti internazionali
tassi di interesse % nominali e reali per prestiti fino
a 1 milione di euro
2011 Dic. 2014 Ott. 2011 Dic. 2014 Ott.
Italia 5,0 3,5 2,1 3,3
Germania 3,9 2,7 1,4 1,9
Francia 3,3 2,1 1,1 1,5
Spagna 5,0 4,2 2,6 4,4
Olanda 3,7 3,0 0,9 2,7
Tassi nominali Tassi reali
I tassi reali italiani sono superiori a quelli degli altri
paesi, più che doppi rispetto alla Francia; e sono
anche cresciuti rapidamente… !!

5. il credito alle MPMI
tassi di interesse % sullo scoperto di conto corrente
4
fino a
125mila
€
da
125mila
a
250mila
€
da
250mila
a 1
milione
€
da 1 a
5
milioni
€
da 5 a
25
milioni €
oltre
25
milioni
€
10,60 9,92 9,02 7,85 6,75 3,22

6. gli extra-costi per le MPMI
percentuale di PMI che registra un aumento
dei costi accessori del credito
5
.
0
10
20
30
40
50
60
70
80
Italia Germania Francia Spagna Olanda Area euro
set10-feb11
ott13-mar14

7. il credit crunch in Italia: OCC
(imprese del terziario di mercato)
6
% imprese che
hanno chiesto un
finanziamento nel
trimestre
% imprese con
richiesta
completamente
accolta
% imprese
completamente
finanziate
I 2009 34,6 64,2 22,2
I 2010 22,3 55,5 12,4
I 2011 24,0 53,9 12,9
III 2012 15,7 31,5 4,9
III 2013 10,5 26,0 2,7
IV 2013 10,8 23,8 2,6
I 2014 14,6 25,4 3,7
II 2014 15,9 26,7 4,2
III 2014 16,7 29,0 4,8
numero di
imprese
finanziate
= -17,4%,
per il 50%
dovuto
alla crisi e
per il 50%
dovuto al
credit
crunch

8. l’indice Confcommercio-CER di restrizione
creditizia (IRC) per le MPMI
7
36.550
39.350
42.150
44.950
47.750
50.550
53.350
56.150 mar-10
mag-10
lug-10
set-10
nov-10
gen-11
mar-11
mag-11
lug-11
set-11
nov-11
gen-12
mar-12
mag-12
lug-12
set-12
nov-12
gen-13
mar-13
mag-13
lug-13
set-13
nov-13
gen-14
mar-14
mag-14
milionidieuro
linea rossa: credito effettivamente erogato
linea blu: credito
assorbibile dalle MPMI
area del credit crunch: in 4 anni e mezzo
meno 97,2 miliardi di euro di credito
sfruttabile dalle MPMI ma non erogato

9. fonti e note tecniche 8
chart 1 - Banca d’Italia e Istat; il totale è al netto delle
poste Non Classificate.
chart 2 - Banca d’Italia; il totale è al netto del Resto del
Mondo e delle poste Non Classificate.
chart 3 - BCE; prestiti alle imprese fino a 1 milione di
euro.
chart 4 - Banca d’Italia, Bollettino statistico IV 2014.
chart 5 - Rapporto CER-Confcommercio, Il credito che
manca, gennaio 2015; elaborazioni su dati Banca
Centrale Europea; indagine SAFE - Survey on the access
to finance of small and medium-sized enterprises.
chart 6 - OCC, Osservatorio sul Credito Confcommercio
(in collaborazione con Format SrL, ottobre 2014.
chart 7 - Rapporto Cer-Confcommercio, Il credito che
manca, gennaio 2015.

10. Il problema del credito alle
imprese: alcune analisi
MARIANO BELLA
DIRETTORE UFFICIO STUDI
ROMA, 20 gennaio 2015