2. APTs
ADMINISTRACIÓN
DE PORTAFOLIOS
La Administración de Portafolios de Terceros:
ADMINISTRACION DE
PORTAFOLIOS DE TERCEROS
2
Consiste en la administración de recursos (Dinero o
títulos Valores) de terceros con la finalidad de conformar
o gestionar bajo su criterio, pero siguiendo lineamientos y
objetivos dispuestos por el cliente en el Contrato de
conformación del portafolio.
¿Qué es?
La gestión del portafolio incluye: contabilidad, entrega de
informes de gestión, administración del flujo de caja y
demás funciones propias del administrador como
procesos operativos y de control de riesgos
Portafolios diseñados y estructurados a la medida del cliente…
5. APTs
ADMINISTRACIÓN
DE PORTAFOLIOS
ADMINISTRACION DE
PORTAFOLIOS DE TERCEROS
5
Ventajas de tener un APT
• Cada cliente recibe asesoría para definir:
Perfil
Políticas de inversión
Manejo de Liquidez
Estructuración de productos
• Valoración Diaria del portafolio a precios de mercado
• Optimización de recursos de tesorería y costos financieros
• Contacto permanente con el administrador del portafolio
• Contabilidad y Reportes personalizados
• Extractos e Informes mensuales
• Apertura exclusiva para cada portafolio
• Soporte del área de riesgos
• Reducción de la carga operativa para el cliente
6. APTs
ADMINISTRACIÓN
DE PORTAFOLIOS
ADMINISTRACION DE
PORTAFOLIOS DE TERCEROS
6
Riesgo Objetivo del Cliente
Duración del contrato
Monto Inicial
Restricciones Legales
Estrategias internas del
Inversionista
Plazo de la Inversión
Rentabilidad Objetivo del cliente
Eficiencia del Portafolio
Medidas de Desempeño
Control de Riesgos
Ejecución de Estrategias
Monitoreo y Elaboración de
Informes de Gestión
Necesidades del Cliente
Diseño del Portafolio
8. APTs
ADMINISTRACIÓN
DE PORTAFOLIOS
ADMINISTRACION DE
PORTAFOLIOS DE TERCEROS
8
Perfil de Selección de Activos
CONSERVADOR MODERADO AGRESIVO
R
E
T
O
R
N
O
E
S
P
E
R
A
D
O
RIESGO
ALTO
BAJO
ALTO
BONOS
ACCIONES
Inversionista que prefiere una exposición al riesgo
baja por lo que esta dispuesto aceptar menores
niveles de rentabilidad y tienen horizontes de
inversión de corto plazo, en activos líquidos de Renta
Fija con poca volatilidad y duraciones cortas. El
objeto de su inversión esta involucrado con la
preservación del capital .
Inversionista con tolerancia mayor a ciertos niveles
de volatilidad buscando tener mejores rentabilidades,
sin embargo la idea de un crecimiento estables de lo
ubica en la búsqueda de un balance entre activos de
Renta Fija , Acciones y otros títulos participativo s
que se adapte a las necesidades de liquidez ,
Rentabilidad y Riesgo
Inversionistas con horizontes de largo plazo que
busca en la exposición de activos volátiles , niveles
altos de rentabilidad, asumiendo la potencial perdida
de capital. La búsqueda de un crecimiento lo lleva a
preferir posiciones en Acciones y Fondos de Renta
Variable , inversiones en fondos especulativos y
Derivados .
10. APTs
ADMINISTRACIÓN
DE PORTAFOLIOS
ADMINISTRACION DE
PORTAFOLIOS DE TERCEROS
10
Portafolios Liquidez
Portafolio con un Perfil de Riesgo CONSERVADOR, enfocado en la
preservación de capital, inversiones de bajo riesgo y alta liquidez y un
crecimiento estable.
La estrategia involucra, Papeles de Corto plazo, alta liquidez y máxima
calificación crediticia, operaciones de liquidez, fondeos, y Depósitos vista.
El objetivo es optimizar el retorno de los flujos de caja en el Corto Plazo
