2. OBJETIVOS DE LA UNIDAD Definir el estudio económico. 1 Identificar la relación con los estudios anteriores del plan de negocio o proyecto. 2 Reconocer las variables que intervienen en su realización. 3 Conocer el alcance e importancia del estudio económico - financiero. 4
3. INTERROGANTES ORIENTADORAS ¿Que elementos integran el estudio económico –financiero en un plan de negocios o proyecto? ¿Cuál es la relación entre el estudio económico –financiero y los estudios de mercado y técnico en un plan de negocios o proyecto? ¿Qué es un estudio económico – financiero en un plan de negocios o proyecto?
4. Estudio Económico y Financiero Identificación del problema o necesidades (aprovechamiento de oportunidades Formulación y definición del problema principal (diagnóstico) Solución Inteligente al Planteamiento de un problema (Idea de Negocio)
5. Estudio Económico y Financiero Formulación Inversión(Implementación o Ejecución) y Post Inversión(Funcionamiento Operacional)
6. ¿Por qué se invierte y por qué son necesarios los proyectos? Todos y cada uno de los bienes y servicios, antes de venderse comercialmente, fueron evaluados desde varios puntos de vista, siempre con el objetivo final de satisfacer una necesidad humana. Después de ello, alguien tomó la decisión para producirlo en masa, para lo cual tuvo que realizar una inversión económica. Siempre que exista una necesidad humana de un bien o un servicio habrá necesidad de invertir, pues hacerlo es la única forma de producir un bien o un servicio. Una inversión inteligente requiere una base que la justifique. Dicha base es precisamente un proyecto bien estructurado y evaluado.
7. RELACIÓN CON ESTUDIOS Y ETAPAS DEL PLAN DE NEGOCIOS Decisión sobre el Proyecto Resumen y Conclusiones Estudio Socioeconómico y Ambiental Estudio Económico - Financiero Retroalimentación Estudio de Técnico Estudio de Mercado Definición de Objetivos
8. Estudio Económico y Financiero CONCEPTO El estudio económico financiero es la parte del plan de negocios o proyecto, en la cual se determinan los recursos económicos (costos e inversión), necesarios para llevar el proyecto, así como la determinación de los rendimientos que producirá, aplicando los métodos para valorarlos a través del tiempo. Baca Urbina (2001). Uno de los objetivos de este estudio es ordenar y sintetizar la información de carácter monetario que proporcionaron las etapas anteriores.
9. InversiónInicial: Financiamiento: Ingresos: Costos y Gastos: EvaluaciónEconómica y Financiera: Variables que Intervienen Activos Tangibles e Intangibles, Capital de Trabajo. Fuentes de Financiamiento. ESTUDIO ECONÓMICO FINANCIERO Estimación de Fuentes de Ingresos. Estimación de Costos y Gastos. VAN, TIR,…
10. ELEMENTOS DEL ESTUDIO ECONÓMICO - FINANCIERO Ingresos Estado de Resultados Costos Totales Producción, Mercado, Administrativos, Financieros Punto de Equilibrio Inversión Total Fija e Intangible Flujos Netos de Efectivos Depreciación y Amortización Balance General Capital de Trabajo Evaluación Económica Costo de Capital
11. ELEMENTOS DEL ESTUDIO ECONÓMICO - FINANCIERO Flujos netos de efectivo Tasa de inflación Valor presente neto + Riesgo Tasa interna de retorno = Tasa mínima aceptable de rendimiento Evaluación Financiera El estudio económico financiero es una herramienta fundamental en la for-mulacióny evaluación de proyectos porque permite conocer las bondades de una inversión en un tiempo determinado, así como evaluar en el futuro los rendimientos del proyecto.
12. ALCANCE DEL ESTUDIO ECONÓMICO - FINANCIERO ¿Cuánto ingresará anualmente? ¿Cuánto tengo que invertir? ¿La inversión es propia o financiada? ¿Cuánto cuesta la operación el proyecto? ¿Es económicamente sostenible el proyecto?
13. BIBLIOGRAFIA Baca, G. (2006).Evaluación de Proyectos.(5ta edición). México: McGraw-Hill. Rodríguez, V; Bao, R.; y Cárdenas L. (2008). Formulación y Evaluación de Proyectos (1ra. Edición). Editorial Limusa. Hernández, A y otros (2008). Formulación y Evaluación de Proyectos de Inversión. (5ta edición). México: CENGAGE FONCREI (2000). Manual para la Formulación y Evaluación de Proyectos. (3ra Edición). Fondo de Crédito Industrial. Caracas.
