Successfully reported this slideshow.
We use your LinkedIn profile and activity data to personalize ads and to show you more relevant ads. You can change your ad preferences anytime.
V:124.S
PHNOM PENH
SEZ PLC.
INVESTMENT GUIDE
WHY CAMBODIA?
Cambodia as an Investment destination
2
IN TRUE ASIAN SPIRIT, CAMBODIA’S PERFORMANCE IS
DRIVEN BY ITS OPENNE...
3
WHAT IS AN SEZ IN CAMBODIA?
Supported by Government legislation.
Special Economic Zone (SEZ)
Is an area of land that bri...
Priority Period
4
WHAT IS A QIP?
Pre‐requisite for financial incentive benefits.
To qualify for the Government endorsed fi...
5
FOR EXPORT INDUSTRY 
 100% Exemption on Import Duty and Export Tax.
 100% VAT Exemption for;
• Construction materials
...
6
SEZ’s IN CAMBODIA
Of 34 registered SEZ’s, just 13 are active as at Sept 2015
Source: CDC 15 Sept 2015
SEZ Name Location ...
7
WELCOME TO PPSEZ
WELCOME TO 
PHNOM PENH 
SPECIAL ECONOMIC ZONE
THE MOST SUCCESSFUL SEZ IN CAMBODIA
8
GENERAL STRUCTURE
LCH
INVESTMENT 
GROUP
PHNOM PENH
SEZ
357 ha
POIPET 
SEZ
50 ha
PHNOM PENH
SEZ PLC
PPSP
LCH (Kh) + Zephy...
9
WHY LOCATE YOUR BUSINESS AT PPSEZ?
It’s not for the QIP incentives
The financial incentives of QIP can be enjoyed inside...
2006
Registered with MOC and obtained SEZ 
license under Sub‐decree No. 33 from RGC
2008
2010
2014
2012
2015
2013
10
First...
11
Gross Site Area 
Approx. 357 Ha 
DEVELOPMENT MASTERPLAN
PPSEZ as a 3 stage development
PHASE 1
138 ha
STARTED 2008
COMM...
INVESTMENT OPPORTUNITIES
PPSEZ range of products
 Real Estate Land Sales ‐ fully 
serviced industrial land ready to 
buil...
13
17,923People work at PPSEZ
33
Worker 
nations 
represented6
77357.3 ha
Gross Site Area in 3 stages
83
Registered QIP’s
...
14
PHASE 3 CONCEPT MASTERPLAN
NEXT STAGE OF PPSEZ DEVELOPMENT
SALES + RENTAL 
To HN3
3.5km
RAIL FREIGHT T0 PORT 
AT SIHANO...
15
RENTAL FACTORIES
SALES + RENTAL 
2 X 1,000 sqm Office Warehouses
RENTAL OFFICE WAREHOUSES
• 350 sqm Office Warehouse
• ...
CAMBODIA THE LOGISTICS HUB OF ASEAN 
16INDONESIA +
AUSTRALIA
17
LOGISTICAL CONTINUITY
The unique advantage of LCH INDUSTRIAL ESTATES
ALL THREE OF THE LCH INDUSTRIAL ESTATES WILL BE LI...
PPSEZ – CONVENIENT TRANSPORT LINKAGES
18
Hwy #4
Hwy #3
 Automotive industry                    
 Precision electronics
 Health care products             
 Precision casting
...
Supporting your 
Investment and Operations
 ISO 9001:2008 ‐ Quality 
Management System
 ISO 14001:2004 ‐ Environmental 
...
PPSEZ INFRASTRUCTURE 1/3
Services and utilities for PPSEZ Customers
One of the advantages of locating your business within...
PPSEZ INFRASTRUCTURE 2/3
Services and utilities for PPSEZ Customers
DRY PORT FACILITY
Bok Seng PPSEZ Dry Port Co., Ltd., o...
SECURITY SERVICES
• Sahas PPSEZ provide professionally trained full time 
security personnel
• Strategic posts at perimete...
PPSEZ assists customers with the correct preparation and 
lodgment of all Government applications necessary to for 
conduc...
25
HR CONSULTING and SUPPORT
 Staff & worker recruitment services
 Ongoing staff training in good management and 
leader...
Building a community  
 18,000+ workers have left provincial homes to 
work in Phnom Penh SEZ . 
 Tenants regularly inve...
 Relationships with government agencies 
are critical to our investors success.
 Phnom Penh SEZ PLC has signed FCPA 
agr...
COMMERCIAL TERMS
As at Q1, 2016
DESCRIPTION CUSTOMER 
BASE PRICE
Sale of building land 
based on a 50 + recurring perpetua...
Phnom Penh SEZ Plc. (“PPSP”) was founded by Madam Lok
Chumteav Oknha Lim Chhiv Ho when she registered and 
incorporated as...
CORPORATE GOVERNANCE
Audit Committee
Board of Directors
Risk Management
Committee
Company Secretary
and Disclosure Dept.
I...
31
Contact us
For further information or enquiries
please contact 
Stephen Evans
Owner’s Representative
T: +855 (0)23 729 ...
Upcoming SlideShare
Loading in …5
×

PPSEZ INVEST- Q2-2016 Present V124.S

1,059 views

Published on

  • Be the first to comment

PPSEZ INVEST- Q2-2016 Present V124.S

  1. 1. V:124.S PHNOM PENH SEZ PLC. INVESTMENT GUIDE
  2. 2. WHY CAMBODIA? Cambodia as an Investment destination 2 IN TRUE ASIAN SPIRIT, CAMBODIA’S PERFORMANCE IS DRIVEN BY ITS OPENNESS TO THE WORLD. Christine Lagarde, MD of the International Monetary Fund THE FORECAST IS FOR HIGHER GROWTH IN CAMBODIA BASED ON A BETTER OUTLOOK FOR EXPORTS AND TOURISM, AN EASING OF DOMESTIC POLITICAL AND LABOUR TENSIONS, AND LOWER FUEL COSTS. Asian Development Bank, Cambodia Commentary 2015 AS WE LOOKED AT OUR BUSINESS ACROSS THE REGION, CAMBODIA PRESENTED A SIGNIFICANT GROWTH OPPORTUNITY. OUR DECISION TO INVEST $100m INTO THIS PLANT AND THE COUNTRY WAS GUIDED BY THE POSITIVE DEMOGRAPHICS IN THE COUNTRY BUT, MORE IMPORTANTLY, THE POSITIVE BUSINESS CLIMATE MADE IT AN EASY DECISION TO BUILD OUR PLANT HERE. Irial Finan, Executive Vice President, Coca Cola Plant dedication ceremony at PPSEZ 20 August 2015
  3. 3. 3 WHAT IS AN SEZ IN CAMBODIA? Supported by Government legislation. Special Economic Zone (SEZ) Is an area of land that brings together a range of physical infrastructure and  Government sponsored financial incentives to promote economic growth  and employment. Source Asian Development Bank Established and Administered by Government legislation:  Sub‐Decree 147 – Dec. 2005 ‐ Organization and Functioning of the  Council for the Development of Cambodia (CDC).  Sub‐Decree 148 – Dec. 2005 – Establishment and Management of the  Special Economic Zone.  Law on Special Economic Zones ‐ 2008 Characteristics of a SEZ ‐ must provide:  Not less than 50 hectares   Production area, Free Trade Zone, Service Area, Residential Area and a  Tourist Area.  Surrounding Fence – ie properly surveyed = registered title.  Provide for Investors, functioning services and Infrastructure for;  Water treatment and supply  Waste Water collection and treatment  Flood mitigation   Environmental protection  One Stop Shop for various Government procedures related to  import/export and business.
  4. 4. Priority Period 4 WHAT IS A QIP? Pre‐requisite for financial incentive benefits. To qualify for the Government endorsed financial  benefits an Investment Project must first be granted  status as a Qualified Investment Project ‐ QIP  QUALIFIED INVESTMENT PROJECT QIP is awarded to on a project by project basis  according to certain threshold investment levels – see table for summary schedule. The threshold investment levels are set to favour  certain industries that the Government wishes to  encourage as being beneficial to the economic  development of Cambodia. And to ensure that  Investment Projects are properly capitalized.  An Investment Project is not required to be  located within a SEZ to qualify for QIP status.  QIP can be transferred to another entity which  has acquired or merged with a QIP.  Qualification for QIP is managed by the Council  for the Development of Cambodia – CDC and  PMIS. INDUSTRY REQUIRED MIN.  INVESTMENT US$ Support of 100% export production $ 100,000 Production of animal feed $ 200,000 Skilled Labour Industries Prod’n of metal, electrical goods,  leather and sporting goods,  motor vehicles + parts + acces.  $ 300,000 Low Skills Industries Food + beverage, textiles, garments,  footwear, furniture, paper products,  rubber and plastics, traditional  medicines, export cereals and crops. $ 500,000 Prod’n of chemicals, cement,  agricultural fertilizers,  petrochemicals, modern medicines. $ 1,000,000 Const’n of a modern market or trade  centre $ 2,000,000 Training and vocational educational  institute $ 4,000,000 International trade exhibition centre  and convention halls. $ 8,000,000
  5. 5. 5 FOR EXPORT INDUSTRY   100% Exemption on Import Duty and Export Tax.  100% VAT Exemption for; • Construction materials • Production materials • Production equipment  Tax Free Purchase Foreign Currency for; • Payment of Import and repayment of  international loans. • Payment of Royalties + management fees. • Remittance of Profits • Repatriation of Invested capital  50 + recurring ‐ perpetual lease of land – • renewable and transferrable. • Land title as debt security = mortgagable  Investment Guarantee ‐ by Government; • Equal opportunity for foreign QIP entity – except for land ownership. • Gov’t will not nationalize a QIP  • Gov’t will not price fix a QIP QIP’S MAY SELECT EITHER: PROFIT TAX EXEMPTION  Trigger Period – up to 3 years for the QIP to  earn a profit, then  Investment Activity ‐ 3 years earning  income  at a discounted tax rate.  Priority Period – up to 3 years discretionary tax holiday based on the type of project and  investment capital. OR SPECIAL DEPRECIATION   40% depreciation allowance on the value of  new or used tangible properties used in  production of processing. ADDITIONAL BENEFITS INCLUDE: FOR DOMESTIC INDUSTRIES  100% VAT and Import Duty Exemption for; • Construction Materials • Production Equipment QIP INVESTMENT INCENTIVES Amended Law on Investment ‐ 2003.
  6. 6. 6 SEZ’s IN CAMBODIA Of 34 registered SEZ’s, just 13 are active as at Sept 2015 Source: CDC 15 Sept 2015 SEZ Name Location Est. Year Area (Ha) QIP’s PPSEZ Phnom Penh 2006 360 83 SSEZ #2 Sihanoukville 2008 1,113 74 MSEZ Svay Reing 2006 157 32 TSB SEZ Bavet 2007 99 26 PPO SEZ Poi Pet 2006 467 5 NKKK SEZ Koh Kong 2007 335 5 DK SEZ  Svay Reing 2012 106.5 4 S’Port SEZ  Sihanoukville Port 2009 70 3 SSEZ #1 Sihanoukville 2006 178 2 SC SEZ Sanco Cambo 2013 66.5 2 SS SEZ Svay Reing 2013 96 2 HKT SEZ Sihanoukville 2012 345 1 K SEZ Kampot 2007 145 1
  7. 7. 7 WELCOME TO PPSEZ WELCOME TO  PHNOM PENH  SPECIAL ECONOMIC ZONE THE MOST SUCCESSFUL SEZ IN CAMBODIA
  8. 8. 8 GENERAL STRUCTURE LCH INVESTMENT  GROUP PHNOM PENH SEZ 357 ha POIPET  SEZ 50 ha PHNOM PENH SEZ PLC PPSP LCH (Kh) + Zephyr (Jp) STEUNG HAV PORT + SEZ 300 ha ALL WITH DIRECT ACCESS TO HEAVY RAIL
  9. 9. 9 WHY LOCATE YOUR BUSINESS AT PPSEZ? It’s not for the QIP incentives The financial incentives of QIP can be enjoyed inside and outside the SEZ. SO WHY BOTHER? PPSEZ = RISK MANAGEMENT  by providing a WORKABLE AND CONVENIENT BUSINESS ENVIRONMENT The reasons that well managed companies have moved to PPSEZ are;  UTILITIES ‐ access to reliable and well organized electrical power, water  supply, flood protection, waste water disposal.  LOGISTICS – centralized and convenient, wider roads, not competing  with street traffic. PPSEZ will be unique in Cambodia having rail inside the SEZ.  BANKABLE LAND TITLE – PPSEZ land surveying and titling complies  with international standards and it reliable and bankable.  SERVICES – One Stop Shop assistance with Government applications  and processing, HR support with hiring and management.  MANAGEMENT – PPSEZ creates a workable business environment, our  job is to make your job easier and more productive.
  10. 10. 2006 Registered with MOC and obtained SEZ  license under Sub‐decree No. 33 from RGC 2008 2010 2014 2012 2015 2013 10 First tenant started operations  in Phnom Penh SEZ ISO 9001:2008 (QMS) and ISO 14001:2004 (EMS)  certifications received. Minebea (Cambodia) Co., Ltd. and Sumi (Cambodia) Wiring  Systems Co., Ltd. have become our zone investors. Laurelton Diamonds (Cambodia) Co., Ltd. and YHS  (Cambodia) Food & Beverage Pte Ltd. signed up with us. Purchased 52.95 HA of vacant land in Poipet, Cambodia Successfully secured  prominent land sales contracts from Cambodia Beverage  Company Ltd., SVI Public Company Limited and Taisun Vietnam Co., Ltd. OUR TRACK RECORDS The development of PPSEZ PLC
  11. 11. 11 Gross Site Area  Approx. 357 Ha  DEVELOPMENT MASTERPLAN PPSEZ as a 3 stage development PHASE 1 138 ha STARTED 2008 COMMERCIAL AND INDUSTRIAL PHASE 2 161.6 ha STARTED 2012 INDUSTRIAL + DRY PORT + POWER STATION PHASE 3 57.8 ha START 2016 INDUSTRIAL +  RAIL SIDING SOUTH TO  STEUNG HAV +  SIHANOUKVILLE PORT ROYAL RAIL NORTH TO  POIPET SEZ To Hwy #3
  12. 12. INVESTMENT OPPORTUNITIES PPSEZ range of products  Real Estate Land Sales ‐ fully  serviced industrial land ready to  build.  Rental Factories – either ready made  or design + build package with  finance available.   Commercial facilities  12
  13. 13. 13 17,923People work at PPSEZ 33 Worker  nations  represented6 77357.3 ha Gross Site Area in 3 stages 83 Registered QIP’s US$ 457m Total Investment ‐ 2014 5,000 People live on site at PPSEZ 15 Investor nations  52% Of Investors are Japanese 89 PPSEZ Customer Service  33 Recruitment trips in 2014 18,000 Daytime Population PPSEZ PPSEZ FAST FACTS
  14. 14. 14 PHASE 3 CONCEPT MASTERPLAN NEXT STAGE OF PPSEZ DEVELOPMENT SALES + RENTAL  To HN3 3.5km RAIL FREIGHT T0 PORT  AT SIHANOUKVILLE RAIL FREIGHT T0 POIPET  AND THAILAND 
  15. 15. 15 RENTAL FACTORIES SALES + RENTAL  2 X 1,000 sqm Office Warehouses RENTAL OFFICE WAREHOUSES • 350 sqm Office Warehouse • 150 sqm Office + Showroom • 200 sqm 6m clear warehouse • Delivery truck roller door entry • 1,000 sqm Office Warehouse • 100 sqm Office + Showroom • 900 sqm x 6‐9 m clear height + 20m span • 6m roller container truck entry • 2,000 sqm Logistic Warehouse • 200 sqm Office • 1,800 x 8‐10m height + 20m span • Raised container loading dock
  16. 16. CAMBODIA THE LOGISTICS HUB OF ASEAN  16INDONESIA + AUSTRALIA
  17. 17. 17 LOGISTICAL CONTINUITY The unique advantage of LCH INDUSTRIAL ESTATES ALL THREE OF THE LCH INDUSTRIAL ESTATES WILL BE LINKED BY HEAVY RAIL FOR  SEAMLESS LOGISTICAL EFFICIENCY  OF THE MOVEMENT AND DISTRIBUTION OF OUR CUSTOMERS GOODS TO MARKET
  18. 18. PPSEZ – CONVENIENT TRANSPORT LINKAGES 18 Hwy #4 Hwy #3
  19. 19.  Automotive industry                      Precision electronics  Health care products               Precision casting  Microelectronics  Beverages  Food processing  Diamond  polishing                          Organic fertilizers  Optical parts  Domestic steel products 19 INTERNATIONAL CORPORATIONS PPSEZ existing investors
  20. 20. Supporting your  Investment and Operations  ISO 9001:2008 ‐ Quality  Management System  ISO 14001:2004 ‐ Environmental  Management System certified  utilities and systems for  manufacturing    On site expert support with  statutory business operations 20 ISO COMPLIANCE Best practice and international standards
  21. 21. PPSEZ INFRASTRUCTURE 1/3 Services and utilities for PPSEZ Customers One of the advantages of locating your business within PPSEZ  is our ability to provide essential services to maximize your  production capacity. ELECTRICAL POWER • Power is provided by private contract • 22kv x 2 feed system • Max. current power consumption is 13MWh • Back up power by on‐site generators 3 x 6.5MW capacity. • EDC is contracted to supply up to 30MW to PPSEZ. WATER SUPPLY • PPSEZ provides water treatment and distribution via on‐ site treatment plant • Capacity – currently 5,300cu.m per day • Capacity will be doubled by April 2016 WASTE WATER COLLECTION + TREATMENT • On‐site sewerage treatment plant. • Compliant with EIA regulations. • 4,500cu.m per day FLOOD MITIGATION • Extensive system of collection and piping • Flood retention basins • Systems of earth dykes to exclude flood waters. 21
  22. 22. PPSEZ INFRASTRUCTURE 2/3 Services and utilities for PPSEZ Customers DRY PORT FACILITY Bok Seng PPSEZ Dry Port Co., Ltd., our  associated company:  • occupies 10.5ha of warehouse and open  container storage.  • Provides  comprehensive logistics solutions. • Facilitate import / export transactions for  our zone investors.  22
  23. 23. SECURITY SERVICES • Sahas PPSEZ provide professionally trained full time  security personnel • Strategic posts at perimeters & key infrastructures  inside PPSEZ FIRE FIGHTING SERVICES • On site fight trucks and personnel AMBULANCE AND EMERGENCY SERVICES • Rapid response from modern ambulance and team. SUPPORT RETAIL AND COMMERCIAL • Restaurants   • Mini Mart • Retail Banks                                                     • Financial services • Logistics services in PPSEZ • Staff Dormitories, canteen and retail shops, etc. 23 CURRENT INFRASTRUCTURE 3/3 Cambodia as an Investment destination
  24. 24. PPSEZ assists customers with the correct preparation and  lodgment of all Government applications necessary to for  conduct business in Cambodia and for QIP qualification.  Government Authorities in PPSEZ • Council for the Development of Cambodia (CDC) • Customs & Excise Department • Ministry of Commerce • Ministry of Labor & Vocational Training • Cam Control  Investor Services provided by PPSEZ • Investment Application (incl. QIP) • Import / Export permits • Custom Clearance procedures • Issuance of Certificate of Origin • Work Permits / Labor Support  • All other procedures related to business operation ONE STOP SERVICE CENTER 24 CUSTOMER SERVICE Assistance with Government procedures MINISTRY OF COMMERCE COUNCIL for  DEVELOPMENT of CAMBODIA CUSTOMS and EXCISE CAM CONTROL  QUALITY CONTROL MIN. LABOR + VOCATIONAL  TRAINING
  25. 25. 25 HR CONSULTING and SUPPORT  Staff & worker recruitment services  Ongoing staff training in good management and  leadership practices.  Certified HR and Admin training courses by  PPSEZ for investors’ local staff  Government liaison and assistance for  customers application requirements.  Labor and management support for industrial  relations matters.  Updates on statutory changes in HR and related  Government regulations.  HR Club – to share and workshop good ideas CUSTOMER SERVICE HR representation, liaison and support
  26. 26. Building a community    18,000+ workers have left provincial homes to  work in Phnom Penh SEZ .   Tenants regularly invest resources  to train  and provide worker benefits  We have dormitories, canteens for workers  living in Phnom Penh SEZ   We have more than 6 years of local CSR  project experience from roads to schools.   Star of Phnom Penh SEZ – Khmer New Year  Event for workers and community. 20,000+  attended in March 26 CORPORATE SOCIAL RESPONSIBILITY PPSEZ is a supportive community
  27. 27.  Relationships with government agencies  are critical to our investors success.  Phnom Penh SEZ PLC has signed FCPA  agreements with US companies (American  Licorice, Tiffany Diamonds, Coca Cola).    Phnom Penh SEZ PLC has signed an MoU  with Cambodia’s Anti Corruption Unit to re‐ enforce transparency of business process  and a zero tolerance policy   A majority of signatories to the MoU are  now located in Phnom Penh SEZ  Automated Customs procedures  implementation in Phnom Penh SEZ in mid  2015.  27 TRANSPARENCY OF PROCESS Our commitment to good management
  28. 28. COMMERCIAL TERMS As at Q1, 2016 DESCRIPTION CUSTOMER  BASE PRICE Sale of building land  based on a 50 + recurring perpetual lease Final price varies according to site conditions,  hand over requirements and location. from $70/sqm net land Subject to  site conditions Rental factory  Free standing with loading bay + mez. office  based on 5 + 5 lease from $3.00/sqm/mth net building Electricity Based on metered consumption Paid direct to supply company US$ 0.19/kwh Supply of treated water  Based on metered consumption Paid to PPSEZ US$ 0.30/cu.m Sewerage collection + disposal Based on 80% of supply Paid to PPSEZ US$ 0.26/cu.m Common Area Maintenance Fee Based on net land area Paid to PPSEZ US$ 0.06/sqm Statutory Government Applications and  Processing Service Fee Based on Gov’t published  rates + PPSEZ Service Fee
  29. 29. Phnom Penh SEZ Plc. (“PPSP”) was founded by Madam Lok Chumteav Oknha Lim Chhiv Ho when she registered and  incorporated as a private limited company with Ministry of  Commerce in 2006. Subsequently, it was converted into a public  limited company and assumed its present name which was  approved by the authority on 7 July 2015. We are principally involved in operating and managing an industrial  park and developing the infrastructure therein with the main  purpose of providing industrial land for development. PPSP currently has two wholly‐owned subsidiary companies namely,  Sahas PPSEZ Co., Ltd. and Poi Pet PPSEZ Co., Ltd. and two associate  companies namely, Colben Energy (Cambodia) PPSEZ Limited and  Bok Seng PPSEZ Dry Port Co., Ltd. PPSP together with our  subsidiaries and associated companies are referred as PPSEZ PLC.  29 BACKGROUND OF PHNOM PENH SEZ PLC Cambodia as an Investment destination
  30. 30. CORPORATE GOVERNANCE Audit Committee Board of Directors Risk Management Committee Company Secretary and Disclosure Dept. Internal Audit Dept. Chief Executive Officer Chief Finance Officer Chief Operating Officer Accounting and Finance Dept. Sales and Marketing/ Customer Service Dept. Human Resource and Administrative Dept. Engineering Dept. 30
  31. 31. 31 Contact us For further information or enquiries please contact  Stephen Evans Owner’s Representative T: +855 (0)23 729 798 F: +855 (0)23 729 799 M: +855 (0)703 55 333 stephen@ppsez.com www.ppsez.com

×