spk sınavı yatırım kuruluşları çalışma notları 1.bölüm. yalnızca kişisel çalışma notlarım arasından çıkardığım önemli noktalardır. Umarım yardımı dokunur. 2. bölüm de en kısa zamanda eklenecektir.

1. YATIRIM
KURULUŞLARI
ÇALIŞMA NOTLARI
HAZIRLAYAN : İLKER YILDIZ

2. Bu notları yalnızca aldığım kitaplardan kendi
çabalarımla çıkardığımı söylemeliyim o yüzden
kimseye bu notlara çalışın yeter kesin geçersiniz
gibi bir iddiada bulunmuyorum ancak bu notlara
bakmanızın da kesinlikle faydası olacağına
eminim. İyi çalışmalar.

3. Yatırım hizmetleri ve faaliyetlerinin her birinin icra edilebilmesi için
kuruldan izin alınması zorunludur.
Yatırım hizmetleri ve faaliyetleri ancak yatırım kuruluşları tarafından
yerine getirilebilir. Yatırım kuruluşları => aracı kurumlar, bankalar.
Emir iletimine aracılık faaliyetinde bulunmak için;
Asgari özsermaye yükümlülüğünün yerine getirilmiş olması gerekir. (2
milyon tl 2015 yılı için)
Bankaların emir iletimine aracılık faaliyeti başvurularında asgari
özsermaye şartı aranmaz.
Bankalar hiçbir surette kaldıraçlı işlem yapamazlar.

4. İşlem aracılığı faaliyetinde bulunmak için aranan özel şartlar
Asgari özsermaye yükümlülüğünü yerine getirmiş olması (bankalar
için aranmaz)
Yatırım kuruluşlarınca kaldıraçlı alım satım işlemlerine yönelik olarak
yurtdışı piyasalarda işlem aracılığı faaliyeti yürütülemez.
Portföy aracılığı faaliyetinde bulunmak için aranan özel şartlar
Asgari özsermaye yükümlülüğünün yerine getirilmiş olması (2mTL)
Kaldıraçlı işlemlerle ilgili olarak yatırılan teminat tutarının üzerinde bir
kayba uğratacak şekilde müşterilere işlem yaptırılamaz. Yatırımcının
piyasa koşullarından teminatından daha fazla zarara uğraması halinde
söz konusu zarar yatırımcıdan talep edilemez.

5. Kaldıraçlı işlemlerde uygulanacak kaldıraç oranı 10:1 i geçemez.
Müşterilere uygulanacak kaldıraç oranı %1’i geçmemek kaydıyla
yatırım kuruluşları ile müşteriler arasında imzalanacak çerçeve
sözleşme ile serbestçe belirlenir.
Bireysel portföy yöneticiliği veya yatırım danışmanlığı hizmeti
yerindelik testinin sonucuna uygun olarak sunulur.
Yerindelik testi = müşterinin yatırım amaçları, mali durumu ile bilgi ve
tecrübesinin uyumlu olup olmadığının yetkili kuruluşlar tarafından
değerlendirilmesidir.
Türkiye elektronik fon dağıtım platformunda işlem gören yatırım
fonları ile para piyasası fonları (likit fonlar) ve kısa vadeli tahvil ve
bono fonlarının ilgili olarak müşterilerin risk ve getiri tercihlerine göre
verilen yönlendirici nitelikteki tavsiyeler yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir.

6. Yatırım danışmanlığı faaliyetinde bulunabilecek kuruluşlar: aracı
kurumlar, yatırım ve kalkınma bankaları, portföy yönetim şirketleri
Yatırım danışmanlığı faaliyetinde bulunmak için aranan özel şartlar:
asgari özsermaye yükümlülüğünü yerine getirmiş olması (2m tl)
Kalkınma ve yatırım bankalarının yatırım danışmanlığı faaliyeti
başvurularında özsermaye şartı aranmaz.
Emir iletimine aracılık: müşteri emirlerinin yetkili yatırım kuruluşlarına
iletimi
İşlem aracılığı: kendi nam ve hesabına ya da müşteri nam veya
hesabına müşteri emirlerinin borsaya ya da yetkili kuruluşlara
iletilmesi suretiyle gerçekleştirilmesi
Portföy aracılığı: müşterinin emirlerinin kendi hesabından alım satım
yaparak karşılanması

7. Emir iletimine aracılık faaliyetinde bulunabilecek kuruluşlar
Aracı kurumlar
Kaldıraçlı işlemler hariç bankalar.
Portföy aracılığı faaliyetinde bulunmak için aranan şartlar
2015 yılı için 25milyon tl tutarındaki asgari özsermaye yükümlülüğünü
yerine getirmiş olması
Bankalar için sermaye şartı aranmaz
Portföy aracılığı birimi olması
Risk yönetim birimi olması
İç kontrol elemanı olması
Teftiş sistemi olması

8. Kaldıraçlı işlemler: teminat olarak tl veya merkez bankası tarafından
günlük alım satım fiyatları ilan edilen döviz kabul edilebilmektedir.
Teminat takibi ise aracı kurumlar tarafından yapılmaktadır.
Bireysel portföy yöneticiliğinde bulunabilecek kuruluşlar
Aracı kurumlar
Kalkınma ve yatırım bankaları
Portföy yönetim şirketleri
Müşterinin yerindelik testi için istenen bilgileri vermemesi veya eksik
ya da güncel olmadığı açıkça anlaşılabilen bilgi vermesi durumunda bu
müşteriye bireysel portföy yöneticiliği veya yatırım danışmanlığı
hizmeti sunulamaz.

9. Yatırım danışmanlığı faaliyetinde bulunabilecek kuruluşlar
Aracı kurumlar
Yatırım ve kalkınma bankaları
Portföy yönetim şirketleri
Ticari bankalar yatırım danışmanlığı faaliyetinde bulunamazlar.
3 yıllık tecrübeli eleman çalıştırmaları, araştırma birimi oluşturmaları
zorunludur.
Aracı kurumların:
En iyi gayret aracılığı faaliyet izni için asgari 10 m tl
Aracılık yüklenimi faaliyeti için asgari 25 m tl özsermayeye sahip
olması gerekmektedir.

10. Sınırlı saklama hizmeti vermek isteyen aracı kurumların 10 m tl genel
saklama hizmeti vermek isteyen aracı kurumların 25 m tl asgari
özsermayeye sahip olmaları gerekmektedir. Bankalar için sermaye şartı
aranmaz.
her takvim yılında en az 1 defa yazılı veya elektronik ortamda
mutabakat sağlanması zorunludur.
Müşteriye ait sermaye piyasası araçlarına ve nakde ilişkin olarak ayda
1 bildirim yapılması zorunludur.