Material presentado en una vídeo conferencia entre la Cámara de Proveedores de la ANDI y RADDAR, el día 16 de marzo de 2020, donde se cuenta cómo se podría transmitir el tema del Coronavirus y la devaluación al gasto de los hogares en 2020. Este es el link del vídeo de las misma: https://www.youtube.com/watch?v=8h2nqQhpdiw

2. 2Fuente: DANE– ANÁLISIS RADDAR

3. 3
EL SIGLO XX QUE HEMOS VIVIDO
2000 - Los Errores Informáticos Y2K.
2001 – Terrorismo y El Ántrax.
2002 - El Virus del oeste del Nilo.
2003 - El SARS.
2004 – Tsunami en Asia.
2005 - La Gripe Aviar.
2006 - El Cólera.
2007 – Reelección de Putín.
2008 – Recesión mundial.
2009 - La Gripe Porcina.
2010 - El mayor derrame de Petróleo en México.
2011 – Primera Árabe.
2012 - El Calendario Maya.
2013 - Corea del Norte.
2014 - El Virus del Ébola.
2015 – ISIS.
2016 - El Virus del Zika.
2017 - #MeToo
2018 – Record en temperaturas e incendios
2019 - El Cambio Climático.
2020 - Coronavirus

4. 4
MEDIDAS ECONÓMICAS
QUE SE HAN TOMADO
1. Italia - Suspender pago de hipotecas a
afectados
2. España - Diferir impuestos por unos meses
3. Alemania - Préstamos a las empresas
4. Estados Unidos - Rebaja de las cotizaciones
sociales
5. Alemania - Financiamiento de la reducción
de horas de trabajo
6. Estados Unidos – FED bajó tasas.
7. Colombia – dio liquidez al mercado y
cambió garantías.
8. Colombia – Cerró Colegios.
9. Colombia – Prohibió entrada de
extranjeros.

5. 5
CAIDA DEL PRECIO
DEL PETRÓLEO
DEVALUACIÓN
CAÍDA EN VENTAS DE
BIENES DURABLES
DESABASTECIMIENTO DE
IMPORTADOS
CAÍDA DE COMPRAR POR
INTERNET
CAÍDA DEL BOLSA DE
VALORES GLOBAL
CAÍDA DEL BOLSA DE
VALORES LOCAL
INFLACIÓN
PRIMERO EN IMPORTADOS
(INCLUIDO ALIMENTOS)
RECOMENDACIÓN DE
ESTADÍA EN CASA
COMPRA ANTICIPADA DE
MERCADOS Y
MEDICAMENTOS
AUMENTO DE DOMICILIOS
Y CONSUMO ONLINE
INFLACIÓN POR
DESABASTECIMIENTO
POSIBLE FLUJO DE EVENTOS ANTE LOS TRES FENÓMENOS

6. 6
¿Cuál es el panorama del petróleo Brent para el
próximo año? ¿Será sostenible el mercado al alza del
petróleo en el que nos encontramos?
0,0%
5,0%
10,0%
15,0%
20,0%
25,0%
30,0%
35,0%
40,0%
-60,0%
-40,0%
-20,0%
0,0%
20,0%
40,0%
60,0%
80,0%
RELACIÓN ENTRE EL PRECIO DEL PETRÓLEO Y EL CRECIMIENTO DE CHINA
PETRÓLEO BRENT GDP CHINA REAL
0
20
40
60
80
100
120
140
oct-89
sep-90
ago-91
jul-92
jun-93
may-94
abr-95
mar-96
feb-97
ene-98
dic-98
nov-99
oct-00
sep-01
ago-02
jul-03
jun-04
may-05
abr-06
mar-07
feb-08
ene-09
dic-09
nov-10
oct-11
sep-12
ago-13
jul-14
jun-15
may-16
abr-17
mar-18
feb-19
Precio por barril - Brent
Fuente: BLOOMBERG

7. 7Fuente: DANE– ANÁLISIS RADDAR
-4000,0
-3500,0
-3000,0
-2500,0
-2000,0
-1500,0
-1000,0
-2000,0
-1500,0
-1000,0
-500,0
0,0
500,0
1000,0
1500,0 ene-08
jul-08
ene-09
jul-09
ene-10
jul-10
ene-11
jul-11
ene-12
jul-12
ene-13
jul-13
ene-14
jul-14
ene-15
jul-15
ene-16
jul-16
ene-17
jul-17
ene-18
jul-18
ene-19
jul-19
BALANZA COMERCIAL Y DÓLAR
BALANZA COMERCIAL TIPO DE CAMBIO EN NEGATIVO
-1500
-1000
-500
0
500
1000
1500
2000
2500
3000
3500
4000
ene-08
jul-08
ene-09
jul-09
ene-10
jul-10
ene-11
jul-11
ene-12
jul-12
ene-13
jul-13
ene-14
jul-14
ene-15
jul-15
ene-16
jul-16
ene-17
jul-17
ene-18
jul-18
ene-19
jul-19
¿CUÁNTO COSTAR EL DÓLAR POR LA BALANZA
COMERCIAL?
Pronóstico TCRM Residuos TCRM

8. 8Fuente: DANE– ANÁLISIS RADDAR
0,0%
5,0%
10,0%
15,0%
20,0%
25,0%
1970
1972
1974
1976
1978
1980
1982
1984
1986
1988
1990
1992
1994
1996
1998
2000
2002
2004
2006
2008
2010
2012
2014
2016
2018
PARTICIPACIÓN DEL COMERCIO
INTERNACIONAL EL PIB COLOMBIANO
EXPORTACIONES IMPORTACIONES
VAR PIB ; 3,4%
VAR PIB SIN X-M ;
4,3%
-1,5%
0,5%
2,5%
4,5%
6,5%
8,5%
I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018p2019pr
¿CUÁNTO CRECERIAMOS "SIN" BALANZA COMERCIAL?

9. 9
-2.000
-1.000
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000 ene-08
sep-08
may-09
ene-10
sep-10
may-11
ene-12
sep-12
may-13
ene-14
sep-14
may-15
ene-16
sep-16
may-17
ene-18
sep-18
may-19
BALANZA COMERCIAL EN DÓLARES
EXPORTACIONES IMPORTACIONES BALANZA COMERCIAL
(2.000)
(1.000)
-
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
ene-08
oct-08
jul-09
abr-10
ene-11
oct-11
jul-12
abr-13
ene-14
oct-14
jul-15
abr-16
ene-17
oct-17
jul-18
abr-19
BALANZA COMERCIAL CON
CHINA
EXPORTACIONES A CHINA
IMPORTACIONES DE CHINA
BALANZA COMERCIAL CON CHINA
-300%
-250%
-200%
-150%
-100%
-50%
0%
50%
100%
150%
200%
0,0%
5,0%
10,0%
15,0%
20,0%
25,0%
30,0%
ene-08
dic-08
nov-09
oct-10
sep-11
ago-12
jul-13
jun-14
may-15
abr-16
mar-17
feb-18
ene-19
dic-19
¿CUANTÓ PESA CHINA EN
NUESTRO COMERCIO
INTERNACIONAL?
EXPORTACIONES A CHINA
IMPORTACIONES DE CHINA
BALANZA COMERCIAL

10. 10

11. IMPACTO ECONÓMICO MUNDIAL DEL CORONAVIRUS EN 3 GRÁFICAS
1. China compra menos
petróleo y cae el precio.
2. Las bolsas se asustan ante
un freno de China.
3. Inversionistas venden
acciones y compran oro.

12. IMPACTO ECONÓMICO COLOMBIANO DEL CORONAVIRUS EN 3 GRÁFICAS
1. China compra menos
petróleo y cae el precio.
2. Las bolsas se asustan ante
un freno de China.
3. Inversionistas venden
acciones y compran oro.

13. 13
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
-
500.000
1.000.000
1.500.000
2.000.000
2.500.000
3.000.000
3.500.000
4.000.000
4.500.000
5.000.000
ene-92
jun-92
nov-92
abr-93
sep-93
feb-94
jul-94
dic-94
may-95
oct-95
mar-96
ago-96
ene-97
jun-97
nov-97
abr-98
sep-98
feb-99
jul-99
dic-99
may-00
oct-00
mar-01
ago-01
ene-02
jun-02
nov-02
abr-03
sep-03
feb-04
jul-04
dic-04
may-05
oct-05
mar-06
ago-06
ene-07
jun-07
nov-07
abr-08
sep-08
feb-09
jul-09
dic-09
may-10
oct-10
mar-11
ago-11
ene-12
jun-12
nov-12
abr-13
sep-13
feb-14
jul-14
dic-14
may-15
oct-15
mar-16
ago-16
ene-17
jun-17
nov-17
abr-18
sep-18
feb-19
jul-19
dic-19
PETRÓLEO EN LAS EXPORTACIONES COLOMBIANAS
Miles de Dólares FOB Toneladas Métricas PETROLEO EN LAS EXPORTACIONES

14. 14

15. 15
TIPO DE CAMBIO BOLSAS

16. -60,0%
-40,0%
-20,0%
0,0%
20,0%
40,0%
60,0%
80,0%
ene-05
abr-05
jul-05
oct-05
ene-06
abr-06
jul-06
oct-06
ene-07
abr-07
jul-07
oct-07
ene-08
abr-08
jul-08
oct-08
ene-09
abr-09
jul-09
oct-09
ene-10
abr-10
jul-10
oct-10
ene-11
abr-11
jul-11
oct-11
ene-12
abr-12
jul-12
oct-12
ene-13
abr-13
jul-13
oct-13
ene-14
abr-14
jul-14
oct-14
ene-15
abr-15
jul-15
oct-15
ene-16
abr-16
jul-16
oct-16
ene-17
abr-17
jul-17
oct-17
ene-18
abr-18
jul-18
oct-18
ene-19
abr-19
jul-19
oct-19
ene-20
¿CÓMO AFECTA EL PRECIO DEL PETRÓLEO, EL PRECIO DEL DÓLAR, LA INFLACIÓN Y EL GASTO DE LOS
HOGARES?
PETROLEO DÓLAR

17. -30,0%
-20,0%
-10,0%
0,0%
10,0%
20,0%
30,0%
40,0%
50,0%
60,0%
70,0%
ene-05
abr-05
jul-05
oct-05
ene-06
abr-06
jul-06
oct-06
ene-07
abr-07
jul-07
oct-07
ene-08
abr-08
jul-08
oct-08
ene-09
abr-09
jul-09
oct-09
ene-10
abr-10
jul-10
oct-10
ene-11
abr-11
jul-11
oct-11
ene-12
abr-12
jul-12
oct-12
ene-13
abr-13
jul-13
oct-13
ene-14
abr-14
jul-14
oct-14
ene-15
abr-15
jul-15
oct-15
ene-16
abr-16
jul-16
oct-16
ene-17
abr-17
jul-17
oct-17
ene-18
abr-18
jul-18
oct-18
ene-19
abr-19
jul-19
oct-19
ene-20
-5,0%
-3,0%
-1,0%
1,0%
3,0%
5,0%
7,0%
9,0%
¿CÓMO AFECTA EL PRECIO DEL PETRÓLEO, EL PRECIO DEL DÓLAR, LA INFLACIÓN Y EL GASTO DE LOS
HOGARES?
INFLACIÓN GASTO EN COSAS DÓLAR
2006 – 2008
SE DA POR
INFLACIÓN Y DESPUES
POR INFLACIÓN.
2015 – 2017
SE DA POR
INFLACIÓN Y
DEVALUACIÓN

18. -
500
1.000
1.500
2.000
2.500
3.000
3.500
4.000
320
340
360
380
400
420
440
460
feb-05 feb-06 feb-07 feb-08 feb-09 feb-10 feb-11 feb-12 feb-13 feb-14 feb-15 feb-16 feb-17 feb-18 feb-19 feb-20
¿CÓMO AFECTA EL PRECIO DEL PETRÓLEO, EL PRECIO DEL DÓLAR, LA INFLACIÓN Y EL GASTO DE LOS
HOGARES?
GASTO POR HOGAR EN COSAS DÓLAR

19. APRENDIZ
COMPRADOR TRADICIONAL
CON BAJO CONOCIMIENTO
COMPRADOR EN CANAL
TRADICIONAL
SOBRADO
COMPRADOR PREMIUM
CON BAJO CONOCIMIENTO
COMPRADOR
EN CANAL MODERNO
GOLPEADO
COMPRADOR LOWCOST
CON MÁS CONOCIMIENTO
COMPRADOR
EN CANAL TRADICIONAL
ATERRIZADO
COMPRADOR LOWCOST &
PREMIUM
CON MÁS CONOCIMIENTO
COMPRADOR
EN CANAL HIBRIDO
84 84
88 88
84
83
85
88
89
93
96
100
99 98
100
107
85 85
88 88
85
83
85
88
89
93
96
100
99
98 98
105
80
85
90
95
100
105
nov-04 nov-05 nov-06 nov-07 nov-08 nov-09 nov-10 nov-11 nov-12 nov-13 nov-14 nov-15 nov-16 nov-17 nov-18 nov-19
SI EN OCTUBRE DE 2015 USTED COMPRÓ 100 COSAS,
¿CUÁNTAS COMPRÓ EN OCTUBRE DE 2019 Y CUÁNTO CAMBIO
EL COMPRADOR COLOMBIANO?
GASTO PER CÁPITA GASTO PER CÁPITA CONSIDERANDO MIGRACIÓN
RECESIÓN
ECONÓMICA
MUNDIAL CAÍDA DE LOS
PRECIOS DEL
PETRÓLEO
INFLACIÓN
DE 9 % POR
EL NIÑO Y
PAROS
IVA 19%
5 AÑOS PARA RECUPERAR PER CÁPITAS
4 AÑOS PARA RECUPERAR PER CÁPITAS

20. 20
64,0%
64,5%
65,0%
65,5%
66,0%
66,5%
ene-12
jul-12
ene-13
jul-13
ene-14
jul-14
ene-15
jul-15
ene-16
jul-16
ene-17
jul-17
ene-18
jul-18
ene-19
jul-19
ene-20
CANASTA - CONSUMO EN CASA
CANASTA - CONSUMO EN CASA
17,5%
18,0%
18,5%
19,0%
19,5%
20,0%
ene-12
ago-12
mar-13
oct-13
may-14
dic-14
jul-15
feb-16
sep-16
abr-17
nov-17
jun-18
ene-19
ago-19
CANASTA - CONSUMO FUERA DE CASA
CANASTA - CONSUMO FUERA DE CASA
14,0%
14,2%
14,4%
14,6%
14,8%
15,0%
15,2%
15,4%
15,6%
ene-12
ago-12
mar-13
oct-13
may-14
dic-14
jul-15
feb-16
sep-16
abr-17
nov-17
jun-18
ene-19
ago-19
CANASTA - CANASTA NO FRECUENTE
CANASTA - CANASTA NO FRECUENTE
65,7%
65,7%
65,8%
65,8%
65,9%
65,9%
66,0%
66,0%
66,1%
ene-12
ago-12
mar-13
oct-13
may-14
dic-14
jul-15
feb-16
sep-16
abr-17
nov-17
jun-18
ene-19
ago-19
CANASTA - CONSUMO EN CASA
CANASTA - CONSUMO EN CASA
19,1%
19,2%
19,2%
19,3%
19,3%
19,4%
19,4%
19,5%
19,5%
ene-12
jul-12
ene-13
jul-13
ene-14
jul-14
ene-15
jul-15
ene-16
jul-16
ene-17
jul-17
ene-18
jul-18
ene-19
jul-19
ene-20
CANASTA - CONSUMO FUERA DE CASA
CANASTA - CONSUMO FUERA DE CASA
14,3%
14,4%
14,5%
14,6%
14,7%
14,8%
14,9%
15,0%
ene-12
ago-12
mar-13
oct-13
may-14
dic-14
jul-15
feb-16
sep-16
abr-17
nov-17
jun-18
ene-19
ago-19
CANASTA - CANASTA NO FRECUENTE
CANASTA - CANASTA NO FRECUENTE
ESTRUCTURA DEL GASTO DE LOS HOGARES EN COLOMBIA
ENPESOSENPESOSREALES

21. 21
AUMENTO Y CONTINUIDAD DE
CONSUMO
MEDICAMENTOS
DOMICILIOS
ASEO PERSONAL
Y DEL HOGAR
CAIDA POTENCIAL DEL
CONSUMO
COMIDA NO PERECEDERA
(Leche en Polvo)
PRESIÓN POR DEMANDA DE
SERVICIOS EN EL HOGAR
POSIBLE FLUJO DE EVENTOS ANTE LOS TRES FENÓMENOS
COMIDAS POR
FUERA DEL HOGAR
(Desde gaseosas y empanadas,
hasta restaurantes)
TRANSPORTE:
GASOLINA, BUSES, TAXIS
VENTA DE CARROS Y MOTOS
ENTRETENIMIENTO:
TURISMO, CINE, EVENTOS
ROPA, UTILES ESCOLARES,
LICORES
MÁS DEMANDA POR INTERNET
MÁS SERVICIOS PÚBLICOS
MÁS DEMANDA DE STREAMING
MÁS USO DE CELULAR Y
COMPUTADOR

22. (4.500)
(4.000)
(3.500)
(3.000)
(2.500)
(2.000)
(1.500)
(1.000)
(500)
-40
-30
-20
-10
0
10
20
30
40
50
ene-04
may-04
sep-04
ene-05
may-05
sep-05
ene-06
may-06
sep-06
ene-07
may-07
sep-07
ene-08
may-08
sep-08
ene-09
may-09
sep-09
ene-10
may-10
sep-10
ene-11
may-11
sep-11
ene-12
may-12
sep-12
ene-13
may-13
sep-13
ene-14
may-14
sep-14
ene-15
may-15
sep-15
ene-16
may-16
sep-16
ene-17
may-17
sep-17
ene-18
may-18
sep-18
ene-19
may-19
sep-19
ene-20
¿QUÉ MUEVE LA CONFIANZA DEL CONSUMIDOR?
Índice de Confianza del Consumidor (ICC) DÓLAR
Fuente: Fedesarrollo – Banco de la República; Cálculos RADDAR
LA CONFIANZA ERA POSITIVA
CON UN DÓLAR A $2.000
LA CONFIANZA CAE
CON LA
DEVALUACIÓN IVA
19
%
CAMBIOPRESIDENCIAL
NUEVA
DEVALUACIÓN

23. 23Documento Preliminar - Confidencial - Prohibida su reproducción parcial o total
ENERO FEBRERO MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE
DIAS 31 días 28/29 días 31 DÍAS 30 DÍAS 3O días 31 días 30 días 31 días 30 días 31 días 30 días 31 días
FESTIVOS 2 0 1 O 3 0 O 2 2 1, 2 O 3 1, 2 O 3 2 0 1 2 2
TEMPORADA Escolar
Escolar; San
Valentín
Semana Santa,
Día de la Mujer
Semana Santa,
9 de abril
Madre, Día del
Trabajo.
Padre Prima
Descuentos
del Comercio
Amor y
Amistad
Halloween
Navidad –
Black Friday
Navidad
VACACIONES
A, B y
Universidades
A y
Universidades
Puede haber
Semana Santa
Puede haber
Semana Santa
No
A, B y
Universidades
B y
Universidades
B No
Semana de
Receso
No
A, B y
Universidades
CLIMA Heladas Heladas Primavera Lluvias Mil Primavera Primavera Primavera Vientos Vientos Lluvias Lluvias Soleado
INGRESOS
Aumento de
Sueldos
Iguales Iguales Iguales Iguales
Comienza
Prima
Prima Iguales Iguales Iguales Iguales Prima
PRECIOS
35% de la
inflación
20% de la
inflación
10% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
5% de la
inflación
IMPUESTOS
IVA Semestral,
ICA.
ICA
ICA, Renta
Empresas,
Predial
ICA, Renta
Empresas,
Predial,
Vehículos
ICA, Vehículos ICA.
ICA, IVA
Semestral
ICA, Renta
Personas
ICA, Renta
Personas
ICA, Renta
Personas
ICA ICA
OTROS
Último ingreso
22 de
diciembre
Carnaval de
Barranquilla
Trimestre/Elecc
iones/Asamble
as
Elecciones
Mundial de
Fútbol -
Matriculas
Mundial de
Fútbol
Puede
comenzar
Gobierno
Trimestre Matrículas
4,0% 4,1% 0,9% 0,0% 2,8% 0,7%
22,5%
3,2% 3,8% 6,1% 7,9%
41,3%
20% 25%
5%
10% 10%
10%
¿CUÁNTO GASTA DE MAS UN HOGAR AL MES, POR ENCIMA DE LO RECURRENTE Y GUSTOS?
GASTO ADICIONAL POR TEMPORADA IMPUESTOS
CORONAVIRUS INFLACIÓN
DESACELERACIÓN DEL GASTO

24. 24

25. 25

26. 26
SUPUESTOS DE
MODELACIÓN
1. El aislamiento por
CoronaVirus acaba en
mayo de 2020.
2. El precio del petroleó
esta por debajo de los
US$40 barril en 2020.
3. La confianza del
consumidor se frena.
4. El dólar esta cerca de los
$4.000 pesos en
promedio.
6,43%
6,64%
8,56%
10,96%
8,15%
4,13%
6,05%
9,73% 9,85%
2,44%
1,93%
3,66%
6,77%
5,75%
4,09%
3,18%
3,80%
4,50%
3,18%
4,52%
5,48%
5,64%
0,63%
-0,18%
2,72%
5,35%
4,75%
5,97%
6,00%
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 PY
¿COMO HA CRECIDO Y PUEDE CRECER EL GASTO DE HOGARES?
TAMAÑO DEL MERCADO INFLACIÓN TAMAÑO DEL MERCADO REAL PISO TECHO