Структурный продукт «Феникс» — это реализация популярного на Западе успешного финансового инструмента в условиях российского фондового рынка.

1. Структурный
продукт
«Феникс»
(Россия)
Москва, 2014

2. 28.07.2014 2
 Структурный продукт «Феникс» - это реализация популярного на Западе
успешного финансового инструмента в условиях фондового рынка.
 Продукт подходит для инвестора, который имеет умеренно-позитивный
взгляд на фондовый рынок на горизонте 1 и 2 года и рассчитывает получить
высокий доход с достаточно большой вероятностью этого события.
 Инвестор имеет возможность получать купон по продукту каждые три
месяца. Т.е. по окончанию каждого купонного периода при выполнении условий
для выплаты купона, инвестору будут зачисляться средства на его брокерский
счет.
 Продукт основан на корзине ценных бумаг – голубых фишек российской
экономики.
 Любая корзина СП «Феникс» имеет аналитическую рекомендацию, что
существенно повышает вероятность положительного результат работы продукта.
 При определенных условиях продукт может закончится досрочно и деньги
высвобождаются для дальнейшего реинвестирования. При этом клиенту
выплачивается оговоренная доходность.
 Продукт представлен в двух различных вариациях:
1. «Феникс» Россия
2. «Феникс ПУЛ» Россия
Структурный продукт «Феникс» Кипр

3. 28.07.2014 3
Принцип работы СП «Феникс» Россия и
«Феникс ПУЛ» Россия
Клиент заключает
договор, выбирает
корзину бумаг и
другие параметры
продукта
Акции выросли
Акции остались
в диапазоне
Акции упали в
цене
Досрочный выход.
Клиент получает процент за
прошедшие периоды, средства
высвобождаются.
Клиент получает процент за
период (в т.ч. и за прошлые
периоды неполучения
процента).
Клиент не получает процент за
текущий период, но может
получить его в будущем*.
Работа продукта
(в конце каждого купонного периода)
Клиент получает
самую «просевшую»
ценную бумагу по
оговоренной цене
Клиент получает
процент, сумма
высвобождается.
Окончание продукта
(в конце последнего купонного периода)
Акции остались в
диапазоне/выросли
Акции упали в цене
* если в конце любого купонного периода цены всех акций вернутся в диапазон или выше – клиенту выплачивается купон за прошедший
купонный период, а также за все купонные периоды, за которые он купон не получил.

4. «Феникс» Россия и «Феникс ПУЛ» Россия
28.07.2014 4

5. 28.07.2014 5
Характеристика
 Валюта инвестирования: RUB
 Номинал: от 300 000 рублей.
 Срок продукта: от 1 год
 Купонный период: каждые 3 месяца
 Базовые активы – корзины акции российских эмитентов
 Размер купона зависит от выбранных параметров
продукта. Ориентировочные значения от 15% до 22%
годовых.
 Барьер – фиксированный для всех ценных бумаг из
корзины.
 Порог досрочного отзыва продукта – фиксированный для
всех ценных бумаг из корзины и равен их начальным
значениям
Характеристики СП «Феникс» Россия и
СП «Феникс ПУЛ» Россия
РискиПреимущества
Для инвесторов, которые:
 Высокая рублевая доходность
 Невысокий порог входа
 Аналитическая поддержка при выборе корзины
 Положительный результат даже при некотором снижении
рынка
 Имеют умеренно-позитивный прогноз по фондовому рынку.
 Хотят получать рублевую доходность
 Желают иметь возможность получать существенный доход на
периодической основе
 В случае использования рекомендованных корзин готовы к
досрочному положительному выходу из продукта
 Готовы к поставке ценных бумаг
 Риск поставки ценных бумаг из корзины по начальной цене в
конце действия продукта

6. 28.07.2014 6
Подробный принцип работы СП «Феникс» Россия и
СП «Феникс ПУЛ» Россия
 При заключении договора инвестор выбирает параметры СП «Феникс»: корзину ценных бумаг (базовые активы), размер купона (доходность),
Барьер, срок и др. В этот же день фиксируются начальные цены всех ценных бумаг, входящих в корзину. В конце каждого купонного периода (каждые
3 месяца) фиксируются новые цены ценных бумаг. В зависимости от их положения относительно начальных значений возможны следующие варианты
выплат:
 Автоматический отзыв продукта до даты погашения:
если в конце любого купонного периода значения всех базовых активов превысили свои начальные значения:
- продукт прекращает свое действие досрочно, при этом инвестор получает 100% инвестированных средств + оговоренный фиксированный купон за
текущий купонный период и за предыдущие купонные периоды (если условия выплаты не были выполнены в предыдущие периоды).
 Если в конце любого из купонных периодов, кроме последнего, значения всех базовых активов НЕ превысили свои начальные значения, но НЕ
снизились ниже Барьера:
- инвестор получает на брокерский счет оговоренный фиксированный купон за текущий купонный период и за предыдущие купонные периоды (если
условия выплаты не были выполнены в предыдущие периоды) , при этом продукт продолжает действовать.
 Если в конце любого из купонных периодов, кроме последнего, значение хотя бы одного из базовых активов оказалось ниже значения Барьера:
- инвестор не получает фиксированный купон за текущий купонный период, при этом продукт продолжает действовать. И если в конце любого из
следующих периодов цены всех базовых активов, окажутся выше Барьера – инвестор получит купоны за все предыдущие бескупонные периоды.
 Если в конце последнего купонного периода (в конце действия продукта) значения всех базовых активов окажутся выше Барьера:
- инвестор получает на брокерский счет оговоренный фиксированный купон за последний купонный период и за предыдущие купонные периоды (если
условия выплаты не были выполнены в предыдущие периоды) + возврат первоначально инвестированных средств
 Если в конце последнего купонного периода (в конце действия продукта) значение хотя бы одного из базовых активов будет ниже Барьера:
- инвестору не выплачивается купон за последний купонный период и поставляются наиболее просевшие акции из корзины по начальной цене на дату
заключения сделки на всю инвестированную сумму. Купоны за предыдущие купонные периоды сохраняются.

7. 28.07.2014 7
Пример работы СП «Феникс» Россия и
СП «Феникс ПУЛ» Россия
0
50
100
150
200
250
0
2000
4000
6000
8000
10000
01/04/2010 01/07/2010 01/10/2010 01/01/2011 01/04/2011
ЦеныакцийГазпромиСбербанк,руб.
ЦеныакцийНорНикельиМагнит,руб.
Цены акций, входящих в продукт
MGNT RX GMKN RX GAZP RX SBER RX
 Срок инвестирования – 2 год (купон – раз в 3 месяца)
 Сумма инвестированных средств – 2 000 000 рублей
 Дата заключение договора: 01.04.2010
 Цены акций, входящих в корзину бумаг, на дату заключения договора:
- GAZP RX (Газпром) – 175
- SBER RX (Сбербанк) – 87,72
- MGNT RX (Магнит) – 2554,92
- GMKN RX (Норильский Никель) – 5641,24
 Размер купона – 20% годовых
 Барьер – 80% от начальных цен акций
Поскольку все бумаги опять отрасли выше значения Барьера, клиент получил купон как
за этот период, так и предыдущий, за который он купон не получил:
2 000 000 * 20% * 91/365 + 2 000 000 * 20% * 92/365 = 200 547,9 рублей.
3. В конце третьего купонного периода (01.01.2011):
Цены акций в конце третьего купонного периода:
- GAZP RX (Газпром) - 193,62 (110,6% (!) от первоначального значения)
- SBER RX (Сбербанк) – 104,36 (119,0% (!) от первоначального значения)
- MGNT RX (Магнит) – 4061,57 (159,0% (!) от первоначального значения)
- GMKN RX (Норильский Никель) - 7169,42 (127,1% (!) от первоначального значения)
Поскольку цены всех акций превысили свои первоначальные значения, продукт
автоматически прекратил свое действие, а инвестору была возвращена вся сумма
первоначальных инвестиций + купон за 3-й купонный период:
2 000 000 * 20% * 92/365 = 99 726,03 рублей .
Исходные данные (пример)
Результаты инвестирования
GMKN RX
SBER RX MGNT RX
GAZP RX
1. В конце первого купонного периода (01.07.2010):
Цены акций в конце первого купонного периода:
- GAZP RX (Газпром) - 143,27 (81,9% от первоначального значения)
- SBER RX (Сбербанк) – 72 (82,1% от первоначального значения)
- MGNT RX (Магнит) – 2545,8 (99,6% от первоначального значения)
- GMKN RX (Норильский Никель) - 4361,64 (77,3% от первоначального значения)
Поскольку одна из бумага опустилась ниже барьера 80%, клиент не получил купон за этот
период, но продукт продолжил свое действие.
2. В конце второго купонного периода (01.10.2010):
Цены акций в конце второго купонного периода:
- GAZP RX (Газпром) - 160,41 (91,7% от первоначального значения)
- SBER RX (Сбербанк) – 88,99 (101,4% (!) от первоначального значения)
- MGNT RX (Магнит) – 3800,1 (148,7% (!) от первоначального значения)
- GMKN RX (Норильский Никель) - 5249,99 (93,1% от первоначального значения)

8. 28.07.2014 8
• ООО “БрокерКредитСервис”Эмитент
• 2 000 000 рублейМинимальная сумма
• RUBВалюта продукта
• от 1 годаСрок
• акции российских эмитентовБазовый актив
• Цены акций на ФБ ММВБ в день заключения договораНачальное значение базового актива
• Средневзвешенная цена БА, рассчитываемая по результатам торгового дня на
основании данных основных торгов в ЗАО «ФБ ММВБ» на дату определения
значений БА
Фиксация цен базовых активов
• каждые 3 месяцаКупонный период
• зависит от выбранных параметров. Ориентировочно около 15% - 22% годовыхКупон
• зависит от выбранных параметров. Ориентировочно около 70% - 85% от
начальных цен акций
Барьер
• Не позднее двух дней после даты окончания продуктаДата выплаты
Параметры СП «Феникс» Россия
* Текущие котировки и актуальные условия уточняйте у вашего финансового советника

9. 28.07.2014 9
• ООО “БрокерКредитСервис”Эмитент
• 300 000 рублейМинимальная сумма
• RUBВалюта продукта
• от 1 годаСрок
• акции российских эмитентовБазовый актив
• цена последней сделки в 18-35 мск по акциям на ФБ ММВБ в день заведения
пула клиентов*
Начальное значение базового актива
• Средневзвешенная цена БА, рассчитываемая по результатам торгового дня на
основании данных основных торгов в ЗАО «ФБ ММВБ» на дату определения
значений БА
Фиксация цен базовых активов
• каждые 3 месяцаКупонный период
• зависит от выбранных параметров. Ориентировочно около 15% - 22% годовыхКупон
• зависит от выбранных параметров. Ориентировочно около 70% - 85% от
начальных цен акций
Барьер
• Не позднее двух дней после даты окончания продуктаДата выплаты
Параметры СП «Феникс ПУЛ» Россия
* Текущие котировки и актуальные условия уточняйте у вашего финансового советника

10. 28.07.2014 10
ОБРАЩАЕМ ВАШЕ ВНИМАНИЕ:
Изложенная выше информация содержит общий обзор продуктов и услуг, предлагаемых компаниями Финансовой Группы БКС (далее – «БКС») профессиональным или квалифицированным инвесторам,
имеющим большой опыт в сфере инвестирования. Информация является конфиденциальной и предназначена исключительно для внимания лиц, которым она адресована. Дальнейшее распространение
этой информации допускается только с предварительного согласия БКС.
ИНФОРМАЦИЯ НОСИТ ЛИШЬ ОРИЕНТИРОВОЧНЫЙ ХАРАКТЕР, НЕ ЯВЛЯЕТСЯ ИСЧЕРПЫВАЮЩЕЙ И ПРЕДОСТАВЛЯЕТСЯ ИСКЛЮЧИТЕЛЬНО ДЛЯ ЦЕЛЕЙ ОБСУЖДЕНИЯ. Информация не должна
расцениваться как публичная оферта, просьба или приглашение приобрести или продать какие-либо ценные бумаги, финансовые инструменты или услуги. В силу особенностей регулирования
профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг в различных юрисдикциях, объем и порядок предоставления обозначенных в настоящей презентации продуктов и услуг каждой из компаний
Финансовой Группы БКС может отличаться. Каждая из компаний Финансовой группы БКС оставляет за собой право принимать окончательное решение о предоставлении данных продуктов и / или услуг
конкретному клиенту, в том числе отказывать в предоставлении продуктов и / или услуг в случае, если такая деятельность будет противоречить применимому законодательству. Никаких гарантий в прямой
или косвенной форме, в том числе обусловленных законодательством, в связи с указанными сведениями и материалами не предоставляется.
Представленная выше информация не может рассматриваться в качестве рекомендации к инвестированию средств, а также гарантий или обещаний в будущем доходности вложений. Прежде чем
воспользоваться какой-либо услугой любой из компаний Финансовой Группы БКС, Вы должны обсудить с представителями БКС условия и порядок предоставления каждой конкретной услуги и
самостоятельно оценить экономические риски и выгоды от услуги, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки при пользовании конкретной услугой, свою готовность и
возможность принять такие риски.
Риск наступления негативных последствий в результате использования представленных выше рекомендаций, мнений и утверждений, в полном объеме несет адресат информации. БКС не несет
ответственности за какие-либо убытки (прямые или косвенные), возникшие в результате использования вышеизложенных сведений и материалов.
За дополнительной информацией по вопросам предоставления продуктов и услуг компаний Финансовой Группы БКС обращайтесь, пожалуйста, к сотрудникам БКС по указанным телефонам и адресам.
CAUTIONARY STATEMENTS
The information above contains a general overview of products and services, offered by the companies of BCS Financial Group (hereinafter referred to as “BCS”) to professional and qualified investors having a large
experience in investments. The information is confidential and is intended solely for the use of persons to whom it is addressed. Any further distribution of this information may be effected only upon previous consent of
BCS.
THE INFORMATION IS INDICATIVE, NON-EXHAUSTIVE AND IS PROVIDED FOR DISCUSSION PURPOSES ONLY. The information shall not be treated as a public offer, solicitation or invitation to buy or sell any
securities, financial instruments or services. Due to the regulatory distinctions of the professional activities on the securities market in different jurisdictions the scope and the procedure of rendering services and providing
products specified herein by each of the companies of BCS Financial Group may differ. Each of the companies of BCS Financial Group reserves the right to make the final decision to provide the products and/or services
to a particular client, as well as to refuse to provide products and/or services, where such activities contravenes to the applicable legislation. No guarantees, direct or indirect, including imposed by law, in connection with
the data and materials provided, are granted.
No part of this information may be regarded as a recommendation to invest funds, as well as guarantees or promises of profitability of investments in the future. Prior to using any of BCS's services the Client shall assess,
at its own discretion, all and any economic risks and benefits pertaining to a particular service, tax, legal, and accounting effects of entering into a transaction involving use of such specific service, and its readiness and
capabilities in terms of assuming such risks.
The recipient of this information shall bear all risks for negative consequences resulting from the use of advice, opinions or statements contained herein. BCS shall not be liable for any damages (whether direct or indirect)
arising from the use of data and materials stated above.
For further information on the provision of products and services of BCS, please contact BCS’s officers by phone and addresses specified herein.
Лицензия ФКЦБ РФ на осуществление брокерской деятельности №154-04434-100000 от 10.01.2001.
На осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № №154-04462-001000, выдана 10.01.2001 г. ФСФР РФ.
Лицензия на осуществление депозитарной деятельности - № 154-12397-000100, выдана 23.07.2009 ФСФР РФ.
Правовая информация

11. CПАСИБО! 8 800 100-55-44
Звонок по России бесплатный
Круглосуточная горячая линия