Successfully reported this slideshow.
We use your LinkedIn profile and activity data to personalize ads and to show you more relevant ads. You can change your ad preferences anytime.

ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес»

226 views

Published on

Сбербанк Управление активами презентация проекта
ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес»

Published in: Business
  • Be the first to comment

  • Be the first to like this

ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес»

  1. 1. ЕЖЕГОДНАЯ ПРЕМИЯ INVESTOR AWARDS 2017 ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Лучший инвестиционный продукт 2016 года
  2. 2. 2ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Инвестиции в недвижимость - «устами клиента» 42% считают недвижимость наиболее надежным способом вложения средств ₽ $ 19% хранение в наличных рублях 18% золото и ювелирные украшения 17% вклад / текущий счет в рублях 7% вклад / текущий счет в валюте 3% инвестиционные инструменты и другое Розничных клиентов интересуют: Недвижимость – ›› Инвестиции в «понятный» актив – недвижимость ›› Высокая доходность – выше депозитов ›› Стабильность продукта инвестирования – качество и долгосрочность денежногопотока ›› Цивилизованные условия инвестирования – защита прав собственника самый надежный вид инвестиций Недвижимость никуда не денется, если что, буду сам в ней жить Если потеряю работу, буду жить на аренду Хочу вложить деньги во что-то ощутимое, что можно потрогать руками
  3. 3. Объём сделок тыс. кв. м 3ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Текущая ситуация ›› Стабильная доля свободных площадей ›› Сокращение объемов нового строительства ›› Интенсивное восстановление деловой активности и рост объема сделок со стороны розничных продуктовых сетей ›› Активность европейских ритейлеров (Ашан, Метро) Хорошее время покупать ›› Цены на коммерческую недвижимость и ставки аренды остаются на рекордно низком уровне за последнее десятилетие ›› Решающим фактором при принятии инвестиционного решения является качество потока ›› В первую очередь инвесторов привлекают активы с предсказуемой доходностью Инвестиционная возможность - складская недвижимость 250 157 133 471 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 Источник: CBRE, IV кв. 2016 г.
  4. 4. Складская недвижимость класса А – продукт институционального качества ›› Высокодоходный бизнес. Российский рынок коммерческой недвижимости институционального класса позволяет приобрести продукт инвестиционного качества с доходностью от 12% годовых. ›› Стабильный денежный поток. Построение и запуск современного логистического комплекса сравнимо с запуском полномасштабного производства как по затратам, так и по сложности процесса. Традиционные пути «выхода» из девелоперских проектов коммерческой недвижимости закрыты ›› Значительное уменьшение активности институциональных международных и российских инвесторов, как следствие  снижение количества инвестиционных сделок на рынке коммерческой недвижимости ›› Рефинансирование стабилизированных активов значительно усложнилось ввиду санкционного режима, принятого в отношении ряда крупнейших российских банков Сбербанк Управление Активами предлагает частным инвесторам  приобретение российского аналога REIT* Решение 4ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» *REIT (Real Estate Investment Trust) – зарубежные фонды недвижимости Инвестиционная возможность - складская недвижимость
  5. 5. 5ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Международный опыт REIT в США – аналог ЗПИФН Удобный инструмент для инвестирования В 60-ые годы, на заре своего становления, первые REITы привлекали в основном средства частных инвесторов. Сегодня большую часть активов таких фондов составляют деньги институциональных инвесторов - пенсионных фондов и страховых компаний. Основные особенности продукта ›› Класс активов – коммерческая недвижимость ›› Долгосрочный стабильный денежный поток (в основе потока рентные платежи) ›› Ограниченные риски ›› Капитализация крупнейших REIT сравнима с крупнейшими финансовыми институтами, такими как Goldman Sachs, UBS ›› Клиенты REIT – розничные инвесторы, пенсионные фонды, фонды целевого капитала, HNWI Инвесторы в REIT 22+28+40+10+MИсточник: NAREIT Частные инвесторы Институциональные инвесторы 21,5% 28,0% ETFs Фонды фондов 10,5% 40,0% 90% инвестиций в недвижимость в США – через REIT 2,2трлн долл. – совокупная капитализация REIT
  6. 6. 6ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Новый продукт для инвестиций розничных клиентов в недвижимость – ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» ✓✓ Потенциал роста стоимости коммерческой недвижимости ✓✓ Инвестиции в материальный актив ✓✓ Защита накоплений на долгий срок ✓✓ Юридическая чистота сделки ✓✓ Ежеквартальный доход за счет арендных платежей ✓✓ Долгосрочный денежный поток, обеспеченный долгосрочными договорами аренды ✓✓ Регулярное поступление платежей от арендаторов – крупнейших компаний ✓✓ Инвестиции в недвижимость ✓✓ Доступно – от 300 тыс. руб. ✓✓ Не требуются опыт и специальные знания ✓✓ Высокая доходность – 12-15% ✓✓ Получение регулярных выплат ✓✓ Знания и опыт УК «Сбербанк Управление Активами» – лидера рынка коллективных инвестиций ✓✓ Высокая стоимость объекта ✓✓ Есть риск снижения рыночной стоимости ✓✓ Ликвидность ограничена – быстро недвижимость не продашь ✓✓ Арендный бизнес имеет специфику и риски ✓✓ Нужно уметь управлять объектом, чтобы получать регулярный доход ✓✓ Величина доход зависит от профессионализма управления Привлекательный объект недвижимости Регулярный рентный доход ЗПИФ недвижимости «Арендный бизнес»
  7. 7. 7ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» ЗПИФН «Сбербанк — Арендный Бизнес»: описание продукта 12-15% млрд руб.ОЖИДАЕМАЯ ЦЕЛЕВАЯ ДОХОДНОСТЬ СТОИМОСТЬ ЧИСТЫХ АКТИВОВ5 Юридическая структура Активы Характеристика договоров аренды Срок жизни Фонда Закрытый паевой инвестиционный фонд недвижимости (ЗПИФН) Складская коммерческая недвижимость класса А Арендная плата исчисляется в рублях. Ежегодная индексация. 5 лет, выплата инвестиционного дохода ежеквартально
  8. 8. 8ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» ЗПИФН «Сбербанк — Арендный Бизнес»: схема работы фонда Рентный фонд в форме ЗПИФН Сбербанк Управление Активами Инвесторы Недвижимость Арендатор Инвестиции Доходы Приобретение недвижимости Аренда площадей ВознаграждениеУправление Арендные платежи
  9. 9. Депозит ›› Ставки снижаются – доходность падает ›› Короткий срок вложений – до 3 лет ›› Потеря дохода при досрочном закрытии Фондовый рынок ›› Необходимы знания и опыт для самостоятельной торговли на бирже ›› Нестабильный доход – зависит от конъюнктуры рынка ›› Требуется регулярное участие инвестора Инвестиционная квартира ›› Высокий «порог входа» ›› Низкая доходность 2-5% ›› Нестабильный денежный поток от аренды ›› Низкая ликвидность – сложно продать с прибылью Рентный Фонд под управлением Сбербанк Управление Активами ПРОФЕССИОНАЛЬНОЕ УПРАВЛЕНИЕ ДОЛГОСРОЧНЫЙ СТАБИЛЬНЫЙ ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК НАДЕЖНОСТЬ летот 5 ДОСТУПНЫЙ «ПОРОГ ВХОДА» ВЫСОКАЯ ЦЕЛЕВАЯ ДОХОДНОСТЬ тыс. руб.от300 12-15% не надо тратить свое время, обладать специальными знаниями по мнению клиентов, ЗПИФН, не являясь продуктом с защитой капитала, несет ограниченный риск потери капитала 9ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Самостоятельные инвестиции vs инвестиции через Фонд
  10. 10. 10ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» * По данным ЦБ. Источник: сайт http://www.cbr.ru Успех фонда – ориентация на розничного клиента Премиальный сегмент Массовый высокодоходный сегмент Массовый сегмент ЗПИФН «Сбербанк - Арендный бизнес»Прочие ЗПИФН на рынке 4,95 1161 300 2,8 млрд руб. тыс. руб. млн руб. пайщик объем собранных активов минимальный чек средний чек 33 среднее количество пайщиков на рынке закрытых ПИФов недвижимости*
  11. 11. 11ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Факторы успеха продукта Синергия компетенций – основа успеха нового продукта Компетенции в разработке и продвижении продуктов частным инвесторам Компетенции в области выбора объектов для инвестирования и управлении коммерческой недвижимостью ›› Анализ развития рынка коммерческой недвижимости ›› Опыт выбора инвестицион- ных проектов в коммерческой недвижимости ›› Опыт проведения комплексного Due Diligence и закрытия сделок ›› Опыт работы с крупнейшими арендаторами – российскими и международными торговыми / логистическими операторами ›› Опыт привлечения арендаторов для достижения высокой заполняемости складов ›› Эффективное управление для снижения издержек, повышения рентного потока ›› Опыт разработки продуктов для разных групп розничных инвесторов ›› Новая модель продаж сложных продуктов в массовом сегменте ›› Опыт продвижения по всем каналам (сайт, реклама в интернет, e-mail, телемаркетинг, клиентские менеджеры, PR и т.д) ›› Развитая региональная сеть продаж премиальных сетей Сбербанк Первый и Сбербанк Премьер – 767 офисов в городах России – более 1 420 000 клиентов
  12. 12. 12ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Схема работы фонда – цикл рентного фонда Сбор денег от инвесторов Приобретение объекта Выплата дохода от аренды Продажа объекта Выбор объекта недвижимости Распределение средств от продажи 5 43 2 61
  13. 13. * Прогноз 13ЗПИФН «Сбербанк – Арендный бизнес» Масштабируемость и перспективы развития продукта 2018-2020 2017 2016 Масштабируемый продукт ›› Регулярные эмиссии фондов ›› Новые виды объектов для инвестиций: торговые центры, офисы ›› Расширение круга инвесторов Склады Торговые центры Склады Склады Торговые центры Офисы тыс. клиентов тыс. клиентов тыс. клиентов* 4 2 104 эмиссии в год 2 эмиссии в год 2 эмиссии в год
  14. 14. В будущее – через инвестиции! Акционерное общество «Сбербанк Управление Активами» 123112, Москва, Пресненская наб., д. 10 Тел.: +7 (495) 258 0534 Факс: +7 (495) 258 0536 www.sberbank-am.ru Акционерное общество «Сбербанк Управление Активами» (Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00010 выдана ФСФР России 12 сентября 1996 года). Правила доверительного управления Закрытым паевым инвестиционным фондом недвижимости «Сбербанк – Арендный бизнес» зарегистрированы Банком России 25 февраля 2016 года за номером 3120. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами фонда предусмотрена надбавка к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче, надбавка уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. Получить подробную информацию о паевых инвестиционных фондах и ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами и иными документами можно по адресу: 123317, Москва, Пресненская наб., 10, тел. (495) 258-05-34 и на сайте www.sberbank-am.ru. Информация, подлежащая опубликованию в печатном издании, публикуется в «Приложении к Вестнику Федеральной службы по финансовым рынкам».

×