Ruta de los depositos

Síguenos en www.freeupfinance.com
Rutas de los depósitos:
Conceptos básicos para entender los depositos
bancarios
1

2
DEPÓSITOS O IPF (Imposición a plazo fijo): En esta operación usted entrega a su banco una cantidad de dinero inicial y
este se compromete a devolverle, en el plazo de tiempo que se haya acordado, su dinero mas otra cantidad en concepto de
intereses o remuneración por su dinero.
Veamos un ejemplo gráfico. Usted contrata con su banco un deposito a un año por el cual le van a pagar un 2% anual sobre
el dinero que usted entregue al inicio. Usted se lo piensa y decide invertir en este deposito 10.000 €. Gráficamente lo
podríamos representar de la siguiente forma:
Ruta de los Depósitos: Definición de Depósitos.
Capital inicial, C0 = 10.000 €
10.000 €
Intereses, I= 200 € 10.000 x 2%
Usted recibe al final 10.200 €, de las cuales 10.000 € es la cantidad inicial que usted invirtió, mas 200 € de intereses que le paga
el banco.
¿Por qué el banco le paga intereses?. Bueno realmente usted le esta prestando dinero a su banco durante el tiempo que dura
el depósito, por lo tanto, de la misma forma que el banco le cobra a usted por prestarle dinero, parece normal que el banco le
pague a usted en el caso contrario. Usted está perdiendo la oportunidad de hacer otras cosas con su dinero, por lo tanto, quiere
recibir una compensación por dejar un tiempo su dinero en el banco.
Los intereses se pueden pagar de diferentes formas, todos al final o periódicamente durante la vida del depósito. Lo mas normal
es que se paguen al final, pero cada modalidad tiene un valor diferente para usted. Vea “Ejemplos de depósitos” para entenderlo
mejor.
http://www.bde.es/clientebanca/productos/depositos/caracteristicas/depositosplazo.htm
http://www.finanzasparatodos.es/es/productosyservicios/productosbancariosahorro/depositosaplazo.html
Hoy Dentro de 1 año

3
Obligaciones de cada uno.
• En el depósito el banco se compromete a devolverle el dinero y pagarle intereses, pero tenga en cuenta que usted se ha
comprometido a mantener el dinero durante un tiempo sin sacarlo del banco. Si usted quisiera llevarse su dinero antes de que
termine o venza el depósito, el banco se vería perjudicado y por tanto, le cobrará una penalización o comisión por cancelación
anticipada.
• Renovación: Si no se acuerda al principio, usted no tiene ninguna obligación de renovar el depósito cuando acabe el plazo.
Cuando se renueva el depósito, el tipo de interés suele ser diferente, en ese momento usted debe decidir que hacer con su
dinero.
• Para poder contratar un depósito, lo normal es que el banco le pida que usted tenga una cuenta corriente donde le pueda
pagar los intereses.
http://www.finanzasparatodos.es/es/productosyservicios/productosbancariosahorro/depositosaplazo.html
Ruta de los Depósitos: Definición de Depósitos.

4
Obligaciones de cada uno cuando se contrata un depósito.
• En el depósito el banco se compromete a devolverle el dinero y pagarle intereses, pero tenga en cuenta que usted se ha
comprometido a mantener el dinero durante un tiempo sin sacarlo del banco. Si usted quisiera llevarse su dinero antes de que
termine o venza el depósito, el banco se vería perjudicado y por tanto, le cobrará una penalización o comisión por cancelación
anticipada.
• Las condiciones en caso de cancelación anticipada deben aparecer en la publicidad y contrato del depósito.
• El coste para usted de cancelar anticipadamente su depósito, no puede ser mayor a los intereses acumulados brutos desde
que contrato el depósito hasta que decida cancelarlo. En resumen, siempre le tienen que devolver como mínimo el dinero que
ha puesto al principio. Lo normal es que si saca el dinero anticipadamente el banco le pague un interés mucho mas bajo que el
que recibiría si mantuviera su dinero hasta el final. Veamos un ejemplo.
• Suponga que usted contrata el siguiente depósito con su banco. Depósito a un año al 2% de interés. En caso de cancelación
anticipada se le pagará un 0.15% de interés anual.
• Usted inicia el deposito dándole al banco 10.000 €. Si esperase al vencimiento del depósito las cantidades que recibiría
serian las siguientes:
Ruta de los Depósitos: Cancelación anticipada.
10.000 €
Intereses, I= 200 € 10.000 x 2%
Hoy Dentro de 1 año

5
Al cabo de los seis meses, usted necesita su dinero por cualquier circunstancia y pide al banco cancelar anticipadamente su
depósito
Ruta de los Depósitos: Cancelación anticipada.
seis meses
En ese momento se rompen las condiciones pactadas para el depósito hasta su vencimiento y se utilizan las pactadas para la
cancelación anticipada, es decir, le remuneran o pagan el 0.15% de tipo de interés anual durante los 6 meses que ha mantenido
su dinero.
10.000 €
Intereses, I= 7,5 € 10.000 x 0.15%/2
Hace 6 meses
hoy

En nuestro día a día estamos siempre comparando el valor de las cosas, el tipo de interés
es “la máquina del tiempo” que nos permite comparar (valorar), en momentos diferentes
del tiempo, dos alternativas de inversión/financiación. También podemos definir el tipo de
interés como el precio que vamos a recibir por prestar nuestro dinero (invertir) o pagar por
pedir prestado dinero de otros (financiarnos).
Los tipos de interés nos permiten tomar decisiones de inversión/financiación de forma
correcta.
¿Por qué el dinero no vale lo mismo en cualquier momento del tiempo?.
Porque el dinero es un bien productivo, se reproduce gracias a los intereses. Los
intereses hacen que el valor del dinero “crezca” con el tiempo, cuanto mayor tiempo
pase mayores intereses genera el dinero.
100
i1
100
i1
100
i2
Ruta de los Depósitos: Tipo de interés.
Hoy Dentro de 1 año Dentro de 2 años
Aplico tipo de interés i1
durante un año
Aplico tipo de interés i2
durante otro año

Factores que afectan
• Relación con el tiempo: Como hemos visto, conforme va pasando el tiempo el tipo de interés de nuestras
inversiones va generando mas y mas intereses. Sin embargo eso no significa que nuestra inversión valga cada vez
más. Imagine que usted contrata un deposito a 30 años que le paga el 2% anual que es la cantidad que usted
necesita para pagar el alquiler donde vive. Usted esta tranquilo porque tiene asegurado el pago de su alquiler. Sin
embargo, al cabo de 5 años, otro banco le ofrece un tipo de interés del 4% si usted contrata un depósito a 25 años
con ellos. Ahora usted piensa que con ese nuevo depósito podría pagar el alquiler e invitar a su pareja a cenar todos
los meses. En esta situación quisiera deshacerse de su antiguo depósito y contratar el nuevo.
•Conclusión: los tipos de interés en los mercados financieros están continuamente cambiando, esto hará que el
valor de sus inversiones cambien también. Es importante que cuando usted decida realizar una inversión piense
en el periodo de tiempo que la quiere mantener y no solo en el tipo de interés que le ofrecen en ese momento.
•Relación con la cantidad de veces que se calculan los intereses (composición de intereses): Cuanta mas
veces le computen los intereses mayor será el valor de su inversión. Veámoslo con un ejemplo.
1-Contratamos un depósito a un año que me paga el 4% anual y que solo me calcula o computa los intereses al final
del año. Invertiremos 10.000 €. Gráficamente tendríamos:
10000
400
Hoy 1 año
Aplico tipo de interés 4% durante un año
10000
=10.000 x 4%
Al final he recibido 400 € de intereses y mis 10.000 € iniciales

Relaciones del tipo de interés
2-Contratamos un depósito a un año que me paga el 4% anual pero ahora me calculan los intereses cada seis meses
. Veamos como seria:
10000
200
Hoy 1 año
Aplico tipo de interés 4%
anual durante 6 meses
10000
=10.200 x 4%/2
6 meses
10000
200 =10.000 x 4%/2
Aplico tipo de interés 4% anual
durante los otros 6 meses
204
Al final he recibido 404 € de intereses y mis 10.000 € iniciales.
Gracias a que me han calculado los intereses cada 6 meses, he
generado mayor cantidad de ellos. Es decir, cuantas mas veces
me apliquen el tipo de interés mejor. Esto se llama composición
de los intereses.
Me generan 200 €
Me generan 204 €

Alguno detalles que debemos tener en cuenta para calcular correctamente los intereses.
El tipo de interés y el periodo de cálculo siempre tienen que estar correctamente relacionados. Vemos en nuestro
ejemplo que hemos dividido el tipo de interés del 4% por 2. Esto es necesario porque el tipo de interés que hemos
contratado, el 4% , es para un periodo de un año, como lo vamos a utilizar para un periodo diferente, seis meses,
tenemos que dividirlo por 2, es decir la mitad de un año. Podríamos expresarlo como una regla de tres, si en un año
me dan el 4% en 6 meses me dan la mitad.
Para que se puedan comparar más fácilmente los producto financieros, la referencia temporal del tipo de interés es
normalmente anual, es decir, siempre que vayas a contratar una inversión el tipo de interés que te ofrecen hace
referencia al periodo anual. Por ejemplo, un deposito a 2 años que paga un 4% anual o un depósito a 3 meses que
paga un tipo de interés del 4% anual.
10000
Hoy
Aplico tipo de interés 4%
anual durante 3 meses
3 meses
10000
100 =10.000 x 4%/4; intereses
Me generan 100 €
Depósito a 3 meses que paga un tipo de interés del 4% anual

Clases de tipos de interés:
Fijos: Un tipo de interés fijo te paga siempre la misma cantidad sobre el capital que inviertas durante todo el tiempo
que hayas contratado el producto financiero. Por ejemplo, un deposito a 5 años que paga un 4% anual, te paga un
4% sobre lo que tu inviertas los 5 años que dura el depósito.
Variable: Un tipo de interés variable significa que los que vas a recibir o pagar no se sabe desde el inicio y dependerá
de alguna referencia que se contrate en el momento de firmar el producto financiero. Por ejemplo, cuando firmas tu
hipoteca es bastante común que el tipo de interés que vas a pagar sea variable. Es decir, los pagos futuros dependen
de la evolución en cada momento de una referencia como puede ser el euribor. Los pagos que intereses son diferentes
cada vez.
El tipo de interés variable también puede estar referenciado a otros activos, por ejemplo, a la bolsa, en este caso
quizás sea más preciso hablar de rentabilidad variable que de tipo de interés. Este tipo de rentabilidad la puedes
encontrar en algunos deposito complejos llamados depósitos Estructurados.
10000
4% 4% 4% 4% 4%
10000
Euribor 1 Euribor 2
Euribor 3
Euribor 4
Euribor 5
Tipo fijo
Tipo Variable

Relación con el riesgo: Si definimos el tipo de interés que me paga una inversión como la rentabilidad que voy a
obtener, es importante entonces entender que el tipo de interés debe estar íntimamente ligado al riesgo que
asumas en el producto financiero que vayas a adquirir. Cuanto mas arriesgado el producto mayor rentabilidad
deben ofrecerte. Por ejemplo, si te ofrecen un producto cuya rentabilidad depende si sube o no la Bolsa, tu debes
esperar poder ganar mas que con un producto en el que se te ofrece un tipo de interés o rentabilidad fija y que
además está garantizado por el estado alemán.
Es por esto que siempre que te ofrezcan una rentabilidad debes entender perfectamente los riesgos que asumes al
adquirir ese producto, así podrás comparar niveles de riesgos con niveles de rentabilidad de productos similares.

12
Ruta de los Depósitos: Ejemplos de depósitos
Ejemplo 1: Deposito a 1 año con tipo de interés 3% capitalizado trimestralmente, significa que te
cuentan los intereses cada 3 meses.
4
0.03/4)1(  Cx
Capital inicial , C
0.03/4)1(1  CxC
0.03/4)1(12  xCC 0.03/4)1(23  xCC
0.03/4)1(4 3  xCC
4
0.03/4)1(000.10  x
C0 =10.000
0.03/4)1(10000075.10  x
0.03/4)1(075.1056,150.10  x
0.03/4)1(56,1015069.10226  x
0.03/4)1(226.1039,10303  x
75
75,56+
76,13+
76,7+
75
75,56+
75
76,13+
75,56+
75
Al capitalizar los intereses vamos generando cada vez intereses más altos porque los vamos
calculando sobre una cantidad cada vez mayor
303.39 € de intereses
=

13
Ejemplo 2: Deposito a 1 año con tipo de interés 3% capitalizado anualmente:
0.03)1(  Cx
C
0.03)1(000.10300.10  xC0=10.000
300 € de intereses
1 añoHoy
Ruta de los Depósitos: Ejemplos de depósitos
Puedes comprobar que en ese caso, aunque el depósito tiene el mismo vencimiento y el mismo
tipo de interés, al final recibes menos intereses porque solo te los capitalizan una vez. Por eso,
recuerda cuanta más capitalización mas productivo se vuelve tu dinero.

Ruta de los depositos

Recommended

Recommended

More Related Content

What's hot

What's hot (20)

Similar to Ruta de los depositos

Similar to Ruta de los depositos (20)

Recently uploaded

Recently uploaded (20)

Ruta de los depositos