Prezentacja ze spotkania prezesa Zarządu TIM SA Krzysztofa Folty z analitykami - Warszawa, 16.11.2015 r.

1. Spotkanie z analitykami
– Warszawa, 16.11.2015 r.

2. 2
Otoczenie – produkcja budowlano - montażowa
Według wstępnych danych produkcja budowlano-montażowa (w cenach stałych), obejmująca roboty o charakterze
inwestycyjnym i remontowym, zrealizowana na terenie kraju przez przedsiębiorstwa budowlane o liczbie pracujących
powyżej 9 osób, była we wrześniu br. o 2,5% niższa niż przed rokiem (kiedy notowano wzrost o 5,6%) i o 11,6% wyższa
w porównaniu z sierpniem br. Po wyeliminowaniu wpływu czynników o charakterze sezonowym produkcja budowlano-
montażowa ukształtowała się na poziomie niższym o 0,9% niż we wrześniu ub. roku i o 1,2% w porównaniu z sierpniem br.

3. 3
Szacunkowy udział w rynku największych sieci
dystrybucji w I półroczu 2014 r. i I półroczu 2015 r.
5,5%
5,4%
5,3%
3,7%
2,5%
49,2%
28,4%
I półrocze 2014 r.
Alfa Elektro (Sonepar - Francja) TIM
Onninen (Finlandia) Elektroskandia (Rexel - Francja)
Grodno grupy zakupowe
pozostali
Źródło: Elektrosystemy, listopad 2014 r.
5,6%
5,4%
4,1%
3,3%
3,4%
37,2%
41,0%
I półrocze 2015 r.
Alfa Elektro (Sonepar - Francja) TIM
Onninen (Finlandia) Elektroskandia (Rexel - Francja)
Kaczmarek Electric grupy zakupowe
pozostali
Źródło: Elektrosystemy, listopad 2015 r.

4. Wyniki GK TIM po 3 kwartałach 2015 r.

5. 5
Grupa Kapitałowa TIM
Kapitał zakładowy 1 000 000 zł
Skupia międzynarodową platformę
handlową Marketeo.com oraz
zintegrowane z nią portale branżowe.
Spółka prowadzi 22 e-sklepy w całej
Europie, w Polsce - największy
e-sklep z elektronarzędziami
Kapitał zakładowy 1 500 000 zł
Doświadczony dystrybutor
najlepszych włoskich marek
sektora elektrycznego
i oświetleniowego na polskim rynku.
Kapitał zakładowy 1 200 000 zł
Projektowanie, produkcja
i dystrybucja inteligentnych
rozwiązań oświetleniowych LED
Kapitał zakładowy 22 199 200 zł
Zarząd:
Krzysztof Folta – Prezes Zarządu
Anna Słobodzian-Puła – Członek Zarządu
Artur Piekarczyk – Członek Zarządu, Dyrektor ds. Handlu
Maciej Posadzy – Członek Zarządu, Dyrektor ds. Operacyjnych
Zarząd:
Ryszard Zawieruszyński – Prezes Zarządu
Maciej Posadzy – Członek Zarządu
Zarząd:
Giacomo Scimone – Prezes Zarządu
Giordano Noris – Członek Zarządu
Artur Piekarczyk – Członek Zarządu
Zarząd:
Remigiusz Ukleja – Prezes Zarządu

6. 6
Grupa Kapitałowa TIM
Rachunek Zysków i Strat – III kw. 2015 r. vs III kw. 2014 r.
wyk 2015 do przych. wyk 2014 do przych. wyk '15-'14 wyk '15/'14
PRZYCHODY NETTO 152 658 154 553 -1 895 98,8%
marża % 14,12% 14,58% -0,46% 96,9%
MARŻA 21 562 22 536 -974 95,7%
Koszt własny sprzedanych towarów 131 096 132 017 -921 99,3%
Koszty operacyjne, w tym: 19 999 13,1% 23 383 15,1% -3 384 85,5%
Amortyzacja 1 716 1,1% 1 437 0,9% 279 119,4%
Odpisy aktualizujące i likwidacja zapasów -197 -0,1% 254 0,2% -451 -77,6%
Usługi obce, zużycie materiałów i energii 9 729 6,4% 12 367 8,0% -2 638 78,7%
Podatki i opłaty 71 0,0% 328 0,2% -257 21,6%
Wynagrodzenia, ubezpieczenia społ. i inne św. Pracownicze7 929 5,2% 8 555 5,5% -626 92,7%
Pozostałe koszty 938 0,6% 961 0,6% -23 97,6%
WYNIK NA SPRZEDAŻY 1 563 -847 2 410
Pozostałe przychody operacyjne 610 681 -71 89,6%
Pozostałe koszty operacyjne 704 498 206 141,4%
WYNIK OPERACYJNY 1 469 -664 2 133
amortyzacja 1 964 1 591 373 123,4%
EBITDA 3 433 927 2 506 370,3%
Przychody finansowe 46 52 -6 88,5%
Koszty finansowe 301 170 131 177,1%
WYNIK BRUTTO 1 214 -782 1 996
Podatek dochodowy 221 -70 291
Udział w zysku (stracie) jedn. wycenionej metodą praw własności-5 -7 2
WYNIK NETTO 988 -719 1 707
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
III kw. (tys. zł)

7. 7
Grupa Kapitałowa TIM
Rachunek Zysków i Strat – I-III kw. 2015 r. vs I-III kw. 2014 r.
wyk 2015 do przych. wyk 2014 do przych. wyk '15-'14 wyk '15/'14
PRZYCHODY NETTO 408 898 381 086 27 812 107,3%
marża % 14,69% 15,32% -0,63% 95,9%
MARŻA 60 056 58 364 1 692 102,9%
Koszt własny sprzedanych towarów 348 842 322 722 26 120 108,1%
Koszty operacyjne, w tym: 58 760 14,4% 68 508 18,0% -9 748 85,8%
Amortyzacja 4 959 1,2% 4 604 1,2% 355 107,7%
Odpisy aktualizujące i likwidacja zapasów -1 388 -0,3% 553 0,1% -1 941 -251,0%
Usługi obce, zużycie materiałów i energii 29 893 7,3% 34 422 9,0% -4 529 86,8%
Podatki i opłaty 291 0,1% 1 228 0,3% -937 23,7%
Wynagrodzenia, ubezpieczenia społ. i inne św. Pracownicze24 232 5,9% 24 058 6,3% 174 100,7%
Pozostałe koszty 2 427 0,6% 3 845 1,0% -1 418 63,1%
WYNIK NA SPRZEDAŻY 1 296 -10 144 11 440
Pozostałe przychody operacyjne 2 643 2 391 252 110,5%
Pozostałe koszty operacyjne 2 975 1 567 1 408 189,9%
WYNIK OPERACYJNY 964 -9 320 10 284
amortyzacja 5 934 5 081 853 116,8%
EBITDA 6 898 -4 239 11 137
Przychody finansowe 143 139 4 102,9%
Koszty finansowe 832 297 535 280,1%
WYNIK BRUTTO 275 -9 478 9 753
Podatek dochodowy -54 -1 526 1 472
Udział w zysku (stracie) jedn. wycenionej metodą praw własności18 -7 25
WYNIK NETTO 347 -7 959 8 306
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
I-III kw. (tys. zł)

8. Wyniki TIM SA po 3 kwartałach 2015 r.

9. 9
TIM SA
Rachunek Zysków i Strat – III kw. 2015 r. vs III kw. 2014 r.
oraz I-III kw. 2015 r. vs I-III kw. 2014 r.
wyk 2015 wyk 2014wyk 2015/2014 wyk 2015 wyk 2014 wyk 2015/2014
PRZYCHODY NETTO 142 610 147 135 96,9% 381 685 359 260 106,2%
MARŻA 19 809 21 092 93,9% 54 779 53 559 102,3%
marża % 13,89% 14,34% 96,9% 14,35% 14,91% 96,3%
Pion Handlowy 7 840 9 908 79,1% 23 293 29 892 77,9%
w stosunku do przychodów 5,50% 6,73% 81,6% 6,10% 8,32% 73,3%
Pion Operacyjny 7 957 9 574 83,1% 22 714 26 745 84,9%
w stosunku do przychodów 5,58% 6,51% 85,7% 5,95% 7,44% 79,9%
Zarząd, Wydz. Wspomagające, IT 2 599 2 347 110,7% 7 680 7 184 106,9%
w stosunku do przychodów 1,82% 1,60% 114,2% 2,01% 2,00% 100,6%
Koszty operacyjne razem 18 396 21 829 84,3% 53 686 63 821 84,1%
w stosunku do przychodów 12,90% 14,84% 86,9% 14,07% 17,76% 79,2%
WYNIK NA SPRZEDAŻY 1 414 -737 1 094 -10 262
Pozostałe przychody operacyjne 744 822 90,5% 3 006 2 487 120,9%
Pozostałe koszty operacyjne 656 435 150,8% 2 792 1 475 189,3%
WYNIK OPERACYJNY 1 502 -350 1 308 -9 250
amortyzacja 1 898 1 562 121,5% 5 731 5 014 114,3%
EBITDA 3 400 1 212 280,5% 7 039 -4 236
Przychody finansowe 44 48 91,7% 138 107 129,0%
Koszty finansowe 284 149 190,6% 684 260 263,1%
WYNIK BRUTTO 1 262 -451 762 -9 403
Podatek dochodowy 252 -31 -9 -1 546
WYNIK NETTO 1 010 -420 771 -7 857
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
I-III kw. (tys. zł)III kw. (tys. zł)

10. 10
wartości w tys. PLN
Przychody ze sprzedaży – TIM SA
0
20 000
40 000
60 000
80 000
100 000
120 000
140 000
160 000
Q1 Q2 Q3 Q4
2013
2014
2015
Kable i przewody 2015
+20% +58%
+48%
+21%
+44%
I-III kw.
2014 2015 zmiana
359 260 381 685 +6,2%
+7%
+10% -13%
-19%
-3%

11. 11
EBITDA - I-III kw. 2015 r. vs I-III kw. 2014 r.
-2 993
-2 455
1 212
1 515
2 124
3 400
-5 000
-1 000
3 000
Q1 Q2 Q3
rok 2014
rok 2015
+ 4 579
+ 2 188
I-III kw.
2014 2015 zmiana
-4 236 7 039 11 275
+ 4 508
wartości w tys. PLN

12. 12
E-commerce – udział w sprzedaży
10,6%
17,3%
22,2%
26,1%
29,2%
39,6%
42,3%
49,0%
50,3%
52,6%
52,8%
51,6%
50,5%
49,2%
55,6%
53,5%
55,2%
67,2%
59,9%
62,9%
66,8%
65,2%
65,8%
65,0%
68,1%
68,7%
20,1%
29,5%
35,7%
40,2%
44,6%
54,5%
59,4%
63,5%
67,7%
70,3%
74,7%
74,3%
77,3%
76,9%
77,3%
77,5%
77,4%
82,6%
81,9%
82,0%
83,5%
84,6%
85,8%
84,8%
86,0%
85,7%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Udział % sprzedaży Udział % liczby pozycji na fakturze

13. 13
Sprzedaż w podziale na branże
rok 2015 udział % rok 2014 udział % wart. %
1 Resellerzy 165 269 43,3% 142 825 39,8% 22 444 15,7%
2 Instalatorzy 132 431 34,7% 131 588 36,6% 844 0,6%
3 Przemysł 65 484 17,2% 56 623 15,8% 8 862 15,7%
4 Energetyka 7 586 2,0% 10 280 2,9% -2 695 -26,2%
5 Budownictwo 7 367 1,9% 13 396 3,7% -6 029 -45,0%
6 Detaliści 2 692 0,7% 3 299 0,9% -607 -18,4%
7 Budżet 856 0,2% 1 249 0,3% -393 -31,5%
SUMA 381 685 100,0% 359 260 100,0% 22 425 6,2%
Poz. Branża
I-III kw. (tys. zł) zmiana

14. 14
Należności
Udział należności przeterminowanych powyżej 30 dni w całości należności
Styczeń Luty Marzec Kwiecień Maj Czerwiec Lipiec Sierpień Wrzesień Październik Listopad Grudzień
rok 2011 2,2% 3,3% 4,4% 4,0% 4,0% 3,3% 2,8% 2,7% 2,9% 2,7% 2,7% 3,2%
rok 2012 4,0% 4,8% 5,7% 4,9% 4,4% 4,8% 4,3% 5,4% 5,7% 4,7% 4,8% 4,3%
rok 2013 5,8% 7,2% 8,6% 7,6% 7,2% 6,7% 4,7% 4,5% 4,6% 4,0% 3,9% 3,3%
rok 2014 3,4% 3,3% 3,7% 3,1% 3,3% 3,0% 2,3% 2,2% 2,3% 1,8% 2,3% 2,5%
rok 2015 3,3% 3,8% 3,5% 3,4% 2,4% 2,6% 2,5% 2,3% 2,7%
0%
1%
2%
3%
4%
5%
6%
7%
8%
9%

15. 15
Rotacja towarów
Średnia krocząca rotacja towarów liczona z ostatnich 91 dni
Styczeń Luty Marzec Kwiecień Maj Czerwiec Lipiec Sierpień Wrzesień Październik Listopad Grudzień
rok 2013 55 66 80 81 75 67 57 52 50 49 48 49
rok 2014 58 63 67 62 61 59 60 58 57 52 47 44
rok 2015 46 45 48 48 59 56 52 49 47
30
40
50
60
70
80
90

16. 16
Najszersza oferta produktowa w Polsce
Wzrost procentowy do stanu z analogicznego okresu roku poprzedniego
14 136
17 807
42 040
44 284 44 591
49 280
51 002
58 441
70 000
-
10 000
20 000
30 000
40 000
50 000
60 000
70 000
80 000
2013-09-30
2013-12-31
2014-06-30
2014-09-30
2014-12-31
2015-03-31
2015-06-30
2015-09-30
2015-12-31
+213% +150%
+21%
+32%
+57%

17. 17
Sprzedaż liczby indeksów
16 338 15 855 16 392 16 613
15 579
16 449
17 801
17 057
18 216
19 107 19 096 18 992
19 862
21 032
22 185
23 002 23 272
24 915
28 371 28 204
31 023
32 703
31 107 31 592
28 956
32 065
33 169
31 231 30 967
31 915
33 058 32 570
35 692
10 000
15 000
20 000
25 000
30 000
35 000
40 000
rok 2013 rok 2014 rok 2015
+66%+52%
+46%
+50%
+36% +33%+28%
+17%+15%
+15%

18. rok 2015 udział % rok 2014 udział % wart. %
1 Kable i przewody 147 287 38,6% 162 596 45,3% -15 309 -9,4%
2 Aparatura 87 020 22,8% 66 214 18,4% 20 806 31,4%
3 Osprzęt instalacyjny i odgromowy 39 215 10,3% 30 015 8,4% 9 200 30,7%
4 Oprawy i słupy oświetleniowe 27 344 7,2% 30 830 8,6% -3 486 -11,3%
5 Rozdzielnice i obudowy 21 121 5,5% 15 578 4,3% 5 543 35,6%
6 Osprzęt pomocniczy 17 976 4,7% 13 598 3,8% 4 378 32,2%
7 Systemy prowadzenia kabli 16 507 4,3% 15 893 4,4% 615 3,9%
8 Źródła światła 8 822 2,3% 8 119 2,3% 703 8,7%
9 Pozostałe 8 396 2,2% 8 315 2,3% 81 1,0%
10 Energetyka i osprzęt siłowy 6 342 1,7% 7 035 2,0% -693 -9,9%
11 Usługi 1 654 0,4% 1 065 0,3% 589 55,3%
SUMA 381 685 100,0% 359 260 100,0% 22 425 6,2%
Poz. Grupa asortymentowa
I-III kw. (tys. zł) zmiana
Sprzedaż według grup asortymentowych
rok 2015 udział % rok 2014 udział % wart. %
1 Kable i przewody 55 534 38,9% 67 724 46,0% -12 190 -18,0%
2 Aparatura 32 423 22,7% 26 116 17,7% 6 306 24,1%
3 Osprzęt instalacyjny i odgromowy 14 879 10,4% 12 416 8,4% 2 463 19,8%
4 Oprawy i słupy oświetleniowe 9 960 7,0% 13 876 9,4% -3 915 -28,2%
5 Rozdzielnice i obudowy 7 617 5,3% 5 993 4,1% 1 624 27,1%
6 Osprzęt pomocniczy 6 502 4,6% 5 090 3,5% 1 411 27,7%
7 Systemy prowadzenia kabli 5 891 4,1% 6 144 4,2% -253 -4,1%
8 Źródła światła 3 515 2,5% 3 308 2,2% 207 6,3%
9 Pozostałe 2 876 2,0% 2 855 1,9% 20 0,7%
10 Energetyka i osprzęt siłowy 2 799 2,0% 3 211 2,2% -412 -12,8%
11 Usługi 615 0,4% 402 0,3% 213 53,0%
SUMA 142 610 100,0% 147 135 100,0% -4 525 -3,1%
Poz. Grupa asortymentowa
III kw. (tys. zł) zmiana

19. Dane logistyczne. Modernizacja
Centrum Logistycznego

20. 20
Liczba przesyłek z Magazynu Centralnego
w miesiącach
-
10 000
20 000
30 000
40 000
50 000
60 000
70 000
80 000
90 000
2013 2014 2015
+85%
+59% +51% +53%
+42%
+38%
+47%
+42%
+114%
+95%
+424% +354%
+307%
+253%
-
50 000
100 000
150 000
200 000
250 000
2016 2017 2018
prognoza – średnia
miesięczna
+285%
+319%+298%
+284% +285%
+207%
+180%
+144%

21. 21
Miesięczna liczba linii
-
50 000
100 000
150 000
200 000
250 000
300 000
2013 2014 2015
+62%
+55%
+43%
+53%
+112%
+107%
+102%
+89%
+76%
+71%
+100%
+111%
+111%+125% +145%
+87%
+34%
+33%
+25%
+25%
+29%
+25%
-
50 000
100 000
150 000
200 000
250 000
300 000
350 000
400 000
450 000
500 000
2016 2017 2018
prognoza – średnia
miesięczna

22. 22
Założenia logistyczne projektu
2015
2017
(1. etap)
po roku 2017
(2. etap)
powierzchnia 10 500 mkw. 40 000 mkw. 40 000 mkw.
SKU 60 000 125 000 200 000
miesięczna
liczba linii
13 000 48 000 88 000
szacowany
koszt
4 000 000 EUR 3 500 000 EUR

23. 23
aktualny
magazyn
Aktualne Centrum
Logistyczne:
12 000 mkw.
Centrum Logistyczne
po rozbudowie:
41 122 mkw.
Magazyn logistyki
kontraktowej:
15 000 mkw.
rezerwa gruntu
4,4 ha pod
dalszą
rozbudowę

24. 24
Dlaczego Siechnice?
Infrastruktura drogowa, media itp.
w perspektywie najbliższych lat
bardzo dobre połączenie z głównymi
arteriami komunikacyjnymi (A4/E-40,
S8) dzięki zakończeniu budowy
Wschodniej Obwodnicy Wrocławia
Pomoc publiczna i wsparcie władz
lokalnych w realizacji inwestycji

25. 25
Historia jest ważna,
przyszłość jest ciekawsza!
Krzysztof Folta, 2013 r.

26. Dziękuję za uwagę
www.tim.pl
www.timsa.pl
www.ri.tim.pl
www.szkolenia.tim.pl