A Braskem adquiriu a Sunoco Chemicals por US$350 milhões. A aquisição inclui 3 plantas de polipropileno nos EUA com capacidade total de 950 mil toneladas por ano e reforça o objetivo da Braskem de ser uma das cinco maiores petroquímicas do mundo. A aquisição não altera a sólida estrutura de capital da Braskem.

1. Aquisição da
Sunoco Chemicals
Bernardo Gradin
Carlos Fadigas

2. Ressalva sobre declarações futuras
Esta apresentação contém declarações prospectivas. Tais informações não são
apenas fatos históricos, mas refletem as metas e as expectativas da direção da
Braskem. As palavras "antecipa", "acredita", "espera", "prevê", "pretende",
"planeja", "estima", "projeta", "objetiva" e similares são declarações prospectivas.
Embora acreditemos que essas declarações prospectivas se baseiem em
pressupostos razoáveis, essas declarações estão sujeitas a vários riscos e
incertezas, e são feitas levando em conta as informações às quais a Braskem
atualmente tem acesso.
Esta apresentação está atualizada até 30 de setembro de 2009 e a Braskem não
se obriga a atualizá-la mediante novas informações e/ou acontecimentos futuros.
A Braskem não se responsabiliza por operações ou decisões de investimento
tomadas com base nas informações contidas nesta apresentação.
2

3. Panorama da Operação
• Em 1 de fevereiro de 2010 a Braskem adquiriu 100% das ações da
Sunoco Chemicals1, composta do negócio de Polipropileno da
Sunoco – 950 kta de PP
• A Braskem America, subsidiária integral da Braskem S.A adquiriu o
negócio por US$350 milhões à vista, a ser pago dentro de 60 dias
• Sunoco Chemicals:
– 4º maior produtor de PP na América Norte
– 3 plantas: La Porte - Texas, Marcus Hook - Pensilvânia e Neal -
Virginia Ocidental
– Centro de Pesquisa & Tecnologia: Pittsburgh, Pensilvânia
– Margens competitivas
– Bem localizadas e plantas no estado da arte operadas por
empregados experientes
1O negócio de Fenol não faz parte da operação 3

4. Benefícios e Motivações Estratégicas
• Internacionalização via aquisição de um player de escala mundial
• Aquisição de ativos competitivos e atualizados com acesso à um time
gerencial e operacional de elevado conhecimento
• Desenvolvimento de uma base de produção em um mercado com
oportunidades de consolidações futuras
• Entrada nos EUA ampliando mercado para projetos greenfield da
América Latina
• Criação de valor
A aquisição dos ativos da Sunoco pela Braskem reforça o objetivo da
Companhia de estar entre as 5 maiores petroquímicas no mundo.
4

5. Mercado de Polipropileno nos EUA
• As resinas de Polipropileno estão entre as resinas termoplásticas
de maior crescimento no mercado mundial.
• A consultoria SRI estima que o crescimento do consumo de PP
seja de 1,3-1,7x o crescimento do PIB americano.
• EUA são o maior mercado consumidor de PP no mundo com uma
produção de 12%.
• 5 maiores produtores tem mais de 60% do mercado
• Produtores localizados fora do hub do Golfo tem vantagens
competitivas de matéria prima
• Sunoco está entre os produtores de PP mais competitivos dos
EUA
Fonte: UBS 5

6. Perfil da Sunoco Chemicals
• Centro de P&D e plantas que operam com as tecnologias de PP
SpheripolTM e UNIPOLTM no estado da arte
– Reconhecida na indústria por prover produtos e serviços de excelente
qualidade
– Elevados padrões de segurança
• Serve a um diversificado portfólio de clientes, sendo que os 10 primeiros
representam 52% do volume total de vendas
• Custos atrativos e integração com matéria-prima
– Habilidade de acessar matéria-prima competitiva, com 60% do total da
capacidade localizada fora do Golfo americano
– Robusta infraestrutura logística
• Flexibilidade no mix de produtos incluindo produtos de margem elevada
• Forte equipe de gestão e operacional
– Recente reestruturação sem comprometer o desempenho do negócio
Fonte: Sunoco Inc 6

7. Braskem - # 1 Produtor de Resinas nas
Américas agora com Plantas nos EUA
Principais Números (2009 UDM* ProForma):
Receita Bruta R$ 27,3 billion
Capacidade de Resinas (kt/ano)
Receita Líquida R$ 20,8 billion 6.460
EBITDA R$ 3,0 billion 510
Ativo Total R$ 34,6 billion
*UDM: out/08 a set/09
2.915
PVC
Perfil: PP
PE
29 plantas petroquímicas : 26 no Brasil e
3 nos EUA
3.035
Listada em 3 bolsas: BM&FBovespa, NYSE
e Latibex
Fonte: Braskem / Estimativas da Companhia 7

8. Aquisição da Sunoco Chemicals não altera
a estrutura de capital e alavancagem
• Liquidez elevada, com disponibilidade em torno de R$8 bilhões (US$4,3
bilhões)
• Sólida estrutura de capital com alavancagem (dívida líquida/EBITDA) em
torno de 3x
Aumento de Capital
Aumento de Capital
ProForma Estimado R$4,5bi –
Estimado R$4,5bi –
Set 09 Aquisição da Sunoco
Aquisição da Quattor
Chemicals
Disponibilidades 4.274 8.074 7.444
Dívida Bruta 17.470 17.470 17.470
Dívida Líquida 13.197 9.397 10.027
Dív. Líq/EBITDA 4,55x 3,24x 3,30x
Fonte: Braskem, Unipar e Sunoco Inc 8

9. Direcionamento Estratégico
Visão 2020: Ser líder das
Américas, tornar-se uma das 5
maiores petroquímicas
globais e posicionar-se como
parceiro preferencial para
alianças globais
Fonte: Braskem 9

10. Aquisição da
Sunoco Chemicals
Bernardo Gradin
Carlos Fadigas