Innledning om finansregulering ved Petter Håndlykken på Attacs landseminar 2014.

1. Petter Håndlykken, Attac
Forsøkene på finansregulering
- mye snakk og beskjedne resultater

2. Banker i en opplånt økonomi
- der finansnæringen rår
• Dagens økonomiske situasjon i Europa
• Kravene til soliditet og reserver i bankene
– Nye regler for kapitalkrav - Basel III
– Redusere mulighet for å bruke egenkapitalen i banken til spekulasjon
• Dodd-Frank Act i USA – Volcker Rule
• Strukturelle reformer i sektoren
– Skille mellom innskudds/utlåns banker og investeringsbanker
– Oppdeling av banker som er for store til å feile
– Regler for styrt avvikling av banker som er konkurs / må avvikles
• Attacs krav - skattlegging av de rikeste og av spekulantene
– Skatt på finanstransaksjoner – reduserer lønnsomhet ved spekulasjon
– Aktvitetskatt på lønn og fortjeneste i sektoren

3. Økonomisk situasjon i dag
– Svært høyt gjeldsnivå både privat og offentlig
• billige lån til de rike / dyre lån til de fattige
– Minst 30 mill. arbeidsledige - sosial nød
• Et stort antall personer er blitt ”gjeldsslaver”
• I følge Røde Kors får 43 millioner i Europa for lite mat
– Millioner i bolignød i Spania,
• Men likevel 3 mill tomme boliger
– I følge IMFs rapporter er tilstanden i bankene
minst like svak i dag som da krisa brøt ut i 2007
– Store faktiske tap i bankene som ikke er tatt
• En tar ikke sjansen på konkurser / tvangsavvikling
• Subsidiering av bankene fra ECB med lån til svært lav rente

4. Basis bankvirksomhet
Bankinnskudd
- mer enn 95% av
alle penger sirkulasjon
står som innskudd i bank
Bankens egenkapital
Utlån
Bankens
eiendeler
Det banken
skylder
Kilde: www.finance-watch.org/
Bankeierne er opptatt av høy avkastning på egenkapitalen,
lavere egenkapital = høyere avkastning

5. Banker - mer enn innskudd/utlån
- de tar opp lån og handler verdipapirer
Bankinnskudd
Bankens egenkapital
Utlån
Bankens
eiendeler
Det banken
skylder
Lån banken
opptar
Verdipapirer
banken eier

6. Utviklingen i de største bankene
gjennom finansboomen de siste 30 årene
”Skyggebanker”
Investerings-
banker
Banker
som ikke
er ”banker”:

7. De store bankene forsikrer hverandre
- verdipapirer - derivater
De 14 største bankene i verden står for 82% av beløpet

8. De 15 største bankene i EU
Det er ca 8000 banker i EU – halvparten ganske små…. DNB er blant de 25 største

9. Krav til soliditet i banker
• Basel III regelverket – støttes av G20
– Detaljerte og kompliserte reservekrav
– Svake krav slakkes stadig – senest nå i januar 2014
– Ikke krav om skille mellom ulike typer bankvirksomhet
– Svarer ikke på problemet med banker som er for store
• EUs innføring av Basel III kravene - CRD IV
– Vedtatt av EU i 2011 - innføring skyves ut i tid
– Forsiktig start i 2014 – skal være innført i 2018 ?
• CRD IV er EØS relevant men ikke i avtalen pt
– Norsk lovgivning er tilpasset direktivet fra juli 2013
– Forslag til norske forskrifter er nå ute på høring

10. Hvem tar kostnaden ?
Banker må reguleres
sterkt ellers blir det:
-Høy risiko for innskytere
-Dyrt for skattyterne

11. Bankreform – dele opp bankene
– Skille mellom innskuddsbaserte banker og
investeringsbanker
• Gjøre innskuddsbaserte banker sikre
• Dele opp banker som er for store til å feile
• Redusere gjensidig avhengighet mellom banker
– Et forslag til hvordan styrt avvikling banker kan
gjennomføres, ble sendt ut fra EU-kommisjonen i
slutten av januar 2014
• I følge Finance Watch påpeker EUs høringsnotat mange av
problemene med for store banker, men har ingen tiltak
– Det opp til det enkelte lands regjering å foreta seg noe
dvs det enkelte lands finanssektor vil hindre at noe skjer

12. Regler for styrt avvikling av banker
som er konkurs
• Hovedproblemet er hvordan tapene som har oppstått i
banken skal fordeles
– Bail-in – hva skal dekkes av interessenter i banken
– Bail-out – hva skal dekkes av myndighetene
• EUs forslag ang avvikling av banker kan gjelde fra 2016
• Dagens svært store banker lar seg ikke avvikle på en
måte som ikke skaper både store negative ringvirkninger
i samfunnet og store konflikter
– Bankene må gjøres mindre
– Avhengigheten mellom banker må reduseres

13. Attacs krav
• Banker er samfunnsinstitusjoner og må kontrolleres og
styres som dette
• Dekning av de kostnadene statene har hatt i krisa bør
dekkes gjennom en engangs formuesavgift
• De store bankene må deles opp
– Skille ordinær bankvirksomhet fra investering og forsikring, noe
som vil begrense risikoen i ordinære banker
– Dele opp de bankene som er ”for store til å feile”
• Skatt på finanstransaksjoner
– Mindre mulighet for spekulasjonsgevinster
– Mer offentlige inntekter
• Ekstra skatt på banker (aktivitetsskatt)
– Begrunnet i at banker ikke betaler moms
– Begrense mulighet for bonuser til ledelsen i bankene
• Sletting av gjeld som aldri kan betales