Prezentace Patria Online na téma proč je vlastně výhodné s investováním začít. A jak na to.

1. Proč začít investovat
Akademie investování
Patria.cz

2. Co je to investice?
• Laicky řečeno investujete tehdy, pokud se vzdáte současné spotřeby
za účelem nejisté budoucí spotřeby
• Ve finančním světě → investice = koupě finančního aktiva (například
akcie, dluhopisu, podílového listu, atd.) se záměrem vydělat další
peníze – buď formou pravidelně vyplácené odměny z daného aktiva
(př. dividendy v případě akcie, kupónu v případě kuponového
dluhopisu, atd.) anebo po určitém časovém období následným
prodejem aktiva za vyšší cenu
• Typy investic: akce, dluhopisy, podílové fondy, reality, umění,
komodity, drahé kovy, atd.
• Více o tom, co je to investice

3. Investor vs. spekulant
• Warren Buffett, jeden z nejslavnějších a nejznámějších investorů
současnosti, definuje ve věci přístupu k investicím dva základní
charakterové typy: investory a spekulanty.
• Investor - jeho zájmem je z pohledu času mnohem delší držení
nakoupeného investičního nástroje. I proto věnuje mnohem větší čas
analýze vhodných investičních příležitostí, jejich zkoumání a vzájemnému
porovnávání, zajímají ho fundamentální údaje o dané firmě.
• Spekulant - je z pohledu doby držení investice zaměřen mnohem
krátkodoběji. Nezajímají jej fundamentální údaje o dané společnosti, jeho
investiční názory a rozhodnutí jsou nejčastěji založeny na technické analýze
– studiu předchozího chování ceny akcie a zobchodovaných objemů.

4. Kdy je na investování nejlepší čas?
• Po vstupu do produktivní fáze života člověk nejprve získané prostředky střádá a nakupuje statky
• Po uspokojení svých spotřebních potřeb začíná fáze konsolidace kapitálu, což je fáze, kdy lidé
nejvíce investují
• V poslední fázi – důchodovém věku – člověk spíše utrácí své peníze, části svého majetku daruje
nebo spotřebuje, pravidelné příjmy klesají

5. Proč investovat?
• Výnos z běžného účtu v bance nestačí ani na pokrytí inflačního
znehodnocení
• investice do cenných papírů nebo akcií mají potenciálně mnohem
vyšší výnosy
• Jednoduchá odpověď – protože chcete zhodnotit vaše volné
prostředky co nejefektivněji
• Více o tom, proč investovat

6. Výhody investice do cenných papírů
• Efektivita
Historicky představují investice do akcií společností efektivní způsob
zhodnocování majetku.
• Uchovatel hodnoty
Investování chrání vaše peníze před inflací.
• Dividenda
Dividendy jsou váš podíl na zisku společnosti. Máte na ni nárok - jste
jedním z majitelů (akcionářů).
• Daňové hledisko
Výnosy z investic držených 36 měsíců a déle jsou osvobozeny od daní.

7. Jsou tu jistá specifická rizika…
• Oproti vkladu na běžném účtu skýtá investování i určitá, pro jednotlivé
investice specifická, rizika, v důsledku kterých může dojít ke ztrátě části
nebo všech vámi investovaných prostředků
• Důvody: např. pokles ceny finančního aktiva na trhu (zejména trhy s
akcemi jsou volatilní, krátkodobé výkyvy u jednotlivých akcií jsou relativně
časté)
• Žádná panika!
• Investujte v dlouhodobém horizontu a diverzifikujte – riziko se sníží
• Diverzifikace = strategie nespoléhání se na jeden produkt, ale rozvržení
peněz do různých typů investic například podle druhu investice, oblasti,
místa investice a dobu, na jakou je investice určena, apod.

8. Investiční rozhodování I.

9. Investiční rozhodování II.
• Zhodnocení prostředků se děje za cenu přistoupení na určité riziko a za
cenu ztráty likvidity našich volných prostředků (nemůžeme peníze po jistou
dobu použít).
• Očekávaná výnosnost, očekávané riziko a likvidita investice tak tvoří
magický trojúhelník, od kterého se odvíjí jakékoliv investiční rozhodování.
• vysoce likvidní investice, která by za minimálního rizika přinesla vysoký
výnos, prakticky neexistuje
• Každý hledá způsob a kombinace, které mu vyhovují
• umístění v tomto trojúhelníku zároveň předznamenává rozdělení investorů
do 3 základních kategorií: konzervativní, progresivní a dynamický

10. Co si řekneme příště?
• Jak si na základě „magického trojúhelníku“ a své charakteristiky
vytvořit investiční portfolio
• Jak investovat
• Do čeho investovat
• Sledujte investiční zpravodajství na www.patria.cz