Onderwaterhypotheek, eerder regel dan uitzondering.

1. AuteurS RENé Teuwen - Erik van der Eijk Hypotheekonderzoek
Onderwater-
Van de huishoudens met
een hypotheek staat op
dit moment 29,2% ‘onder
water’. Dit betekent
dat in totaal 989.871
huizenbezitters een
hypotheek
gemiddelde potentiële
restschuld hebben van eerder regel dan onderwaterhypotheken op dit moment het
hardst getroffen is. De provincie Utrecht
is met 25% onderwaterhypotheken op dit
dient te worden gehouden. Gevulde Porte-
feuillehouders hebben in de afgelopen tien
jaar veelal een stap gemaakt qua woning
risico is bij Gevulde Portefeuillehouders
bijna twee keer zo hoog. Bij het scenario
van 20%-waardedaling tot 2015 heeft het
René Teuwen is
directeur-eigenaar
van adviesbureau
uitzondering
23.960 euro. Verkopen al moment het meest waardevast. Ook op (bovengemiddeld, vaak nieuwbouw). segment Verzekerde Families het echter TeuwenSchouten
stadsniveau zijn interessante verschillen Dit zijn recentere hypotheken, waardoor relatief zwaar te verduren. Het onderwater-
deze huishoudens hun te zien; zo heeft in de gemeente Haarlem het effect van de waardedaling voor deze risico verdubbelt in dat geval bijna in dit Erik van der
26% van de particuliere woningbezitters groep groot is. Het 2015-scenario met 20% segment. Daarmee bieden beide segmenten Eijk is Head of
woning, dan hebben ze een onderwaterhypotheek, tegen 47% in verdere waardedaling toont niet alleen dat verschillende kansen voor de financieel Professional Services
gezamenlijk een totale de gemeente Almere. De verschillende
doelgroepen binnen de huiseigenaren
er nog steeds duidelijke verschillen zijn
tussen de doelgroepen, maar ook dat elke
adviseur. Voor de groep Gevulde Porte-
feuillehouders is het zaak dat ze zekerheid
bij Experian
Nederland B.V.
restschuld van zijn gedefinieerd op basis van het Mosaic consumentengroep wordt geraakt. krijgen over hun hypotheekrente en de
Finergy segmentatiesysteem van Expe- aftrek daarvan. Gegeven de mogelijke plan-
23,7 miljard euro. rian. Deze segmentatie classificeert elk Case De verschillende doelgroepen nen van een nieuwe regering is het voor
Nederlands huishouden op basis van hun hebben dus verschillende risicoprofielen. deze groep waarschijnlijk opportuun om
nzekerheid omtrent de hypotheekmarkt maakt 10% gedaald; daardoor is een aanzienlijk gemeenschappelijke financiële en verze- Dat zijn niet alleen bedreigingen maar ook eerder hun rentevaste periode te verlengen
O veel Nederlanders terughoudend, waardoor er
weinig beweging is op de woningmarkt. Het is
niet duidelijk welke consumentengroep bij welke
deel van de hypotheken inmiddels hoger
dan de waarde van de woning. Dit is de
zogenoemde onderwaterhypotheek.
keringskenmerken. Uit de analyse blijkt
dat op dit moment de risico’s relatief het
grootst zijn binnen de groep huizenbezit-
Tussen 2008-2015 een
waardedaling van 30%
maatregelen gestimuleerd of juist hard ters met de wat lagere inkomens. Dat
geraakt wordt. Dit heeft de aanleiding Van de huishoudens met een hypotheek starters in de problemen zitten is algemeen
gevormd voor TeuwenSchouten, staat op dit moment 29,2% onder water. Dit bekend. Maar ook andere groepen waarvan
Experian en De Nationale Hypo- betekent dat in totaal 989.871 huizenbezit- werd aangenomen dat deze weinig tot
theekbond om een zorgvuldige ters een gemiddelde potentiële restschuld geen risico liepen, worden op dit moment kansen voor de financiële dienstverlener. om zo in ieder geval de kans op toekom-
analyse uit te voeren van de hebben van 23.960 euro. Verkopen al deze geraakt door de waardedaling die tot nu toe Om dit toe te lichten zijn twee doel- stige rentetegenvallers te beperken. Ver-
hypotheekmarkt in zijn geheel huishoudens hun woning, dan hebben heeft plaatsgevonden. Zo blijken de Luxe groepen, die op het eerste gezicht redelijk zekerde Families daarentegen hebben op
en van de afzonderlijke effecten ze gezamenlijk een totale restschuld van Levensgenieters en de Gevulde Portefeuille- vergelijkbaar zijn, tegenover elkaar gezet: dit moment over het algemeen geen acuut
op verschillende Nederlandse 23,7 miljard euro. Daalt de huizenprijs houders het ook niet makkelijk te hebben. Mosaic Finergy groep B Gevulde Porte- probleem. Maar, gegeven het scenario van
doelgroepen in het bijzonder. nog meer, dan wordt het probleem nog Juist doordat deze groep minder werkzame feuillehouders en C Verzekerde Families. 30%-waardedaling, zal dit richting 2015
groter. Een van de gangbare scenario’s in de jaren over heeft tot hun pensioenleeftijd Beide Finergy-segmenten zijn qua socio- mogelijk wel ontstaan. Verzekerde
Onderwater- markt gaat in het slechtste geval uit van een om de restschuld terug te verdienen, en demografie redelijk vergelijkbaar, maar hun Families is een groep die graag zekerheid
hypotheek Op dit waardedaling van 30% in de periode tus- omdat het vaak hogere hypotheken betreft, gemiddelde hypotheeksituatie verschilt creëert voor hun gezin. Een verzekering
moment zijn er in totaal 4.057.599 sen 2008 en 2015. De markt heeft tot juni is ook dit een situatie waar rekening mee aanzienlijk. Het huidige onderwater- die bescherming biedt tegen de gevolgen
koopwoningen in Nederland waarbij 2012 een daling laten zien van zo’n 10%. van ontslag of arbeidsongeschiktheid zou
de eigenaar ook bewoner is. Van deze Doorgerekend over de gehele woningmarkt Totale restschuld Nederland in miljarden euro’s bij verdere waardedaling daarom op dit moment duidelijk in een
woningen zijn er 3.394.444 (84%) belast met betekent dit dat in 2015 1.646.541 huisei- behoefte kunnen voorzien.
70
een hypotheek. De gemiddelde hypotheek ligt genaren (48,5% van de huishoudens met
72,5
iets onder de 200.000 euro en de gemiddelde een hypotheek) een onderwaterhypotheek 60 Integrale aanpak
woningwaarde die tegenover deze hypotheek hebben met een gezamenlijke potentiële 50 politiek Alle doelgroepen binnen
Resultaten staat bedraagt ongeveer 270.000 euro. Dit bete- restschuld van 72,5 miljard euro.
40
54,9 de Nederlandse huiseigenaren hebben Wilt u het gehele
komen uit onderzoek kent dat de Nederlandse woningen gemiddeld in deze onzekere economische tijden onderzoek bestellen:
uitgevoerd door ruimschoots meer waard zijn dan de hypotheek Flevoland hardst 30 39,8
hun eigen (potentiële) problemen, of ze ga naar
TeuwenSchouten, die er op rust. In de praktijk is dit echter niet getroffen Regionaal bekeken 20 27,3 nu te maken hebben met een dreigende www.infinance.nl/
23,7
Experian en gelijk verdeeld. Met name voor eigenaren die hun blijkt dat de provincie Flevoland, waar
10
restschuld, een mogelijk probleem bij rapport.
De Nationale woning na 2000 hebben gekocht ligt de verhouding vaak relatief veel huishoudens recent een pensionering of een te hoog aflossingsvrij Kosten 495 euro
Hypotheekbond. anders. De woningwaarde is de afgelopen 4,5 jaar met ruim hypotheek gesloten hebben, met 40% 2012 2015 -5% 2015 -10% 2015 -15% 2015 -20%
gedeelte. exclusief btw.
28 InFinan ce.nl I nFinance.nl 29