recent overview (presentazione in italiano)

2. Il nostro approccio alla gestione degli strumenti finanziari:
funzione consulenziale di riskart
soluzioni e piattaforma riskart
demo riskart

3. Principali problematiche nella gestione dei derivati
Complessità Varietà
degli strumenti
Diverse Dispersione delle
categorie informazioni
di utenti
Integrazione Integrazione
con dei dati
altri applicativi

4. Approccio consulenziale riskart
approccio proattivo alle esigenze dei clienti
- atteggiamento propositivo nell‟individuazione delle soluzioni
- rapidità di implementazione delle soluzioni proposte
- certezza di tempi e costi
analisi dell‟organizzazione del cliente
- visione globale della struttura aziendale
- adattamento della piattaforma alla struttura
- condivisione col cliente delle soluzioni proposte
sviluppo di soluzioni tecnologiche
- alleviamento del carico di lavoro per utenti e per l‟IT
- riduzione rischi operativi e tecnologici

5. Soluzioni riskart
Per supportare la gestione della finanza
a partire dal Middle-Back Office
riskart ha progettato e realizzato una piattaforma software
adattabile e tecnologicamente neutrale.
Fondamentale allo scopo è riskart Motor®.

6. Soluzioni riskart - riskart Motor®
Il Motor® definisce i componenti di base che vengono poi resi disponibili per
gestire lo specifico strumento finanziario che si sta parametrizzando,
ma anche qualunque altro strumento dalle stesse caratteristiche generali.
Il cliente potrà quindi trattare un nuovo strumento senza dover ricorrere ad una
nuova customizzazione ma solo utilizzando le parametrizzazioni esistenti.
In questo modo è preservata la coerenza funzionale dei diversi processi ed è
garantita la velocità nell‟implementazione dei nuovi strumenti.

7. Soluzioni riskart - riskart Motor®
In riskart Configurator si definisce la lista di parametrizzazioni richieste
tipicamente da uno strumento derivato.
Tali oggetti elementari vengono resi disponibili da riskart Manager che
fornisce agli utenti gli strumenti con cui gestire il back office.
Il Motor® è quindi una «cassetta degli attrezzi» intesi come mattoni per la
costruzione e la gestione dei diversi strumenti finanziari.
riskart
Configurator
riskart
Manager
risultati

8. Workflow funzionali di riskart
riskart Gestione Derivati
riskart Gestione Collaterale e Controparti Centrali
riskart Riconciliazione
riskart Framework di Integrazione
riskart Smart Tools

9. riskart Gestione Derivati
Trade
Capture
Calcoli
Reporting
cash-flow
Segnalazioni Pricing
Calcoli NAV Contabilità
Settlement
/ SWIFT

10. riskart Gestione Collaterale e Controparti Centrali
Collateral
Agreements
Reporting Exposure Data
Settlement
/ SWIFT Reconciliation
Margin & Call
Accounting
Management
Interests

11. riskart Riconciliazione
riskart
Riconciliazione
Motore Multi- Personalizzabilità Risultati
aperto formato
 Riconciliazione  xml  Matching  E-mail, fax
dei trade  csv Engine  Alerts
 Riconciliazione  Fpml  Potente  Reporting
del collaterale  MxML gestione …
 Riconciliazione … delle
dei flussi di tolleranze
cassa
…

12. riskart Framework di Integrazione
Il RIF (riskart Integration Framework) integra riskart con altri
software, occupandosi di:
Normalizzazione e trascodifica dei dati
lettura di diversi formati: CSV, FpML, XML, ASCII, ecc...
Gestione del ciclo di vita del deal
suddivisione/aggregazioni/arricchimenti dati, gestione errori, riproposizione flussi ecc...
Tecnologia di comunicazione
diverse modalità: code MQ, JMS, query su db, file pooling, API custom, ecc…

13. riskart Smart Tools
Smart Collateral Selection
Supporto alla scelta di individuazione del collaterale più conveniente da trasferire.
Smart Collateral Substitution
Analisi delle posizioni di collaterale già postato, per identificare eventuali sostituzioni
con garanzie equivalenti ma più convenienti per il cliente.
Collateral Scenarios
Ipotesi di differenti scenari di esposizione per calcolare l‟impatto sul collaterale da
scambiare.
Best CCPs
Valutazione dei deal accettati dalle diverse Clearing House / Clearing Members,
e a quali condizioni.

14. riskart - vantaggi competitivi
Progettazione e realizzazione di soluzioni in tempi molto rapidi
La pianificazione delle attività assicura certezza di tempi e costi per il cliente.
Riduzione dei rischi di regressione
Gli interventi sono fatti tramite funzionalità utente, senza modifiche al codice, preservando
così la stabilità delle varie funzioni della piattaforma.
Alto livello di riutilizzabilità
Gli oggetti e le funzioni sono fruibili dalle diverse aree della piattaforma.
Pianificazione per evolvere
Per sua natura la piattaforma consente al cliente di essere aggiornato con la rapida
evoluzione del mercato degli strumenti finanziari senza onerosi investimenti software.

15. riskart - vantaggi competitivi
Altri prodotti
Soluzioni personalizzate con modelli Soluzioni aperte, con personalizzazioni e
chiusi strumenti di personalizzazione
Suddivisione per „asset classes‟, con Descrizione modulare Tipologie Contratti
attivazione separata in una piattaforma integrata
Personalizzazioni da sviluppare in Adattabilità nativa della piattaforma alle
progetti ad hoc esigenze dei clienti
Parametrizzazione con sviluppi di codice Parametrizzazione da front-end

16. Customer story 1 – sgr leader italiana
Contesto
Estensione dell‟operatività ad una nuova categoria di strumenti finanziari: derivati OTC.
Criticità del progetto
- Mantenere distinta l‟operatività dei diversi Fondi e dei diversi Gestori.
- Lavorazione simultanea di due date diverse (front e back office).
- Servizio di Assisenza fornito tramite SLA
Organizzazione dei sistemi informativi del cliente
Prevalentemente applicativi sviluppati in casa, fortemente adattati alle richieste degli utenti.
Staff IT molto preparato.
Modalità di realizzazione del progetto
Inserimento dei consulenti riskart nel gruppo di lavoro del cliente per disegnare congiuntamente
i flussi di comunicazione fra i tanti applicativi coinvolti.
Tempi
- 1 giorno per installare la piattaforma e iniziare i primi test.
- 3 mesi per l‟entrata in produzione.

17. Customer story 2 – sgr europea settore assicurativo
Contesto
Estensione dell‟operatività ad una nuova categoria di strumenti finanziari: derivati di tasso.
Criticità del progetto
- Il back office del cliente non aveva gli strumenti e la formazione per gestire le operazioni in
derivati realizzate dal front office esterno, basato a Londra.
- Difficoltà nell‟individuazione, alla partenza del progetto, delle asset classes da coprire.
Organizzazione dei sistemi informativi del cliente
Prevalentemente applicativi di fornitori esterni.
Staff IT non molto numeroso e dedicato alla manutenzione dei sistemi in essere.
Modalità di realizzazione del progetto
Affiancamento dei consulenti riskart agli utenti finali per estrapolare le analisi necessarie a descrivere
il work-flow operativo.
Tempi
- 1 giorno per installare la piattaforma e iniziare i primi test.
- 2 mesi per l‟inizio dei test utente sulla prima tipologia di contratti.

18. Architettura Funzionale di riskart
Riskart
Integration
DEAL MARKET DEALS
MANUAL DEALS
CAPTURE
Framework
Adapter IMPORT
Collateral Management
PROPRIETORY THIRD PARTY
Counterparties
ACCOUNT ACCOUNT
Portfolio Management (manual
and automatic)
IAS Risk, Margins, Hedging
Settlement
Reconciliation
Adapter
Reporting
Adapter NAV
IAS/IFRS
Accounting Plan
Adapter PRISMA
PUMA 2
ACCOUNTING
ROUTER
ACCOUNTING

19. Tecnologia - Standards
Qualità:
Sviluppato con metodologie standard e open
Approccio modulare (concetto di “motore”)
Standard:
XML, C++,C-Sharp/.Net
Client HTML (MS Explorer, Firefox etc.)
Multi-piattaforma:
Windows/Unix/Linux…
Oracle/MS Sql/DB2/Postgres…

20. www.tomatolug.com www.riskart.com