5. 5
Franquia
O Santander é o 3º maior banco privado em ativos totais, com
participação¹ de 11% no crédito total do sistema bancário brasileiro
Participação de Mercado
1S10 R$ MM em número de agências
Junho/2010
Total País
Crédito 146.529
Participação: 12%
Norte: 5% do PIB
Captação de Clientes² 135.744
Participação: 5%
Captação de Clientes + Fundos 245.237
Lucro Líquido 3.529 Nordeste: 13% do PIB
Participação: 7%
Sólida plataforma de distribuição… Centro-oeste: 9% do PIB
Participação: 5%
Banco com um dos maiores números de pontos
de venda na região Sul / Sudeste Sudeste: 57% do PIB
(que representam 73% do PIB) Participação: 15%
2.097 1.491 18.117
Agências PAB’s ATM’s Sul: 16% do PIB
Participação: 9%
+10,5 milhões de correntistas ativos³, incremento
de 263 mil contas ativas no semestre
Fonte: Banco Central do Brasil e IBGE. Data base do PIB de 2007
1. A participação do Santander no crédito total do setor privado é de 16,5% (jun/10)
2. Inclui depósitos à vista, depósitos a prazo, poupança, debêntures, Letra de Crédito Imobiliário (LCI) e Letra de Crédito Agrícola (LCA)
3. Clientes com movimentação de depósito à vista no período de 30 dias, segundo Banco Central do Brasil. Dados a Junho/2010
6. 6
Processo de Integração - Status
1a e 2ª Etapas concluídas 3a Etapa
Ago/08 Jun/10 Dez/10 1S11
I Senior Management Integrado
II Áreas Centrais Integradas
Análise de Risco, Recursos Humanos,
Marketing, Controladoria, Compliance, etc
Re-branding
III
III Atacado, Private & Asset Integrados
GB&M, Corporate, e Middle VI
VIII Unificação da Marca
IV Sistema de Cartão de Crédito
V Caixas Eletrônicos Integrados IX Unificação do Atendimento
Plataforma de Caixas Eletrônicos
Melhorias na infra-estrutura das agências 95% do volume
VI Sistemas de Seguros
XVI Testes e Simulados Migração Tecnológica
VII Novo enfoque Comercial
7. 7
Processo de Integração - Sinergias
Sinergias
R$ Milhões
+246
1.446 Alcançamos
1.200 R$ 1,4 bilhão
1.000
800
de sinergias
de gastos, superando
a previsão em
R$ 246 milhões
2009 1T10 2T10 2T10
Previstas Realizadas
8. 8
Santander Adquirência / Conta Integrada
Resultados acima do esperado nos primeiros meses de operação
SERVIÇOS SERVIÇOS
FINANCEIROS ADQUIRÊNCIA
Realizado Objetivo
(%)
até 21/jul 2012
Estabelecimentos
51 300 17,0%
Credenciados (Mil)
Santander Adquirência
Novas contas (Mil) 8 150 5,3%
3 meses de operação da
Mastercard
Santander Conta Integrada
Em operação desde de julho
VISA
de 2010
10. 10
Carteira de Crédito Gerencial¹ - IFRS
R$ Bilhões
9,2%
4,7% R$ Milhões
Jun.10 Jun.09 Var. 12M Var. 3M
139,9 146,5 Pessoa Física 45.910 41.217 11,4% 4,4%
134,2 132,9 138,4
Financiamento ao
26.119 24.593 6,2% 2,4%
consumo
Pequenas e
32.260 31.845 1,3% 4,7%
Médias Empresas
jun.09 set.09 dez.09 mar.10 jun.10 Grandes Empresas 42.240 36.519 15,7% 6,7%
Grandes Pessoa Física Total IFRS 146.529 134.173 9,2% 4,7%
Empresas 31%
29%
Total IFRS com
149.974 135.986 10,3% 5,3%
compra de carteira ²
Pequenas e
Financiamento
Média
ao consumo
empresas
18%
22%
1. Os saldos de crédito referentes ao ano de 2009 foram reclassificados para fins de comparabilidade com o período atual, devido a re-segmentação
de clientes ocorrida no primeiro trimestre de 2010
2. Carteira adquirida de outros bancos
11. 11
Carteira de Crédito Gerencial - BR GAAP¹
R$ Bilhões
9,9%
4,7%
R$ Milhões Jun.10 Jun.09 Var. 12M Var. 3M
144,1 150,8
137,3 136,2 142,0
Pessoa Física 49.268 42.937 14,7% 6,1%
Financiamento ao
28.554 26.507 7,7% 2,6%
consumo
Pequenas e
32.260 31.845 1,3% 4,7%
Médias Empresas
jun.09 set.09 dez.09 mar.10 jun.10 Grandes
40.756 35.980 13,3% 4,4%
Empresas
Grandes Total BR GAAP 150.837 137.268 9,9% 4,7%
Pessoa Física
Empresas
33%
27%
Pequenas
e Média Financiamento
empresas ao consumo
21% 19%
1. A carteira no critério BR GAAP é maior que a carteira em IFRS porque inclui saldos de crédito adquiridos de outros bancos e consolida a
carteira de parcerias da financeira Aymoré
12. 12
Crédito por Produtos - IFRS
Consignado, Imobiliário e Cartões são destaques entre os produtos
Consignado Total¹ Veículos PF
R$ MM R$ MM
31,1% 7,6%
11.962 23.466
9.123 21.802
Jun.09 Jun.10 Jun.09 Jun.10
Cartões PF Imobiliário Total²
R$ MM R$ MM
24,8% 29,6%
8.869 10.355
7.106 7.989 48,6%
4.746
3.194
17,0%
4.794 5.609
Jun.09 Jun.10
Jun.09 Jun.10
Pessoa Física Pessoa Jurídica
1. Inclui compra de carteira de R$ 1.813 milhões em Jun/09 e R$ 3.445 milhões em Jun/10
2. Inclui financiamento a PF e PJ
13. 13
Captação Total
R$ Bilhões
4,0 %
2,0%
R$ Milhões Jun.10 Jun.09 Var. 12M Var. 3M
235,7 243,1 239,5 240,3 245,2 Vista 13.888 14.121 -1,7% 1,4%
85,5 93,1 98,4 106,6 109,5 Poupança 26.721 21.411 24,8% 3,6%
Prazo 60.051 87.463 -31,3% -12,0%
150,2 150,0 141,1 133,8 135,7
Debêntures /
35.084 27.202 29,0% 34,8%
LCI / LCA¹
jun.09 set.09 dez.09 mar.10 jun.10
Captação de
135.744 150.197 -9,6% 1,5%
Fundos Captação de Clientes¹ Clientes
Vista Fundos 109.493 85.503 28,1% 2,7%
6%
Poupança
11% Total 245.237 235.700 4,0% 2,0%
Fundos
45%
Prazo
24%
Debêntures /
LCI / LCA¹
14%
1. Operações compromissadas com lastro em Debêntures, Letras de Crédito Imobiliário e Letra de Crédito Agrícola
15. 15
Highlights
Aceleração na atividade comercial no trimestre, com destaque
para a recuperação em pequenas e médias empresas
Lucro líquido de R$ 3,5 bi no 1S10, alta de 44% versus 1S09
(sem extraordinários cresce 2,3% no trimestre)
Crescimento do Lucro no semestre sustentado por mais
qualidade:
– Evolução das receitas de juros e comissões de 10%
– Despesas totais flat
Melhora na qualidade da carteira com coberturas confortáveis
Evolução positiva nos indicadores de Gestão em doze meses
16. 16
Evolução do Lucro Líquido
R$ Milhões
Lucro líquido do primeiro semestre cresce 44% em doze meses
44,3%
9,5%
3.529
2,3%
2.445
1.763
1.766
1.613 37
1.726
1S09 1S10 2T09 1T10 2T10
Lucro Líquido Extraordinário
17. 17
Receitas Totais
R$ Milhões
4,8%
-2,5%
8.032 7.832
7.598 7.776
7.471 260 577 257 1S10 1S09 Var. 12M
409 386
1.556 1.666 1.622 1.710 M. Intermediação 11.698 10.661 9,7%
1.573
Comissões 3.332 3.016 10,5%
5.489 5.656 5.850 5.833 5.865 Subtotal 15.030 13.677 9,9%
Outras¹ 834 1.082 -22,9%
Receitas Totais 15.864 14.759 7,5%
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10
Margem de Intermediação Comissões Outras¹
1. Resultado de Operações Financeiras excluindo o efeito do hedge fiscal de Cayman + Outras Receitas (despesas) operacionais + Outras
18. 18
Comissões Líquidas
R$ Milhões
8,7%
1S10 1S09 Var. 12M
5,4%
Tarifas bancárias 1.187 1.210 -1,9%
1.710 Seguros, previdência e
1.573 1.666 1.622 722 526 37,4%
1.556 capitalização
Fundos de investimento 411 358 15,0%
Cartões de crédito e débito 441 357 23,6%
Cobrança e Arrecadação 252 247 2,3%
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10 Mercado de capitais 233 203 14,8%
Comércio exterior 225 183 23,2%
Outras¹ (140) (66) 112,5%
Total 3.332 3.016 10,5%
1. Inclui impostos e outras
19. 19
Despesas Gerais e Amortização
R$ Milhões
3,0%
4,3%
3.013 3.158 3.067
2.977 2.941
265 1S10 1S09 Var. 12M
328 339 286 293
Despesas Adm. 2.657 2.668 -0,4%
2.649 2.674 2.893 2.655 2.774 Despesas Pessoal 2.772 2.712 2,2%
Depreciações e
579 645 -10,2%
Amortizações
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10 Total 6.008 6.025 -0,3%
Depreciações e Amortizações Despesas Gerais
20. 20
Indicadores
Eficiência¹ (%) Recorrência² (%) ROAE (ajustado)³ (%)
5,3 p.p.
-4,6 p.p.
-2,2 p.p.
61,4
56,1
36,5 21,9
34,2 17,4
1S09 1S10 1S09 1S10 1S09 1S10
1. Despesas gerais sem amortização/Receitas Totais excluindo o hedge de Cayman
2. Comissões líquidas/Despesas Gerais sem amortização
3. Exclui o efeito do ágio apurado na aquisição do Banco Real e da Real Seguros Vida e Previdência
22. 22
Provisões de Crédito Líquidas¹ - IFRS
R$ Milhões
-8,7%
-6,3%
3.008
2.467 500 2.403 2.251
2.148
1S10 1S09 Var. 12M
2.508
Provisões Crédito 4.654 4.827 -3,6%
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10
Provisão de Crédito Adicional
1. Inclui Receita de Recuperação de Crédito Baixados como prejuízo
23. 23
Qualidade da carteira de Crédito - IFRS
Inadimplência¹ (%) Cobertura²
9,7
9,3
8,8 8,8
8,2
7,7
7,0 7,2 7,0 97% 101% 102% 103% 102%
6,6
6,1
5,7
5,3 5,3 5,1
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10
PF PJ Total
1. Operações vencidas há mais de 90 dias mais créditos normais com alto risco de inadimplência / carteira de crédito gerencial
2. Provisões de Crédito de Liquidação Duvidosa / operações vencidas há mais de 90 dias mais créditos normais com alto risco de inadimplência
24. 24
Qualidade da carteira de Crédito - BR GAAP
Inadimplência Over 90¹ (%) NPL Over 60² (%) Cobertura Over 90³
9,2 9,4 9,2
8,7
7,9 7,8 8,0
7,4 7,6 7,7
7,2
6,5 6,7 6,8
6,4 120% 128%
6,2 113%
5,9 5,6 108%
5,4 97%
4,7 6,2 6,1
5,1 5,3
4,7 4,4
4,2
3,7 3,6
3,0
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10 2T09 3T09 4T09 1T10 2T10 2T09 3T09 4T09 1T10 2T10
PF PJ Total PF PJ Total
1. Operações vencidas há mais de 90 dias / carteira de crédito em BR GAAP
2. Operações vencidas há mais de 60 dias / carteira de crédito em BR GAAP
3. Provisões de Crédito de Liquidação Duvidosa / operações vencidas há mais de 90 dias mais créditos normais com alto risco de inadimplência
26. 26
Conclusões
Aceleração da atividade comercial
• Expansão da carteira de crédito no trimestre, diversificada em todos os segmentos,
com destaque para a recuperação de pequenas e médias empresas
• Crescimento das comissões com ênfase em produtos transacionais: seguros, cartões
e fundos
Crescimento do Lucro Líquido 1S10 com melhor qualidade
• Evolução das receitas de juros e comissões de dois dígitos
• Custos flat: sob controle e com captura de sinergias
Qualidade de crédito
• Melhora nos índices de inadimplência com coberturas confortáveis
• Redução do custo de crédito
Lucro Líquido 1S10 de R$ 3,5 bi, alta de 44,3% em doze meses
• Lucro antes de impostos cresce 6,3% no trimestre
• Lucro Líquido sem extraordinários com alta 2,3% no trimestre
28. 28
Provisões de Crédito Ajustada¹ - BR GAAP
R$ Milhões
-17,6%
-6,1%
2.490 569 2.462
419 157 2.048
1S10 1S09 Var. 12M
2.403
2.181 Provisões Crédito
4.232 4.903 -13,7%
Ajustada²
2T09 3T09 4T09 1T10 2T10
Constituição de Provisão Adicional
Liberação de Provisão Adicional
1. Não Inclui Receita de Recuperação de Crédito Baixados como prejuízo
2. Provisão de crédito ajustada pela constituição/liberação de provisão adicional
29. 29
Resultado Gerencial¹ por trimestre
R$ Milhões
Demonstração de Resultado 2T09 3T09 4T09 1T10 2T10
- Receitas com juros e similares 9.775 9.731 9.841 9.278 9.839
- Despesas com juros e similares (4.286) (4.075) (3.991) (3.445) (3.974)
Margem líquida com juros 5.489 5.656 5.850 5.833 5.865
Resultado de renda variável 8 7 8 4 14
Resultado de equivalência patrimonial 52 33 5 10 13
Comissões líquidas 1.573 1.556 1.666 1.622 1.710
- Receita de tarifas e comissões 1.799 1.797 1.888 1.841 1.929
- Despesas de tarifas e comissões (226) (241) (222) (219) (219)
Ganhos (perdas) com ativos e passivos financeiros (líquidos) + diferenças cambiais 459 240 306 608 290
Outras receitas (despesas) operacionais (110) 106 (59) (45) (60)
Total de receitas 7.471 7.598 7.776 8.032 7.832
Despesas Gerais (2.649) (2.674) (2.893) (2.655) (2.774)
- Despesas Administrativas (1.297) (1.345) (1.423) (1.300) (1.357)
- Despesas de Pessoal (1.352) (1.329) (1.470) (1.355) (1.417)
Depreciação e amortização (328) (339) (265) (286) (293)
2
Provisões (líquidas) (1.250) (1.190) (482) (629) (290)
Perdas com ativos (líquidas) (2.518) (3.844) (2.125) (2.407) (2.214)
- Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa3 (2.467) (3.008) (2.148) (2.403) (2.251)
- Perdas com outros ativos (líquidas) (51) (836) 23 (4) 37
Ganhos líquidos na alienação de bens 1.040 2.280 34 117 48
Lucro Líquido antes da tributação 1.766 1.831 2.045 2.172 2.309
Impostos sobre a renda (153) (359) (454) (409) (543)
Lucro Líquido 1.613 1.472 1.591 1.763 1.766
1. Exclui o efeito do hedge fiscal de Cayman
2. Inclui provisões para contingências legais e fiscais
3. Inclui recuperações de créditos baixados como prejuízo
30. 30
Resultado Gerencial¹
R$ Milhões
Var 12M
Demonstração de Resultado
1S10 1S09 ABS %
- Receitas com juros e similares 19.117 19.771 (654) -3,3%
- Despesas com juros e similares (7.419) (9.110) 1.691 -18,6%
Margem líquida com juros 11.698 10.661 1.037 9,7%
Resultado de renda variável 18 15 3 20,0%
Resultado de equivalência patrimonial 23 257 (234) -91,1%
Comissões líquidas 3.332 3.016 316 10,5%
- Receita de tarifas e comissões 3.770 3.463 307 8,9%
- Despesas de tarifas e comissões (438) (447) 9 -2,0%
Ganhos (perdas) com ativos e passivos financeiros (líquidos) + diferenças cambiais 898 973 (75) -7,7%
Outras receitas (despesas) operacionais (105) (163) 58 -35,6%
Total de receitas 15.864 14.759 1.105 7,5%
Despesas Gerais (5.429) (5.380) (49) 0,9%
- Despesas Administrativas (2.657) (2.668) 11 -0,4%
- Despesas de Pessoal (2.772) (2.712) (60) 2,2%
Depreciação e amortização (579) (645) 66 -10,2%
Provisões (líquidas)2 (919) (1.809) 890 -49,2%
Perdas com ativos (líquidas) (4.621) (4.899) 278 -5,7%
3
- Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (4.654) (4.827) 173 -3,6%
- Perdas com outros ativos (líquidas) 33 (72) 105 n.a
Ganhos líquidos na alienação de bens 165 1.089 (924) n.a
Lucro Líquido antes da tributação 4.481 3.115 1.366 43,9%
Impostos sobre a renda (952) (670) (282) 42,1%
Lucro Líquido 3.529 2.445 1.084 44,3%
1. Exclui o efeito do hedge fiscal de Cayman
2. Inclui provisões para contingências legais e fiscais
3. Inclui recuperações de créditos baixados como prejuízo
31. 31
Balanço - Ativo
R$ Milhões
Ativo Jun-09 Set-09 Dez-09 Mar-10 Jun-10
Disponibilidades e reserva no Banco Central do Brasil 24.813 21.261 27.269 36.835 42.344
Ativos financeiros para negociação 15.809 19.261 20.116 23.133 35.902
Outros ativos financeiros ao valor justo no resultado 6.068 16.986 16.294 15.873 16.213
Ativos financeiros disponíveis para venda 30.593 44.763 46.406 37.183 42.579
Empréstimos e financiamentos 161.645 149.973 152.163 150.003 156.804
- Empréstimos e adiantamentos a instituições de crédito 31.993 27.932 24.228 20.330 20.282
- Empréstimos e adiantamentos a clientes 138.811 132.343 138.005 139.678 146.308
- Provisão para perdas (9.159) (10.302) (10.070) (10.005) (9.786)
Derivativos utilizados como hedge 178 157 163 133 107
Ativos não correntes para venda 58 53 171 41 93
1. Inclui provisões para contingências legais e fiscais
Participações em coligadas recuperações de créditos baixados como prejuízo
2. Inclui 502 417 419 423 429
Ativos tangíveis 3.600 3.682 3.702 3.835 3.977
Ativos intangíveis 30.589 30.982 31.618 31.587 31.630
- Ágio 27.263 28.312 28.312 28.312 28.312
- Outros 3.326 2.670 3.306 3.275 3.318
Ativo fiscal 13.386 15.058 15.779 14.834 15.250
Outros ativos 1.637 3.642 1.872 2.169 1.918
Total do ativo 288.878 306.235 315.972 316.049 347.246
32. 32
Balanço - Passivo
R$ Milhões
Passivo jun/09 set/09 dez/09 mar/10 jun/10
Passivos financeiros para negociação 4.887 5.316 4.435 4.505 4.668
Outros passivos financeiros ao valor justo no resultado 363 2 2 2 2
Passivos financeiros ao custo amortizado 207.644 205.801 203.567 203.499 232.373
- Depósitos do Banco Central do Brasil 870 562 240 117 -
- Depósitos de instituições de crédito 21.793 18.754 20.956 24.092 47.784
- Depósitos de clientes 154.922 154.548 149.440 147.287 150.378
- Títulos de dívida e valores mobiliários 11.299 10.945 11.439 11.271 12.168
- Dívidas subordinadas 10.996 11.149 11.304 9.855 10.082
- Outros passivos financeiros 7.764 9.843 10.188 10.877 11.961
Passivos por contratos de seguros - 13.812 15.527 16.102 16.693
Provisões¹ 10.203 11.555 9.480 9.881 9.662
Passivos fiscais 7.352 9.287 9.457 8.516 9.199
Outros passivos 6.624 4.796 4.238 2.815 3.030
Total do passivo 237.073 250.569 246.706 245.320 275.627
Patrimônio líquido 51.135 55.079 68.706 70.069 70.942
Participação dos acionistas minoritários 5 5 1 1 3
Ajustes ao valor de mercado 665 582 559 659 674
Total do patrimônio líquido 51.805 55.666 69.266 70.729 71.619
Total do passivo e patrimônio líquido 288.878 306.235 315.972 316.049 347.246
1. Inclui provisões para pensões e contingências
33. 33
Reconciliação IFRS x BRGAAP
R$ Milhões
2T10 1S10
Lucro em BR GAAP 1.002 2.016
- Reversão da Amortização do ágio / Outros 826 1.658
- Ajuste de preço de compra (9) (67)
- Outros (53) (78)
Lucro em IFRS 1.766 3.529
34. Relações com Investidores
Avenida Juscelino Kubitschek, 2.235, 10º andar
São Paulo | SP | Brasil | 04543-011
Tel. (55 11) 3553-3300
Fax. 55 11 3553-7797
e-mail: ri@santander.com.br
