102.06.30 醫美產業-惠合醫技個案研討-策略管理-詹翔霖教授-mba
•
1 like•924 views
創新，詹翔霖教授，詹翔霖副教授，價值，詹翔霖，國立大學，詹仁松，詹翔霖教授，文化大學，教育，部屬衝突，詹翔霖教授，情緒能力，看電影學管理，詹翔霖教授，樂在工作，顧客滿意，詹翔霖教授，感動，銷售，職訓，詹翔霖，詹仁松，詹翔霖副教授，文化大學，詹翔霖教授，教育，部屬衝突，情緒能力，看電影學管理，樂在工作，詹翔霖副教授，顧客滿意，詹翔霖教授校園霸凌，心理學，,實戰體驗,講師,名師,教練CPC，詹翔霖教授，創業趨勢分析，連鎖加盟實務，青輔會，青年創業，輔導課程，詹翔霖副教授，專櫃訓練，專業經理人，詹翔霖教授，行銷企劃，組織職掌，詹翔霖教授，品牌策略，品德教育，詹翔霖教授，品格教育，詹翔霖教授，精進主管，管理才能，職場雇用，詹翔霖教授，自我競爭力檢視，詹翔霖教授，就業服務站，創造雙贏，親師溝通，校園霸凌，接待禮儀，電話應對，親子講座，詹翔霖，詹仁松，詹翔霖副教授，專櫃訓練，詹翔霖教授，員工教育，服務至上，走過生命的轉彎處，詹翔霖教授，春日國小，教師研習，詹教授，潛意識 ，詹翔霖，詹仁松，詹翔霖副教授，詹翔霖教授，文化大學，詹翔霖教授，教育，部屬衝突，情緒能力，詹翔霖教授，看電影學管理，樂在工作，詹翔霖教授，顧客滿意，校園霸凌，心理學，校園霸凌，接待禮儀，詹翔霖教授，電話應對，國立大學，詹翔霖教授，親子講座，詹仁松，專櫃訓練，員工教育，詹翔霖教授，服務至上，走過生命的轉彎處，詹翔霖副教授，春日國小，教師研習，詹教授，潛意識，快樂做父母，心理學，詹翔霖教授，就業，詹翔霖教授，創業，人生，詹翔霖教授，生命教育，品德教育，詹翔霖教授，品格教育，馬英九，管理，管理與人生，國立交通大學，管理科學系，詹翔霖教授，教育訓練,企業內訓,領導,管理,行銷,銷售,業務,服務,老師,創新,團隊,激勵,體驗，輪胎公司違法買賣發票
Recommended
More Related Content
Similar to 102.06.30 醫美產業-惠合醫技個案研討-策略管理-詹翔霖教授-mba
Similar to 102.06.30 醫美產業-惠合醫技個案研討-策略管理-詹翔霖教授-mba (20)
102.06.30 醫美產業-惠合醫技個案研討-策略管理-詹翔霖教授-mba
- 1. 個案研討個案研討 策略管理策略管理 惠合醫美公司 惠合醫美公司 詹翔霖副教授詹翔霖副教授 102.06.30-MBA102.06.30-MBA Chanrs@ms68.hinet.net 0955-268997Chanrs@ms68.hinet.net 0955-268997 教學部落格教學部落格 http://mypaper.pchome.com.tw/chanrshttp://mypaper.pchome.com.tw/chanrs
- 2. LifeLife FusionFusion, LLC., LLC. 公 司 簡 介公 司 簡 介
- 3. 項目 頁次 一、 公司沿革 3 ～ 4 二、 公司願景、使命、與核心價值 5 三、 董監事名單 6 四、 團隊成員一覽表 7 五、 膠原蛋白介紹 8 六、 膠原蛋白原料來源及製備方法比較 9 七、 膠原蛋白品質等級分類 10 八、 醫材級 品開發一覽表產 11 九、 醫材級膠原蛋白 品產 12 十、 美容級 品開發一覽表產 13 十一、 美容級膠原蛋白 品產 14 ～ 15 十二、 現有技術及未來開發技術 16 十三、 技術來源、專利申請及認證 17 十四、 醫材級膠原蛋白液（粉）之八大優勢 18 十五、 醫材級膠原蛋白支架及人工皮膚之五大優勢 19 十六、 美容級水溶性膠原蛋白液（粉）之三大優勢 20 十七、 重要檢測報告 21 十八、 未來發展之有利因素 22 十九、 全球醫材市場規模 23 二十、 全球醫美市場規模 24 二十一、 市場行銷策略 25 二十二、 公司價值 26 二十三、 未來三年重要財報 27~33 二十四、 現金 資程序表增 34 3 簡報目錄
- 4. 公司沿革 4
- 5. 5
- 6. 公司願景、使命與核心價值 • 透過 Life Fusion 所提供的商品與服務 ，為人類守護生命與健康。 • 我們要在 2015 年前完成上市高品質 、低平價、大 化的人工皮膚造福全眾 球的皮膚創傷患者。 • 講求承諾與誠信、負責與承擔。 • 創造可發展潛能、相互扶持、相互成就 的工作環境。 • 不斷自我學習、改善、創新、精益求精 。 • 講求自律、專注及發揮最佳效率。 • 持續蓄積能量，不斷創造公司價 並予值 極大化。 6
- 7. 董監事名單 7
- 8. 團隊成員一覽表 8
- 9. 膠原蛋白介紹 9
- 10. 項目 傳統技術 惠合技術 原料來源 牛筋、牛皮 ( 有狂牛症之疑慮 ) 魚皮、魚鱗 ( 不適用於醫材，有腥臭 味 ) 溫體豬豬皮 ( 與人體之膠原蛋白結構 最相近 )萃取設備 需用到攪拌離心等“大型設備” 不需攪拌離心等大型設備 萃取方式 未將動物皮毛或雜質分 離，直接進入攪拌離心 步驟萃取膠原蛋白 未將動物皮毛或雜質分離 ，直接進入攪拌離心步驟 萃取膠原蛋白 經特殊技術取得低雜質真 皮層，再進一步純化出高 純度膠原蛋白 萃取程序 過程較繁雜 ( 需進一步 去除毛及脂肪 ) 過程較繁雜 ( 需進一步脫 及去除毛脂肪鈣 ) 過程較簡單 ( 豬真皮層膠 原蛋白含量為 80~85% ， 僅需去除少量雜質 ) 萃取效率 較低 ( 去除雜質過程易損失膠原蛋白 ) 高 品純度產 較低 高 生 成本產 高 ( 需多步驟攪拌離心，使用較多藥劑以去除雜 質 ) 低 ( 不需多步驟攪拌離心 ，使用藥劑量及種類少 ) 膠原蛋白原料來源及製備方法比較 10
- 11. 膠原蛋白品質等級分類 級別 醫材級材料 化妝品級原料 食品級原料 分 子 構 造 1. 完整的分子結構 2. 具三股螺旋體構造 3. 可交聯聚合成膠原纖維 4. 具天然生物體之生物活性 及功能 1. 大部分具完整分子結構 2. 部分三股螺旋體展開 3. 無法交聯聚合成膠原纖維 4. 天然生物體之生物活性較 差，尚具部分生物功能 1. 分子結構呈現不規則 2. 缺乏三股螺旋體構造 3. 呈現非膠原蛋白生物反應 4. 缺乏膠原蛋白的生物功能 功 能 保有生物活性，具保護及修 復作用，可促進人體器官之 組織再生 具高度保濕性，可提高皮膚 含水量，增加皮膚彈性，減 少皺紋產生 可由人體直接吸收，補充流 失之膠原蛋白，增加皮膚潤 澤度 市 場 價 格 新台幣約 120 ～ 1000 萬元 (Kg) 新台幣約 60 ～ 120 萬元 (Kg) 新台幣約 5000 ～ 10000 元 (Kg) 11
- 12. 膠原蛋白棉 傷 口 敷 料 牙 科 敷 料 止 血 棉 牙 科 再 生 膜 手 術 抗 沾 黏 膜 器 官 再 造 其他 藥 物 傳 導 載 體 水 性 凝 膠 敷 料 眼 科 手 術 治 療 牙 科 填 補 物 膠原蛋白 骨科填料 骨 科 填 補 物 人 工 皮 膚 支 架 化 妝 品 生 物 相 容 性 測 試 用 支 架 ︵ 已 開 發 完 成 、 未 商 品 化 ︶ ( 已開發完成、已商品化 ) ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 103 ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 103 ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 105 ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 104 ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 104 ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 104 ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 105 ︵ 下 半 年 開 發 完 成 ︶ 102 ︵ 未 來 年 內 開 發 ︶ 10 ︵ 未 來 年 內 開 發 ︶ 5 ︵ 未 來 年 內 開 發 ︶ 5 醫材級 品開發一覽表產 萃取與純化 可吸收性醫材級膠原蛋白液 ( 粉 ) 膠原蛋白膜 組織工程 其他 膠原蛋白支架 12 膠 原 蛋 白 注 射 劑 ︵ 上 半 年 開 發 完 成 104 ︵ 已 開 發 完 成 、 未 商 品 化 無萃取、僅純化
- 13. 醫材級膠原蛋白 品產 13
- 14. 美容級 品開發一覽表產 溫 體 豬 豬 皮 膠原蛋白萃取與純化 美容級膠原蛋白液 ( 粉 ) 美容保養品化妝品原料 具 大 小 分 子水 溶 性 膠 原 蛋 白 粉 具 大 小 分 子水 溶 性 膠 原 蛋 白 液 痘 痘 調 理 貼 片 水 溶 性 保 濕 面 膜仙 肌 白 皙 水 嫩 精 華 液仙 肌 緊 緻 調 理 霜 仙 肌 美 白 保 濕 露 仙 肌 精 萃 美 白 面 膜 仙 肌 精 潤 雪 肌 面 膜 已完成開發、已商品化 102 下半年 開發完成已完成開發、已商品化 14
- 15. 美容級膠原蛋白 品產 萃取自溫體豬皮組織，為高純度之天然膠原蛋白，保有膠原蛋白三 級 結構及 小分子胜肽 三級結構膠原蛋白可在皮膚表面形成保護膜，鎖住肌膚之水分不流 失 小分子 可由皮膚直接吸收，活化肌膚延緩老化胜肽 15
- 16. 美容級膠原蛋白 品產 提升肌膚保濕度與維持彈性 調理修護肌膚的新陳代謝 改善膚色暗沉 維持水嫩的狀態，重拾年輕活力 ( 高市衛粧廣字第 10110077 號 ) 極致美白、保水亮顏、鎖水 改善皮膚乾燥、暗 情形沉 提升肌膚明亮度與光澤 改善曝曬所引起的斑點問題 使肌膚留住青春的每一刻 ( 衛署粧製字第 005221 號 ) ( 高市衛粧廣字第 10110077 號 ) 美白、淡斑、抑制黑色素活化 撫平細紋有效消除皺紋 修護皮膚，防止老化 保持肌膚光澤美白與滑嫩細緻 ( 衛署粧製字第 005076 號 ) ( 高市衛粧廣字第 10110080 號 ) 16
- 17. 現有技術及未來開發技術 設備與系統開發技術 資訊系統整合技術 取皮機、 PCM 前處理機與 PCM 製造機開發技術 自動化加料系統技術 生物材料滅菌技術 ( 未來二年開發 ) ( 未來一年開發 ) 生 平台建立技術產 膠 原 蛋 白 醫 療 美 容 產 品 之 技 術 開 發 膠原蛋白 品開發技術產 PCM 建構技術 製程技術 化學修飾技術 ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) 品管技術 安定性檢測技術 品質確效評估技術 生物相容性評估技術 純度分析技術 各成分分析技術 ( 已開發 ) 國際級法規驗證之品質控制平台 生 平台環境確校產 國際級法規驗證之生 平台產 國際級法規之電腦化系統 國際級法規之環境驗證系統 ( 未來二年開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) 國際級法規驗證品質控制檢測系統 ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) ( 已開發 ) 17
- 18. 技術來源、專利申請及認證 18
- 19. 醫材級膠原蛋白液 ( 粉 ) 之八大優勢： 19
- 21. 美容級水溶性膠原蛋白液 ( 粉 ) 之三大優勢： 21
- 22. 1 2 3 4 5 6 7 重要檢測報告膠原蛋白分子量分布情形 (SDS-PAGE 分 析 ) 1. 本公司醫材膠原蛋白產品 (Feelife 水溶性膠原蛋白 ) 2. 市售 ( 第一化工 ) 化妝品級膠原蛋白液 3. 市售 ( 双美 ) 醫療級膠原蛋白液 (98% 為第一型膠原蛋 白 ) 4. 本公司 (Feelife) 水溶性膠原蛋白產品 5. 市售 (JNC) 化妝品級膠原蛋白產品 6. 市售 (Biocell) 化妝品級膠原蛋白產品 7. 市售 (SKATIA) 化妝品級膠原蛋白產品 分子量大小 ( kDa) 所佔比例 (%) 485.91 30.17 408.55 39.12 290.45 13.70 24.47 10.85 < 2.78 6.16 膠原蛋白分子量 分布情形 (HPLC 分 析 ) 膠原蛋白過敏原 Telopeptide 去除 ( 免疫螢光染色法及西方轉漬法 ) 生豬皮生豬皮 市售 品產市售 品產 本公司 品產本公司 品產 Telopeptide 含量 ( 螢光及 色部分綠 黑 ) ：生豬皮＞市售 品產 ≧公司 品產 微生物檢測重金屬檢測 pH 及溶解性值膠原蛋白純度檢測 22
- 23. 未來發展之有利因素 23
- 24. 24 全球醫材市場規模 0 4,000 3,500 3,000 2,500 2,000 1,500 1,000 500 單 位 ： 億 美 元 資料來源： Espicom (2012/01) 0% 12% 10% 8% 6% 4% 2% 美洲 亞太 中東 / 非洲 中 / 東歐 西歐 全球 1,565 1,224 797 606 11178 223 132 791 694 3,487 2,733 2011 年 2016 年 年複合成長率 全球醫材市場逐年成 長，新興國家市場為 成長動力來源。5% 6% 7.3% 11.1% 2.7% 4.8%
- 25. 全球醫美市場規模 25 單位：百萬美元 國家 人口數 ( 百萬 ) 2010 年 2011 年 2012 年 2013 年 2014 年 年複合 成長率 台灣 23 21.0 24.4 28.2 32.7 37.0 14.8% 日本 127 183.1 189.7 212.4 239.5 259.6 9.1% 南韓 49 105.9 120.2 136.4 153.4 170.3 12.8% 中國 1,339 86.7 100.2 117.3 134.0 151.6 15.7% 澳洲 21 61.1 69.7 80.9 92.9 102.1 13.9% 印度 1,187 12.0 16.1 19.3 23.2 26.1 21.0% 其他 1,454 36.3 66.4 76.7 87.7 89.1 24.0% 總計 4,200 506.1 586.6 671.3 763.3 835.8 13.3% 資料來源： Medical Insight, Inc, ， 2011/1 醫美市場成長率 ：台灣＞全球
- 26. 市場行銷策略 26
- 27. 公司價值 27
- 28. 28 營業收入一覽表 ( 未來三年 ) 單位 : 元 項次 品 名 單 位 102 年 103 年 104 年 數 量 單 價 金 額 數 量 單 價 金 額 數 量 單 價 金 額 一 醫材級 1 醫材級膠原蛋白粉 公克 6,000 1,500 9,000,000 20,000 1,500 30,000,000 30,000 1,500 45,000,000 2 醫材級膠原蛋白液 (1 桶 ) 公升 1,800 4,800 8,640,000 3,000 4,800 14,400,000 6,000 4,800 28,800,000 3 化妝品測試用支架 片 250 5,000 1,250,000 3,000 5,000 15,000,000 4,000 5,000 20,000,000 4 牙科再生薄膜 片 1,000 750 750,000 12,000 750 9,000,000 18,000 750 13,500,000 5 傷口敷料 (7cm*10cm) 片 10,000 130 1,300,000 40,000 130 5,200,000 80,000 130 10,400,000 小 計 19,050 1,099 20,940,000 78,000 944 73,600,000 138,000 853 117,700,000 二 美容級 - 1 美容級膠原蛋白粉 公克 10,000 600 6,000,000 20,000 600 12,000,000 40,000 600 24,000,000 2 美容級膠原蛋白液 (1 桶 ) 公升 2,000 3,000 6,000,000 4,000 3,000 12,000,000 8,000 3,000 24,000,000 3 美容級膠原蛋白液 (30nl) 瓶 10,000 320 3,200,000 60,000 320 19,200,000 90,000 320 28,800,000 4 美容用保濕露 (120nl) 瓶 10,000 480 4,800,000 30,000 480 14,400,000 45,000 480 21,600,000 5 美容用調理霜 (50nl) 瓶 10,000 600 6,000,000 30,000 600 18,000,000 45,000 600 27,000,000 6 美容用精華液 (50nl) 瓶 10,000 600 6,000,000 30,000 600 18,000,000 45,000 600 27,000,000 7 美容用面膜 (5 片 ) 盒 24,000 160 3,840,000 60,000 160 9,600,000 90,000 160 14,400,000 8 痘痘調理貼片 ( 直徑 2cm) 盒 18,000 40 720,000 100,000 40 4,000,000 140,000 40 5,600,000 小 計 94,000 160 36,560,000 334,000 160 107,200,000 503.000 160 172,400,000 合 計 113,050 40 57,500,000 412,000 40 180,800,000 641,000 40 290,100,000
- 29. 29 直接成本一覽表 ( 未來三年 ) 單位 : 元 品 名 單 位 客 户 直接成本率 102 年 103 年 104 年 營業收入 直接成本 營業收入 直接成本 營業收入 直接成本 醫材級 - - - 醫材級膠原蛋白粉 公克 醫材業者 20% 9,000,000 1,800,000 30,000,000 6,000,000 45,000,000 9,000,000 醫材級膠原蛋白液 (1 桶 ) 公升 醫材業者 20% 8,640,000 1,728,000 14,400,000 2,880,000 28,800,000 5,760,000 化妝品測試用支架 片 醫材通路商 40% 1,250,000 500,000 15,000,000 6,000,000 20,000,000 8,000,000 牙科再生薄膜 片 醫材通路商 40% 750,000 300,000 9,000,000 3,600,000 13,500,000 5,400,000 傷口敷料 (7cm*10cm) 片 醫材通路商 40% 1,300,000 520,000 5,200,000 2,080,000 10,400,000 4,160,000 小 計 20,940,000 4,848,000 73,600,000 20,560,000 117,700,000 32,320,000 美容級 - - - - 美容級膠原蛋白粉 公克 美容業者 20% 6,000,000 1,200,000 12,000,000 2,400,000 24,000,000 4,800,000 美容級膠原蛋白液 (1 桶 ) 公升 美容業者 20% 6,000,000 1,200,000 12,000,000 2,400,000 24,000,000 4,800,000 美容級膠原蛋白液 (30nl) 瓶 美容通路商 40% 3,200,000 1,280,000 19,200,000 7,680,000 28,800,000 11,520,000 美容用保濕露 (120nl) 瓶 美容通路商 40% 4,800,000 1,920,000 14,400,000 5,760,000 21,600,000 8,640,000 美容用調理霜 (50nl) 瓶 美容通路商 40% 6,000,000 2,400,000 18,000,000 7,200,000 27,000,000 10,800,000 美容用精華液 (50nl) 瓶 美容通路商 40% 6,000,000 2,400,000 18,000,000 7,200,000 27,000,000 10,800,000 美容用面膜 (5 片 ) 盒 美容通路商 40% 3,840,000 1,536,000 9,600,000 3,840,000 14,400,000 5,760,000 痘痘調理貼片 ( 直徑 2cm) 盒 美容通路商 40% 720,000 288,000 4,000,000 1,600,000 5,600,000 2,240,000 小 計 36,560,000 12,224,000 107,200,000 38,080,000 172,400,000 59,360,000 合 計 57,500,000 17,072,000 180,800,000 58,640,000 290,100,000 91,680,000
- 30. 30 間接費用一覽表 ( 未來三年 ) 註一 : 增騁研發 ( 主管 1 人 + 工程師 1 人 =8 萬 +4 萬 )+ 業務 ( 主管 1 人 + 專員 2 人 =7 萬 +7 萬 )+ 製造 ( 技術員 4 人 =12 萬 )+ 管理 ( 專員 2 人 =6 萬 )=44 萬 註二 : 永康工業基地 102 年第 4 季開始折舊 註三 :102 年起技轉權利金按該專利法定年限攤提 , 取代原技轉合約的有效年限 , 月攤 $45,296, 另產學合作月攤 $85,221, 合計 $130,517 單位 : 元 項 目 101 年底 102 年 103 年 104 年 金額 ( 月 ) 金額 ( 月 ) 金額 ( 年 ) 金額 ( 年 ) 金額 ( 年 ) 用人費用 ( 註一 ) 544,183 984,183 11,810,196 15,353,255 18,423,906 健保 19,905 34,199 410,391 533,508 640,210 勞保 22,000 37,799 453,585 589,660 707,592 退休金 21,060 36,184 434,204 564,466 677,359 租金 212,482 212,482 2,549,784 2,549,784 2,549,784 折舊 ( 南科基地 ) 325,378 354,756 4,257,077 5,889,077 5,889,077 折舊 ( 永康工業基地 )( 註二 ) - 188,194 564,583 3,616,667 4,975,000 攤提 ( 註三 ) 152,222 130,517 1,566,204 1,566,204 1,319,682 檢驗費用 5,833 50,000 600,000 780,000 1,014,000 水電 250,000 375,000 4,500,000 9,000,000 13,500,000 其他 100,000 150,000 1,800,000 3,600,000 4,320,000 郵電費 20,000 30,000 360,000 540,000 648,000 廣告費 - 1,725,000 5,424,000 8,703,000 合 計 1,673,063 2,583,315 31,031,024 44,582,621 54,664,610
- 31. 31 預計損益表 ( 未來三年 ) ( 註一 ): 利息收入 :( 期初現金餘額 + 當期現金增加金額 /2)*2% ( 註二 ): 所得稅 :102 年增資時即申請生技新藥公司 , 可投資抵減假設 2%, 故所得稅率約 15%,102 年 103 年淨利可抵累積虧損 . ( 註三 ): 期末加權股數 : 假設股本 102 年 3 月底增資 300.000 仟元 單位 : 元 102 年 103 年 104 年 項 目 金 額 % 金 額 % 金 額 % 營業收入 57,500,000 100.0 180,800,000 100.0 290,100,000 100.000 減 : 直接成本 17,072,000 29.7 58,640,000 32.4 91,680,000 31.6 邊際貢献金額 40,428,000 70.3 122,160,000 67.6 198,420,000 68.4 減 : 間接費用 31,031,024 54.0 44,582,621 24.7 54,664,610 18.8 營業利益 9,396,976 16.3 77,577,379 42.9 143,755,390 49.6 加 : 營業外收入 7,080,662 12.3 9,341,300 5.2 10,240,755 3.5 利息收入 ( 註一 ) 2,080,662 3.6 4,341,300 2.4 5,240,755 1.8 政府研發補助收入 5,000,000 8.7 5,000,000 2.8 5,000,000 1.7 稅前淨利 16,477,638 28.7 86,918,679 48.1 153,996,145 53.1 減 : 所得稅 ( 註二 ) - 9,602,247 23,099,422 稅後淨利 16,477,638 28.7 77,316,433 42.8 130,896,723 45.1 期末加權股數 ( 股 )( 註三 ) 31,500,000 39,000,000 39,000,000 股 後純益每 稅 (E.P.S) 0.52 1.98 3.36
- 32. 32 預計簡明資 負債表產 ( 未來三年 ) 項目 101 年 12 月 31 日 102 年 12 月 31 日 103 年 12 月 31 日 104 年 12 月 31 日 ( 資誠會計師簽証數 ) 減金額增 餘額 減金額增 餘額 減金額增 餘額 流動資產 11,386,898 207,944,284 219,331,182 78,111,832 297,443,014 89,493,400 386,936,415 現金及銀行存款 ( 註一 ) 9,225,845 189,618,184 198,844,029 36,526,002 235,370,031 53,465,804 288,835,835 應收帳款 ( 註二 ) 25,200 14,349,800 14,375,000 30,825,000 45,200,000 27,325,000 72,525,000 存貨 ( 註三 ) 599,059 3,668,941 4,268,000 10,392,000 14,660,000 8,260,000 22,920,000 其他 1,536,794 307,359 1,844,153 368,831 2,212,983 442,597 2,655,580 固定資產 22,464,514 111,453,750 133,918,264 16,904,256 150,822,520 7,385,923 158,208,443 原有固定資產 ( 南科基地 -- 醫材 ): 22,464,514 (731,667) 21,732,847 2,270,923 24,003,770 (5,889,077) 18,114,693 新增固定資產 ( 永康基地 -- 美容 ): 112,185,417 112,185,417 14,633,333 126,818,750 13,275,000 140,093,750 無形資產 ( 技術移轉 ) 7,225,860 (543,552) 6,682,308 (543,552) 6,138,756 (543,552) 5,595,204 其他資產 12,687,948 (1,022,652) 11,665,296 (9,731,478) 1,933,818 (776,130) 1,157,688 存出保證金 1,157,688 0 1,157,688 0 1,157,688 0 1,157,688 遞延所得稅資產 - 非流動 8,708,826 0 8,708,826 (8,708,826) 0 0 0 遞延費用 ( 產學合作攤銷 ) 2,821,434 (1,022,652) 1,798,782 (1,022,652) 776,130 (776,130) 0 合 計 53,765,220 317,831,830 371,597,050 84,741,058 456,338,108 95,559,642 551,897,750 流動負債 1,396,560 3,104,192 4,500,752 7,424,625 11,925,377 6,152,281 18,077,658 應付帳款 ( 註四 ) 123,161 2,722,172 2,845,333 6,928,000 9,773,333 5,506,667 15,280,000 應付費用及其他應付款項 1,273,399 382,020 1,655,419 496,625 2,152,044 645,614 2,797,658 其他負債 ( 股東往來 ) 1,750,000 (1,750,000) 0 0 0 0 0 股東權益 50,618,660 316,477,638 367,096,298 77,316,433 444,412,730 89,407,361 533,820,092 股本 90,000,000 300,000,000 390,000,000 390,000,000 390,000,000 累積虧損 (39,381,340) (39,381,340) (22,903,702) 54,412,730 本期損益 16,477,638 16,477,638 77,316,433 77,316,433 130,896,723 130,896,723 員工紅利 . 董監事酬勞 . 股東紅利 (41,489,362) (41,489,362) 合 計 53,765,220 317,831,830 371,597,050 84,741,058 456,338,108 95,559,642 551,897,750 假設條件 : 現金及銀行存款 ( 註一 ):102 年 3 月 31 日現金增資 3 億 . 存貨 ( 註三 ): 月平均銷貨成本 3 個月 ( 安全庫存 ) 應收帳款 ( 註二 ): 月平均銷售金額 3 個月 ( 銷賒 ) 應付帳款 ( 註四 ): 月平均直接成本 2 個月
- 33. 33 盈虧撥補表 ( 未來三年 ) 單位 : 元 項 目 102 年 103 年 104 年 金 額 明說 金 額 明說 金 額 明說 期初未分配盈餘 (39,381,340) (22,903,702) 7,482,095 加 : 本期純益 16,477,638 77,316,433 130,896,723 本期可分配盈餘 (22,903,702) 54,412,730 138,378,819 減 : 法定公積 (10%) 0 5,441,273 13,837,882 員工分紅 (5%) 0 2,074,468 5,186,170 董監事酬勞 (1%) 0 414,894 1,037,234 股東紅利 ( 現 金 ) 0 39,000,000 每股現金股利 1 元 97,500,000 每股現金股利 2.5 元期末未分配盈餘 (22,903,702) 7,482,095 20,817,533
- 34. 34 資金用途 ( 未來三年 ) 單位 : 元 南科基地 --( 醫材級 品產 ) 永康工業區或台南科技工業區 --( 美容級 品產 ) 項 目 102 年 (1 萬級 ) 103 年 (1 萬級 ) 104 年 102 年第一期建廠 (10 萬級 ) 103 年第二期建廠 (10 萬級 ) 104 年第三期建廠 (10 萬級 ) 需用 資金 明說 需用 資金 明說 需用 資金 需用資金 明說 需用資金 明說 需用資金 明說 土地 0 0 0 $4.5 萬 *1,500 坪 = 67,500,000 購買 1500 坪 ,( 生產綫 每期需用 250 坪 , 共 3 期 , 辦公室 300 坪 , 停 車場 250 坪 , 預留 200 坪 ) 0 廠房 0 0 0 3,750,000 250 坪 *5.5 萬 ( 鋼構 ) 13,750,000 250 坪 *5.5 萬 ( 鋼構 ) 13,750,000 250 坪 *5.5 萬 ( 鋼構 ) 辦公室 0 0 0 27,000,000 300 坪 *50% =150 坪 *3 層 *6 萬 生產設備 2,500,000 增加 一條 8,160,000 再增加 一組二條 0 4,500,000 建立第一條生產線 4,500,000 建立第二條 生產線 4,500,000 建立第三條生 產線 年產能 ( 公克 ) 24,000 48,000 48,000 72,000 144,000 216,000 合計需用 資金 2,500,000 8,160,000 0 112,750,000 18,250,000 18,250,000
- 35. 35 現金 資程序表增 預訂時間 作業項目 客戶 資誠 1/17 寄發董事會召集通知 ◎ 1/25 召開董事會討論 101 年度決算表冊、 100 年財務報表重編及修正公司章程等議案並召集股東常會 ◎ 1/28 最後過戶日 ◎ 1/28~2/9 公告並受理股東提案期間 ( 公 #172-1) ◎ 1/29~2/27 停止過戶期間 ( 股東常會前三十日內 ) ◎ 2/6 寄發召開股東常會通知書 ◎ 2/19 寄發董事會召集通知 ◎ 2/27 召開股東常會承認決算表冊及修正公司章程等事宜 ◎ 2/27 召開董事會決議現金增資發行新股相關事宜 ( 含訂定增資基準日 ) ◎ 2/28 最後過戶日 ◎ 3/1~3/5 停止過戶期間 ◎ 3/7~3/11 員工及原股東按持股比例認股及繳款期間 ◎ 3/11~4/12 發出對原股東及員工催繳股款通知 ( 一個月以上 )( 公 #142) ◎ 3/12~3/20 洽特定人認購現金增資新股認股及繳款期間 ◎ 3/18 寄發股東會及董事會議事錄 ◎ 3/21 現金增資基準日 ◎ 3/22 準備增資基準日及其前一日相關財務報表 銀行出具截止至暨 3/22 之存款餘額證明，供會計師派員 核查 ( 會計師 核日查 ) ◎ ◎ 4/1 出具會計師增資資本額 核報告書並向公司登記主管機關申請修正章程及增資發行新股等變更登記查 ◎ 4/15 取得公司登記主管機關核准函 ◎ 4/16 安排印製增資股票 ( 公司登記主管機關核准增資後 3 個 月內發行股票 ) ◎ 4/23 向國稅局申請營業人資本額變更登記 ◎ 5/3 預計取得國稅局資本額變更核准函 ◎ 5/3 預計取得印製後股票 ◎
Editor's Notes
- 美國市場受經濟景氣及影響，成長趨緩，但中 / 東歐、亞太與西歐等地市場成長潛力較大，值得廠商佈局。 隨著近年來亞太地區由於經濟情況好轉，健康意識逐漸提高，加上政府積極擬定政策整備基礎醫療建設，將有不錯的發展機會，因此未來醫材商機將與這些醫療政策帶動有關。
- 未來醫美產業的重心在亞洲 由於美國醫美市場的停滯，加上歐洲人向來又崇尚自然，不愛花太多錢來進行醫美服務，因此眾人的目光，開始轉移到極具發展潛力的亞洲市場。 全球醫美市場規模在 2014 年以前，約有年複合 13% 的成長率 而在亞洲市場的部份，根據 Medical Insight, Inc 預估，規模前 2 大的市場日本、韓國，雖然只有 9.1% 、 12.8% 的年複合成長率，但人口數量最為龐大的中國、印度，則分別有著 15.7% 、 21% ，明顯高於全球平均的年複合成長率，而台灣也有 14.8% 的年複合成長率。