1. TRABAJO DE SISTEMA FINANCIERO
1. LEAN TODO EL ARTÍCULO Y LUEGO PLANTEEN 15 PREGUNTAS CON SUS DEBIDAS RESPUESTAS.
A. ¿QUÉ ES EL “SISTEMA FINANCIERO”?
Es el conjunto de instituciones encargadas de la circulación del flujo monetario y cuya tarea principal es canalizar el dinero de
los ahorristas hacia quienes desean hacer inversiones productivas.
B. ¿CÓMO SE LLAMAN A LAS INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO Y CUÁLES SON LOS MEDIO QUE ÉSTAS
UTILIZAN?
Las instituciones se llaman “Intermediarios Financieros” o “Mercados Financieros”. Los medios que utilizan estas instituciones
para facilitar las transferencias de fondos de ahorros a las unidades productivas se denominan “instrumentos financieros”.
C. ¿POR QUÉ LEY ESTÁ REGULADO EL SISTEMA FINANCIERO PERUANO? COMENTA SOBRE ESTE SISTEMA.
Está regulado por la Ley N° 26702. Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la
Superintendencia de Banca y Seguros. Ésta Ley, establece el marco de regulación y supervisión a que se someten las
empresas que operan en el sistema financiero y de seguros; así como aquéllas que realizan actividades vinculadas o
complementarias al objeto social de dichas personas.
Este sistema está conformado por el conjunto de instituciones bancarias, financieras y demás empresas e instituciones de
derecho público o privado debidamente autorizadas que operan en la intermediación financiera.
D. ¿QUÉ SIGNIFICA “INTERMEDIACIÓN FINANCIERA”?
Intermediación financiera es la actividad habitual desarrollada por empresas e instituciones autorizadas para captar fondos
públicos bajo diferentes modalidades y colocarlos en forma de créditos e inversiones.

2. E. ¿CÓMO ESTÁ CONSTITUIDO EL “AHORRO”?
El ahorro está constituido por el conjunto de depósitos de dinero que, bajo cualquier modalidad, realizan las personas
naturales y jurídicas del país o del exterior, en las empresas del sistema financiero peruano. Incluye los depósitos y la
adquisición de instrumentos representativo de deuda, emitido por las empresas.
F. ¿CÓMO DEFINIMOS LAS “PROVISIONES”? Y ¿CUÁLES PUEDEN SER?
Las provisiones son los cargos que deben efectuar todas las empresas que realizan operaciones sujetas a riesgo crediticio en
los estados de pérdidas y ganancias. Las provisiones pueden ser genéricas o específicas, según la calificación del crédito.
Las provisiones genéricas no deben exceder del uno por ciento de la cartera normal, salvo situaciones excepcionales
G. ¿EL SECRETO BANCARIO ESTÁ PROHIBIDO PARA LAS EMPRESAS DEL SISTEMA FINANCIERO?
Sí; así mismo a sus directores y trabajadores.
Suministrar cualquier información sobre las operaciones pasivas con sus clientes, a menos que medie autorización escrita de
éstos.
H. ¿ES EL FONDO DE SEGURO DE DEPÓSITO UNA PERSONA JURÍDICA?, ¿CUÁL ES SU OBJETIVO?
Sí, es una persona jurídica de derecho privado de naturaleza especial regulada por la ley del sistema financiero, las
disposiciones reglamentarias emitidas mediante decreto supremo y su estatuto, que tiene por objeto proteger a quienes
realicen depósitos en las empresas del sistema financiero.
I. ¿A QUÉ NOS REFERIMOS CUANDO MENCIONAMOS “CENTRAL DE RIESGOS” Y QUÉ SE REGISTRA EN ELLA?
Nos referimos a un sistema integrado de registro de riesgo financiero, crediticio, comercial y de seguros; que cuenta con
información consolidada y clasificada sobre los deudores de las empresas. Así mismo este sistema está a cargo de la
SBS (Superintendencia de Banca y Seguros).

3. Como su mismo nombre lo indica aquí se registran los riegos; comerciales, de endeudamiento financieros y crediticios en
el país y en el exterior, los riesgos vinculados con el seguro de crédito y otros riesgos de seguro. Además podrá
registrarse las garantías prendarias constituidas a favor de las empresas del sistema financiero, entre otros.
La información que se encuentra en este sistema, está disponible para las empresas del sistema financiero y de seguros,
las empresas comerciales, Banco Central de Reserva, y cualquier otro interesado; claro está que previamente deberán
pagar las tarifas establecidas para que dicha información les sea proporcionada.
J. ¿CUÁLES SON LAS INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL SISTEMA FINANCIERO? NOMBRE ALGUNAS DE
ELLAS.
 La Bolsa de Valores.
 Los Bancos.
 El Banco de la Nación.
 Las Financieras.
 Las Cajas Municipales de Ahorro y Crédito.
 Las Compañías de Seguros.
 Los Bancos de Inversiones
 Las AFP (Administradoras de Fondos de Pensiones)
K. ¿ES EL BANCO CENTRAL DE RESERVA DEL PERÚ UN ENTE REGULADOR Y DE CONTROL DEL SISTEMA
FINANCIERO? ¿SÍ, NO? EXPLICA.
Sí; es el encargado de regular la moneda y el crédito del sistema financiero; aquí tenemos algunas de sus funciones
principales:
 Propiciar que las tasas de interés de las operaciones del sistema financiero seandeterminadas por la libre
competencia, sin exceder las tasas de interés máximas ymínimas fijadas por él, con el propósito de regular el
mercado.
 La regulación de la oferta monetaria.
 La administración de las reservas internacionales (RIN).

4.  La emisión de billetes y monedas.
L. ¿EXISTEN OTROS ENTES REGULADORES Y DE CONTROL DEL SISTEMA FINANCIERO?
Sí; además del BCR (Banco Central de Reserva del Perú), existen la SBS y AFP (Superintendencia de Banca y Seguros) y la
CONASEV (Comisión Nacional Supervisora de Empresas y Valores), actualmente llamadaSuperintendencia de Mercado y
Valores.
 La SBS es una institución con autonomía funcional, económica y administrativa, y con personería de derecho público, su
ámbito de acción, funcionamiento y atribuciones están establecidos en la Ley Nº 26702 Ley General del Sistema Financiero
y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros.
Su finalidad es defender los intereses del público, cautelando la solidez económica y financiera de las personas naturales y
jurídicas sujetas a su control velando por que se cumplan las normas legales, reglamentarias y estatutarias que las rigen;
ejerciendo para ello el más amplio control de todas sus operaciones y negocios y denunciando penalmente la existencia de
personas naturales y jurídicas que, sin la debida autorización ejerzan las actividades señaladas en la presente ley,
procediendo a la clausura de sus locales y, en su caso, solicitando la disolución y liquidación del infractor.
 La CONASEV o la ahora llamadaSuperintendencia de Mercado y Valores, es una institución pública del sector economía y
finanzas cuya finalidad es promover el mercado de valores, velar por el adecuado manejo de las empresas y normar la
contabilidad de las mismas. Tiene personería jurídica de derecho público y goza de autonomía funcional, administrativa y
económica.
M. ¿A QUÉ LLAMAMOS INSTITUCIONES FINANCIERAS?
Conocidas como intermediarios financieros. Los intermediarios financieros captan los ahorros y efectúan préstamos o llevan a
cabo inversiones de los demandantes a cambio de pago de intereses o dividendos.
La transferencia de capital entre ahorristas y aquellos que lo necesitan, se da de cuatro diferentes formas:
 Transferencias directas de dinero y valores.

5.  Transferencias a través de corredores de bolsa, como por ejemplo Merry Lynch, J.P. Morgan, quienes actúan como
intermediarios y facilitan la emisión de valores.
 Transferencias a través de intermediarios financieros, como Bancos, etc. quienes obtienen fondos de los ahorristas y
emiten sus propios valores como un intercambio. Los intermediarios literalmente transforman el dinero del capital de una
forma a otra, lo cual incrementa generalmente la eficiencia del mercado.
 Administración de carteras de otros participantes del mercado.
N. ¿CUÁNDO HABLAMOS DE “MERCADOS FINANCIEROS”?
Hablamos de mercados financieros cada vez que una transacción financiera se realiza. Estos mercados son en donde se
intercambian activos financieros. Como ya se sabe, tanto las empresas como los individuos y el gobierno necesitan
frecuentemente obtener capital.
O. EXISTEN VARIOS TIPOS DE MERCADOS FINANCIEROS. ¿CUÁLES SON?, MENCIONA ALGUNOS.
 Mercado de Activos Físicos y Mercado de Activos Financieros
El Mercado de Activos Físicos es llamado también mercado tangible o de activos reales (autos, computadoras, trigo,
edificio, etc.). Los mercados de activos financieros son acciones, bonos, letras hipotecarias, etc.
 Spot Market y Mercado de Futuros
Estos términos se refieren el primero a cuando los activos son comprados o vendidos al instante o dentro de pocos
días. Y segundo cuando el envío se efectúa a plazos futuros de seis meses o un año.
 Mercado de Dinero
Son definidos como mercados de corto tiempo, menos de un año. El mercado de dinero de Nueva York es el más
grande y está dominado por los bancos más grandes de Norteamérica; algunas sucursales de bancos extranjeros de
Londres, París, Tokio, son los mayores centros de mercado de dinero.
 Mercado de Capitales

6. Son definidos como mercados de largo plazo y de acciones corporativas. La Bolsa de Valores de Nueva York, quien
maneja los bonos y acciones de las empresas más grandes de Norteamérica, es el primer ejemplo de un mercado de
capital. Los bonos y acciones de empresas más pequeñas son manejados en otro segmento del mercado de capitales.
2. HAGA UNA CRÍTICA CON NO MENOS DE 05 ARGUMENTOS SOBRE EL SISTEMA FINANCIERO PERUANO.
Educación Financiera.
En nuestro país no existe estrategia alguna donde explique un
Plan de Educación Financiera, el cual pretenda mejorar la
cultura financiera de las personas, es necesario dotarles de los
conocimientos básicos y las herramientas necesarias para que
manejen sus finanzas de forma responsable e informada.
Se debe tomar conciencia de las graves consecuencias que
deja una crisis económica.
No existe Confianza
La personas prefieren ahorrar en sus hogares o en juntas
comunales.
No tienen confianza en las entidades financieras
El servicio, orientación, comprensión por parte de los
colaboradores de estos sistemas financieros fomentan
desconfianza entre los clientes por la mala información y trato
que puedan tener hacia ellos.
Tasas de Interés
Tasas de interés muchas veces elevadas y abusivas.
Esto se incrementa y baja en el mercado de acuerdo a la
competencia que se da entre los que conforman el sistema
financiero peruano.
Estas instituciones deben permitir que los costos de crédito
continúen disminuyendo para que sean beneficiadas
principalmente a las empresas más pequeñas y a los
emprendedores

7. Control del nivel de sus deudas.
No endeudarse, tratar de distribuir de mejor manera su dinero
sin temor de verse perjudicado a futuro.
Tener cuidado y cerciorase de de la seguridad que puedan
brindarle a su dinero, sobre todo en el “lavado de dinero y
pirámide financiera’. Fomentando de esta manera fuertes
pérdidas financieras.
Negar un Crédito
Reportado como mal pagador en una central de riesgo lo puede
perjudicar en la búsqueda de trabajo, en la creación de
sociedades empresariales y hasta en el alquiler de una
vivienda. Revisan el tema de su historial crediticio, miran tu
comportamiento de pago, no aceptan a personas morosas.
3. HAGA UN ANÁLISIS COMPARATIVO DEL SISTEMA FINANCIERO PERUANO, MEXICANO Y ESPAÑOL.
ANÁLISIS COMPARATIVO DEL SISTEMA FINANCIERO PERUANO, MEXICANO Y ESPAÑOL
SISTEMA FINANCIERO PERUANO SISTEMA FINANCIERO MEXICANO SISTEMA FINANCIERO ESPAÑOL
Está conformado por el conjunto de
instituciones bancarias, financieras y demás
empresas e instituciones de derecho público
o de derecho privado debidamente
autorizadas que operan en la intermediación
financiera. Se entiende por intermediación
financiera a la actividad habitual desarrollada
por empresas e instituciones autorizadas
para captar fondos del público, bajo
diferentes modalidades y colocarlos en forma
de crédito e inversiones.
Es el conjunto de organismos e instituciones
que captan, administran y canalizan a la
inversión, el ahorro dentro del marco legal
que corresponde en territorio nacional.
Algunos autores detallan aún más sus
actividades y lo definen como aquel que
“…agrupa diversas instituciones u
organismos interrelacionados que se
caracterizan por realizar una o varias de las
actividades tendientes a la captación,
administración, regulación, orientación y
Está formado por el conjunto de instituciones,
medios y mercados, cuyo fin primordial es
canalizar el ahorro que generan los
prestamistas o unidades de gasto con
superávit, hacia los prestatarios o unidades
de gasto con déficit, así como facilitar y
otorgar seguridad al movimiento de dinero y
al sistema de pagos (labor de
intermediación). El sistema financiero
comprende, tanto los instrumentos o activos
financieros, como las instituciones o

8. canalización de los recursos económicos de
origen nacional como internacional” (Ortega,
2002:65)
intermediarios y los mercados financieros: los
intermediarios compran y venden los activos
en los mercados financieros.
Regulado por la Ley General del Sistema
Financiero y Sistema de Seguros y Orgánica
de la Superintendencia de Banca y Seguros,
Ley N°26702.
Está regulado por la Ley De La Comisión
Nacional Bancaria Y De Valores.
Regula la Ley de Autonomía del Banco de
España, la Ley del Mercado de Valores.
INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL
SISTEMA FINANCIERO PERUANO:
1. Bancos
2. Financieras
3. Compañías de Seguros
4. Administradoras de Fondos de
Pensiones.
5. Banco de la Nación
6. COFIDE
7. Bolsa de Valores
8. Bolsa de Productos
9. Bancos de Inversiones
10. Sociedad Nacional de Agentes de
Bolsa
11. Cajas Rurales de Ahorro y Crédito
12. Cajas Municipales de Ahorro y Crédito
13. Cajas Municipales de Crédito Popular
14. EDPYMES
15. Cooperativas de Ahorro y Crédito
INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL
SISTEMA FINANCIERO MEXICANO
1. El Banco de México
2. Secretaría de Hacienda y Crédito Público
(SHCP)
3. Comisión Nacional Bancaria y de Valores
(CNBV)
4. Comisión Nacional de Seguros y Fianzas
(CNSF)
5. Comisión Nacional para la Protección y
Defensa de los Usuarios de Servicios
Financieros (CONDUSEF)
6. Instituto para la Protección al Ahorro
Bancario (IPAB)
INSTITUCIONES FINANCIEROS :
7. Banca comercial
8. Banca de Desarrollo
9. Casas de bolsa
10. Sociedades de inversión
11. Aseguradoras
12. Arrendadoras financieras
13. Afianzadoras
14. Almacenes generales de depósito
15. Uniones de crédito
16. Casas de cambio
17. Empresas de factoraje
INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL
SISTEMA FINANCIERO ESPAÑOL:
1. Banco de España.
2. Entidades de crédito: 1. BANCOS
2.CAJAS DE AHORRO
3.COOPERATIVAS DE CREDITO
3. Entidades de dinero Electrónico.
4. Entidades de pago.
5. Fondos del mercado monetario.
6. Otros intermediarios financieros.
7. Auxiliares financieros.
8. Empresas de seguros y fondos de
pensiones.
INSITITUCIONES REGULADORAS DEL INSITITUCIONES REGULADORAS DEL INSITITUCIONES REGULADORAS DEL

9. SISTEMA FINANCIERO PERUANO:
�Banco Central de Reserva del Perú
(BCR)
Encargado de regular la moneda y el crédito
del sistema financiero. Sus funciones
principales son:
a) Propiciar que las tasas de interés de las
operaciones del sistema financiero sean
determinadas por la libre competencia, sin
exceder las tasas de interés máximas y
Mínimas fijadas por él, con el propósito de
regular el mercado.
b) La regulación de la oferta monetaria.
c) La administración de las reservas
internacionales (RIN).
d) La emisión de billetes y monedas.
�Superintendencia de Banca y Seguros
(SBS) y AFP
La Superintendencia de Banca y Seguros
(SBS), según dispone la Constitución Política
del Perú y las últimas normas legales, tiene a
su cargo el control de las empresas
bancarias, de seguros, Administradoras de
Fondos de Pensiones (AFP) y de todas
aquellas otras que reciban depósitos del
público o que realicen operaciones conexas o
similares.
La (SBS) es una institución con autonomía
funcional, económica y administrativa, y con
personería de derecho público, su ámbito de
acción, funcionamiento y atribuciones están
establecidos en la Ley Nº 26702 Ley General
del Sistema Financiero y del Sistema de
Seguros y Orgánica de la Superintendencia
SISTEMA FINANCIERO MEXICANO:
SECRETARÍA DE HACIENDA Y CRÉDITO
PÚBLICO (SHCP).
Organismo del Gobierno Federal que
representa la máxima autoridad financiera,
vigila el sistema bancario y aprueba la
integración de nuevos intermediarios, se le
confieren además de las atribuciones en
materia fiscal, financiera y crediticia, las de
programación del gasto público, de
planeación y de información estadística y
geográfica.
Algunas de sus funciones son:
• Dirigir la política monetaria y crediticia.
• Planear, coordinar, evaluar y vigilar el
sistema bancario del país que comprende al
Banco Central, Banco Nacional de Desarrollo
y demás instituciones afines.
• Ejercer atribuciones que le señalen las
leyes en materia de seguros, fianzas, valores
y de organizaciones auxiliares de crédito, etc.
BANCO DE MÉXICO.
Institución central autónoma, cuyas
disposiciones y funciones son la base de la
actividad económica en México, su objetivo
principal es procurar la estabilidad de la
moneda nacional y promover el desarrollo del
sistema financiero, regula la masa monetaria
los tipos de cambio, presta servicios de
tesorería al gobierno federal.
Algunas de sus funciones:
• Rige la emisión y circulación de
moneda, el crédito y los cambios.
• Único emisor de billetes y de la
SISTEMA FINANCIERO ESPAÑOL:
PARLAMENTO EUROPEO: es la institución
parlamentaria que en la Unión Europea (UE)
representa directamente a los ciudadanos de
la Unión y que junto con la Comisión Europea
y el Consejo de la Unión Europea ejerce la
función legislativa. Descrito como uno de los
legisladores más poderosos del mundo,1 el
Parlamento Europeo está compuesto por 766
diputados2 que representan al segundo
mayor electorado democrático del mundo
(tras el Parlamento de la India) y el mayor
electorado transnacional (375 millones de
votantes en el año 2009).3 4 5 Además, es la
única institución elegida directamente por los
ciudadanos en la Unión Europea.
CONGRESO DE LOS DIPUTADOS es la
Cámara baja de las Cortes Generales, el
órgano constitucional que representa al
pueblo español. Se reúne para sesiones en el
Palacio de las Cortes, ubicado en la plaza de
las Cortes de Madrid.
PARLAMENTOS AUTONOMICOSes la
denominación coloquial habitual que se da en
España a la articulación del poder legislativo
en cada comunidad autónoma. Su
denominación en cada comunidad está fijada
por los respectivos estatutos de autonomía.
La Constitución Española de 1978 se refiere
a ellos como Asambleas o Asambleas
Legislativas (por ejemplo, en el artículo 152).
El Título VIII de la Constitución Española
regula los poderes ejecutivos, judicial y
legislativo en cada región. Aunque el judicial

10. de Banca y Seguros.
Uno de los propósitos de la SBS es brindar al
sistema productivo un adecuado entorno
financiero que le permita desarrollar sus
actividades.
�Comisión Nacional Supervisora de
Empresas y Valores (CONASEV)
Es una institución pública del sector
economía y finanzas cuya finalidad es
promover el
mercado de valores, velar por el adecuado
manejo de las empresas y normar la
contabilidad de las mismas. Tiene personería
jurídica de derecho público y goza de
autonomía funcional, administrativa y
económica.
Es una institución pública del sector
economía y finanzas. Fue creada
formalmente el 28
de mayo de 1968, habiendo iniciado sus
funciones el 02 de junio de 1970, a partir de
la
promulgación del Decreto Ley Nº 18302.
Actualmente se rige por su Ley Orgánica,
Decreto Ley Nº 26126 publicada el 30 de
diciembre de 1992, la cual establece que, la
Comisión Nacional Supervisora de Empresas
y Valores, CONASEV, cuya finalidad es
promover el mercado de valores, velar por el
adecuado manejo de las empresas y normar
la contabilidad de las mismas. Tiene
personería jurídica de derecho público interno
y
goza de autonomía funcional, administrativa y
acuñación de moneda metálica.
• Constituye las reservas y los fondos
necesarios.
INSTITUTO PARA LA PROTECCIÓN AL
AHORRO BANCARIO (IPAB).
Órgano desconcentrado de la Administración
Pública Federal, con personalidad jurídica y
patrimonio propio, tiene como prioridad
mantener la confianza y la estabilidad del
sistema bancario, además de proteger el
dinero de los ahorradores, obligando a los
Bancos a tener una reserva por si este se
declara en quiebra.
COMISIÓN NACIONAL BANCARIA Y DE
VALORES (CNBV
Órgano desconcentrado de la SHCP con
autonomía técnica, su objetivo principal es
supervisar y regular a las entidades
financieras bancarias y bursátiles, con el fin
de mantener el funcionamiento, equilibrio y el
sano desarrollo del sistema financiero, para
proteger los intereses del público en general.
COMISIÓN NACIONALDE SEGUROS Y
FIANZAS (CNSF)
Órgano desconcentrado de la SHCP, regula
a las compañías de seguros y fianzas que
operan en México, su misión es garantizar al
público usuario de los seguros y fianzas que
los servicios y actividades que estas
instituciones realizan, se apeguen a la ley.
COMISIÓN NACIONAL DEL SISTEMA DE
AHORRO PARA EL RETIRO (CONSAR).
Órgano desconcentrado de la SHCP, tiene
facultades de regulación, supervisión y
no es propio de la Comunidad, sino que es
único para toda España.
ELBANCO DE ESPAÑAes el organismo del
Estado español que actúa de banco central
nacional y supervisor del sistema bancario
español. Su actividad está regulada por la
Ley de Autonomía del Banco de España. El
Banco de España es además parte integrante
del Sistema Europeo de Bancos Centrales
(SEBC) y por tanto está sometido a las
disposiciones del Tratado de la Comunidad
Europea y a los Estatutos del SEBC.
LA DIRECCION GENERAL DE SEGUROS Y
FONDOS DE PENSIONES Es un órgano
administrativo que depende de la Secretaría
de Estado de Economía y Apoyo a la
Empresa, adscrita al Ministerio de Economía
y Competitividad conforme al Real Decreto
345/2012, de 10 de febrero, que desarrolla la
estructura orgánica básica del Ministerio1 .
El sector de seguros y fondos de pensiones
en España está bajo la supervisión y control
de este organismo, que se encarga de
supervisar y controlar el adecuado
funcionamiento del sector y de dar la
protección adecuada a los clientes de las
entidades aseguradoras, así como a los
partícipes de los planes de pensiones. Para
ello cuenta con facultades de regulación,
ordenación y supervisión sobre las entidades
que componen el sector, lo que garantiza un
funcionamiento adecuado de acuerdo con la
normativa vigente.2
LA COMISION NACIONAL DEL MERCADO

11. económica. control sobre el sistema de ahorro para el
retiro y coordina las acciones de los institutos
de seguridad social.
COMISIÓN NACIONAL PARA LA
PROTECCIÓN Y LA DEFENSA DE LOS
USUARIOS DE SERVICIOS FINANCIEROS
(CONDUSEF).
Órgano público desconcentrado de la SHCP,
cuyo objetivo es promover, asesorar, proteger
y defender los derechos e intereses de los
usuarios que utilizan o contratan un producto
o servicio financiero ofrecido por las
instituciones financieras que operen dentro
del territorio nacional.
DE VALORES
es un organismo dependiente de la
Secretaría de Estado de Economía y Apoyo a
la Empresa del Ministerio de Economía y
Competitividad, fundado en 1988, encargado
de la supervisión de los mercados de valores
en España.
4. HAGA UN MAPA MENTAL COMPARATIVO DEL SISTEMA FINANCIERO PERUANO, MEXICANO Y ESPAÑOL.