Cемінар «Маркетинг у період невизначеності», м.Львів, 15 жовтня 2015р

1. 1© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Українська економіка: де є джерела
росту?
Тетяна Ситник, GfK Ukraine
Семінар «Маркетинг у період невизначеності»

2. 2© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Корабель української економіки — рік тому…
• Старий, зношений двигун
• Пробоїни у днищі
• Відсутність сприятливого вітру
• Головне завдання — не дати судну затонути

3. 3© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Корабель української економіки у 2015 році —
аварійний ремонт
http://www.asrz.com.ua/

4. 4© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Українська економіка проходить через
вирівнювання структурних дисбалансів

5. 5© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Дефіцит бюджету,
% ВВП
Зростання споживання домашніх
господарств і падіння інвестицій
Дефіцит рахунку
поточних операцій,
% ВВП
-6,6
7,8
-4,4
-9
Головні структурні дисбаланси української
економіки — 2013 рік
Інвестиції
Споживання

6. 6© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Державний бюджет збалансовано. Жорстка
бюджетна політика є вимушеною через великі борги.
Дефіцит Державного
бюджету,% ВВП
-4,4
-5,0
1,1
-0,3
2013 2014 Q1`2015 H1`2015
Обслуговування (виплата
відсотків) держ.боргу, % ВВП
2,2
3,1 3,0
5,0
2013 2014 H1`2014 H1`2015
Первинний дефіцит,
% ВВП
-2,3 -1,9
-0,3
6,2
2013 2014 H1`2014 H1`2015

7. 7© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Баланс зовнішньої торгівлі став нульовим завдяки
падінню імпорта. НБУ нагромадив резерви
Дефіцит рахунку поточних
операцій, % ВВП
-9,0
-4,0 -3,7
0,1
2013 2014 H1`2014 H1`2015
Експорт / імпорт,
% зміни
-15
-26
-20
-22 -23
-32
2014 Q1'2015 Q2'2015
Експорт
Імпорт
Міжнародні резерви НБУ в
2015 році, млн. грн.
6420
5625
9970
9631
9918
10264
10375
12617
січ лют бер кві тра чер лип сер

8. 8© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Україна, споживання та інвестиції,
Індекс, 100 = 2005
В Україні 10 останніх років ріст споживання випереджав
ріст інвестицій. Зараз і споживання, і інвестиції падають.
-9,6
-20,7
-27,6
-23,0
-25,1
-13,8
2014 Q1'2015 Q2'2015
Польща, індекс,
100 = 2005
128
155
50
75
100
125
150
175
200
2005 2007 2009 2011 2013
2005
=100
Інвестиції
Споживання
168
6150
75
100
125
150
175
200
2005 2007 2009 2011 2013
2005
=100
Інвестиції
Споживання

9. 9© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Ціна вирівнювання структурних
дисбалансів

10. 10© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Темпи падіння ВВП сповільнилися до 14,6%
у 2-му кварталі 2015
Джерело: Державна служба статистики
Реальний сектор української економіки скорочується
-1,3 -1,2 -1,1
3,4
-1,2
-4,5 -5,4
-14,8
-17,2
-14,6
Q1'13
Q2'13
Q3'13
Q4'13
Q1'14
Q2'14
Q3'14
Q4'14
Q1'15
Q2'15
-3
-13
-6
-4
-10
-14
-5
-11
-20
-25
-26
-29
-35
-2
-3
-4
-4
-7
-9
-11
-12
-14
-17
-20
-22
-22
-26
Охорона здоров'я
Транспорт
Освіта
Державне управління
Інформація та телекомунікації
Операції з нерухомим майном
Професійна, наукова діяльність
Сільськегосподарство
Фінансова та страхова діяльність
Постачання електроенергії
Оптова та роздрібна торгівля
Переробна промисловість
Добувна промисловість
Будівництво
Q2'2015
Q1'2015
Реальний ВВП,% зміни рік до року
Реальна додана вартість по
галузях,% зміни рік до року
Падіння охопило всі сектори
економіки

11. 11© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Інфляція, до відповідного періоду минулого року
Різке прискорення інфляції призвело до зниження доходів
населення та споживання в реальному вимірі
128,5 131,5
136,3
142,7
146 148,1 149,1 149,6
100,5 100,8 101,7 103 104,6 105,8 106,8 107,7 108,8 109,9 111 112,1
I I..II I..III I..IV I..V I..VI I..VII I..VIII I..IX I..X I..XI I..XII
216
148 147 144 143 141 140 136 130 124 115 105
Житло,
вода,
електрика
Товари
тривалого
корист.
Продукти
харчування
Транспорт
Відпочинок
такультура
Охорона
здоров'я
Іншітовари
тапослуги
Алкогольта
тютюн
Одягта
взуття
КаБаРе
Освіта
Комунікації
Інфляція`2015, до відповідного періоду минулого року, за групами товарів і послуг
2014
2015

12. 12© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Видатки Зведеного бюджету, % зміни,
6 місяців 2015 до 6 місяців 2014
Доходи Зведеного бюджету, % ВВП
Уряд вилучає більше коштів з економіки.
Структура видатків змінюється.
26,5
30,4
31,6
30,5
31,4
29,9
29,1
30,7
31,7
30,4
29,1
36,5
165
96
39
20
17
4
Оборона
Обслуговування боргу
Охорона природи
Громадський порядок
Охорона здоров'я
Освіта

13. 13© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Депозити зменшилися,
кредити обмежені
Банкрутства банків
Джерело: Національний банк
Фінансовий сектор прийняв на себе сильний удар
економічної кризи
175
184 182
176 176 176
180
163
126
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
253 554
175 068
121 778
98 476
I'14 III'14 V'14 VII'14 IX'14 XI'14 I'15 III'15 V'15 VII'15 IX'15
Баланс на початок місяця, млн.грн

14. 14© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Позитивні новини стабілізації

15. 15© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Джерело: GfK, населення у віці 16+, за винятком Криму
Економічні очікування громадян стали
покращуватись
06'14 07'14 08'14 09'14 10'14 11'14 12'14 01'15 02'15 03'15 04'15 05'15 06'15 07'15 08'15
Індекс поточного стану
Стабілізація фінансової ситуації поліпшила споживчі
настрої, але ця тенденція не витримала
випробування повідомленнями про можливий
дефолт України в липні

16. 16© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Q1'14 Q2'14 Q3'14 Q4'14 Q1'15 Q2'15 Q3'15 Q4'15
Очікування бізнесу пройшли найнижчу
точку
Джерело: НБУ
Очікування щодо розвитку бізнесу в
найближчі 12 місяців,%

17. 17© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Середньозважена процентна ставка за операціями рефінансування, % річних
Інтегральні ставки за кредитами та депозитами
17,39
12,27
I`14 II`14 III`14 IV`14 V`14 VI`14 VII`14 VIII`14 IX`14 X`14 XI`14 XII`14 I`15 II`15 III`15 IV`15 V`15 VI`15 VII`15 VIII`15 IX`15
Ставки за кредитами мають тенденцію до зниження
18,7
21,9
30,4 32,2 32,6 32,0 33,0 32,0
6,8
10
15,7 15,5 16,4 14,0 14,24 16,23 18,6 18,37 17,82 18,0
I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII
Депозити
Кредити
2014
2015

18. 18© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Індекс промислового виробництваІндекс роздрібного товарообігу
Темпи падіння в секторах економіки вповільнюються
I
I..II
I..III
I..IV
I..V
I..VI
I..VII
I..VIII
I..IX
I..X
I..XI
I..XII
2014
2015
Індекс будівництва
I
I..II
I..III
I..IV
I..V
I..VI
I..VII
I..VIII
I..IX
I..X
I..XI
I..XII
2014
2015
I
I..II
I..III
I..IV
I..V
I..VI
I..VII
I..VIII
I..IX
I..X
I..XI
I..XII
2014
2015
Індекс вантажоперевезень
I
I..II
I..III
I..IV
I..V
I..VI
I..VII
I..VIII
2015

19. 19© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Точки зростання: пошук нових
можливостей, диверсифікація та
імпортозаміщення

20. 20© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Частка в
загальному обсязі
виробництва, Н1`15
Зросла частка харчової промисловості. Харчовики
шукають закордонні ринки збуту
33
28
9
7
7
5
5
2
2
1
Виробництво харчових
продуктів
Металургійне виробництво
Машинобудування
Виробництво гумових і
пластмасових виробів
Виробництво хімічної
продукції
Виробництво продуктів
нафтоперероблення
Виготовлення виробів з
деревини
Виробництво меблів
Виробництво фарм.
препаратів
Текстильне виробництво
2
-1
-2
1
1
-1
1
0
0
0
21
66
59
17
35
3
36
41
14
44
5
12
3
1
-1
-5
1
7
1
-1
Зміна частки
порівняно до Н1`14
Частка продажу на
закордонному
ринку, Н1`15
Зміна частки
закорд. продажів
порівняно до Н1`14

21. 21© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Нові замовлення,
% номінальної зміни
H1’2015 до H1’2014
Лідером за новими замовленнями є текстиль та одяг,
при цьому за рахунок внутрішніх замовлень
80
64
41
39
39
32
27
19
18
13
2
1
-15
Виробництво одягу
Текстильне виробництво
Виробництво паперу
Виробництво фарм. препаратів
Виробництво хімічної продукції
Виробництво комп'ютерів
Виробництво машин
Металургійне виробництво
Поліграфічна діяльність
Виробництво металевих виробів
Виробництво електр. устатковання
Виробництво автотранспорту
Виробництво іншого транспорту
Частка іноземних
замовлень, 6 місяців
2015 (гривневий вимір)
68
34
38
16
32
60
66
58
9
29
49
68
70
Зміна частки
іноземних замовлень
H1’2015 до H1’2014
-1
-2
-3
2
-6
-6
14
5
2
-3
7
22
-7

22. 22© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Частка регіонів в експорті, січень-
липень 2015
Українські виробники збільшують частку експорту
до країн Азії, у першу чергу в Китай
33
24
22
10
9
1
1
0
ЄС
Азія
СНД
Африка
Європа
США і Канада
Центр. і Півд.
Америка
Австралія і Океанія
Зміна частки в порівнянні з
січнем-липнем 2014
0
5
-8
1
2
0
-1
0
Країни-лідери зростання
(серед топ-20) - зміна частки
3
1
1
1
1
1
-7
30%
На ці країни (крім РФ)
припадає 30%
експорту в 2015 році

23. 23© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Точки зростання: потенціал середніх
підприємств

24. 24© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Середній бізнес більш гнучкий в адаптації до мінливих
економічних умов
Внесок середнього бізнесу в економіку
України співставний
із внеском великого бізнесу
94%
6% 0,2%
Кількість підприємств
ВеликіСередніМалі
27%
41%
32%Кількість зайнятих
Дохід
Валова додана
вартість
17%
41%
42%
16%
46%
38%

25. 25© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Частка збиткових підприємствЧастка прибуткових підприємств
Частка прибуткових підприємств є вищою серед середніх
підприємств і зросла у 2015 році порівняно до 2014 року
50 50
55
58
2014 2015
50 50
45
42
2014 2015
Великі
Середні

26. 26© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Зміна частки прибуткових середніх підприємствЧастка прибуткових підприємств
У всіх галузях, за винятком будівництва та транспорту, частка
прибуткових середніх підприємств вище, ніж прибуткових великих
53
47
43
50
100
78
74
63
62
58
57
55
52
51
51
27
Освіта
Торгівля
Інші послуги
Промисловість
Професійна діяльність
Охорона здоров'я
ІТ та телеком
Будівництво
Транспорт
Розваги та відпочинок
Великі
Середні
6
6
3
0
0
0
-3
-5
-6
-7
Торгівля
Промисловість
Транспорт
Професійна діяльність
Будівництво
Інші послуги
ІТ та телеком
Освіта
Охорона здоров'я
Розваги та відпочинок
за галузями 6 місяців 2015
р. до 6 місяців
2014 року

27. 27© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Промисловість зростає у невеликих західних
областях
Дніпропетровська
Донецька
Закарпатська
Запорізька
Кіровоградська
Луганська
Київська
Полтавська
Харківська
м. Київ
10
20
30
40
50
60
70
80
90
100
110
120
0 5 10 15 20 25
Індекспромислової
продукції
Частка області, %
Україна в цілому = 82
Середня частка області = 4%
Області, де
зростає
промисловість:
Вінницька
Житомирська
Рівненська
Хмельницька
Волинська
Чернівецька

28. 28© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
4,2
-20,0
-10,0
0,0
10,0
20,0
30,0
40,0
0,0
200,0
400,0
600,0
800,0
1000,0
1200,0
1400,0
1600,0
1800,0
2000,0
2200,0
2400,0
Київ
Одеса
Павлоград
Харків
Львів
Дніпропетровськ
Ужгород
КривийРіг
Маріуполь
Запоріжжя
Полтава
Тернопіль
Миколаїв
Кременчук
Хмельницький
Черкаси
БілаЦерква
Чернігів
Кіровоград
Вінниця
Дніпродзержинськ
Луцьк
Рівне
Мелітополь
Суми
Нікополь
Краматорськ
Херсон
Сєверодонецьк
Чернівці
Житомир
Івано-Франківськ
Бердянськ
Кам'янець-Подільський
Слов'янськ
Лисичанськ
Середнє значення по містам (H1'2013) Середнє значення по містам (H1'2014)
Середнє значення по містам (H1'2015) Динаміка в розрізі міст (H1'2015 vs.H1'2014)
Середня динаміка в цілому (H1'2015 vs.H1'2014)
Дослідження міст України GfK: динаміка доходів населення є різною
у різних містах
Оцінений середній доход на душу населення, грн. в місяць.
Джерело даних: GfK Ukraine, цільова аудиторія: населення міст у віці 15-65 років

29. 29© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Точки зростання: як залучити капітал на
розвиток економіки?

30. 30© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
У 2015 році знос капіталу перевищив інвестиції.
Заощадження (ресурси) економіки вичерпуються.
Чисте заощадження, млрд. грн.
Чисте нагромадження капіталу, млрд. грн.
6 4 6
15
-12
-6
Q1'2014 Q2'2014 Q3'2014 Q4'2014 Q1'2015 Q2'2015
-27 -24
35
-16 -24
4
Q1'2014 Q2'2014 Q3'2014 Q4'2014 Q1'2015 Q2'2015
Джерело: Держстат, зведені національні рахунки

31. 31© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Чисте заощадження у 1-му кварталі 2015 року за секторами, млрд. грн.
-43
14
3 2
Підприємства Фінансові установи Уряд Домашні господарства
Заощадження зосереджені у фінансових установах, уряді та
у домашніх господарств. Ресурси підприємств вичерпано.
Необхідно забезпечити перетворення заощаджень на інвестиції
Джерело: Держстат, зведені національні рахунки

32. 32© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Готівкова валюта поза банками, млн. доларів
Джерело: Національний банк, Платіжний баланс.
У розпал кризи відбувся відтік капіталу з банків
2 861
-344
472 463 188
-816
Q1'2014 Q2'2014 Q3'2014 Q4'2014 Q1'2015 Q2'2015
Відтік
валюти
з банків
Повернення
валюти
в банки
Загалом відтік валюти за 6 кварталів становив 2,8 млрд. доларів,
що приблизно відповідає 2,5% ВВП за цей період

33. 33© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Зменшення облікової ставки НБУ.
Облікову ставку зменшено с 27% до 22%.
Потрібні позитивні сигнали для того, щоб стимулювати
інвестиції та запустити двигун економіки
Інфраструктурні проекти.
Фінансування уряду та донорських організацій.
Довіра інвесторів до реформ.
Довіру не відновлено.
Створення чесного конкурентного поля.
Лише перші кроки.

34. 34© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Резюме

35. 35© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Головні тенденції 2015 року
Українська економіка — на аварійному ремонті.
Збалансовано бюджет та зовнішню торгівлю.
Фінансова стабілізація покращила очікування громадян та бізнесу.
Кредитні ставки починають знижуватись. Темпи падіння вповільнюються.
Пошук нових ринків, імпортозаміщення — стратегії адаптації бізнесу.
Середні підприємства є більш гнучкими та швидше адаптуються.
Відновлення інвестицій має стати ознакою справжнього росту.
Довіру інвесторів поки не відновлено. Банківська система не кредитує.

36. 36© GfK 2015 | Семінар «Маркетинг у період невизначеності» | Львів, 15 жовтня 2015 року
Дякуємо за увагу!
Тетяна Ситник
Керівник відділу
В2В та стратегічні дослідження
Телефон (044) 230-0260
Мобільний (067) 236-6494
tetiana.sytnyk@gfk.com
GfK
Бул. Лесі Українки, 34, оф. 601
Київ 01601, Україна
www.gfk.ua
www.gfk.com