Successfully reported this slideshow.
We use your LinkedIn profile and activity data to personalize ads and to show you more relevant ads. You can change your ad preferences anytime.
ABC Sprzedaży Firmy 
do Inwestora Branżowego 
Wrocław 20. sierpnia 2014 
1
Agenda 
• Zanim zaczniemy 
• Podstawowa zasada 
• Kiedy sprzedać? 
• Powody sprzedaży firmy 
• Przygotowanie do procesu sp...
Kilka definicji 
• Firma – działalność biznesowa, która wytwarza wartość 
dodaną, prowadzona w postaci hobby, działalności...
Podstawowa zasada 
• Sprzedaż firmy do inwestora branżowego to bardziej 
działanie marketingowe i sprzedażowe, niż finanso...
Kiedy sprzedać? 
• Sprzedaż można przeprowadzić w dowolnym momencie – jest to decyzja 
100% po stronie właściciela, ale wł...
Powody sprzedaży firmy 
• Decyzja wynikać może z sytuacji właściciela, firmy lub rynku 
na którym firma działa 
• Istotne ...
Przygotowanie do procesu sprzedaży 
• Odpowiednia forma prawna - dużo łatwiej jest sprzedać 
spółkę kapitałową niż osobową...
Etapy sprzedaży firmy 
• Ustalenie strategii sprzedaży firmy 
• Ewidencja wartości wytworzonych w firmie 
• Aktywne poszuk...
Ustalenie strategii sprzedaży firmy 
• Cel: weryfikacja decyzji o sprzedaży firmy poprzez analizę 
otoczenia biznesowego f...
Ewidencja wartości w firmie 
• Cel: przygotowanie materiałów informacyjnych dla 
zainteresowanych podmiotów 
• Kroki: 
– s...
Aktywne poszukiwanie kupca 
• Cel: weryfikacja popytu na rynku 
• Kroki: 
– Aktywna sprzedaż przez kilka miesięcy na założ...
Wybór oferty i domknięcie transakcji 
• Cel: maksymalizacja zysku dla sprzedającego 
• Kroki: 
– Zebranie kilku ofert z ry...
Podsumowanie: Na co zwrócić uwagę 
• Szukaj kontrofert, nawet jeśli to inwestor przychodzi do 
ciebie (a może zwłaszcza wt...
W kilku slajdach 
o Epic Ventures spzoo 
14
FAQ: Jakie macie doświadczenie? 
• Zrealizowane transakcje: 
– Sprzedaż Dziennika Internautów do Infor SA 
– Sprzedaż serw...
FAQ: Ile to kosztuje? 
• Całościowo kilka procent uzyskanej ceny sprzedaży 100% firmy 
• Jednorazowa opłata: 
– Sesja stra...
FAQ: Czy opłaca się zatrudnić 
specjalistę? 
• Czego na pewno nie zyskasz to 100% outsourcingu procesu - 
właściciel też m...
FAQ: Na jakich rynkach działacie? 
• Internet/ media cyfrowe: 
– Technologie mobilne 
– SaaS 
– Ecommerce 
• IT - technolo...
FAQ: Czy to oferta też dla małych 
firm? 
• Możliwość wsparcia sprzedaży nawet małych firm lub ich 
majątku, poprzez: 
– k...
FAQ: Czy moja firma się nadaje? 
• Idealny klient: 
– Osiągnął istotny poziom parametrów wskaźnikowych 
biznesu (np. Ilość...
Zapraszamy do kontaktu! 
Epic Ventures sp. z o.o., Wrocław 
Tel. 604 102 100 
Sebastian Kwiecień 
skwiecien@epicventures.p...
Upcoming SlideShare
Loading in …5
×

ABC Sprzedaży Firmy do Inwestora Branżowego

1,098 views

Published on

Krótko o tym jak w Epic Ventures spzoo prowadzimy sprzedaż firm IT i digital media do inwestorów strategicznych

Published in: Business
  • Be the first to comment

ABC Sprzedaży Firmy do Inwestora Branżowego

  1. 1. ABC Sprzedaży Firmy do Inwestora Branżowego Wrocław 20. sierpnia 2014 1
  2. 2. Agenda • Zanim zaczniemy • Podstawowa zasada • Kiedy sprzedać? • Powody sprzedaży firmy • Przygotowanie do procesu sprzedaży firmy • Etapy sprzedaży firmy • W kilku slajdach o Epic Ventures spzoo 2
  3. 3. Kilka definicji • Firma – działalność biznesowa, która wytwarza wartość dodaną, prowadzona w postaci hobby, działalności gospodarczej lub spółki • Inwestor branżowy – podmiot działający na tym samym rynku co twoja firma, lub na rynku komplementarnym • Sprzedaż – przekazanie pakietu kontrolnego udziałów/akcji - więcej niż 50%, ale nie zawsze od razu 100% 3
  4. 4. Podstawowa zasada • Sprzedaż firmy do inwestora branżowego to bardziej działanie marketingowe i sprzedażowe, niż finansowe • Co to oznacza? – że cenę transakcji ustali rynek, a nie specjalista od wycen – że musimy usystematyzować i wyeksponować wytworzone w twojej firmie wartości – że wynik finalny sprzedaży firmy będzie pochodną aktywnych działań sprzedażowych 4
  5. 5. Kiedy sprzedać? • Sprzedaż można przeprowadzić w dowolnym momencie – jest to decyzja 100% po stronie właściciela, ale właściwe przygotowanie może podnieść cenę sprzedaży • Kluczowe etapy rozwoju firmy, które są dobre na moment sprzedaży: – finalizacja prac nad produktem – osiągnięcie stabilizacji finansowej firmy – zatrudnienie zewnętrznego kierownictwa firmy • Najlepiej w sytuacji „pozytywnego wzrostu”, a nie problemów firmy • Proces sprzedaży firmy może trwać od kilku miesięcy do 2 lat, zazwyczaj okolice 1 roku • Nie warto działać w pośpiechu 5
  6. 6. Powody sprzedaży firmy • Decyzja wynikać może z sytuacji właściciela, firmy lub rynku na którym firma działa • Istotne zmiany w każdym z tych elementów mogą motywować do sprzedaży firmy • Ilość możliwych powodów jest nieskończona 6
  7. 7. Przygotowanie do procesu sprzedaży • Odpowiednia forma prawna - dużo łatwiej jest sprzedać spółkę kapitałową niż osobową • Wszystko na swoim miejscu – Prawa do wartości w spółce – Porządek w księgowości – Porządek w umowach • Uruchomienie pomysłów na wzrost biznesu • Wyliczone i aktualne kluczowe wskaźniki biznesu (KPI) 7
  8. 8. Etapy sprzedaży firmy • Ustalenie strategii sprzedaży firmy • Ewidencja wartości wytworzonych w firmie • Aktywne poszukiwanie kupca • Wybór oferty i domknięcie procesu sprzedaży 8
  9. 9. Ustalenie strategii sprzedaży firmy • Cel: weryfikacja decyzji o sprzedaży firmy poprzez analizę otoczenia biznesowego firmy i trendów branżowych oraz wypracowanych w firmie wartości • Kroki - przeprowadzenie sesji strategicznej: – Analiza otoczenia biznesowego – Analiza rynku i trendów – Analiza transakcji na rynku – Podejście do próby wyceny/oceny • Wynik: decyzja czy teraz czy później, szacunkowa wartość firmy 9
  10. 10. Ewidencja wartości w firmie • Cel: przygotowanie materiałów informacyjnych dla zainteresowanych podmiotów • Kroki: – spisać i rozwinąć efekty sesji strategicznej w następujących formach: • Teaser - 3 strony A4 • Memorandum – kilkanaście stron A4 • Wynik: teaser, memorandum 10
  11. 11. Aktywne poszukiwanie kupca • Cel: weryfikacja popytu na rynku • Kroki: – Aktywna sprzedaż przez kilka miesięcy na założonych rynkach – Utrzymanie odpowiedniego tempa w kontaktach z zainteresowanymi podmiotami – Gotowość na spotkania osobiste – Zasada: 100-10-1 • Wynik: oferty od kilku zainteresowanych podmiotów 11
  12. 12. Wybór oferty i domknięcie transakcji • Cel: maksymalizacja zysku dla sprzedającego • Kroki: – Zebranie kilku ofert z rynku – Zarządzanie komunikacją z inwestorami – Decyzja maksymalizująca wynik finansowy • Wynik: notarialna finalizacja transakcji - umowa sprzedaży udziałów 12
  13. 13. Podsumowanie: Na co zwrócić uwagę • Szukaj kontrofert, nawet jeśli to inwestor przychodzi do ciebie (a może zwłaszcza wtedy) • Staraj się zrozumieć motywację drugiej strony • Znaj swoje silne strony • Nie pozwól, aby proces sprzedawania firmy miał wyższy priorytet niż jej bieżąca działalność biznesowa 13
  14. 14. W kilku slajdach o Epic Ventures spzoo 14
  15. 15. FAQ: Jakie macie doświadczenie? • Zrealizowane transakcje: – Sprzedaż Dziennika Internautów do Infor SA – Sprzedaż serwisu Biblionetka.pl do Grupy PWN – Sprzedaż serwisu Pupile.com do Grupy Trinity • Aktualnie (08.2014) – 3 transakcje w realizacji • Sukcesy w pozyskiwaniu finansowania na rozwój spółek • Konsultacje dla przedsiębiorców i firm 15
  16. 16. FAQ: Ile to kosztuje? • Całościowo kilka procent uzyskanej ceny sprzedaży 100% firmy • Jednorazowa opłata: – Sesja strategiczna - czasami na tym kończymy – Przygotowanie dokumentacji - konkretna wartość dla sprzedającego • Comiesięczna opłata: – Pozyskiwanie zainteresowanych podmiotów, nowe kontakty, domknięcie transakcji • Success fee od uzyskanej ceny sprzedaży 100% firmy 16
  17. 17. FAQ: Czy opłaca się zatrudnić specjalistę? • Czego na pewno nie zyskasz to 100% outsourcingu procesu - właściciel też musi poświęcić swój czas • Co dostajesz: – Przekonanie w oczach potencjalnych zainteresowanych, że masz więcej ofert niż faktycznie – Lepszy rezultat, poprzez wprowadzenie partnera, który ma doświadczenie analogiczne do kupującego – Dystans do swojego biznesu – Utrzymanie tempa procesu sprzedażowego • Czy warto? Oceń. 17
  18. 18. FAQ: Na jakich rynkach działacie? • Internet/ media cyfrowe: – Technologie mobilne – SaaS – Ecommerce • IT - technologie informacyjne • Geograficznie - Polska, Europa, Świat 18
  19. 19. FAQ: Czy to oferta też dla małych firm? • Możliwość wsparcia sprzedaży nawet małych firm lub ich majątku, poprzez: – konsultacje i doradztwo, – udostępnienie wzorców dokumentów, 19
  20. 20. FAQ: Czy moja firma się nadaje? • Idealny klient: – Osiągnął istotny poziom parametrów wskaźnikowych biznesu (np. Ilość osiąganych unikalnych użytkowników w serwisie, ilość pobrań aplikacji mobilnej, zbudował przewagę konkurencyjną w branży) – LUB osiągnął istotne parametry finansowe: • Firma generuje powyżej 1 mln przychodu • Firma generuje powyżej 0,5 mln zysku • Marża na odpowiednim poziomie 20
  21. 21. Zapraszamy do kontaktu! Epic Ventures sp. z o.o., Wrocław Tel. 604 102 100 Sebastian Kwiecień skwiecien@epicventures.pl 21

×