Abel company

ABEL SHOES @ ABLE COMPANY

Company Abel www.abelcompany.com

นางบุญสุดา แก้วกระจาย

“ABEL SHOES ” CEO ABLE COMPANY

Marketing Analysis Finance Factory
Manager Manager Manager Manager

นางกัญญา เมฆประยูร นางสุภี เขื่อนโพธิ์ นางสาวแสงระวี ประทุมวงศ์ นางสาวจันทรกานต์ เนียดพลกรัง

Vision…?

“ เราคือบริษัทรองเท้าชั้นน้าที่สร้างสรรค์นวัตกรรมและก้าวล้้าน้าสู่
เทคโนโลยีที่ทันสมัย เพื่อพัฒนาคุณภาพสินค้าให้มีความ
หลากหลาย สามารถตอบสนองความต้องการของลูกค้าได้ทุกกลุ่ม
และมุ่งสู่การเป็นผู้น้าระดับโลก ”


Mission…?

•สร้างสรรค์นวัตกรรมใหม่ เพื่อเสริมสมรรถนะและศักยภาพของผู้สวมใส่
•น้าเทคโนโลยีที่ทันสมัยเพื่อพัฒนาผลิตภัณฑ์ให้ได้รบความไว้วางใจจาก
ั
•ผู้สวมใส่ในทุกย่างก้าว
•ตระหนักในคุณภาพของสินค้าเพื่อยึดครองตลาดในทุกภูมิภาค


Goal…?

•เพื่อผลิตสินค้าและบริการอย่างมีประสิทธิภาพ
•เพื่อสร้างความประทับใจให้กับผู้สวมใส่ และมุ่งขยายสาขาสู่ตลาดโลก


Functional Strategies (Y11-22)

ด้านการตลาด
การใช้ เ ครื่ อ งมื อ การตลาด โดยค านึ ง ถึ ง ความพึ ง พอใจของลู ก ค้ า โดยใช้ ต้ น ทุ น ที่
เหมาะสม สามารถเปลี่ยนแปลงกลยุทธ์ได้ทันเวลา การตลาดมุ่งเน้นสร้างเอกลักษณ์ของบริษัทที่เน้น
ถึงคุณภาพที่ดีของสินค้า ผลิตภัณฑ์มีความหลากหลายดึง ดูดใจมากกว่าผลิตภัณฑ์ ของคู่แข่ง
- รักษาคุณภาพของสินค้าให้อยู่ตามมาตรฐานของบริษัท
- ตั้งราคาขายที่เหมาะสมกับคุณภาพสินค้า
- รักษายอดขายในตลาดเดิมและขยายไปสู่ตลาดลาตินอเมริกา
- จัดโปรโมชั่นตามฤดูกาลเพื่อกระตุ้นยอดขายและพัฒนาบริการการบริการหลังการ
ขายที่ดีเยี่ยม
- วิจัยตลาดเพื่อให้ทราบความต้องการของลูกค้าเป็นปีละ 2 ครั้ง


ด้านเงิน
การใช้กลยุทธ์ทางการเงิน เพื่อความอยู่รอด ความเจริญเติบโตและความคล่องตัวทางด้านการเงิน
เพื่อให้เกิดกาไรสูงสุด ( Profit maximization )และความมั่งคั่งสูงสุด(Wealth maximization)
- อัตราการเพิ่มขึ้นของก้าไรปีละ 5%
- อัตราการเติบโตของยอดขาย 10% ต่อปี
- เงินปันผลจ่ายขั้นต่้า 0.50 บาทต่อหุ้น
- มีเงินสดหมุนเวียนสูงขึ้นมากกว่า 1.20 เท่า
- ราคาหุ้นสูงขึ้น 5% ในแต่ละปี



ด้านการผลิต
มีความสม่าเสมอในการผลิตสินค้าให้สอดคล้องกับการออกแบบทางวิศวกรรม โดยก่อให้เกิดผลเสีย
ต่าสุดและเกิดผลผลิตสูงสุด และมีความรวดเร็วในการปรับเข้าหาความต้องการซื้อของลูกค้าได้
- เน้นผลิตที่มีประสิทธิภาพ เพื่อลดของเสียปีละ 5%
- เน้นการผลิตโดยใช้วัตถุดิบที่มีคุณภาพ
- ออกแบบสินค้าที่มีรูปแบบแตกต่างและหลากหลาย
- พัฒนาผลิตภัณฑ์และส่งเสริมงานวิจัยอย่างต่อเนื่อง


Industry and Economic Analysis(Y11)

โอกาส อุปสรรค
- มีโอกาสในการขยายตลาดในลาตินอเมริกา -ภาษีจากการส่งสินค้าไปทวีปยุโรปมีอัตราสูง
- มีโอกาสเพิ่มยอดขายทาง Internet เนื่องจากไม่มีโรงงานผลิต
- ค่าแรงของทวีปยุโรปและอเมริกามีอัตราสูง

จุดอ่อน
จุดแข็ง
-ไม่มีการปรับปรุงโรงงาน
-สินค้ามีคุณภาพสูง -ปรับลดของเสียในกระบวนการผลิต 5%
-มียอดขายสูงเนื่องจากสินค้ามีคุณภาพสูงและ - ยังไม่มีการขยายสายผลิตภัณฑ์สินค้า
ราคาต่า - แบรนด์ยงไม่เป็นที่รู้จักในตลาด
ั
- ขาดการบริการหลังการขาย


เป้าหมายของบริษัทปีที่ 11

เป้าหมายบริษัท
 มีการปรับปรุงโรงงานเพื่อเพิ่มสมรรถนะในการผลิต
 เพิ่มการควบคุมคุณภาพในกระบวนการผลิตเพื่อปรับ
ลดของเสีย
 เพิ่มสายผลิตภัณฑ์ จาก 100 เป็น 120
 เพิ่มงบประมาณในการโฆษณาประชาพันธ์ 10%
 เพิ่มการบริการหลังการขาย
 สร้างโรงงานในทวีปยุโรปเพื่อรองรับตลาดที่เพิ่มสูงขึ้น
 เพิ่มกาลังการผลิตที่ทวีปยุโรปและอเมริกาเพื่อลด
ต้นทุนค่าใช้จ่าย


Industry and Economic Analysis(Y12)

- มีโอกาสเพิ่มยอดขายทาง Internet

-ต้นทุนในการขายสินค้าทางinternetใน
-สินค้ามีคุณภาพสูง
ทวีปยุโรปมีราคาสูงมาก
-มีการผลิตสินค้ามากเกินกาลังการผลิต
-กาลังการผลิตยังไม่ดีพอ


แนวทางการปรับปรุงบริษัท ปีที่ 12

แนวทางการปรับปรุงบริษัท
 ปรับปรุงกลยุทธ์ในการขายสินค้าลดราคาเพื่อล้าง
สต๊อก ไปเป็นการเก็บสินค้าคงคลังไว้ขายในปีต่อไป
 เนื่องจากสถานะทางการเงินของบริษัทฯ ยังไม่ดีพอจึง
ควรปรับลดขนาดโรงงานที่จะขยายในยุโรปที่เคย
วางแผนไว้จากขนาดใหญ่ไปเป็นขนาดเล็ก
 บริษัทฯ ขาดสภาพคล่องทางการเงินจึงควรแก้ไขโดย
การกู้เงินระยะสั้นมาเพื่อหมุนเวียน
 มีการปรับปรุงโรงงานเพื่อเพิ่มสมรรถนะในการผลิต


SWOT ปีที่ 13

และตลาดเอเชียในอนาคต

-มีโรงงานมากเกินไปทาให้เกิดต้นทุนสูง
-สินค้ามีคุณภาพสูง -สถานการณ์ทางการเงินของบริษัทยังไม่ดี
-สินค้าคงคลังน้อยเกินไป


กลยุทธ์การแข่งขันปีที่ 13

 บริษัทควรทบทวนและวางแผนในเรื่องนโยบายใหม่
เนื่องจากผลประกอบการใน 3 ปีที่ผ่านมายังขาดสภาพ
คล่อง
 ให้ความสาคัญกับตลาดที่เราถนัดเท่านั้น
 ขายโรงงานที่คิดว่าทาให้เกิดต้นทุนสูงและไม่คุ้มกับ
การลงทุน



-มีโอกาสในการขยายตลาดในแถบละตินอเมริกา - การนาเข้าสินค้าสู่ยุโรปและลาตินอเมริกาต้องเสียภาษีในการ
-การขยายช่องทางการจัดจาหน่ายทางอินเทอร์เน็ต นาเข้าทาให้เกิดต้นทุนต่อหน่วยสินค้า

-บริษัทบริษัทมี Image Rating ทาให้ภาพลักษณ์ของสินค้า
- บริษัทมีการวางแผนการผลิตที่ชัดเจนสามารถตอบสนอง
เป็นที่ย อมรับลดลง โดยมีสาเหตุหลั กที่เกิด จากไม่ สามารถ
ความต้องการของผู้บริโภค
ประมูล Presenter และมีการส่งเสริมการขายที่ไม่เพียงพอ
-มีการบริหารช่องทางการจัดจาหน่ายที่มีประสิทธิภาพ
เมื่อเปรียบเทียบกับคู่แข่งขัน
-ประสิทธิ ภาพการผลิต สินค้ ามีน้อยเนื่องจากมีการสูญ เสี ย
ของสินค้ าจ านวนมาก เนื่องจากมี การควบคุม คุณ ภาพที่ไ ม่
เพียงพอ



 การขยายตลาดทวีปยุโรป เนื่องจากมีความต้องการของผู้บริโภค
ในระดับรองลงมาและมีการเจริญเติบโตของ ตลาดอย่างต่อเนื่อง
และยังไม่มีคู่แข่งขันทางการค้า
 การสร้างความแตกต่างในความหลากหลายของผลิตภัณฑ์ คุณภาพ
ของสินค้าที่มีคุณภาพสูง มีประสิทธิภาพในการผลิตซึ่งนามาสู่การ
ผลิตที่มีต้นทุนต่า



-สามารถเพิ่มยอดขายในทวีปยุโรปและอเมริกา -คู่แข่งขันในตลาดมีจานวนมาก
ได้ในอนาคต

-ไม่สามารถเพิ่มอัตรากาลังในการผลิตสินค้าได้
-สินค้ามีคุณภาพสูง -สถานการณ์ทางการเงินของบริษัทยังไม่ดี
-ต้นทุนในการผลิตสินค้าต่ากว่าคู่แข่ง -สินค้าคงคลังน้อยเกินไป



 บริษัทควรมีการปรับปรุงคุณภาพสินค้าและบริการหลัง
การขายเพื่อดึงดูดความสนใจในสินค้า
 บริษัทควรที่จะรักษาตาแหน่งทางการตลาดไว้ และเพิ่ม
กลยุทธ์การขายเพื่อส่วนแบ่งทางการตลาดเพิ่มขึ้นให้
ความสาคัญกับตลาดที่เราถนัดเท่านั้น
 ให้ความสาคัญกับตลาดเอเชียและตลาดยุโรปให้มาก
ขึ้น



-มีโอกาสในการขยายตลาดในลาตินอเมริกา -คู่แข่งขันในตลาดมีจานวนมาก
และตลาดเอเชียในอนาคต
-มีการลดภาษีขาเข้าระหว่างทวีป

- ไม่สามารถเพิ่มอัตรากาลังในการผลิต สินค้า
-สินค้ามีคุณภาพสูง
ได้
-ต้นทุนในการผลิตสินค้าต่ากว่าคู่แข่ง


บทเรียนที่ได้รับจากการดาเนินธุรกิจใน ปีที่ 16

- วางแผนการกระจายสินค้าและการเงินผิดพลาดส่งผลให้การประกอบการไม่ดี ทา
ให้ได้รับบทเรียนว่า “การดาเนินธุรกิจต้องมีการวางแผนและวิเคราะห์ข้อมูลใน
ทุกๆ ด้าน (รู้เขาและรู้เรา) เพื่อเป็นแนวทางในการกาหนดกลยุทธ์และแนวทางใน
การตัดสินใจด้านต่างๆ”
- การดาเนินธุรกิจต้องอาศัยทีมงานที่แข็งแกร่ง และต้องมีการแบ่งแยกหน้าที่ของ
แต่ละฝ่ายให้ชัดเจน เพื่อให้สามารถปฏิบัติงานได้ทันภายในระยะเวลาที่จากัด


Road Map

“ ABEL COMPANY ”
การรักษาระดับการผลิต
cost N.A.

ลดต้นทุนการผลิตและควบคุมของเสีย

Internet
สร้างรูปแบบสินค้าให้มีความหลากหลายและเพิ่มช่อง
ทางการจัดจาหน่ายInternet
เพิ่มกาลังการผลิต เพิ่มความมั่นคง
ทางด้านการเงิน

P-LABE
สร้างโรงงานขนาดเล็กและเพิ่มการโฆษณา

การลงทุนอย่างค่อยเป็นค่อยไปใน 3 ตลาด

11 12 13 14 15 16 17

Strategic Plan

ผลด้าเนินการทางการเงิน (ปี 11-13)  เป้าหมายทางการเงิน ผลด้าเนินการ
 ยอดขายลดลงปีละ0.91 % ทางการเงิน (ปี 14-16)
 กาไรสุทธิจากการดาเนินงาน  ยอดขายเพิ่มขึ้นเฉลี่ย 10 %
 EPS ลดลงจาก 1.56 – 1.47  กาไรสุทธิเพิ่มขึ้นเฉลี่ยปีละ 5 %
 ROI ลดลงอย่างต่อเนื่อง  EPS 3.5
 Bond Rating (C)  ROI 30 %
 Bond Rating (B)



Strategic Plan

ผลดาเนินการทาง กลยุทธ์(ปี 11-13) เป้าหมายทาง กลยุทธ์(ปี 14-16)
เป้าหมายสัดส่วนตลาด สัดส่วนทางการตลาด
 P-Label17.2/15.9/13.6%  P-Label 0/0/0 %
 N.A. 11.8/8.2/11.8 %  N.A. 9.7/8.3/6.8 %
 ยุโรป 11.7/9.0/11.7 %  ยุโรป 13.2/10.8/13.1 %
 เอเชีย 11.7/9.0/11.7 %  เอเชีย 9.7/8.2/6.1 %
 ลาตินอเมริกา 0/2.3/0 %  ลาตินอเมริกา 10.3/0/0 %


Balance Scorecard
Financial

ROI , EPS , NET PROFIT

Customer Internet business Process

มุ่งเน้นลูกค้าแถบภูมิภาคเอเชีย VISION
ผลิตสินค้ามีคุณภาพด้วย
AND
และยุโรปและอเมริกาเหนือและ STRATEGY
ต้นทุนที่ต่้ากว่าคู่แข่งขัน
บริการลูกค้าด้วยความรวดเร็ว

Learning and Growth

จ่ายค่าตอบแทนเพิ่มและให้
สวัสดิการแก่พนักงานเมื่อ
บริษัทมีผลก้าไรมากขึ้น


REVENUES

$300,000.00

$250,000.00

$200,000.00

$150,000.00

$100,000.00

$50,000.00

$0.00
Year 11 Year 12 Year 13 Year 14 Year 15 Year 16


EPS


ROI


STOCK PRICE


Market Share


Revenue,sales & Market Share

Quality Rating Service Rating
160 200
140
120 150
100 N.A. N.A.
80 Asia 100 Asia
60 Europe
50 Europe
40
L.A. L.A.
20
0 0
Y11 Y12 Y13 Y14 Y15 Y16 Y11 Y12 Y13 Y14 Y15 Y16


Y11 Y12 Y13 Y14 Y15 Y16

Sales ('000s) 157,879 141,217 123,351 248,374 258,994 218,238
Growth
-10.553 -12.651 101.355 4.275 -15.736
Net profit ('000s) 9,346 - 8,821 312 25,791 21,095 23,033
Growth
-194.382 96.462 8166.34 -18.207 9.187
Net profit margin
9346 -8821 312 25791 21095 23033
EPS
1.56 - 1.47 0.05 4.30 2.64 2.88
ROI (%) 13.95 - 4.71 4 19.65 17.72 10.97
Bond Rating A C C BB AAA AAA
Common stock ('000)

Stock price
21.06 7.02 2.34 66.65 39.60 43.20
Market cap
126,360 42,120 14,040 399,900 316,800 345,600
Strategy rating
32 35 47 36 66 27

Success and Failure Factors

Success Factors Failure Factors
• สินค้ามีคุณภาพดี • ยอดขายต่า
•ต้นทุนสินค้าสูง
•ไม่มีการส่งเสริมการขาย
•ไม่มีตัวแทนจาหน่ายสินค้า
•การวางแผนการตลาดที่ผิดพลาดส่งสินค้าไปยุโรป
และอเมริกามากเกินไปทาให้เสียค่ากาแพงภาษี
จานวนมาก


สรุปผลการประกอบกิจการปีที่ (Y11-16)
Year สถานการณ์การ การตัดสินใจเดิม ข้อผิดพลาด การแก้ไข
เปลี่ยนแปลง

11 ขายสินค้าในตลาด P-Label N.America Asia Europe L.america ขายสินค้าใน Branded L.A ขาดทุน $74 เนื่องจาก มุ่งทาตลาดที่ Asia และ N.America
-ไม่เปิด Megastore ในทุกตลาด ต้องเสียภาษีนาเข้า เนื่องจากมีฐานการผลิตในสองประเทศนี้
-ทุ่มค่าใช้จ่ายการโฆษณาที่ N.A เป็น 65% ของค่าใช้จ่ายในการโฆษณา - .ด้าน 4p ต้องพัฒนามากขึ้นเนื่องจากยังไม่ และพยายามสร้างชื่อเสียง และคุณภาพของ
-ตลาด P-Label ผลกาไรน้อยที่สุด เพียง 0.23 สามารถสู้คู่แข่งขันรายอื่นๆได้ สินค้าก่อนขยายตลาด รวมถึงการส่งสินค้า
-จ่ายเงินปันผลน้อยกว่าคู่แข่งขันเพียง 0.25 ไปขายใน Europe and L.America ต้องเสีย
- ตลาด N.America Asia ใช้คุณภาพวัตถุดิบแตกต่างกัน ให้คุณภาพทีตลาด
่ ภาษีนาเข้าจึงยังไม่ควรส่งขาย
N.America สูงกว่า
-ได้ market share สูงกว่าคู่แข่งรายอื่นๆ

12 จ่ายค่า Incentive สูง -ตั้งราคาขายในตลาด P-label โดยไม่ได้ดู งดการทาตลาด P-label เนื่องจากทาให้
ใน N.A จ่าย $7 ค่าเฉลี่ยอยู่ที่ 1.56 ใน Asia จ่าย $5 ค่าเฉลี่ยอยู่ที่ ต้นทุนการผลิตทาให้ขายขาดทุน บริษัทขาดทุน
0.91 - ไม่เปิดร้านค้าจาหน่ายสินค้าใน Europe -หากต้องการขายสินค้าใน Europe
-ขายสินค้าใน Europe และ L.America ไม่ได้ and L.America แต่ส่งสินค้าไปจาหน่าย L.A ต้องเพิ่มร้านค้าจัดจาหน่ายสินค้า
-ขาดทุนจากการขาย i-net Europe ถึง $57.46 ทาสินค้าจาหน่ายไม่ได้ รวมถึงค่าใช้จ่ายในการโฆษณาประชาสัมธ์
-ขาดทุนจากการขายตลาด P-label $6.01 - การเปิดลดราคาสินค้าทาให้บริษัทต้องรับกับ - ยังไม่ควรส่งสินค้าไปขายใน Europe
- เปิด Sale สินค้าหากสินค้าขายไม่ได้ ผลขาดทุนทีเกิดขึ้นรวมถึงค่าใช้จ่ายในการส่ง เนื่องจากภาษีนาเข้าแพง
สินค้าไปขาย เช่น ค่าภาษี - ไม่ควรเปิดลดราคาสินค้าควรเก็บสินค้า
-บริษัทมีขาดทุนจากการดาเนินงาน -8821 ไว้ในสต๊อกเพื่อขายปีถัดไป
- EPS -1.47
- กู้เงินระยะสั้น ไม่เพียงพอกับหนี้


13 -ขยายโรงงานไปที่ Europe -ยกเลิกการผลิต P-
เป็นโรงงานขนาดเล็ก - ยังไม่เปิดร้านค้าปลีกที่ L.A และ label
-เพิ่มการโฆษณาใน Europe Europe ทาให้สินค้าขายไม่ได้ - เปิดร้านค้าปลีกที่
และ L.A แต่ไม่เปิดร้านค้าปลีก ขายได้เพียงทาง i-net ทาให้ต้อง L.A and
-สามารถประมูลดาราได้ เสียต้นทุนในการเก็บรองเท้าเพิ่มอีก Europe
- ด้าน Product Line - เปิดร้านค้าปลีกที่ Asia น้อยกว่า -เพิ่มร้านค้าปลีก ตลาด
,High Product คู่แข่งขันรายอื่น เอเชีย
Quality ,Service -ขาดทุนจากการผลิต P-label -เน้นทาตลาดที่ Asia
,Brand Image ,Low $2.3 1 ต่อคู่ and N.A ก่อนให้ดี
Cost ยังไม่สามารถแข่งขันกับ - ขาดทุนจากการขาย i-net ก่อนขยายไปตลาดอื่นๆ
คู่แข่งขันได้ในทุกตลาด Europe$36.39 ต่อคู่ และ
L.A $108.57 เนื่องมาจากภาษี
นาเข้า
14


14 -ยกเลิการผลิต P-label -ร้านค้าปลีกในตลาด -เพิ่มร้านค้าปลีกใน
- เพิ่มการโฆษณาและร้านค้าปลีกใน เอเชียน้อย ตลาดเอเชีย
Europe และ L.A -ไม่มีการเพิ่มการ - เพิ่มงบโฆษณาและ
- ตั้งราคาขายต่ากว่าค่าเฉลี่ยในทุกตลาด โฆษณาสินค้าและบริการ บริการ
- คุณภาพต่ากว่าคู่แข่งขันอื่นๆในทุก
ตลาด
-ร้านค้าปลีกในตลาดเอเชียน้อย
-ไม่มีการเพิ่มการโฆษณาสินค้าและ
บริการ
- ไม่ขยาย Megastores ในทุก
ทวีป
- ไม่มีภาษีนาเข้า ทาให้สามารถเพิม ่
จานวนสินค้าที่ส่งขายยัง L.A และ
Europe ได้


15 ค่าเงินเยนสกุลเอเชีย ยกเลิการผลิต P-label - เสียค่าใช้จ่ายจากอัตรา -ขยายร้านค้าปลีก การ
เสถียรขึ้นพร้อมทั้ง ยกเลิกการส่งสินค้าไป L.A แลกเปลี่ยนในการส่งจาก โฆษณา การบริการ ใน
WTO ขอให้ลดภาษี เอเชียไป N.A และ ตลาดเอเชีย แล้วเน้นขาย
นาเข้าทั่วโลก Europe ที่ตลาดเอเชียเป็นหลัก

16 ค่าเงินเยนสกุลเอเชีย - เน้นทาตลาดที่ Europe -ไม่ได้ขยายร้านค้าปลีก -ควรเน้นทาตลาดใด
เสถียรขึ้นพร้อมทั้ง เพิ่มขึ้นในทุกตลาด ทั้งที่ ตลาดหนึ่งให้มี
WTO ลดภาษีนาเข้า ความต้องการของลูกค้า Market share
ทั่วโลก เพิ่มมากขึ้น 50% ก่อนค่อยขยาย
-ปรับปรุงคุณภาพสินค้า ตลาด
แต่ตั้งราคาขายต่ากว่า -การขายทาง
ราคาเฉลี่ย อินเตอร์เน็ทควรขายเมื่อ
มีโรงงานผลิตในประเทศ
นั้นก่อน



ด้านการจัดการ
การคัด เลือกผู้ ขายที่ มีคุณภาพ เจรจาต่อ รองด้า นราคาที่เหมาะสม การส่ งมอบทั นท่วงที
ป้องกันไม่ให้เกิดสินค้าเกินความจาเป็นและไม่ให้เกิดการขาดแคลน
- บริการลูกค้าด้วยความรวดเร็ว และจัดส่งสินค้าให้ทันตามความต้องการ
- เพิ่มช่องทางการจัดจาหน่ายสินค้าในพื้นที่ต่างๆ มากกว่าคู่แข่ง
- ทาให้ลูกค้ามีความจงรักภักดี


กลยุทธ์การแข่งขันในปีที่ 11-16 (ABEL)

- ผลิตสินค้ามีคุณภาพ แต่ขายในราคาทีต่ากว่าคู่แข่งขัน
่
-สร้าง MODEL หลากหลาย เพื่อเป็นทางเลือกให้กับผู้บริโภค
-ลดการสูญเสียของสินค้าเพื่อลดต้นทุนและค่าใช้จ่าย
ในการเก็บรักษา
-จ่ายค่าตอบแทนแรงงานในอัตราที่สูงเพื่อสร้างแรงจูงใจ
ในการผลิตสินค้าให้มีประสิทธิภาพและประสิทธิผล สูงขึ้น


Abel company

Recommended

Recommended

More Related Content

Viewers also liked

Viewers also liked (8)

Similar to Abel company

Similar to Abel company (8)

Abel company